Slide 1: Résultats annuels 2018-2019
Résultats annuels 2018-2019 Présentation Investisseurs Paris, 13/06/2019
Slide 2: Le jeu vidéo se transforme, Innelec devient un animateur de licences
LE JEU VIDEO SE TRANSFORME, INNELEC DEVIENT UN ANIMATEUR DE LICENCES -2-
Slide 3: Un exercice 2018-2019 en forte croissance
Un exercice 2018-2019 en forte croissance
Slide 4: Stratégie gagnante : dynamique de croissance confirmée
Stratégie gagnante : dynamique de croissance confirmée EVOLUTION DU CHIFFRE D’AFFAIRES TRIMESTRIELS DU GROUPE (M€) +11,7% 46,9 42,0 +8,0% +11,0% 25,0 -7,2% 23,2 22,1 19,9 15,3 14,2* T1 (avril-juin) T2 (juillet-sept) T3 (oct-déc) T4 (janv-mars) 2017-2018 2018-2019 *Plan de transformation finalisé en
Slide 5: Une performance au rendez-vous pour les activités stratégiques
Une performance au rendez-vous pour les activités stratégiques 2017-2018 2018-2019 Accessoires Accessoires gaming gaming (dont Konix®) (dont Konix®) 18,7% 23,5% Jeux vidéo et consoles Produits à Jeux vidéo et licences Produits à 70,4% consoles licences 3,2% 66,4% 4,6% Autres produits Autres produits
Slide 6: Croissance de l’activité jeux vidéo et consoles
Croissance de l’activité jeux vidéo et consoles CHIFFRES CLÉS REPARTITION DU CHIFFRE D’AFFAIRES DE L’ACTIVITÉ JEUX VIDÉO ET CONSOLES Performance 72,2 M€ Jeux vidéo Consoles de jeu +5% et consoles 42,9% Performance 40,8 M€ Consoles +14% de jeu Jeux pour Livres et consoles Performance guides 31,0 M€ 5
Slide 7: Les accessoires gaming en forte croissance
Les accessoires gaming en forte croissance CHIFFRES CLÉS REPARTITION DU CHIFFRE D’AFFAIRES DE L’ACTIVITÉ ACCESSOIRES GAMING Performance 25,5 M€ Accessoires +39% Gaming (dont Konix ) ® Accessoires consoles (dont Konix) 91,1% Performance 22,9 M€ Accessoires Accessoires PC (dont Konix) +37% consoles (d
Slide 8: Succès de la marque Konix
Succès de la marque Konix® CHIFFRES CLÉS ▪ Licences propriétaires Performances +59% Konix® Références en ▪ Développement exclusif de produits à licences 350 (S2 : Lancement de la licence de World of Tank) +7% catalogue Accessoiriste 1er gaming PC Source : GSD, France Prix de LIMA (activation digital
Slide 9: Extension du réseau de distribution à l’international pour Konix
Extension du réseau de distribution à l’international pour Konix® NOUVEAUX ACCORDS DE DISTRIBUTION SIGNÉS EN EUROPE ▪ Juillet 2018 : Royaume-Uni ▪ Novembre 2018 : Suisse ▪ Novembre 2018 : République Tchèque ▪ Janvier 2019 : Italie NOUVEAUX ACCORDS DE DISTRIBUTION SIGNÉS SUR LA ZONE AMERIQUES ▪ Mars
Slide 10: Développement de l’équipe Konix eSport
Développement de l’équipe Konix® eSport MAI 2018 : LANCEMENT DE KONIX® ESPORT ▪ Plus de 30 joueurs sur les jeux les plus emblématiques League of Legends, Fortnite, Tekken, Krosmanga, Hearthstone, Tom Clancy’s Rainbow Six Siege, Counter-Strike, Overwatch ▪ Création d’un tournoi Konix Cup : Saison 1 (
Slide 11: Développement de l’équipe Konix eSport
Développement de l’équipe Konix® eSport UNE VISIBILITÉ RENFORCÉE AUPRÈS DU CŒUR DE CIBLE - 11 -
Slide 12: Progression de l’activité Produits dérivés
Progression de l’activité Produits dérivés CHIFFRES CLÉS ▪ Plus de 50 partenariats de distribution de produits dérivés, à fin mars 2019 Performances Licence +59% Références en environ catalogue 3 700 Distributeur en France de la marque 1er Funko Pop Source : Chiffres d’affaires commerciaux - 12 -
Slide 13: Extension des accords de distribution de Produits dérivés
Extension des accords de distribution de Produits dérivés Septembre 2018 Septembre 2018 Contrat de distribution exclusif Distributeur officiel avec NOBLE avec EXQUISTE GAMING COLLECTION (gamme Harry Potter) Février 2019 Février 2019 Contrat de distribution exclusif GSA Contrat de distribution GSA av
Slide 14: Bonnes performances des ventes de la Grande distribution et des grands magasins
Bonnes performances des ventes de la Grande distribution et des grands magasins EVOLUTION DU CHIFFRE REPARTITION DU CHIFFRE D’AFFAIRES D’AFFAIRES DE LA GSA (M€) PAR CIRCUIT DE DISTRIBUTION Multi-spécialistes Commerce de 20,3% proximité et 58,0 revendeurs 54,8 professionnels 10,9% Commerce électroniq
Slide 15: Résultats annuels 2018-2019
Résultats annuels 2018-2019
Slide 16: Stratégie gagnante : croissance et rentabilité
Stratégie gagnante : croissance et rentabilité EVOLUTION DU CHIFFRE D’AFFAIRES ET DE LA MARGE BRUTE (M€) 125 PLAN DE 20,0% TRANSFORMATION +7,8% 19,0% 108,2 18,0% +3,9%* 102,0 100,4 17,0% 100 15,8% +0,9 point 16,0% +0,3 point 14,9% 14,6% 15,0% 14,0% 75 13,0% 12,0% 11,0% 50 10,0% 2016-2017 2017-2018 2
Slide 17: Compte de résultats consolidés
COMPTE DE RÉSULTATS CONSOLIDÉS En M€, IFRS (au 31/03) 2018-2019 2017-2018 Chiffre d’affaires 108,20 100,40 Marge brute 17,05 14,93 Autres achats et charges externes 7,30 6,79 Valeur ajoutée 9,75 8,14 Charges de personnel 6,52 6,23 Impôts et taxes 0,69 0,66 Résultat Opérationnel Courant avant dotatio
Slide 18: Compte de résultats consolidés
COMPTE DE RÉSULTATS CONSOLIDÉS En M€, IFRS (au 31/03) 2018-2019 2017-2018 Résultat Opérationnel Courant 1,72 1,00 Plus-value sur cession d’éléments d’actif 0 1,36 Coût de l’endettement fin. net 0,03 (0,22) I.S. et provision sur impôt différé (0,20) 0,02 Résultat Net consolidé 1,55 2,15 Résultat Net
Slide 19: Bilan consolidé au 31/03/2019
BILAN CONSOLIDÉ au 31/03/2019 : 52,9M€ 13,43 19,85 Capitaux propres Actifs non courants Actifs courants Passifs non courants 1,83 Trésorerie Passifs courants 28,58 31,31 10,98 ACTIF PASSIF Les procédures d’audit sont en cours - 19 -
Slide 20: Ratios financiers
RATIOS FINANCIERS IFRS 2018-2019 2017-2018 Marge brute d’autofinancement 2,32 M€ 1,50 M€ Endettement Net (1,1 M€) 0,38 M€ Endettement Net / Capitaux Propres (5,4%) 1,8 % En jours de chiffre d’affaires 2018-2019 2017-2018 Rotation des Stocks 27 28 Délais de recouvrement clients 33 36 Délais de règlem
Slide 21: Flux de trésorerie
FLUX DE TRÉSORERIE En M€, IFRS 31/03/2019 31/03/2018 Marge Brute d’Autofinancement 2,32 1,50 Variation du BFR (0,27) (8,55) Total des flux liés à l’activité 2,05 (7,05) Total des flux liés à l’investissement (0,02) 2,25 Augmentation de capital 0,04 5,65 Emprunts et dettes financières 0,45 0,25 Rembo
Slide 22: Présentation du plan stratégique
Présentation du plan stratégique
Slide 23: Un marché du jeu vidéo en pleine mutation
Un marché du jeu vidéo en pleine mutation… MARCHÉ FRANÇAIS DU JEU VIDÉO (2018) LIEU D’ACHAT 4,9 MDS€, +15% DE JEUX VIDÉO (2018) Software physique : 782 M€, -1% Software physique : 18 M€, -26% Accessoire : 278 M€, +2% Accessoire : 148 M€, +11% Source : SELL, Bilan du marché francais, 2019 Etude SELL/
Slide 24: …qui offre des opportunités
…qui offre des opportunités DIGITALISATION La baisse des ventes physiques impacte l’offre et la distribution… L’OFFRE LA DISTRIBUTION …et crée des opportunités pour INNELEC NOTRE ACCESSOIRES PRODUITS RAYONS STRATEGIE GAMING À LICENCES GEEK ✓ Des produits non dématérialisables …dont le retail a néces
Slide 25: Nos atouts pour réussir
Nos atouts pour réussir CONCEPTION FABRICATION DISTRIBUTION MERCHANDISING La maîtrise de toute la chaîne de valeur - 25 -
Slide 26: Maîtrise de toute la chaîne de valeur : conception
Maîtrise de toute la chaîne CONCEPTION de valeur VALIDATION PAR LE COMITÉ DE PILOTAGE SIGNATURE DE CONCEPTION SOURCING FINALISATION LICENCES DU PRODUIT PROTOTYPAGE PRODUIT • Manuel d’utilisation • Choix des licences • Cahier des charges • Design du produit ou de • Certifications • Définition des ter
Slide 27: Maîtrise de toute la chaîne de valeur : conception
Maîtrise de toute la chaîne CONCEPTION de valeur 29,99 € 19,99 € Lancement officiel d’enceintes audio avec la licence All Blacks® Coupe du monde de Rugby Septembre 2019 29,99 € Lancement d’une gamme d’accessoires GAMING avec la licence FFF® « Day One »’du jeu FIFA 2020 - 27 -
Slide 28: Maîtrise de toute la chaîne de valeur : fabrication
Maîtrise de toute la chaîne FABRICATION de valeur PRODUCTION EXTERNALISÉE : ACCORD DE NÉGOCIATION SUR LE SUIVI CONTINU DE FABRICATION CAHIER DES CHARGES FABRICATION • Validation du prototype pour le • Juste équilibre entre qualité et prix via la • Contrôle qualité lancement de la production en varia
Slide 29: Maîtrise de toute la chaîne de valeur : distribution
Maîtrise de toute la chaîne DISTRIBUTION de valeur APPROVISIONNER STOCKER DISTRIBUER • Gestion de la demande • Gestion des achats • Gestion des stocks • Gestion des manutentions • Planification d’expédition • Gestion des emballages • Gestion des transports • Gestion service clientèle Toute commande
Slide 30: Maîtrise de toute la chaîne de valeur : merchandising
Maîtrise de toute la chaîne MERCHANDISING de valeur OFFRE DE SERVICES (AMÉNAGEMENT DE POINT DE VENTE) ADAPTÉES À TOUS LES CIRCUITS DE DISTRIBUTION DISTRIBUTION SPÉCIALISÉE Une formule clé en main adaptable pour booster de trafic et de ventes - 30 -
Slide 31: Maîtrise de toute la chaîne de valeur : merchandising
Maîtrise de toute la chaîne MERCHANDISING de valeur OFFRE DE SERVICES (AMÉNAGEMENT DE POINT DE VENTE) ADAPTÉES À TOUS LES CIRCUITS DE DISTRIBUTION DISTRIBUTION SPÉCIALISÉE A FIN MARS 2019 : 26 magasins transformés 4 magasins 100% espace GeeK METROPOLE CHALONS - BEAUNE – MANOSQUE– MENTON –ALES – CLER
Slide 32: Distribution spécialisée, en image
Maîtrise de toute la chaîne MERCHANDISING de valeur DISTRIBUTION SPÉCIALISÉE, EN IMAGE CHALON SUR SAÔNE AIRE SUR LA LYS BÉZIERS - 32 -
Slide 33: Maîtrise de toute la chaîne de valeur : merchandising
Maîtrise de toute la chaîne MERCHANDISING de valeur OFFRE DE SERVICES (AMÉNAGEMENT DE POINT DE VENTE) ADAPTÉES À TOUS LES CIRCUITS DE DISTRIBUTION LA GRANDE DISTRIBUTION A FIN MARS 2019 : 43 magasins transformés RAYON GEEK PRÉSENTOIRS SUR MESURES - 33 -
Slide 34: La grande distribution, en image
Maîtrise de toute la chaîne MERCHANDISING de valeur LA GRANDE DISTRIBUTION, EN IMAGE CORA SOISSONS LECLERC VERNON - 34 -
Slide 35: Un réseau de distribution élargi
Un réseau de distribution élargi … EN FRANCE … À L’INTERNATIONAL KONIX : 23 PAYS OUVERTS ▪ 9 pays en Europe (hors France) ▪ 7 pays au Moyen-Orient ▪ 8 pays en Amériques DUPLICATION DU MODÈLE FRANÇAIS EN AFRIQUE AVEC DES PARTENARIATS LOCAUX DE DISTRIBUTION ▪ 11 pays en Afrique - 35 -
Slide 36: Un repositionnement stratégique vers l’activité licensing
Un repositionnement stratégique vers l’activité LICENSING INNELEC devient un animateur de licences de la conception à la distribution clé en mains pour les réseaux de distribution. INNELEC INNELEC DISTRIBUTION LICENSING DEVELOPPER L’ACTIVITÉ MONTER DANS LA CHAINE DE VALEUR Consolider et reprendre de
Slide 37: Des prises de positions gagnantes
Des prises de positions gagnantes Volume Marge Tendances Opportunités (en valeur) Nouvelles Marché du jeu vidéo Renouvellement ++++ + générations Consoles du parc en 2020 DISTRIBUTION Récupération INNELEC Marché du jeu vidéo +++ ++ Digitalisation de la distribution Software directe Marché du jeu vid
Slide 38: Objectifs de l’évolution du mix produit
Objectifs de l’évolution du mix produit INNELEC INNELEC DISTRIBUTION LICENSING 2018-2019 95% 5% Part du chiffre d’affaires 2021-2022 80-85% 15-20% Marge ++ ++++ - 38 -
Slide 39: Perspectives 2019/2020
Perspectives 2019/2020 CROISSANCE DU CHIFFRE D’AFFAIRES, AVEC UNE FORTE PROGRESSION DE L’ACTIVITÉ LICENSING POURSUITE DE L’AMÉLIORATION DE LA RENTABILITÉ - 39 -
Slide 40: Versement du dividende
Versement du dividende LE CONSEIL D’ADMINISTRATION PROPOSERA LORS DE L’ASSEMBLÉE GÉNÉRALE DU 19 SEPTEMBRE 2019, UN DIVIDENDE DE 0,20€/ACTION AVEC LE CHOIX D’UN PAIEMENT EN TITRE OU EN NUMÉRAIRE. - 40 -
Slide 41: Données boursières
Données boursières EVOLUTION DU COURS BOURSE (COURS DE CLÔTURE AU 11/06/2019) 7,00 € 35 30 Code ISIN : FR0000064297 Code mnémonique : INN 6,00 € 25 Place de cotation : Euronext Paris Eligible PEA-PME : Oui 20 Cours de bourse au 11/06/19 : 5,40€ 5,00 € Capitalisation boursière : 15 M€ 15 Flottant : 3
Slide 42: Communication financière de l’exercice 2019-2020
Communication financière de l’exercice 2019-2020 PROCHAINS RENDEZ-VOUS CA du 1er trimestre 2019-2020 14 août 2019 (après bourse) CA du 2ème trimestre 2019-2020 Denis THEBAUD 14 novembre 2019 (après bourse) Victoire DEMEESTÈRE Président vdemeestere@actifin.fr Nicolas BERTHOU 01 56 88 11 11 Résultats