Iamgold Corporation · TSX:IMG

Iamgold — Merger or Acquisition (October 2006)

32 slides from Iamgold's merger presentation, October 2006

  1. Slide 1: IAMGOLD – Une occasion unique

    IAMVISION IAMGROWTH IAMVALUE IAMGOLD Une occasion unique… Gestion financière Développement de projets Accent sur l’exploration Exploitations = NOUVELLE IAMGOLD

  2. Slide 2: Avis concernant les énoncés prospectifs

    IAMVISION IAMGROWTH IAMVALUE IAMGOLD Avis concernant les énoncés propectifs Le présent document contient des « énoncés prospectifs », au sens accordé au terme forward-looking statements dans la Private Securities Litigation Reform Act of 1995 des États-Unis et au sens des lois sur les valeurs mobili

  3. Slide 3: IAMGOLD – Survol

    IAMVISION IAMGROWTH IAMVALUE IAMGOLD IAMGOLD – Survol • Société cotée en Bourse depuis 1996 • Participation dans quatre mines en exploitation – Afrique de l’Ouest • Participation intégrale et exploitant d’une mine – Afrique de l’Est • Deux propriétés au stade d’exploration avancé 600 Acquisition Gal

  4. Slide 4: Survol

    IAMVISION IAMGROWTH IAMVALUE IAMGOLD Survol IAMGOLD Visait à amener la Compagnie au rang de producteur et exploitant aurifère majeur avec une production de 1 million d’onces d’ici 2008 L’acquisition de Gallery Gold était la première étape L’acquisition de Cambior permet d’atteindre cet objectif Camb

  5. Slide 5: Sommaire de la transaction

    IAMVISION IAMGROWTH IAMVALUE IAMGOLD Sommaire de la transaction • Plan d’arrangement Structure : • Échange d’actions contre actions Ratio d’échange : • 0,42 action de IAMGOLD pour chaque action de Cambior • 4,83 $ CA par action Contrepartie offerte : • Prime de 31,5 % sur la dernière clôture • Trans

  6. Slide 6: Calendrier de la transaction

    IAMVISION IAMGROWTH IAMVALUE IAMGOLD Calendrier de la transaction Annonce de la transaction – 14 septembre 2006 Circulaire postée – octobre 2006 Vote des actionnaires – 7 novembre 2006 Clôture prévue – fin novembre 2006 6

  7. Slide 7: Capitalisation pro forma

    IAMVISION IAMGROWTH IAMVALUE IAMGOLD Capitalisation pro forma Nouvelle (en millions $ sauf prix de l’action et couverture sur l’or) IAMGOLD Cambior IAMGOLD (1) (1) (2) Actions en circulation 176 276 307 (3) Prix de l’action 9,74 $ CA 4,04 $ CA 9,74 $ CA Capitalisation boursière 1 710 $ CA 1 120 $ CA

  8. Slide 8: Faits saillants de la transaction

    IAMVISION IAMGROWTH IAMVALUE IAMGOLD Faits saillants de la transaction Crée : – un producteur de plus d’un million d’onces – la principale compagnie de rang moyen – le prochain producteur aurifère de premier rang Augmentation importante de la production, des réserves et des ressources Solidité finan

  9. Slide 9: Exploitations diversifiées

    IAMVISION IAMGROWTH IAMVALUE IAMGOLD Exploitations diversifiées Westwood Mooshla Division Doyon Yatela Géant Dormant Sadiola Niobec Mine de diamants Diavik Val-d’Or Buckreef Damang Omai Tarkwa Rosebel Camp Caïman Mupane Quimsacocha Bureaux Participation générant des redevances La Arena Mines aurifèr

  10. Slide 10: Sadiola

    IAMVISION IAMGROWTH IAMVALUE IAMGOLD Sadiola Sadiola - IMG Production Attributable et coûts prodcution attribuables & costs à IMG - Sadiola • 38 % à IAMGOLD • Production de 2005 – 442 000 onces 250 $350 à 270 $ /oz $300 200 $250 150 $200 00 0 oz s 2006 100 $150 • Accent sur l’optimisation de l’étude

  11. Slide 11: Yatela

    IAMVISION IAMGROWTH IAMVALUE IAMGOLD Yatela • 40 % à IAMGOLD Yatela - IMG Production Attributable et coûts production attribuables & costs à IMG - Yatela • Production de 2005 – 245 000 onces à 269 $ /once 140 $300 120 $250 100 2006 $200 80 • Approfondissement de la mine pour 60 $150 prolonger la dur

  12. Slide 12: Tarkwa

    IAMVISION IAMGROWTH IAMVALUE IAMGOLD Tarkwa Tarkwa - IMG Attributable attribuables production & costs • 18,9 % à IAMGOLD Production et coûts à IMG - Tarkwa • Production de 2005 – 725 000 onces à 160 $350 268 $ /once 140 $300 120 $250 2006 100 $200 0 00 ozs 80 • Décision attendue relative à la 60 $15

  13. Slide 13: Damang

    IAMVISION IAMGROWTH IAMVALUE IAMGOLD Damang Damang - IMG Production Attributable et coûts production attribuables & costs à IMG - Damang • 18,9 % à IAMGOLD 70 $400 • Production de 2005 – 229 000 onces à 60 $350 247 $ /once $300 50 $250 40 0 0 0 's o z $200 30 $150 2006 20 $100 • Production – 205 000

  14. Slide 14: Géologie et ressources de la mine aurifère Mupane

    IAMVISION IAMGROWTH IAMVALUE IAMGOLD Géologie et ressources de la mine aurifère Mupane Ressources* - Mupane 612 000 onces Réserves 6,0 Mt à 3,2 g/t Mesurées et 1,0 M onces indiquées 11,2 Mt à 5,8 g/t 300 000 onces Inférées 2,1 Mt à 4,9 g/t Propriété 85 -100 % d’IAMGOLD Open Pit Graphitic and ferrugi

  15. Slide 15: Mupane – 1S 2006

    IAMVISION IAMGROWTH IAMVALUE IAMGOLD Mupane – 1S 2006 9000 $600 8000 $500 7000 Gold oz Produced 6000 $400 US$ / oz 5000 $300 4000 3000 $200 2000 $100 1000 0 $0 janv-06 févr-06 mars-06 avr-06 mai-06 juin-06 Onces produites $ US/once 15

  16. Slide 16: Futur profil de production

    IAMVISION IAMGROWTH IAMVALUE IAMGOLD Futur profil de production 1,400 $420 Coûts d’exploitation ($ US / once) 1,200 $360 Production (000 onces) 1,000 $300 800 $240 600 $180 400 $120 200 $60 0 $0 2006 2007 2008 2009 2010 Sadiola/Yatela Tarkwa/Damang Mupane Quimsacocha Rosebel Buckreef Sleeping Giant

  17. Slide 17: Réserves et ressources doublées

    IAMVISION IAMGROWTH IAMVALUE IAMGOLD Réserves et ressources doublées Ressources inférées 8,1 Ressources mesurées et indiquées Réserves prouvées et probables 11,1 3,4 4,8 6,5 4,7 9,7 4,7 5,0 IAMGOLD Cambior Nouvelle IAMGOLD 17

  18. Slide 18: Pipeline de projets bien rempli

    IAMVISION IAMGROWTH IAMVALUE IAMGOLD Pipeline de projets bien rempli 2010 Projets en développement La Arena Exploration avancée Quimsacocha 2009 Doyon (Westwood) 2008 Caïman Buckreef Le pipeline de projets assure une plateforme stable pour une croissance additionnelle 18

  19. Slide 19: Production et base de ressources

    IAMVISION IAMGROWTH IAMVALUE IAMGOLD Production et base de ressources 1 575 1 249 1 102 Production 2007E (000 oz)(1) 674 650 600 502 500 360 250 LD a LD s ra e n do or rra os an gl ia tu O bi O ra Ea id te nr m en G am G do er en Ki Ya M o- M av M C El IA C c IA en ni lle Ag Bu ve ou 4 464 $N 4 032

  20. Slide 20: Réserves et ressources

    IAMVISION IAMGROWTH IAMVALUE IAMGOLD Réserves et ressources 35.0 Réserves et ressources (millions d’onces oz) 2.9 30.0 6.1 25.0 8.1 20.0 8.2 15.0 9.6 7.7 3.7 24.7 3.4 4.8 1.4 2.8 1.9 10.0 5.0 3.8 15.0 6.5 5.0 4.7 10.4 1.0 5.0 9.7 7.2 7.2 3.1 4.7 5.0 5.4 2.1 0.0 a or LD rra LD a e n s do r ia gl an o

  21. Slide 21: Création de valeur pour les actionnaires de Cambior

    IAMVISION IAMGROWTH IAMVALUE IAMGOLD Création de valeur pour les actionnaires de Cambior Prime de 31,5 % sur le prix de clôture de Cambior de 3,67 $ CA au TSX Bénéfice de la solidité financière de IAMGOLD : – Forts flux de trésorerie, sans dette et encaisse de 193 millions $ US Historique d’explorat

  22. Slide 22: Buckreef

    IAMVISION IAMGROWTH IAMVALUE IAMGOLD Buckreef • Situé dans une prolifique ceinture aurifère en Tanzanie 22

  23. Slide 23: Génération cible par la géophysique

    IAMVISION IAMGROWTH IAMVALUE IAMGOLD Génération cible par la géophysique Résistance non vérifiée/ Cibles structurelles 23

  24. Slide 24: Évaluation préliminaire à Quimsacocha

    IAMVISION IAMGROWTH IAMVALUE IAMGOLD Évaluation préliminaire à Quimsacocha • Évaluation préliminaire de SRK Consultants publiée le 11 mai 2006 • Options d’exploitation rentable (400 $ au, 1,50 $ cu, 5,50 $ ag) À ciel ouvert Souterraine Coût en capital 264 million $ 137 million $ Production annuelle

  25. Slide 25: Quimsacocha

    IAMVISION IAMGROWTH IAMVALUE IAMGOLD Quimsacocha Quimsacocha Oeste Rio Falso Sur Loma Tasqui Jordanita Quimsacocha est un actif à développer de premier ordre 25

  26. Slide 26: Création de valeur pour les actionnaires de IAMGOLD

    IAMVISION IAMGROWTH IAMVALUE IAMGOLD Création de valeur pour les actionnaires de IAMGOLD Réalise l’objectif de devenir un producteur d’un million d’onces d’ici 2008 Transaction bénéfique sur plusieurs paramètres importants pour les marchés VAN 2% Production 2007E 5% Total des réserves et ressources

  27. Slide 27: Création de valeur pour les actionnaires de IAMGOLD

    IAMVISION IAMGROWTH IAMVALUE IAMGOLD Création de valeur pour les actionnaires de IAMGOLD Avantages d’échelle: – Plateforme pour croissance additionnelle par le biais d’acquisitions – Diversification du risque géographique Propriété de la mine Rosebel de longue durée Exposition aux projets prometteur

  28. Slide 28: Camp Caïman

    IAMVISION IAMGROWTH IAMVALUE IAMGOLD Camp Caïman RN-2 to Cayenne Cacao Trésor 4.5 m @ 11.8 g/t 4.5 m @ 2.1 g/t 6.0 m @ 7.5 g/t Sainte Marie 7.5 m @ 7.7 g/t 9.0 m @ 3.2 g/t Camp Caiman Patawa 9.0 m @ 3.5 g/t 16.5 m @ 9.2 g/t Mining Concession Orapu Kaw Changement Camp Caïman Montagne Guadeloupe Conce

  29. Slide 29: Rosebel

    IAMVISION IAMGROWTH IAMVALUE IAMGOLD Rosebel 345000E 350000E 355000E 360000E 890000N Koolhoven 890000N J Ros 0 5 Granite Granite e bel Pro km Rosebel Sediments Sédiments Rosebel per ty L i mits Thu Armina Volcanics Volcanites Armina Armina Sediments Sédiments Armina Mill S p in nde rM oun tain Param

  30. Slide 30: IAMGOLD – Direction stratégique

    IAMVISION IAMGROWTH IAMVALUE IAMGOLD IAMGOLD – Direction stratégique « Concentrés sur l’objectif d’accroître la production et les flux de trésorerie à long terme »(1) Compléter la vente d’Omai Bauxite Entreprendre un programme intensif d’exploration aux propriétés de Cambior Accent sur les Amériques

  31. Slide 31: Faits saillants de la transaction

    IAMVISION IAMGROWTH IAMVALUE IAMGOLD Faits saillants de la transaction Crée : – un producteur de plus d’un million d’onces – la principale compagnie de rang moyen – le prochain producteur aurifère de premier rang Augmentation importante de la production, des réserves et des ressources Solidité finan

  32. Slide 32: Relations avec les investisseurs

    IAMVISION IAMGROWTH IAMVALUE IAMGOLD Lisa Doddridge Relations avec les investisseurs ldoddridge@iamgold.com 416 360 4740 (www.iamgold.com)

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