Slide 1: 2020年12月期第3四半期 決算説明資料
2020年12月期（第61期）第３四半期 株式会社ミルボン 決算説明資料 ２０２０年１１月１３日 Copyright © 2020 Milbon. All rights reserved. 0
Slide 2: 目次
目次 P2 連結 経営成績 P3 連結 部門別売上高・ブランド別情報 P14 連結 損益計算書等 P15 連結 設備投資等の推移 P16 フィールドパーソンの推移＆マーケット情報 P17 連結 国内・海外の売上高 P18 連結 国内・海外の営業利益 P19 海外子会社の状況 P21 補足資料 Copyright © 2020 Milbon. All rights reserved. 1
Slide 3: 連結 経営成績（第3四半期連結累計期間）
連結 経営成績（第３四半期連結累計期間） 日本国内においては、昨年度の消費税増税前駆け込み需要の影響やコロナ禍における 活動制限を受けながらも、ほぼ修正計画の水準まで回復 海外においては東アジア地域がコロナ前の状況まで回復してきており、特に韓国では累計 で昨対プラスとなり、連結では修正計画通り （単位:百万円） 構成比 構成比 増減率 前期実績 当期実績 増減額 （%） （%） （％） 売 上 高 26,651 100.0 25,214 100.0 △ 1,437 △ 5.4 売 上 総 利 益 17,609 66.1 16,665 66.1 △ 943 △ 5.4 販 管 費 12,
Slide 4: 連結 部門別売上高 ヘアケア用剤部門①
連結 部門別売上高 ［ヘアケア用剤部門①］ 第３四半期連結累計期間 （単位:百万円） 前期実績 当期実績 増減額 増減率（％） 15,313 14,654 △ 658 △ 4.3 • プレミアムブランドは引き続き好調。オージュアは、新商品展開が活動制限により十分できないことや、 国内都心部の来店顧客減少の影響はあるものの、安定的なリピート需要で累計昨対プラスで推移。 • グローバルミルボンは国内・海外ともに新規窓口創りが進んでいる。国内では、コロナ禍における店販 意識の高まりや、ECサイト「milbon:iD」のスタートが後押ししている。 • プロフェッショナルブランドは、クロナが新製品の効果
Slide 5: 連結 部門別売上高 ヘアケア用剤部門②
連結 部門別売上高 ［ヘアケア用剤部門②］ 新商品 第３四半期累計期間 オージュア スカルプケアシリーズ フォルティスライン 頭皮に存在する老化菌にアプローチし、髪や頭皮に起こる複合的な エイジングダメージを抑制するスカルプケアシリーズ。 （単位:百万円） 通期目標※ 当期実績※ 進捗率 (％) - 251 - 2020年 2月7日発売 クロナ アイススパシャンプー オレンジ 頭皮のニオイ・ベタつきという夏特有の悩みを解消しながら冷感が続く 氷点下の炭酸泡シャンプー。 （単位:百万円） 通期目標※ 当期実績※ 進捗率 (％) - 137 - 2020年 3月10日発売 ※ 2020年度12月期
Slide 6: 連結 部門別売上高 ヘアケア用剤部門③
連結 部門別売上高 ［ヘアケア用剤部門③］ 新商品 第３四半期累計期間 ドア その時なりたい自分を自由に表現したい、というソーシャルネイティブ※1 世代の想いに応える、新ヘアスタイリングブランド。 （単位:百万円） 通期目標※2 当期実績※2 進捗率 (％) - 68 - 2020年 9月10日発売 ※1 生まれた頃からスマートフォンやパソコンなどに囲まれた環境で育ってきた現在の若者たち。 ※2 2020年度12月期第１四半期より連結の総売上高の数値を使用しております。昨年度実績についても遡及適用しております。 Copyright © 2020 Milbon. All rights reser
Slide 7: ブランド別情報 オージュア
ブランド別情報 オージュア コロナ禍の中でも需要は根強く安定的に推移 窓口軒数 （単位:軒） 2019年度末※1 2020年度当期末※1 増減数 増減率 (％) 3,698 4,006 308 8.3 販売高（第３四半期累計期間） （単位:百万円） 前期実績※2 当期実績※2 増減額 増減率 (％) （百万円） 販売高・窓口軒数推移 （軒） 5,085 5,113 28 0.6 9,000 4,500 8,000 4,000 ブランドコンセプト 製品構成 7,000 3,500 日本の風土・文化・毛髪特性から お客さま一人ひとりの髪質にフィットする 6,000 3,000 生まれた日本女性の髪
Slide 8: ブランド別情報 グローバルミルボン
ブランド別情報 グローバルミルボン 国内・海外ともに窓口軒数が伸⾧ 窓口軒数 （単位:軒） 2019年度末※1 2020年度当期末※1 増減数 増減率 (％) 7,674 10,326 2,652 34.6 販売高（第３四半期累計期間） （単位:百万円） 前期実績※2 当期実績※2 増減額 増減率 (％) （百万円） 販売高・窓口軒数推移 （軒） 3,000 9,000 1,939 1,965 25 1.3 8,000 2,500 ブランドコンセプト グローバルミルボンとは 2,000 7,000 6,000 360°輝く髪で、一人ひとりの 世界20カ国の女性の毛髪内部を、独自 5,000 「
Slide 9: 連結 部門別売上高 染毛剤部門①
連結 部門別売上高 ［染毛剤部門①］ 第３四半期連結累計期間 （単位:百万円） 前期実績 当期実績 増減額 増減率（％） 9,889 9,148 △ 741 △ 7.5 • 第3四半期（7-9月）は、海外が昨対プラス、国内はほぼ昨年の水準まで戻ってきており、連結で 昨対プラスへと転じた。 • ブリーチ剤を使用したデザイン性の高いヘアカラーの人気は根強く、ファッションカラーの回復が早い。ア ディクシーは累計でも昨年の売上を上回った。 • 国内において、グレイカラーはサロン再開にともない戻りつつあるものの、他社との競合、活動の減少な どが影響し、苦戦が続いている。 • 海外は韓国が引き続き好調で、
Slide 10: 連結 部門別売上高 染毛剤部門②
連結 部門別売上高 ［染毛剤部門②］ 主力商品 第３四半期累計期間 オルディーブアディクシー 高彩度の青で赤味のあるブラウンをかき消します。 にごりのないクリアな発色実現を叶え、個性的で自由なヘアカラーデ ザインを実現します。 （単位:百万円） 前期実績※ 当期実績※ 増減額 増減率 (％) 3,080 3,285 205 6.7 2017年度発売 オルディーブ シーディル グレイカラーを繰り返す大人女性がこれからも安心してヘアカラーを楽しみ 続けられるよう、頭皮への刺激を抑えたやさしい染まりのグレイカラー。 （単位:百万円） 前期実績※ 当期実績※ 増減額 増減率 (％) 242 412 1
Slide 11: ブランド別情報 ヴィラロドラ①
ブランド別情報 ヴィラロドラ① 活動制限や都心部のサロン顧客数の減少が影響 窓口軒数 （単位:軒） 2019年度末 2020年度当期末 増減数 増減率 (％) 9,015 9,621 606 6.7 販売高（第３四半期累計期間） （単位:百万円） 前期実績※ 当期実績※ 増減額 増減率 (％) 879 790 △ 89 △ 10.2 （百万円） 販売高・窓口軒数推移 （軒） ブランドコンセプト 1,400 10,000 イタリアの大地が育む“自然の恵み”が 1,200 8,000 髪と地肌に本物の美しさをもたらします。 1,000 6,000 800 ヴィラロドラとは 600 4,000 『ビ
Slide 12: ブランド別情報 ヴィラロドラ②
ブランド別情報 ヴィラロドラ② 主力商品 ヴィラロドラ カラー 92%天然由来成分で植物の力を活かした処方により、「施術 中」「仕上がり」「継続使用」すべてを通してオーガニックならではの 心地よさを実感していただけます。 販売高（第３四半期累計期間） （単位:百万円） 前期実績※ 当期実績※ 増減額 増減率 (％) 655 593 △ 62 △ 9.5 2015年度発売 ※ 2020年度12月期第１四半期より連結の総売上高の数値を使用しております。昨年度実績についても遡及適用しております。 Copyright © 2020 Milbon. All rights reserved. 11
Slide 13: 連結 部門別売上高 化粧品部門
連結 部門別売上高 ［化粧品部門］ 第３四半期連結累計期間 （単位:百万円） 前期実績 当期実績 増減額 増減率（％） 101 223 121 - • コロナ禍で大型イベントが開催出来ないエリアができたため、小規模での提案活動を再構築し、商品に 触れる・試せる機会を整え活動した。大型イベント未開催のエリアでは、多くのサロンにインプレアに興味 を持ってもらえる機会となった。 • 9月末時点で、年間目標としていた契約軒数500軒を上回り推移している。窓口拡大を目指すととも に、今後は新たに見えてきた課題に取り組んでいく。 新商品 インプレア ホワイトニングレーザーショット レーザーで狙ったかのよう
Slide 14: ブランド別情報 インプレア
ブランド別情報 インプレア 自粛期間があけて活動が活性化 窓口軒数 （単位:軒） 2019年度末※1 2020年度当期末※1 増減数 増減率 (％) 200 447 247 123.5 販売高（第3四半期累計期間） （単位:百万円） 前期実績※2 当期実績※2 増減額 増減率 (％) 101 223 121 - ブランドコンセプト インプレアとは 『インプレア』のブランドコンセプトは「美容師によ 肌研究を強みとするコーセーと毛髪研究を強みとするミルボンの共同研究により誕生した、 る印象革命」です。美容師の強みである「提案 美容室専売化粧品ブランドです。 力」を生かした『印象プロデュース®』 に
Slide 15: 連結 損益計算書等（第3四半期連結累計期間）
連結 損益計算書等（第３四半期連結累計期間） ＜連結 損益計算書＞ （単位:百万円） ＜部門別売上高一覧＞ （単位:百万円） ※ 前期実績※ 当期実績 構成比(％) 増減額 増減率(％) 構成比 構成比 前期実績 当期実績 （％） （％） ヘアケア用剤 15,313 14,654 58.1 △ 658 △ 4.3 染毛剤 9,889 9,148 36.3 △ 741 △ 7.5 売上高 26,651 100.0 25,214 100.0 パーマネント ウェーブ用剤 1,168 1,036 4.1 △ 131 △ 11.2 化粧品 101 223 0.9 121 119.4 売上原価 9,042
Slide 16: 連結 設備投資等の推移
連結 設備投資等の推移 （単位:百万円） 2020年 2020年 区 分 2016年 2017年 2018年 2019年 1~9月 計画 設 備 投 資 額 4,262 1,570 1,149 1,605 1,068 1,958 減 価 償 却 費 1,077 1,272 1,370 1,453 1,152 1,632 金額 1,232 1,422 1,479 1,534 1,163 1,796 研究開発費 売上比 (%) 4.2 4.3 4.2 4.2 4.6 4.6 2020年度 設備投資の主な項目（計画） • 新潟営業所開設 • 工場調合設備・充填設備（真空乳化装置等） • 青山第二営業
Slide 17: フィールドパーソンの推移＆マーケット情報
フィールドパーソンの推移＆マーケット情報 国別 フィールドパーソンの推移 （フィールドパーソン数:1月1日期首現在（2017年以前は12月21日期首現在）） 2016年 2017年※1 2018年 2019年 2020年 日本 249 258 269 279 297 上段:フィールドパーソン人数 （名） 102 105 111 108 - 下段:フィールドパーソン一人あたり売上高 （百万円） 2020年９月30日現在 米国 9 12 13 13 17 2019年10月入社 10名 現場配属 （ミルボンUSA） 63 48 48 50 - 2020年 4月入社 40名 研修中 2020年10月入
Slide 18: 連結 国内・海外の売上高
連結 国内・海外の売上高 第３四半期連結累計期間 （百万円） 前期実績 当期実績 増減率 実質増減率※１ 増減額 実績 構成比 実績 構成比 （％） （％） 連結売上高 26,651 100.0 25,214 100.0 △1,437 △5.4 △4.8 日本 22,336 83.8 21,102 83.7 △1,233 △5.5 △5.5 海外 4,315 16.2 4,111 16.3 △204 △4.7 △1.4 米国 462 1.7 334 1.3 △127 △27.7 △26.6 中国 1,144 4.3 1,107 4.4 △36 △3.2 0.4 韓国 1,731 6.5 1,8
Slide 19: 連結 国内・海外の営業利益
連結 国内・海外の営業利益 第３四半期連結累計期間 （百万円） 前期実績 当期実績 増減率 増減額 実績 営業利益率 実績 営業利益率 （％） 連結営業利益 5,175 19.4 4,307 17.1 △868 △16.8 日本 4,690 21.0 4,087 19.4 △603 △12.9 海外 485 11.2 219 5.3 △265 △54.7 米国 △182 △39.5 △215 △64.3 △32 - 中国 287 25.2 214 19.3 △73 △25.6 韓国 538 31.1 439 24.0 △99 △18.5 その他※ △158 △16.3 △218 △26.1 △
Slide 20: 海外子会社の状況①
海外子会社の状況① 文中の数値は、現地通貨ベースに準拠しています。 米国 （ミルボンUSA） • コロナ被害が大きく、州やエリアごとに状況は違うが、6月ごろから経済活動が再開され動きだした。 • サロン営業再開により7月は顧客が押し寄せ好調。その後も入場制限や再ロックダウンの影響を受けな がら活動継続している。 • カテゴリー別では、染毛剤「ソフィストーン」の窓口創りが好調。年間300軒を目標としていた中、9月末 時点で400軒超となり想定を上回り推移している。ロックダウン中にオンライン講習や商品説明など継続 したサポート活動が活きている。 • サロンを通じて代理店からサロン顧客に商品をお届け
Slide 21: 海外子会社の状況②
海外子会社の状況② 文中の数値は、現地通貨ベースに準拠しています。 韓国 （ミルボンコリア） • 主軸の染毛剤が引き続き好調。5月に発売したアディクシー追加色が好調で新規窓口も増えコロ ナ禍においても順調。 • ヘアケア用剤も新規窓口、販売高ともに伸⾧している。オージュアについてはコロナで先延ばしに なっていたサロンにも導入が進んだ。 • 7月からグローバルミルボンを投入。発売前から代理店セールスへ向けた勉強会を実施してきたこと で、順調にサロン軒数を獲得するとともに既存商品の売上増にも貢献している。 • 11月に3つ目の支店となる光州支店開設予定。 Copyright © 2020 Milb
Slide 22: 補足資料 ヘアケアブランドポジショニングマップ
＜補足資料＞ヘアケアブランドポジショニングマップ プレミアムブランド グローバルミルボン オージュア ヴィラロドラ タ ー ゲ LINE世代 Hanakoジュニア世代 団塊ジュニア世代 Hanako世代 ッ ト （1992～96年生まれ） （1987～91年生まれ） （1971～76年生まれ） （1956～64年生まれ） クロナ プラーミア ジェミールフラン エルジューダ プロフェッショナルブランド Copyright © 2020 Milbon. All rights reserved. 21
Slide 23: Copyright © 2020 Milbon. All rights reserved.
本資料に記載されている業績見通し等の将来に関する記述は、当社が現在入手している情報 及び合理的であると判断する一定の前提に基づいており、実際の業績等は様々な要因により大 きく異なる可能性があります。 Copyright © 2020 Milbon. All rights reserved. 22