Sega Sammy Holdings Inc. · TSE:6460
Sega Sammy — FY2018 Earnings Presentation
22 slides from Sega Sammy's earnings presentation, May 14, 2018
Slide 1: 2018年3月期 決算説明会
2018年3月期 決算説明会 2018年５月14日 【免責事項】 本資料における市場予測や業績見通し等の内容は、現時点で入手可能な情報に基づき、 経営者が判断したものであります。従いまして、これらの内容はリスクや不確実性を含んでおり、 将来における実際の業績は、様々な影響によって大きく異なる結果となりうることを、予めご承知おきください。 © SEGA SAMMY HOLDINGS INC. All Rights Reserved.
Slide 2: １．連結実績 / 計画
１．連結実績 / 計画 © SEGA SAMMY HOLDINGS INC. All Rights Reserved.
Slide 3: 決算ハイライト (18/3期実績・19/3期計画)
決算ハイライト (18/3期実績・19/3期計画) 連結業績の推移 ハイライト （単位：億円） 2017/3 2018/3 2019/3 2018/3期 実績 実績 実績 計画 遊技機：規則改正の影響で販売台数減 売上高 3,669 3,236 3,900 エンタメ：パッケージゲーム、AM機器が好調 営業利益 295 177 210 営業利益率 8.0% 5.5% 5.4% 経常利益 285 145 160 2019/3期 計画 遊技機：新規則機投入を下期以降本格化 税金等調整前当期純利益 337 124 170 エンタメ：デジタルゲームの新作タイトルを投入 親会社株主に帰属する 276 89
Slide 4: 段階利益の推移 (18/3期実績)
段階利益の推移 (18/3期実績) 段階利益の推移 （単位：億円） 営業外収益、費用内訳 (単位：億円) 営業外収益 受取配当金 9 営業外費用 持分法投資損失 43 特別利益、損失内訳 特別利益 投資有価証券売却益 5 特別損失 減損損失 24 -4- © SEGA SAMMY HOLDINGS INC. All Rights Reserved.
Slide 5: 費用実績・計画 (18/3期実績・19/3期計画)
費用実績・計画 (18/3期実績・19/3期計画) 連結費用 （単位：億円） （主な要因） 2017/3 2018/3 2019/3 実績 実績 計画 18/3 実績 19/3 計画 エンタメ エンタメ 研究開発費・ デジタル新作タイトル投入 デジタル新作タイトル投入 671 620 733 コンテンツ制作費 の遅れにより減少 による増加 リゾート 遊技機・エンタメ 設備投資額 270 241 321 ホテルのリニューアルが完了 本社移転に伴う増加 したことによる減少 遊技機 減価償却費 163 162 148 ー 移転に伴う加速償却額の 減少 エンタメ デジタル新作タイトル投入 広告宣伝費
Slide 6: 連結貸借対照表 要約 (18/3期実績)
連結貸借対照表 要約 (18/3期実績) 連結貸借対照表 （単位：億円） 2017/3期末 2018/3期末 増減 主な増減要因 前期末比 流動資産 3,241 2,773 -468 流動資産 -468 現金・預金 1,374 1,578 +204 売上債権及び有価証券の減少 固定資産 1,974 1,961 -13 流動負債 1,125 844 -281 短期借入金 63 158 +95 固定負債 975 785 -190 負債 -471 仕入債務の決済や社債償還等 長期借入金 445 386 -59 による減少 負債合計 2,101 1,630 -471 純資産合計 3,114 3,104
Slide 7: 連結キャッシュ・フローの推移 (18/3期実績)
連結キャッシュ・フローの推移 (18/3期実績) 連結キャッシュフローの推移 （単位：億円） 現金及び 現金同等物残高 キャッシュフローの内訳 2017/3期末 1,992 営業キャッシュフロー 税金等調整前当期純利益 ＋124 営業CF 減価償却費 ＋191 ＋264億円 売上債権減少額 ＋151 仕入債務減少額 －237 投資キャッシュフロー 投資CF 有形固定資産取得 －109 －204億円 無形固定資産取得 －105 有形固定資産売却 ＋95 財務キャッシュフロー 社債償還 －195 財務CF －287億円 配当金支払 －93 長期借入による収入 ＋100 2018/3期末 1,765
Slide 8: 移転費用 (19/3期計画)
移転費用 (19/3期計画) 本社移転に伴う移転費用の発生 営業利益の推移(参考値) ■8月より順次移転を開始 （単位：億円） 285 一過性 移転 費用 営業利益 一過性 営業利益 (考慮前) 移転費用 (考慮後) 連結 285 -75 210 公表値 遊技機 201 -16 185 エンタメ 185 -50 135 リゾート -30 0 -30 全社/消去 -71 -9 -80 ⇒詳細は「2018年3月期 決算補足資料」参照 -8- © SEGA SAMMY HOLDINGS INC. All Rights Reserved.
Slide 9: ２．セグメント別実績 / 計画
２．セグメント別実績 / 計画 © SEGA SAMMY HOLDINGS INC. All Rights Reserved.
Slide 10: セグメント別：遊技機事業 市場の見通し
セグメント別：遊技機事業 市場の見通し 縮小傾向が継続するも、パチスロ６号機の投入は下期以降本格化 パチスロ市場動向 （単位：万台） パチンコ市場動向 （単位：万台） 出所：警察庁、矢野経済研究所（確定値が公式に出ていないデータ、および2018年、2019年数値は当社推計・予想） - 10 - © SEGA SAMMY HOLDINGS INC. All Rights Reserved.
Slide 11: セグメント別：遊技機事業
セグメント別：遊技機事業 遊技機事業 （単位：億円） ハイライト 2018/3期 実績 規則改正の影響を受け、タイトル販売を後ろ倒し 2019/3期 計画 パチスロ：下期より6号機販売を加速 パチンコ：旧規則機中心に販売 （『ぱちんこCR真・北斗無双 第２章』等） (実績) (実績) (計画) 販売台数（千台） パチスロ 215 85 103 パチンコ 138 140 201 本体 115 97 94 ⇒詳細は「2018年3月期 決算補足資料」参照 盤面 23 42 106 - 11 - © SEGA SAMMY HOLDINGS INC. All Rights Reserved.
Slide 12: セグメント別：エンタテインメントコンテンツ事業 市場の見通し
セグメント別：エンタテインメントコンテンツ事業 市場の見通し 引き続きデジタルゲーム、パッケージゲーム市場は拡大傾向 (単位：兆円) (単位：兆円) デバイス別 地域別 16.5 16.5 15.2 15.2 (その他) (欧州) (モバイル) (北米) (PC) (国内・アジア) (コンソール) (実績) (推計) (推計) (実績) (推計) (推計) ※データ：International Development Groupのデータ等をもとに自社推計 ※アジアのみパッケージ版の数字は調査対象外で含まれていない ※コンソールとPCはパッケージ製品、ダウンロード、Free-to-play、定額
Slide 13: セグメント別：エンタテインメントコンテンツ事業 ハイライト
セグメント別：エンタテインメントコンテンツ事業 エンタテインメントコンテンツ事業 ハイライト （単位：億円） 2018/3期 実績 パッケージゲーム分野、AM機器・施設分野が好調 2019/3期 計画 デジタルゲーム分野中心に新作タイトルを投入 (実績) (実績) (計画) ⇒詳細は「2018年3月期 決算補足資料」参照 - 13 - © SEGA SAMMY HOLDINGS INC. All Rights Reserved.
Slide 14: デジタルゲーム分野 ハイライト
セグメント別：エンタテインメントコンテンツ事業 ■デジタルゲーム分野 ハイライト （単位：億円） 2018/3期 実績 新作タイトルの投入数が想定を下回る 2019/3期 計画 新作タイトルを複数投入 投入タイトル数 2018/3 3タイトル ⇒ 2019/3 12タイトル ＜新作タイトル＞ 共闘ことばRPG コトダマン 18/4 配信開始 プロサッカークラブをつくろう! ロード・トゥ・ワールド 18/4 配信開始 ポポロクロイス物語 ～ナルシアの涙と妖精の笛 18/5 配信開始 ワンダーグラビティ ～ピノと重力使い～ 龍が如く ONLINE (実績) (実績) (計画) - 14 - © S
Slide 15: パッケージゲーム分野 ハイライト
セグメント別：エンタテインメントコンテンツ事業 ■パッケージゲーム分野 ハイライト （単位：億円） 2018/3期 実績 新作タイトルが堅調 海外中心に過去作のリピート販売が好調 えて 2019/3期 計画 全 新作タイトル投入を予定 海外展開やリピート販売を見込む パッケージ販売本数 （単位：万本） 2017/3 2018/3 2019/3 実績 実績 計画 合計 1,028 1,733 2,000 日本 185 154 215 新作 150 95 159 リピート 35 59 56 アジア 106 81 77 新作 70 54 46 リピート 36 27 31 欧米 737 1,498 1
Slide 16: アミューズメント機器分野 ハイライト
セグメント別：エンタテインメントコンテンツ事業 ■アミューズメント機器分野 ハイライト （単位：億円） 2018/3期 実績 『UFO CATCHER』シリーズの販売が好調 レベニューシェアやCVTキット販売による収益を計上 2019/3期 計画 『Fate/Grand Order Arcade』を販売 カジノ機器の先行投資費用が引き続き発生 ＜新作タイトル＞ Fate/Grand Order Arcade オンゲキ UFO CATCHER TRIPLE TWIN (実績) (実績) (計画) - 16 - © SEGA SAMMY HOLDINGS INC. All Rights Reser
Slide 17: アミューズメント施設分野・映像・玩具分野
セグメント別：エンタテインメントコンテンツ事業 ■アミューズメント施設分野 ■映像・玩具分野 （単位：億円） （単位：億円） (実績) (実績) (計画) (実績) (実績) (計画) ハイライト ハイライト 2018/3期 実績 2018/3期 実績 プライズ領域が好調 映画の配給収入やネット配信に伴う収入を計上 オンラインクレーンゲーム『セガキャッチャーオンライン』を展開 『ディズニー&ディズニー/ピクサーキャラクターズ ドリームスイッチ』のほか、 2019/3期 計画 定番主力製品を展開 プライズを中心に展開 2019/3期 計画 電子マネー、新作ビデオゲーム導入 劇場版『名探偵コナン
Slide 18: セグメント別：リゾート事業
セグメント別：リゾート事業 リゾート事業 （単位：億円） ハイライト 2018/3期 実績 2017/3期の子会社株式一部売却の影響で減収 2019/3期 計画 国内IRの先行投資費用の発生 (実績) (実績) (計画) ⇒詳細は「2018年3月期 決算補足資料」参照 - 18 - © SEGA SAMMY HOLDINGS INC. All Rights Reserved.
Slide 19: リゾート事業（フェニックスリゾート）
セグメント別：リゾート事業（フェニックスリゾート） ■フェニックスリゾート ハイライト 売上高 営業利益 （単位：億円） 2018/3期 実績 開業以来最大規模のリニューアルが完了 シーガイアプレミアムメンバーズクラブ会員が3万人突破 100 92 2019/3期 計画 天候等の影響を受けた前期に比べ改善を見込む 様々な宿泊プランの提案や、季節ごとのイベント開催などを予定 0 -6 2017/3 2018/3 2019/3 (実績) (実績) (計画) - 19 - © SEGA SAMMY HOLDINGS INC. All Rights Reserved.
Slide 20: リゾート事業（パラダイスセガサミー）
セグメント別：リゾート事業（パラダイスセガサミー） ■パラダイスセガサミー ハイライト 売上高（億KRW） 営業利益（億KRW） 712 2018/3期 実績 2017年4月 パラダイスシティ開業 2017年4月パラダイスシティオープン 2019/3期 計画 クラブ、スパなどを含む第１フェーズ第二次開発の 施設開業を予定 -26 17/3 1Q 17/3 2Q 17/3 3Q 17/3 4Q 18/3 1Q 18/3 2Q 18/3 3Q 18/3 4Q (1~3月) (4~6月) (7~9月) (10~12月) (1~3月) (4~6月) (7~9月) (10~12月) ※ 「パラダイスセガ
Slide 21: 株主還元
株主還元 株主優待の導入 保有株式数 優待内容（年間） 1単元 当社サービスの体験、中長期的な株式保有 （100株） ─ を促すことを目的 以上 日本国内のセガゲームセン ターで利用できるUFOキャッ 10単元 チャー利用券2,000円分 フェニックス・シーガイア・リゾート （1,000株） （宮崎県）で利用できる施設 以上 利用券20,000円分 配当方針 年間配当40円を継続 - 21 - © SEGA SAMMY HOLDINGS INC. All Rights Reserved.
Slide 22: https://www.segasammy.co.jp/
https://www.segasammy.co.jp/ [免責事項] 本資料における市場予測や業績見通しなどの内容は、現時点で入手可能な情 報に基づき、経営者が判断したものであります。従いまして、これらの内容はリス クや不確実性を含んでおり、将来における実際の業績は、様々な影響によって大 きく異なる結果となりうることを、あらかじめご承知おきください。 グループの製品・サービスについては、各社のWebサイトをご覧ください https://sega.jp/ （セガグループ 製品情報サイト） https://www.sammy.co.jp/ （サミー株式会社） * 本資料に記載されている会社名及び