Slide 1: 参考データ集 連結子会社および持分法適用関連会社
参考データ集 国際石油開発帝石株式会社 2017年(平成29年)5月15日 連結子会社および持分法適用関連会社 連結子会社 64社 主な連結子会社 国（地域）名 出資比率 ステージ 決算期 ジャパン石油開発 アラブ首長国連邦 100% 生産中 3月（仮決算） JODCO Onshore Ltd. アラブ首長国連邦 51% 生産中 12月 サウル石油 チモール海・共同開発地域 100% 生産中 12月 INPEX Ichthys Pty Ltd オーストラリア 100% 開発中 3月（仮決算） インペックス南西カスピ海石油 アゼルバイジャン 51% 生産中 3月（仮決算） インペックス北カスピ海
Slide 2: セグメント情報 / 売上高 増減要因分析
セグメント情報 2017年3月期(2016年4月1日～2017年3月31日） （単位：百万円） 調整額 連結財務 アジア・ ユーラシア 中東・ 日本 米州 計 諸表計上 オセアニア （欧州・NIS諸国） アフリカ (注1) 額（注2) 売上高 102,659 218,099 60,191 482,182 11,290 874,423 － 874,423 セグメント利益 又は損失（△） 18,033 51,565 12,112 276,870 △9,360 349,221 △12,769 336,452 セグメント資産 320,852 1,997,494 600,854 446,791 137,
Slide 3: LPG売上高 / EBIDAX
LPG売上高 16年3月期 17年3月期 増減 増減率 売上高 (億円) 105 67 △37 △35.8% 販売量 (千bbl) 2,361 1,860 △501 △21.2% 海外生産分平均単価 ($/bbl) 36.97 33.93 △3.04 △8.2% 国内生産分平均単価 (¥/kg) 66.34 56.51 △9.83 △14.8% 平均為替 (¥/$) 120.79 107.34 13円45銭円高 11.1%円高 地域別販売量 (千bbl) 16年3月期 17年3月期 増減 増減率 7 5 △1 日本 △20.6% (0.6千㌧) (0.5千㌧) (△0.1千㌧) アジア・オセア
Slide 4: 生産物回収勘定の増減推移 / Valuation指標
生産物回収勘定の増減推移 （百万円） 15年3月期 16年3月期 17年3月期 生産物回収勘定（期首） 685,990 703,291 727,771 増加： 探鉱投資 41,236 30,969 9,461 開発投資 131,984 104,518 39,928 操業費 98,250 70,365 55,514 その他 7,331 9,745 6,969 減少： コスト回収（CAPEX） 75,585 64,199 79,873 コスト回収（Non-CAPEX） 146,929 107,133 73,414 その他 38,986 19,785 27,156 生産物回収勘定（期末） 703,2
Slide 5: 埋蔵量・生産量指標 / 生産量
埋蔵量・生産量指標 原油換算1バレル当たりの生産コスト 原油換算1バレル当たりの探鉱・開発コスト（3年平均） 17.8 70.0 18.0 58.2 60.0 15.0 12.6 50.0 11.2 11.2 US$/BOE US$/BOE 12.0 40.0 9.0 7.8 30.0 6.1 16.9 6.0 20.0 15.7 ロイヤリティを含む 3.0 10.0 ロイヤリティを含まない 0.0 0.0 2015年3月期 2016年3月期 2017年3月期 2015年3月期 2016年3月期 2017年3月期 原油換算1バレル当たりの販売費及び一般管理費 リザーブリプレースメントレシオ（3
Slide 6: 地域別確認埋蔵量 / アップサイドポテンシャル
地域別確認埋蔵量* 4,000 3,264 3,304 3,500 1% 1% 3,000 2,532 2,434 2,188 2,500 3% 3% 53% 54% 百万BOE 3% 2,000 34% 32% 23% 1,500 9% 8% 8% 6% 7% 1,000 59% 49% 50% 35% 34% 500 0 6% 7% 7% 5% 4% 2013年3月 2014年3月 2015年3月 2016年3月 2017年3月 日本 アジア・オセアニア ユーラシア 中東・アフリカ 米州 * 確認埋蔵量の定義は、51ページに記載しております。 10 確認・推定・予想埋蔵量*による アップサ
Slide 7: プロジェクト参考データ 探鉱計画
プロジェクト参考データ 2018年3月期 探鉱計画* ロシア Zapadno-Yaraktnskiy鉱区 /Bolshetirskiy鉱区(3) イラク マレーシア ブロック10 （1） R鉱区（1） * （ ）内の数字は掘削坑井数 探鉱投資額 試掘井 探掘井 2D震探 3D震探 試掘井 （億円） （坑） （坑） （km） （km2） 探掘井 2017年3月期(実績) 161 4 3 406 2,328 2018年3月期(予想) 80 3 2 342 300 13
Slide 8: 主な生産・開発プロジェクト / 生産開始スケジュール
主な生産・開発プロジェクト カナダ シェールガスプロジェクト サハリン Ⅰ 北カスピ海沖鉱区 (カシャガン油田等) ACG油田 南長岡ガス田 米国メキシコ湾ルシウス油田 ADMA鉱区 ADCO鉱区 コパ・マコヤ鉱区､ グアリコ オリエンタル マハカム沖鉱区 コンゴ民主共和国 鉱区 沖合鉱区 セブク鉱区(ルビーガス田） ベラウ鉱区（タングー・ユニット） アバディLNGプロジェクト WA-35-L鉱区 （ヴァンゴッホ油田） JPDA03-12鉱区（バユ・ウンダン油ガス田） アンゴラ共和国 沖合ブロック14鉱区 WA-35-L/WA-55-L鉱区 （コニストンユニット） 北カンポス沖 プレリュードF
Slide 9: 国内天然ガス事業 / 国内天然ガス価格
国内天然ガス事業 – 生産量* •天然ガス： 約3.5百万m3/日 (132百万立 方フィート/日)** •原油・コンデンセート： 約4千バレル/日 LNG – 天然ガス販売状況 •2017年3月期販売量：19.1億m3** 国産ガス •2018年3月期販売量見通し：21.2億m3** •2020年代前半に25億m3、長期的に年間 30億m3の供給見通し – ガスサプライチェーンの構築 •2013年12月、直江津LNG基地の商業運転 開始 •2016年6月、富山ライン完成 LNG (気化ガス) * 国内油田・ガス田の合計（2017年3月期平均日産量) 16 ** 1m3当たり41.8605MJ
Slide 10: マハカム沖鉱区 / セブク鉱区
マハカム沖鉱区 国際石油開発帝石 – 当社権益比率: 50% （オペレーター：TOTAL） ボンタンLNG/LPGプラント – 生産量* •原油・コンデンセート： 日量約5.3万バレル •LPG : 日量約1.1万バレル アタカユニット •天然ガス**： 日量約1,176百万立方フィート サンタンターミナル アタカ油田 – PS契約： 2017年まで バダックガス田 – ボンタンLNG基地へのガス安定供給を目的として ニラム油・ガス田 タンボラ油・ガス田 トゥヌ 主力ガス田であるトゥヌ／ペチコ／シシ／ヌビ／ ペチコガス田 ガス田 サウスマハカムガス田を中心とした段階的開発 ハンディル油田 スニ
Slide 11: ベラウ鉱区 / バユ・ウンダン
ベラウ鉱区（タングーLNGプロジェクト） MI Berau B.V./MIベラウジャパン 西パプア州 –MI Berau/MIベラウジャパン*: （インドネシア） 三菱商事とのJV(当社44%、三菱商事56%） *MIベラウジャパンはｹｰｼﾞｰﾍﾞﾗｳ石油開発に約16.5%出資 –権益比率： •MI Berau： ﾀﾝｸﾞｰ・ﾕﾆｯﾄ 16.3% •ｹｰｼﾞｰﾍﾞﾗｳ石油開発： ﾀﾝｸﾞｰ・ﾕﾆｯﾄ 8.56% （オペレーター：BP） –生産量* ベラウ鉱区 •コンデンセート： 日量約6千バレル •天然ガス**：日量約1,048百万立方フィ カイマナ ート –PS契約: 2035年まで ガス田
Slide 12: ヴァンゴッホ油田ほか / イクシスLNGプロジェクト
ヴァンゴッホ油田/コニストン油田及びラベンスワース油田 アルファ石油 ヴァンゴッホ油田（WA-35-L）/コニストン油田 コニストン油田 (WA-35-LおよびWA-55-L鉱区） WA-55-L – 当社権益比率：47.499% 鉱区 （オペレーター: Quadrant Energy） WA-35-L ヴァンゴッホ油田 – 利権契約(2008年10月生産ライセンス取得) 鉱区 ラベンスワース油田 – 生産量*：原油：日量約9千バレル WA-43-L 鉱区 – 2010年2月、ヴァンゴッホ油田にて原油生産 開始 WA-42-L鉱区 オンスロー – 2015年5月、コニストン油田にて原油生産開
Slide 13: イクシスLNGプロジェクト 開発コンセプト
イクシスLNGプロジェクト 開発コンセプト LNG、LPG、 コンデンセート 沖合生産貯油・出荷施設 (FPSO) 沖合生産・処理施設 コンデンセート (CPF) 陸上ガス液化プラント(Darwin) 出荷用 タンカー フレキシブル ライザー ガス輸送パイプライン 上流事業 下流事業 （GEP） フローライン 海底生産システム (SPS) 24 イクシスLNGプロジェクト 生産井テストの様子 生産テスト中の掘削リグENSCO5006 (2017年1月、イクシスフィールド) 25
Slide 14: イクシスLNGプロジェクト 沖合施設の進捗
イクシスLNGプロジェクト 沖合施設の進捗 試運転作業中のFPSO (2017年3月、韓国) 26 イクシスLNGプロジェクト 陸上施設の進捗① 発電施設の建設 (2017年4月、ダーウィン) 27
Slide 15: イクシス陸上施設 / アバディLNGプロジェクト
イクシスLNGプロジェクト 陸上施設の進捗② 製品出荷桟橋の様子 28 (2017年4月、ダーウィン) アバディLNGプロジェクト タニンバル諸島 2016年4月、インドネシア政府当局より陸 サムラキ 上LNGによる開発計画の再検討を求める インドネシア 内容の通知を受領 アラフラ海 東チモール マセラ鉱区 早期のプロジェクトの実現を目指し、Pre- FEED作業開始を視野に入れながら、アバ アバディ ガス田 ディガス田の最適開発について政府当局 チモール海共同 と前向きな協議を実施中 石油開発地域 オーストラリア Shellとの戦略的パートナリング - Shellによる技術・人的
Slide 16: プレリュードFLNG / ACG油田
プレリュードFLNGプロジェクト INPEX Oil & Gas Australia Pty Ltd – 権益比率： 17.5％（オペレーター: Shell) – 埋蔵量: 天然ガス約3兆cf (プレリュードガス田およびコンチェルトガ ス田) コンチェルトガス田 – 生産量： プレリュードガス田 WA-44-L鉱区 ・LNG 年間360万トン ・LPG 年間約40万トン ・コンデンセート 日量約3.6万バレル(ピー イクシスガス・コンデンセート田 ク時） – 2011年5月に最終投資決定 40km – 2007年初めのプレリュードガス田発見か らおよそ10年での生産開始を目標。本格 オーストラ
Slide 17: カシャガン油田 / BTCパイプライン
カシャガン油田ほか インペックス北カスピ海石油 – 当社権益比率: 7.56%（オペレーター： 北カスピ海沖合鉱区 カイラン構造 NCOC(North Caspian Operating Company)) カシャガン油田 – PS契約： カシャガン油田 – 2021年末まで* カスピ海 – 原油生産量: 2017年2月、生産量はキャパ シティである18万BDまでランプ・アップ。 アクトテ構造 Phase 1では2017年末までに生産能力37万 ロシア BDの達成を見込む。 カザフスタン – カシャガン油田では、2013年9月の生産開 トルコ イラン 中国 始後に起こったパイプラインからのガス
Slide 18: ADMA鉱区 / ADCO鉱区
ADMA鉱区 ジャパン石油開発(JODCO) –ウムシャイフ／下部ザクム／ウムルル／ナ 生産油田 スル油田 海底パイプライン •当社権益比率: 12.0%（オペレーター： ADMA-OPCO*） –上部ザクム／ウムアダルク／サター油田 ウムシャイフ油田 ナスル油田 •当社権益比率: ダス島 上部ザクム／ウムアダルク 12.0% サター油田 上部／下部ザクム油田 サター 40.0%（オペレーター：ZADCO*） ジルク島 *権益保有者が株主である操業会社。JODCOから両社へそ ウムアダルク油田 れぞれ12%を出資。 ウムルル油田 アブダビ市 –利権契約: 2018年まで（但し、上部ザクム油 田
Slide 19: ベネズエラ / ブラジル プロジェクト
ベネズエラ プロジェクト Teikoku Oil & Gas Venezuela, C.A.ほか コパ・マコヤ (ガス事業)/ Teikoku Oil & Gas Venezuela, C.A. ｺﾊﾟ・ﾏｺﾔ / ｸﾞｱﾘｺ ｵﾘｴﾝﾀﾙ鉱区 グアリコ オリエンタル鉱区(原油事業) – ジョイントベンチャー出資比率 カラカス 大 西 洋 •ガス事業：70%、原油事業：30% – ジョイントベンチャー契約 •2006-2026年 – 生産量＊ ベネズエラ •原油： 日量約1千バレル •天然ガス**： 日量約84百万立方 フィート ブラジル * 全鉱区ベース、2017年3月平均日産量 **井戸元
Slide 20: カナダ シェールガス / メキシコ湾周辺
カナダ シェールガスプロジェクト INPEX Gas British Columbia Ltd. – 権益比率:40％* (オペレーター：Nexen) * INPEX Gas British Columbia Ltd. (出資比率：当社45.09%、 シェールガス鉱区 JOGMEC44.89%、日揮㈱のカナダ法人子会社 10.02%)の権益比 率。 ブリティッシュ・コロンビア州 アルバータ州 – 生産量** プリンス・ルパート • 天然ガス***：日量約79百万立方 エドモントン フィート 200km カルガリー – コンセッション契約 カナダ バンクーバー ビクトリア ** 全鉱区ベース、2
Slide 21: コンゴ民主共和国沖合 / アンゴラ ブロック14
コンゴ民主共和国沖合鉱区 帝石コンゴ石油 コンゴ民主共和国沖合鉱区 ムワンべ油田 – 当社権益比率：32.28% ミバレ油田 ミサト油田 （オペレーター：ペレンコ） リブワ油田 モトバ油田 コンゴ民主共和国 – コンセッション契約（1969-2023年) ルカミ油田 – 生産開始：1975年 モコ油田 チアラ油田 – 生産量*：日量約1.2万バレル ムワンダ GCO油田 バナナ 大西洋 ソヨ アンゴラ 油田 0 5 10km * 全鉱区ベース、2017年3月平均日産量 40 アンゴラ共和国沖合ブロック14鉱区 ＩＮＰＥＸ Angola Block14 Ltd. コンゴ 共和国 – 当社権益比率
Slide 22: サハリンⅠ / イラク Block 10
サハリンⅠ サハリン石油ガス開発 0 5 10km – サハリン石油ガス開発（SODECO）:当社保有株式 約6.08% – SODECOのサハリンⅠにおける権益比率: 30.0% ガス田 油田 – 生産量* オドプト構造 •原油・コンデンセート 日量約18.3万バレル •天然ガス 日量約8.5億立方フィート – オペレーター: ExxonMobil – PS契約: 2021年12月まで** – 2005年10月、チャイウォ構造より生産開始、 サハリン島 2006年10月原油輸出開始 – 2010年9月、オドプト構造より生産開始 ヴァル – 2015年1月、アルクトン・ダギ構造より生産開始 チ
Slide 23: 主要会社一覧及び石油契約
主要会社一覧及び石油契約①* 会社名 鉱区名又はプロジェクト名 国名 石油契約 出資比率 ステージ 日本 •国際石油開発帝石 南長岡ガス田ほか** 日本 コンセッション ｰ 生産中 アジア/オセアニア •国際石油開発帝石 マハカム沖鉱区 インドネシア PS ｰ 生産中 •インペックス南マカッサル石油 セブク鉱区（ルビーガス田） インドネシア PS 100% 生産中 •MI Berau B.V. ベラウ鉱区(タングーLNG) インドネシア PS 44% 生産中 •インペックスマセラアラフラ海石油 マセラ鉱区（アバディLNG）** インドネシア PS 51.9% 開発準備作業中 •サウル石油 バユ
Slide 24: 主要石油ガス会社との確認埋蔵量の比較
その他 メジャー・主要な独立系石油ガス会社との 確認埋蔵量の比較 百万BOE 25,000 ガス 石油 19,974 20,000 17,810 15,000 47.1% 42.0% 13,248 11,518 11,122 10,000 52.8% 53.0% 43.1% 7,490 6,424 5,013 5,000 52.9% 58.0% 54.6% 39.5% 3,304 52.0% 2,406 2,382 47.2% 47.0% 56.9% 33.1% 1,722 1,311 45.4% 60.5% 48.0% 26.1% 1,080 66.9% 73.9% 75.5% 42.8%
Slide 25: 生産量の比較 / 確認埋蔵量の推移
メジャー・主要な独立系石油ガス会社との 生産量の比較 千BOE/d 5,000 ガス 4,500 4,053 石油 4,000 3,668 3,500 3,268 41.6% 3,000 49.9% 37.3% 2,594 2,452 2,500 33.7% 1,839 2,000 1,671 1,569 48.2% 1,500 43.8% 58.4% 47.5% 41.0% 1,000 50.1% 62.7% 66.3% 792 690 630 522 521 51.8% 44.1% 26.3% 500 56.2% 52.5% 59.0% 64.8% 35.2% 33.2% 259 168
Slide 26: 推定埋蔵量の推移 / 確認埋蔵量の定義
推定埋蔵量*の推移の要因分析 （百万BOE） 5 1,800 1,600 1,400 ▲313 1,200 ▲8 1,000 800 1,705 1,389 600 400 200 0 2016年3月末 拡張及び発見等** 評価の見直し 油価変動 2017年3月末 の影響 * 推定埋蔵量の定義は、52ページに記載しております。 ** 買収及び売却等を含む。 50 確認埋蔵量の定義 – 確認埋蔵量(proved reserves)の定義は、米国証券取引委員会規則 S-X Rule 4-10に従っており、地質的・工学的データに基づき、現在の 経済条件及び操業条件の下で、契約期限までの間に合理的な確
Slide 27: 推定・予想埋蔵量の定義 / 中長期ビジョン
推定・予想埋蔵量の定義 – 推定埋蔵量(probable reserves)及び予想埋蔵量（possible reserves) の定義は、石油技術者協会（SPE）が世界石油会議（WPC）・米国石油 地質技術者協会(AAPG)・石油評価技術者協会(SPEE）の支援の下に 策定した基準（2007PRMS)に従っており、地質的・工学的データに基 づき、確認埋蔵量に追加して商業的に回収することが可能と推定され る石油・ガスの数量とされており、回収可能性の高さによって推定埋 蔵量あるいは予想埋蔵量に分類されます – 確率論的手法を用いて推定埋蔵量を算定する場合には、確認埋蔵量 と推定埋蔵量を合計した数
Slide 28: 投資計画と資金調達手段 / 財務戦略
投資計画と資金調達手段 総額約3.5兆円 イクシス、アバディ、その他探鉱開発プロジェクト等に対する イクシス生産開始までの当面5年間*の投資額 手元資金 キャッシュフロー 銀行借入 手元活用可能資金6,630 毎年の営業キャッシュ JBIC**及び市中銀行か 億円 ・フロー らの借入 （2017年3月末現在） （参考：2017年3月期 市中銀行借入の一部に 実績 2,758億円） 対するJOGMEC***によ 手元の現金及び現金同 る保証 等物 プロジェクト・ファイ ナンス * 2013年3月期～2017年3月期の5年間 ** JBIC： 国際協力銀行 54 *** J
Slide 29: 配当額・配当性向の推移 / CSRトピックス
当社の一株当たり年間配当額、配当性向の推移 （円） 20.00 180% 18.00 18.00 18.00 18.00 18.00 18.00 17.50 17.50 160% 16.00 140% 13.75 14.00 157% 120% 12.00 100% 10.00 80% 8.00 60% 6.00 34% 57% 56% 40% 4.00 15% 13% 14% 14% 2.00 20% 0.00 0% 2011/3 2012/3 2013/3 2014/3 2015/3 2016/3 2017/3 2018/3 (予想) 配当額 配当性向（右軸） 56 CSRトピックス
Slide 30: 生産分与契約 / 会計処理
生産分与契約 1. コスト回収額 コスト回収額 非資本支出の当該期回収額 資本支出の当該期回収額 前期以前に発生し回収されな かったコスト 産油国利益配分原油 コントラクター 利益配分原油 2. 利益配分原油 コントラクター 産油国シェア シェア : 産油国取分 : 課税対象 コントラクター取分 : 課税対象ではない 58 生産分与契約に係る会計処理 コスト 貸借対照表上の資産 損益計算書 探鉱中のプロジェクト 生産物回収勘定引当金 探鉱コスト 繰入額 生産物回収勘定 開発・生産中のプロジェクト 売上原価 生産物回収勘定 開発コスト （資本支出）の回収額 生産物回収勘定 売上原価
Slide 31: コンセッション契約の会計処理 / 豪州税制の概要
コンセッション契約に係る会計処理 コスト 貸借対照表上の資産 損益計算書 発生年に全額費用化 探鉱コスト 探鉱費 売上原価 開発コスト 有形固定資産 （減価償却費） 発生年に全額費用化 売上原価 生産コスト（操業費） （操業費） 売上原価 資産買収コスト 鉱業権 （減価償却費） 60 豪州税制の概要 ※ 本スライドの記載内容については、今後税制の改正等に伴い変更の可能性があります。 売上高 ⇒（原油・天然ガス価格）×（生産販売量） ・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・① 営業費用 ⇒当年発生のOPEX（+探鉱費）+CAPEXの減価償却額 ・・・・・・・
Slide 32: 油価の推移
油価の推移 (US$/bbl) 120 110 Brent WTI Dubai 100 90 80 70 60 50 40 30 20 10 0 4月 5月 6月 7月 8月 9月 10月 11月 12月 1月 2月 3月 4月 5月 6月 7月 8月 9月 10月 11月 12月 1月 2月 3月 4月 5月 6月 7月 8月 9月 10月 11月 12月 1月 2月 3月 2014年 2015年 2016年 2017年 2016年3月期 2016年 2017年 2017年3月期 平均 4月 5月 6月 7月 8月 9月 10月 11月 12月 1月 2月 3月 平均 Brent 48.73