Mitsui-soko Holdings Co., Ltd. · TSE:9302
Mitsui-soko — Q3 FY2019/3 Earnings Presentation
16 slides from Mitsui-soko's earnings presentation, Feb 7, 2019
Slide 1: 2019年3月期 第3四半期決算資料
2019年3月期 物流から価値を。 第3四半期決算資料 三井倉庫グループ 2019年2月7日
Slide 2: 決算資料目次
2019年3月期第3四半期決算 決算資料目次 1 説明資料内容 ▶ 2019年3月期第3四半期 決算内容 2019年3月期 決算見通し 参考資料
Slide 3: （1）決算概要
（1）決算概要 2 （単位：百万円） 連結合計 18/3期 3Q 19/3期 3Q 増減額 増減率 営業収入 175,786 184,261 ＋8,474 ＋4.8% P 営業利益 5,714 10,273 ＋4,558 ＋79.8% L 経常利益 5,887 9,574 ＋3,687 ＋62.6% 親会社株主に帰属 する四半期純利益 3,391 4,271 ＋879 ＋25.9% 営業CF 7,172 14,658 ＋7,485 ＋104.4% C 投資CF △5,894 △3,015 ＋2,878 ― F 財務CF △13,610 △13,070 ＋539 ― 連結合計 18/3期末 19
Slide 4: （2）営業収入（前年同期比）
（2）営業収入（前年同期比） 3 （単位：億円） ＋1 ＋ 22 その他 ＋ 14 家電量販店向け 輸配送業務増 ＋ 17 ﾍﾙｽｹｱ貨物の 新規取扱伸張等 自動車関連 ＋ 25 航空貨物取扱増 1,842 ＋6 国内外ﾌｫﾜｰﾃﾞｨﾝｸﾞ 粗利益改善 好調等 施策の取組 1,757 18/3期 Q3 19/3期 Q3 〔営業収入 事業セグメント別〕 （単位：百万円） 事業セグメント 18/3期 3Q 19/3期 3Q 増減額 増減率 物流事業 169,506 177,906 ＋8,400 ＋5.0% 不動産事業 6,847 6,896 ＋49 ＋0.7% 全社・消去 △566 △541 ＋2
Slide 5: （3）営業利益（前年同期比）
（3）営業利益（前年同期比） 4 （単位：億円） ＋9 ＋7 家電量販店向け 輸配送業務増 ＋6 ﾍﾙｽｹｱ貨物の 新規取扱伸張等 ＋7 自動車関連 航空貨物取扱増 国内外ﾌｫﾜｰﾃﾞｨﾝｸﾞ ＋ 10 好調等 102 ＋6 販管費等の コスト削減 粗利益改善 施策の取組 57 18/3期 Q3 19/3期 Q3 〔営業利益 事業セグメント別〕 （単位：百万円） 事業セグメント 18/3期 3Q 19/3期 3Q 増減額 増減率 物流事業 4,803 8,483 ＋3,680 ＋76.6% 不動産事業 3,786 3,861 ＋75 ＋2.0% 全社・消去 △2,875 △2,072 ＋803
Slide 6: （4）営業外損益・特別損益（前年同期比）
（4）営業外損益・特別損益（前年同期比） 5 （単位：百万円） 連結合計 18/3期 3Q 19/3期 3Q 増減額 主な増減内容 営業利益 5,714 10,273 ＋4,558 為替差損益▲719百万円（前期:為替差益672百万 円、当期:為替差損▲47百万円） 営業外損益 172 △699 △871 金融収支+59百万円、固定資産除却損▲179百万 円、その他▲32百万円 内金融収支 △535 △475 ＋60 有利子負債圧縮を進め支払利息減少 営業利益の増加+4,558百万円 経常利益 5,887 9,574 ＋3,687 営業外損益の減少▲871百万円、 前期:有価証券売却益711百
Slide 7: （補足）Prime Cargo A/S のれん減損について
（補足）Prime Cargo A/S のれん減損について 6 （1）Prime Cargo A/Sの概要 2015年5月、M&Aにより取得。主な事業は中国と北欧間の海上輸送（NVOCC）、デンマーク国内におけ る倉庫荷役業務及びポーランド国内における倉庫荷役業務。2018年12月末現在におけるのれん残高約12 億円。 （2）減損の主な要因 ポーランド国内における倉庫荷役業務の主要顧客であるトイザラスの代理店TOP-TOY社が2018年12 月、経営破綻により破産申請。これにより同社との取引が終了。これを受けて将来の事業計画を保守的に見 直した結果、のれんの回収は不可能と判断し、減損損失約12
Slide 8: （5）キャッシュフロー及びバランスシートの状況
（5）キャッシュフロー及びバランスシートの状況 7 （単位：百万円） 連結合計 18/3期 3Q 19/3期 3Q 増減額 増減率 営業キャッシュフロー 7,172 14,658 ＋7,485 ＋104.4% 減価償却費・のれん償却額 7,334 7,151 △182 △2.5% 投資キャッシュフロー △5,894 △3,015 ＋2,878 ― 設備投資・株式取得 △7,954 △3,232 ＋4,721 ― 財務キャッシュフロー △13,610 △13,070 ＋539 ― 連結合計 18/3期末 19/3期 3Q末 増減額 増減率 現金及び預金 25,798 24,617 △1,180
Slide 9: 決算資料目次
2019年3月期第3四半期決算 決算資料目次 8 説明資料内容 2019年3月期第3四半期 決算内容 ▶ 2019年3月期 決算見通し 参考資料
Slide 10: （1）決算見通し概要
（1）決算見通し概要 9 （単位：百万円） 連結合計 18/3期通期 （19/3期3Q） 19/3期通期 前年同期比 前回予想 営業収入 233,243 184,261 240,000 ＋6,756 235,000 P 営業利益 6,996 10,273 12,000 ＋5,003 10,000 L 経常利益 6,521 9,574 10,000 ＋3,478 8,500 親会社株主に帰属 する四半期純利益 4,406 4,271 4,900 ＋493 4,900 営業CF 12,207 14,658 17,700 ＋5,492 C 投資CF △5,806 △3,015 △3,700 ＋2,1
Slide 11: （2）2019年3月期 営業収入・営業利益見通し
（2）2019年3月期 営業収入・営業利益見通し 10 〔営業収入〕 （単位：百万円） 事業セグメント 18/3期通期 （19/3期3Q） 19/3期通期 前年同期比 前回予想 物流事業 224,842 177,906 231,400 ＋6,557 226,400 不動産事業 9,155 6,896 9,200 ＋44 9,200 全社・消去 △755 △541 △600 ＋155 △600 営業収入合計 233,243 184,261 240,000 ＋6,756 235,000 〔営業利益〕 （単位：百万円） 事業セグメント 18/3期通期 （19/3期3Q） 19/3期通期 前年同期比
Slide 12: （3）営業外損益・特別損益見通し
（3） 2019年3月期 営業外損益・特別損益見通し 11 （単位：百万円） 連結合計 18/3期通期 （19/3期3Q） 19/3期通期 増減額 増減率 営業利益 6,996 10,273 12,000 ＋5,003 ＋71.5% 営業外損益 △475 △699 △2,000 △1,524 ― 内金融収支 △858 △475 △600 ＋258 ― 経常利益 6,521 9,574 10,000 ＋3,478 ＋53.3% 特別利益 1,844 156 150 △1,694 △91.9% 特別損失 223 1,439 1,400 ＋1,176 ＋526.7% 親会社株主に帰属 する四半期純利
Slide 13: （4）キャッシュフロー及びバランスシート見通し
（4） キャッシュフロー及びバランスシート見通し 12 （単位：百万円） 連結合計 18/3期通期 （19/3期3Q） 19/3期通期 増減額 増減率 営業キャッシュフロー 12,207 14,658 17,700 ＋5,492 ＋45.0% 減価償却費のれん償却額 9,932 7,151 9,700 △232 △2.3% 投資キャッシュフロー △5,806 △3,015 △3,700 ＋2,106 ― 財務キャッシュフロー △12,180 △13,070 △15,800 △3,619 ― 連結合計 18/3期末 （19/3期3Q末） 19/3期末 前期末比 増減率 現金及び預金 25,798
Slide 14: 決算資料目次
2019年3月期第3四半期決算 決算資料目次 13 説明資料内容 2019年3月期第3四半期 決算内容 2019年3月期 決算見通し ▶ 参考資料
Slide 15: 参考資料（1）四半期ごとの取扱数量
参考資料（1）四半期ごとの取扱数量 14 入庫数量 3ヶ月累計 国内倉庫業務 回転率 国内倉庫業務 出庫数量 3ヶ月累計 千トン 保管残高 3ヶ月平均 35% 550 500 30% 450 25% 400 '15 ② ③ ④ '16 ② ③ ④ '17 ② ③ ④ '18 ② ③ '15 ② ③ ④ '16 ② ③ ④ '17 ② ③ ④ '18 ② ③ 陸上貨物運送 貸切輸送 千トンキロ 200,000 170,000 140,000 '15④ '16 ② ③ ④ '17 ② ③ ④ '18 ② ③
Slide 16: 参考資料（2）四半期ごとの取扱数量
参考資料（2）四半期ごとの取扱数量 15 ３PL 取扱数量 千個 航空貨物輸送 輸出入 トン数 18,000 60,000 14,000 40,000 10,000 20,000 '15 ② '15 ② ③ ④ '16 ② ③ ④ '17 ② ③ ④ '18 ② ③ ③ ④ '16 ② ③ ④ '17 ② ③ ④ '18 ② ③ 物流事業地域別売上高 日本 米州 欧州 東南アジア 北東アジア 60,000 50,000 40,000 30,000 20,000 10,000 ※16年3月期第4四半期は一部海外子会社の 0 決算期変更（15ヶ月決算）による影響を含みます。 '15 ② ③ ④※
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