House Foods Group Inc. · TSE:2810
House Foods — FY2013.3 Earnings Presentation
28 slides from House Foods's earnings presentation, May 9, 2013
Slide 1: 2013年3月期 決算説明会
2013年 2013 年3月期 決算説明会 2013年 2013 年 5月 9日 URL http://housefoods.jp/
Slide 2: 目次
目 次 ◇ 13.3期業績報告・第４次中期計画取組 P. 3 ～ 9 ◇ 14.3期通期計画 P.10 ～ 14 ◇ 主要な事業の戦略と取組 P 15 ～ 19 P.15 【補足資料】 ◇ 事業概要補足 P.20 ～ 28 （事業展開／主な春夏向け新製品・バラエティ製品の状況／コストダウン・営業 促進費の推移／営業外損益・特別損益の内容／連結キャッシュ・フローの増減 内容／設備投資・減価償却費の推移／第４次中期計画の最終年度の業績・経営 指標目標／第４次中期計画の事業区分・事業セグメントの内容） Copyright (c) 2013 House Foods Corp. All rights r
Slide 3: 13.3期業績報告・第４次中期計画取組
13.3期業績報告・ 13.3期業績報告・ 第４次中期計画取組 震災特需の想定以上の反動のほか、デフレ環境下での競争激化、 お客様の変化による影響から 国内 ア事業が低調に推移 お客様の変化による影響から、国内コア事業が低調に推移。 海外事業が米国、中国を中心に事業拡大するも、 落ち込みを補うま には至らず 減収減益 落ち込みを補うまでには至らず、減収減益。 3
Slide 4: 連結売上高・利益
海外事業が拡大するも、国内２つのコア事業が苦戦。 ●連結売上高・利益 連結売上高 利益 ☆単独ベース （百万円） 12.3期通期 13.3期通期 13.3期通期 対前年(％) 対修正目標(％) 13.3期通期 対前年(％) 実績 修正目標 実績 実績 売 上 高 214,317 211,000 209,784 ▲4,533( 97.9) ▲1,216( 99.4) 144,748 ▲7,055( 95.4) 営業利益 14,053 12,500 11,441 ▲2,612( 81.4) ▲1,059( 91.5) 9,930 ▲1,766( 84.9) 経常利益 15,502 14,100 1
Slide 5: 事業セグメント別売上高
●事業セグメント別売上高 13.3期通期セグメント別 13.3期 対前年（％） 対修正目標（％） (百万円) 通期実績 売上実績のポイント 香辛･調味加工食品事業計 123,875 ▲5,371( 95.8) ▲1,324( 98.9) 【香辛・調味加工食品事業】 ◆各カテゴリ 各カテゴリーともに、震災特需の反動のほ ともに、震災特需の反動のほ ルウカレー 37,142 ▲1,283( 96.7) ▲137( 99.6) か、競争激化やお客様変化の影響を受け、 前年実績を下回る。 ルウシチュー 13,390 ▲271( 98.0) ▲385( 97.2) ◆ルウカレーは、売価下落圧力が強まる中
Slide 6: 事業セグメント別営業利益
●事業セグメント別営業利益 (百万円) 13.3期通期実績 対前年(％) 対修正目標(％) ROS 事業セグメント 営業利益 (%) 香辛・調味加工食品事業 8,157 ▲1,776( 82.1) ▲ 193( 97.7) 6.6 健康食品事業 1,903 ▲ 629( 75.2) ▲ 647( 74.6) 4.4 海外事業 677 ＋ 25(103.9) (103 9) ▲ 124( 84.6) 84 6) 4 6 4.6 運送事業他 701 ▲ 234( 75.0) ▲ 99( 87.7) 2.5 合 計 11,441 ▲2,612( 81.4) ▲1,059( 91.5) 5.5 ※ハウ
Slide 7: 13.3期連結営業利益増減明細
主力製品の減収影響が大きく、大幅減益。 ●13 3期連結営業利益増減明細 ●13.3期連結営業利益増減明細 減益額 ▲２ ６１２百万円 ▲２，６１２百万円 （百万円） 12.3期営業利益 14,053 売上総利益減 ▲3,027 人件費減 ＋ 65 ﾏｰｹﾃｨﾝｸﾞｺｽﾄ増 ▲ 287 その他経費減 ＋ 636 13.3期営業利益 11,441 , 0 5,000 10,000 15,000 ●費用の内訳 主な内訳【単独ベース】 主な内訳【連結子会社】 ※連結調整影響含む 売上総利益 売上総利益 ▲2,789百万円 ▲2 789百万円 売上高減収による影響 売上総利益 ▲238百万円 ▲3,0
Slide 8: 第４次中期計画の１年目取組・レビュー（事業投資）
第４次中期計画の１年目取組・レビュー ● 事業投資計画の取組 ■ 健全な事業投資を積極的に進め、新たな需要を創造する。 海外事業基盤強化と構築 米国 ◎ｴﾙﾌﾞﾘﾄｰﾒｷｼｶﾝﾌｰﾄﾞﾌﾟﾛﾀﾞｸﾄ設立（ｴﾙ･ﾌﾞﾘﾄｰ社買収） 製品ｶﾃｺﾞﾘｰの品揃え強化 豆腐事業 →2012年10月（ﾊｳｽﾌｰｽﾞﾎｰﾙﾃﾞｨﾝｸﾞUSA100% （肉代替製品） 子会社）出資額4.2百万米ﾄﾞﾙ（約3億円） 中国 ◎中国統括会社設置（現商貿法人からの変更） 事業遂行と資金管理の一体化に ｶﾚｰ事業 →2013年12月予定 よる推進力強化 資本金約47億円(追加出資額約27億円） ◎堀江大和屋(大連堀江大和
Slide 9: 第４次中期計画の１年目取組・レビュー（組織・資本政策）
第４次中期計画の１年目取組・レビュー 【移行後体制図】 ● 組織体制の変革 ハウス食品グループ本社㈱ ■ 国内・海外の各事業の自立的・継続的な成長を目指す （持株会社） 組織体制の構築 （健康食品 飲料の製造販売等） ハウスウェルネスフーズ㈱ （香辛 調味加工食品の製造販売等） その他国内事業会社 海外事業会社 ハウス食品㈱ →持株会社体制への移行（2013年10月1日） ＜目的＞ ・グループ経営機能の強化 ・グル プ経営機能の強化 ･ ・各事業の価値創造力の強化 ･ ・新規事業領域開発・育成力の強化 ・海外事業の体制強化 ＜移行方法＞ 香辛・調味加工食品事業は新たに設立した分割準備会社に承継
Slide 10: 14.3期通期計画
14.3期通期計画 14 3期通期計画 14.3 3期通期計画 国内２つのコア事業の掘り起こしと海外への積極的な展開を進め、 新 新たな需要を創造し、売上拡大を目指す。 需要を創 、 拡 を目指す。 原材料高騰が見込まれるも、マーケティングコストの効果的運用と コストダウンの着実な実施により、増収増益を目指す。 トダウンの着実な実施により、増収増益を目指す。 10
Slide 11: 14.3期 連結売上高・利益計画
国内・海外事業の成長に加え、ｳﾞｫｰｸｽ･ﾄﾚｰﾃﾞｨﾝｸﾞの連結取込により、増収を見込む。 ●連結売上高 利益 ●連結売上高・利益 （百万円） 12.3期 13.3期 14.3期 対前年（％） 通期実績 通期実績 通期目標 売 上 高 214,317 209,784 233,000 ＋23,216(111.1) 営 業 利 益 14,053 11,441 12,500 ＋1,059(109.3) 経 常 利 益 15,502 13,445 14,000 ＋ 555(104.1) 当 期 純 利 益 7,928 8,254 8,800 ＋ 546(106.6) ※ハウスウェルネスフーズ のれん
Slide 12: 14.3期 事業セグメント別売上高
●事業セグメント別売上高 14.3期通期セグメント別 14.3期通期目標 対前年（％） (百万円) 売上目標のポイント 香辛･調味加工食品事業計 127,000 102.5％ 【香辛・調味加工食品事業】 ルウカレー ルウカレ 37,540 37 540 101.11 101 ◆ルウカレー・レトルトカレー・ルウシチューは、 価格帯別のフルライン戦略を推進。 ルウシチュー 13,790 103.0 ◆主力のルウ製品においては、生産拠点の最適化に ルウハヤシ 4,160 103.7 よる生産物流コストの効率化や、コストダウンを 進め、コスト競争力の向上に取り組む。 スパイス 17,120 103.0
Slide 13: 14.3期 事業セグメント別営業利益
●事業セグメント別営業利益 (百万円) 14.3期通期目標 ROS 対前年(％) 前 ( ) 営業利益 (%) 香辛・調味加工食品事業 8,200 ＋ 43(100.5) 6.5 健康食品事業 2,600 ＋ 697(136.7) 6.0 海外事業 500 ▲ 176( 73.9) 2.7 運送事業他 1,200 ＋ 499(171.2) 2.7 合 計 12 500 12,500 ＋1 059(109.3) ＋1,059 (109 3) 5 4 5.4 ●事業セグメント別営業利益増減《13.3期実績 → 14.3期目標》 （百万円） 14.3期通期セグメント別営業利益目標のポイント 13.3
Slide 14: 14.3期通期連結営業利益増減明細
原材料高を継続的なコストダウンにより吸収し、増益達成を目指す。 ●14.3期通期連結営業利益増減明細 増益額 ＋１，０５９百万円 （百万円） 13.3期営業利益 11,441 売上総利益増 ＋5,785 人件費減 ＋464 ﾏｰｹﾃｨﾝｸﾞｺｽﾄ増 ▲2,032 その他経費増 ▲3,158 14.3期営業利益 12,500 0 5 000 5,000 10 000 10,000 15 000 15,000 20 000 20,000 ●費用の内訳 主な内訳【連結ベース】 売上総利益 売上高増収による影響 ＋5,785百万円 ・香辛･調味加工食品事業＋約1,600百万円 売上原価率 56.61％
Slide 15: 主要な事業の戦略と取組
主要な事業の戦略と取組 ① 香辛･調味加工食品事業 主力カテゴリーの深掘 コア事業 ② 健康食品事業 主要ブランドの価値最大化 ③ 米国事業 東南アジア事業 米国事業・東南アジア事業 海外事業 コア育成事業 ④ 中国カレー事業・アジアレストラン事業 15
Slide 16: 香辛・調味加工食品事業：主力カテゴリーの深掘
①香辛・調味加工食品事業：主力カテゴリーの深掘 価格帯別のフルライン戦略の推進による主力製品ブランドの強化を図る。 売上高 12 3期通期実績 12.3期通期実績 13 3期通期実績 13.3期通期実績 14 3期通期目標 14.3期通期目標 『バーモントカレー 香辛・調味加工食品事業 129,247 123,875 127,000 発売５０周年キャンペーン』 （単位：百万円） (＋ 657) (▲5,371) (＋3,125) 2013年4月5日～6月30日 ルウカレ ルウカレー 38 425 38,425 37 142 37,142 37 540 37,540 (＋ 71) (▲1,283
Slide 17: 健康食品事業：主要ブランドの価値最大化
②健康食品事業：主要ブランドの価値最大化 主力製品の収益基盤の強化に加え、「メガシャキ」ブランドの育成に取り組む。 売上高 12 3期通期実績 12.3期通期実績 13 3期通期実績 13.3期通期実績 14 3期通期目標 14.3期通期目標 健 康 食 品 事 業 45,992 42,766 43,400 （単位：百万円） (▲3,613) (▲3,226) (＋ 634) ウコンの力 16 456 16,456 15 164 15,164 14 470 14,470 (▲1,534) (▲1,292) (▲ 694) メガシャキ 1,647 2,170 2,750 (＋ 47) (＋ 52
Slide 18: 海外事業：米国事業・東南アジア事業
③海外事業：米国事業・東南アジア事業 米国豆腐事業の新規顧客開拓による更なる拡大。東南アジア事業の市場定着。 ●米国事業 （単位：百万円） ～豆腐事業売上推移（ドルベース）～ 単位：千＄ 80,000 71,487 売上高 11.12期通期実績 12.12期通期実績 13.12期通期目標 64,843 60,000 ハウスフーズアメリカ 計 6,123(107.3％) 7,431(121.4％) 8,210(110.5％) <78,762千㌦(112.5％)> <85,825千㌦(109.0％)> <91,200千㌦(106.3％)> 40,000 34,625 内 、 豆 腐 事 業 4,4
Slide 19: 海外事業：中国カレー事業・アジアレストラン事業
④海外事業：中国カレー事業・アジアレストラン事業 中国事業の組織再編を進め、事業規模拡大を軌道に乗せる。 ●中国カレー事業 中国カレ 事業 （単位：百万円） 上海ハウス食品 売上高 11.12期通期実績 12.12期通期実績 13.12期通期目標 カレー製品 上 海 ハ ウ ス 食 品 1,012(129.8％) 1,331(131.6％) 1,870(140.3％) <82,083千元(130.0％)> <95,698千元(116.6％)> <133,500千元(139.5％)> ●アジアレストラン事業 店舗数 売上高 11.12期通期実績 12.12期通期実績 13.12期通期目標 201
Slide 20: 事業概要補足
事業概要補足 20
Slide 21: 事業展開
漢方を源としてカレーを中心に事業拡大 ●事業展開 主な事業 1913年 薬種化学原料店『浦上商店』創業 バーモントカレー スパイス 1926年 粉末即席カレー発売 1934年 ハヤシ シチ シチューミクス ミクス 1960年 ルウカレー 1963年発売 1964年 デザート 1966年 シチュー ククレカレー ククレカレ 1966年発売 1970年 年 レトルト食品（ｻﾝﾊｳｽ食品） 食 ｳ 食 運送・倉庫業（ﾊｳｽ物流ｻｰﾋﾞｽ） 1973年 即席麺 とんがりコーン 1977年 スナック食品 1983年 レストラン（米国） 1971年発売 ミネラルウォーター 豆腐（米国） 1985年 レンジ
Slide 22: 主な春夏向け新製品・バラエティ製品の状況
主な春夏向け新製品・バラエティ製品の状況 税別価格／ｵｰﾌﾟﾝ価格の（ 税別価格／ｵ ﾌ ﾝ価格の（ ）は参考価格 ●新製品 製品名 希望小売価格 発売日 ﾙｳｶﾚｰ ザ・ホテル・カレー（濃厚仕立て、ワインソース仕立て） ｵｰﾌﾟﾝ （227円） 2月18日 ルウで作るルウスパ！スープスパゲッティの素 ﾊﾟｽﾀｿｰｽ ｵｰﾌﾟﾝ （180円） 2月18日 （濃厚クリ ム味、濃厚トマト味） （濃厚クリーム味 濃厚トマト味） ﾚﾄﾙﾄ ザ・ホテル・ハヤシ ｵｰﾌﾟﾝ （227円） 2月18日 ●バラエティ ﾙｳｶﾚｰ カフェカレ バターチキンカレー ｵｰﾌﾟﾝ （170円） 2月18日 カレーパー
Slide 23: コストダウン・営業促進費の推移
コストダウン・営業促進費の推移 ●コストダウン額（前年比）の推移（単独ベ ス） ●コストダウン額（前年比）の推移（単独ベース） 11.3期 12.3期 13.3期 （百万円） 通期実績 通期実績 通期実績 資材関連 物流関連 合計 ▲ 100 ▲ 111 ▲ 90 ▲ 105 11.3期通期実績 1,473 111 1,584 ▲ 600 ▲1,007 ▲ 772 ▲ 1,100 12.3期通期実績 1,007 90 1,097 ▲1,473 ▲ 1,600 13 3期通期実績 13.3期通期実績 772 105 877 資材関係 物流関係 ※14.3期通期目標は、資材関連810百万円、物流関
Slide 24: 営業外損益・特別損益の内容
営業外損益・特別損益の内容 ●営業外損益の内容 （百万円） 12.3期通期 12 3期通期 13 3期通期 13.3期通期 前期比増減 受取利息 441 486 ＋45 受取配当金 518 559 ＋41 持分法による投資利益 399 415 ＋16 為替差益 － 360 ＋360 その他（賃貸物件収益等） 238 277 ＋39 営業外収益 計 1,596 2,096 ＋500 支払利息 40 44 ＋4 為替差損 42 － ▲42 その他（賃貸物件費用等） 65 48 ▲17 営業外費用 計 147 92 ▲55 ●特別損益の内容 （百万円） 12.3期通期 13.3期通期 前期比増減 備
Slide 25: 連結キャッシュ・フローの増減内容
連結キャッシュ・フローの増減内容 ●連結キャッシュ・フローの推移 ●連結キャッシュ・フローの主な増減内容 （百万円） 《12.3期実績 → 13.3期実績》 11.3期 12.3期 13.3期 （百万円） 営業活動によるキャッシュ・フロー 営業活動によるキャッシュ・フロ 18 568 18,568 17 098 17,098 12 884 12,884 営業 動 営業活動によるキャッシュ・フロー るキ ▲ 4,214 投資活動によるキャッシュ・フロー ▲10,228 ▲19,069 ▲1,841 主な増減要因 財務活動によるキャッシュ・フロー ▲6,466 ▲2,836 ▲4,943 法人税等
Slide 26: 設備投資・減価償却費の推移
設備投資・減価償却費の推移 ●設備投資の推移 （百万円） 連結 単独 主な設備投資 投資 ﾘｰｽ 計 投資 ﾘｰｽ 計 ｽﾅｯｸ関連設備改造・更新 11.3期通期 2,825 386 3,211 1,216 217 1,433 ｻﾝﾊｳｽ食品排水処理施設更新 東大阪工場設備移管、生産設備更新 12.3期通期 4,889 597 5,485 3,066 165 3,231 ﾊｳｽｳｪﾙﾈｽﾌ ｽ 強化米設備導入 ﾊｳｽｳｪﾙﾈｽﾌｰｽﾞ強化米設備導入 ﾊｳｽﾌｰｽﾞｱﾒﾘｶ建物・製造設備増設 13.3期通期 5,684 433 6,117 2,595 176 2,772 大阪本社新社屋建設 ﾊｳ
Slide 27: 第４次中期計画の最終年度の業績・経営指標目標
第４次中期計画の最終年度の業績・経営指標目標 基本的な考え方と取り組み ①国内の２事業をコア事業、海外事業をコア育成事業とし、海外展開を加速する。 ②成長拡大していくための連結経営に最適な組織体制を構築する。 ③開発力とコスト競争力並びにＣＳＲへの取組強化を継続する。 ●15.3期 連結売上高・営業利益目標 12.3期 15.3期 売 上 高 ２，３００億円 ， 億 （ （12.3期比 期 107.3％） ） 営業利益 １８０億円 （12.3期比 128.1％） ※売上高営業利益率 6 6% 6.6% → 7 8% 7.8% ● 最終年度（15.3期）事業セグメント別売上高・営業利益目標 事業
Slide 28: 第４次中期計画の事業区分・事業セグメントの内容
第４次中期計画の事業区分・事業セグメントの内容 ＜２０１３年３月末時点＞ 新事業セグメント 主な対象製品グル プ 事業および対象子会社 主な対象製品グループ・事業および対象子会社 ＜ルウカレー＞ ＜レトルトカレー＞《 ＜レトルトカレー＞ 《サンハウス食品》《 サンハウス食品》《サンサプライ サンサプライ》 》 ＜スパイス＞《 ＜スパイス＞《朝岡スパイス 朝岡スパイス》 》 香辛・調味加工食品事業 ＜シチュー＞＜ハヤシ＞ ＜ラーメン＞＜スナック＞＜デザート＞ ＜業務用製品＞ ＜健康食品＞（ウコンの力、メガシャキ 他） 健 康 食 品 事 業 《ハウスウェルネスフーズ ハウスウェルネスフーズ》》