Realia Business, S.a. · BME:RLIA
Realia Business — Shareholder Meeting (2019)
39 slides from Realia Business's shareholder meeting presentation, 2019
Slide 1: Junta General de Accionistas
AN aa AT Junta General de Accionistas 2LIA
Slide 2: Informe del Presidente
REALIA ~~ | Informe del ad Presidente
Slide 3: Índice
Índice 01 Entorno macroeconómico 02 Sector inmobiliario español 03 Realia 04 Responsabilidad corporativa 05 Futuro
Slide 4: Entorno macroeconómico
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Slide 5: Entorno macroeconómico
Entorno macroeconómico La dureza de la crisis financiera iniciada en 2008 y la superación de la misma va siendo dispar en un entorno dominado por la globalización, y que hace que todavía persistan rescoldos de la misma, entre lo que podemos destacar: Debilidad e incertidumbres en el sistema financie
Slide 6: Sector inmobiliario español
Sector 02 inmobiliario español
Slide 7: Sector Inmobiliario español
Sector Inmobiliario español El sector inmobiliario español continúa en un ciclo alcista, gracias a: La buena evolución de la economía, con un crecimiento del 2,5 % y estimado del 2,2% en 2019. Unas atractivas condiciones financieras, con costes bajos de la deuda, y que se mantendrán en 2019. España
Slide 8: Sector Inmobiliario español: oficinas en renta
Sector Inmobiliario español Por segmentos, se puede observar: OFICINAS EN RENTA Mercado sólido, Inversión de 4.600 M.€ (incluidas operaciones corporativas) y 2.500 M.€. excluyéndolas. Mercados muy centrados en Madrid y Barcelona. Las nuevas inversiones fueron 75% en Madrid y 20% en Barcelona. Tasas
Slide 9: Sector Inmobiliario español: centros comerciales
Sector Inmobiliario español Por segmentos, se puede observar: CENTROS COMERCIALES Incremento de la inversión (2.650 M.€. en 2018). Tasas de ocupación estabilizadas (95%) y mejora de la afluencia del 1% respecto a 2017. Las ventas han crecido un 0,8 % respecto a 2017. Demanda de espacio se concentra
Slide 10: Sector Inmobiliario español: residencial y suelo
Sector Inmobiliario español Por segmentos, se puede observar: RESIDENCIAL (vivienda nueva) Sigue la reducción del stock disponible. Los precios siguen en ascenso (4% aprox. en 2018), pero con tendencia a estancamiento de las subidas. Facilidades crediticias de las entidades financieras, principalmen
Slide 11: Realia
REALIA 03 Realia
Slide 12: Realia
Realia REALIA cuenta con una estructura financiera y de capital saneada que le permite: Competir en el Mercado. Acometer Nuevos Proyectos. Abrir Nuevas líneas de negocio. Acceder a nuevas fuentes de financiación. Activos y Deuda a 31/12/2018 Estructura Corporativa ACTIVOS: 1.844 MM REALIA Business,
Slide 13: Realia: datos bursátiles
Realia DATOS BURSÁTILES La acción de REALIA ha cerrado 2018 en 0,91 euros, mostrando una caída del 17 % respecto al cierre de 2017. La caída de la Bolsa española en 2018 fue del 15%. La capitalización al cierre era de 586,8 millones de euros (sin incluir las acciones nuevas por ampliación de capital
Slide 14: Responsabilidad corporativa
04 Responsabilidad corporativa
Slide 15: Responsabilidad corporativa
Responsabilidad corporativa A fin de dar cumplimiento a la recomendación 3 del Código de Buen Gobierno de las Sociedades Cotizadas: En materia de Gobierno Corporativo, durante el ejercicio 2018: En el ejercicio 2018 se ha aprobado el nuevo Código Ético del Grupo REALIA, cuyo objetivo principal el es
Slide 16: Responsabilidad corporativa
Responsabilidad corporativa En relación con el grado de cumplimiento del Código de Buen Gobierno de la CNMV, en 2018: REALIA ha cumplido 28 de las 64 Recomendaciones, ha cumplido parcialmente 15, no le eran aplicables 19 y ha tenido que explicar 2. Teniendo en cuenta el porcentaje de las Recomendaci
Slide 17: Futuro
05 Futuro
Slide 18: Futuro
Futuro Tras las actuaciones realizadas en los 3 últimos ejercicios: Reducción de la deuda financiera hasta situarla en 616 M. en Dic. 2018. Reducción de los LTV hasta el 29% a nivel de compañía (40% en el área patrimonial). Mejora del Ebitda situándolo en cotas de 45M.€ (48% de la cifra de ingresos)
Slide 19: Junta General de Accionistas
AN aa AT Junta General de Accionistas 2LIA
Slide 20: Informe del Consejero Delegado
Informe del Consejero Delegado
Slide 21: Índice
Índice 01 Principales magnitudes 02 Actividad Negocio Patrimonial Negocio Residencial
Slide 22: Principales magnitudes
REALIA Principales magnitudes 01
Slide 23: Magnitudes Generales del Negocio
Magnitudes Generales del Negocio PRINCIPALES DATOS ECONÓMICOS Y FINANCIEROS (en millones de euros) Dic. 2.018 Dic. 2.017 Var. Valor Mercado Activos (GAV) 1.844 1.789 3,1% EBITDA 45,3 44,9 0,9% Deuda financiera neta 529 678 -22% Resultado Neto atribuible 40,2 30,5 31,8% Superficie en alquiler (m2) 40
Slide 24: Composición EBITDA
Magnitudes Generales del Negocio Composición EBITDA (en millones de euros) 100 78,04 2,04 Aumentar Disminuir Total -17,20 60 -23,03 -1,60 45,27 -6,80 13,80 10 0 Ing. Promoción Ing. Patrimonio Otros Ingresos Gtos Promoción Gtos Patrimonio Otros Gastos Gastos Generales Ebitda DIC. 2018 *EBITDA s/Ingre
Slide 25: Cuenta de resultados consolidada
Magnitudes Generales del Negocio CUENTA DE RESULTADOS CONSOLIDADA (en millones de euros) Dic. 2.018 Dic. 2.017 Var. Ingresos totales Explotación 93,9 100,7 -6,8% Gastos generales -6,8 -7,6 10,5% EBITDA 45,3 44,9 0,9% Rdo Financiero -9,8 -16,2 39,5% Resultado Neto atribuible 40,2 30,5 31,8%
Slide 26: Balance consolidado
Magnitudes Generales del Negocio BALANCE CONSOLIDADO (en millones de euros) ACTIVO Dic. 2.018 Dic. 2.017 PASIVO Dic. 2.018 Dic. 2.017 Inversiones inmobiliarias(1) 1.422 1.383 Patrimonio neto atribuido 997 806 Existencias 318 296 Minoritarios 236 238 Caja y equivalentes 88 85 Deuda financiera 616 763
Slide 27: Evolución de la deuda neta financiera
Magnitudes Generales del Negocio EVOLUCIÓN DE LA DEUDA NETA FINANCIERA (en millones de euros) Deuda Neta Diciembre 2017 678 A deducir: Flujo Op. Inversión/desinversión 3 Flujo Op de Negocio 25 Flujo Op. Financieras -26 Flujo Ampliación Capital 148 Deuda Neta Diciembre 2018 528 LTV Realia Área Patrim
Slide 28: Valor liquidativo. NNAV
Magnitudes Generales del Negocio VALOR LIQUIDATIVO. NNAV (€mm) 2018 2017 NNAV después de impuestos 1.022 832 22,7% Nº de acciones (descontada autocartera) 819 644 27,2 NNAV por acción (*) 1,25 1,29 -3,1% (*) La caída del 3,1% se produce por la dilución de la ampliación de capital de 175,4 millones d
Slide 29: Actividad
REALIA | | | QD? | Actividad
Slide 30: Negocio Patrimonial: ingresos y ocupación
Negocio Patrimonial INGRESOS Y OCUPACIÓN (en millones de euros – Incluye % CC As Cancelas) Dic. 2.018 Dic. 2.017 Var. Ocupación 2018 2017 RENTAS 65,4 64,6 1,2% 91,8% 94,6% Oficinas 44,5 43,9 1,4% 92,8% 96,2% Centros Comerciales 18,8 18,6 1,1% 87,6% 90,2% Otros 2,1 2,1 0% 100,0% 100,0% Gtos Repercuti
Slide 31: Negocio Patrimonial: dimensiones
Negocio Patrimonial DIMENSIONES. Activos por Valoración, Superficie y Rentas Nº Activos Valor Dic.18 Superficie Yield 2018 (millones €) m2 (%) Oficinas 27 1.058 226.675 4,4% CBD 12 583 84.365 3,9% BD 3 173 42.653 5,0% Periferia 12 302 99.657 5,1% Comercial 7 332 135.767 5,8% Resto 5 30 43.257 5,9% T
Slide 32: Negocio Residencial: ingresos
Negocio Residencial INGRESOS (en millones de euros) Dic. 2.018 Dic. 2.017 Var. Promociones 14 21,7 -35,5% Suelo y Otros -0,2 0,9 -122,2% Total Ingresos 13,8 22,6 -38,9% Valor Activos: Producto terminado(1) 43,8 56,2 Suelo y Otros(2) 321,4 286,6 Total 365,2 342,8 (1)Decrece por las ventas de 2018. (2
Slide 33: Negocio Residencial: datos básicos
Negocio Residencial DATOS BÁSICOS Stock de Producto terminado: 327 (Disponible para la venta) Viviendas, locales y oficinas: 286 Unidades entregadas Centro 41 en 2018: Andalucía 148 Levante 54 89 Cataluña Otros 42 1 Parcelas unifamiliares 41 Cartera de suelo (miles m2 edificables) Finalista 507 Anda
Slide 34: Nuevos Desarrollos
Nuevos Desarrollos Nº de Promociones 7 (10 fases) Nº de Viviendas 753 M² Edificables 102.355 m² Ingresos totales €272 MM
Slide 35: Nuevos Desarrollos
Nuevos Desarrollos CANÓDROMO DOCTOR NEGRÍN (LAS PALMAS DE GRAN CANARIA) (LAS PALMAS DE GRAN CANARIA)
Slide 36: Nuevos Desarrollos
Nuevos Desarrollos VALDEBEBAS ÚNICO PARQUE DEL ENSANCHE (MADRID) (ALCALÁ DE HEMARES-MADRID)
Slide 37: Nuevos Desarrollos
Nuevos Desarrollos BRISAS DE SON DAMETO ESSÈNCIA DE SABADELL PLAZA GLORIAS (PALMA DE MALLORCA) (SABADELL-BARCELONA) (BARCELONA)
Slide 38: Muchas gracias
MUCHAS GRACIAS
Slide 39: Junta General de Accionistas
AN aa AT Junta General de Accionistas 2LIA