Tsc Auto Id Technology Co., Ltd. · TPEX:3611
Tsc Auto Id Technology — Q2 2019 Earnings Presentation
22 slides from Tsc Auto Id Technology's earnings presentation, Aug 16, 2019
Slide 1: 108年度第二季財務說明
櫃買中心業績說明會 _ 鼎翰科技 (3611) TSC AUTO ID TECHNOLOGY CO., LTD. 108年度第二季財務說明 主講人: 鼎翰財務長暨發言人 邱淑卿 日期: 108年8月16日 TSC Auto ID Technology Co., Ltd is an ISO 9001 registered company. © 2019 TSC Auto ID Technology Co., Ltd.
Slide 2: 公司簡介
公司簡介_ 鼎翰科技 (3611) 2 TSC Auto ID Technology Co., Ltd is an ISO 9001 registered company. © 2019 TSC Auto ID Technology Co., Ltd.
Slide 3: 關於鼎翰
關於鼎翰 市場地位 ▪鼎翰科技(TSC) 是臺灣第一家投入條碼印表機及其週邊產品研發 製造之專業廠商 ▪除了TSC品牌外, 於2016年購併美商Printronix的條碼機 事業部, 以Printronix品牌繼續於市場上銷售 ▪ 目前為台灣第一大, 全球前五大條碼印表機廠商 ▪ 2019年1月份購併美商DLS, 成為耗材解決方案供應商之一 https://www.tscprinters.com/ 全球銷售及生產據點 公司重要實績 ▪ 全球服務超過15個據點以上 ▪2008年公司掛牌上櫃, 持續成長且穩定之獲利狀況， • 擁有兩家自有條碼機生產製造基地: 台灣/天津 自2014年起連續年配發股
Slide 4: 全球生產基地
全球生產基地 利澤廠 (TSC) 天津廠 (TSC) 美國廠 (DLS) 地區： 地區： 地區： 台灣 中國 美國 員工： 員工： 員工： 297 165 203 生產產品： 生產產品： 生產產品： 條碼機及配件 條碼機及配件 標籤紙/ 碳帶 4 TSC Auto ID Technology Co., Ltd is an ISO 9001 registered company. © 2019 TSC Auto ID Technology Co., Ltd.
Slide 5: 公司沿革
公司沿革 1991年 收購Diversified Labeling Solutions, 母公司「台半」(5425) 成立事務機器事業處，轉投資美國 Inc. (DLS) Eltron公司合作開發及生產感熱式條碼列印機。生產基地設 2019 年 收購Printronix 於宜蘭市。 條碼機事業部 2016 年 2007 年 自母公司分割獨立，成立「鼎翰科技股份有限公司」 設立俄羅斯分公司與 中東杜拜分公司 2011 年 公司股票掛牌上櫃 2008 年 遷入利澤廠 2006 年 設立條碼列印機 生產線於天津廠 2003 年 設立歐洲分公司 2002 年 設立美國分公司 1996 年 5 TSC
Slide 6: TSC 購併DLS_2019/1/10
TSC 購併DLS_2019/1/10 • 鼎翰收購Diversified Labeling Solutions, Inc. (DLS)，頂尖的耗材解決方案提供商 • 鼎翰科技(TSC Auto ID)－熱感／熱轉式條碼列印機專業生產製造公司，宣布收購Diversified Labeling Solutions, Inc. (DLS)。 • DLS總部位於美國伊利諾伊州的Itasca，由Bob Hakman於1985年創立，現已發展成為美國最大的B2B標籤公司之一。如今，DLS是一家領先的標籤 解決方案提供商，擁有200多名團隊成員、四個地點：伊利諾伊州，佐治亞州，德克薩斯州和內華達州超過32
Slide 7: TSC & PTX產業解決方案
鼎翰科技 (3611)_ TSC & PTX產業解決方案 製造業 物流業 零售業 醫療業 娛樂及服務業 RFID 7 TSC Auto ID Technology Co., Ltd is an ISO 9001 registered company. © 2019 TSC Auto ID Technology Co., Ltd.
Slide 8: TSC 產業解決方案_製造業
TSC 產業解決方案_製造業 減少人為錯誤，提升產線效能 從物料追蹤﹑產線製程管理乃至於庫存控管， 條碼管理系統可精準整合所有資訊 應用市場 產品標示﹑製程管制﹑外箱棧板標籤﹑ 貨件收發記錄﹑庫存及文件管理 8 TSC Auto ID Technology Co., Ltd is an ISO 9001 registered company. © 2019 TSC Auto ID Technology Co., Ltd.
Slide 9: TSC 產業解決方案_物流業
TSC 產業解決方案_物流業 完善物流管控程序，提高營運績效 條碼管理系統可提供全方位貨物管理與追蹤功能， 可提高倉儲貨物進出率﹑有助於企業管控成本﹑ 提高營運績效 應用市場 品項標示﹑外箱棧板標籤﹑ 貨件收發記錄﹑配送進度追蹤﹑貨運收發追蹤管理﹑客運服 務(票務﹑行李標籤﹑登機證列印) 9 TSC Auto ID Technology Co., Ltd is an ISO 9001 registered company. © 2019 TSC Auto ID Technology Co., Ltd.
Slide 10: TSC 產業解決方案_零售業
TSC 產業解決方案_零售業 提高工作效能，增加營運效益 不論是追蹤貨物流向﹑管理存貨﹑列印收據﹑產品變更價格 標籤﹑或是特殊標籤吊牌印製，TSC針對零售系統設計的輕 巧系列，其優異的性能絕對能滿足需求 應用市場 貨架品項展示﹑零售商品標籤﹑吊牌/價格卡印製﹑珠寶商 品蝴蝶標籤﹑收據﹑折價券列印 10 TSC Auto ID Technology Co., Ltd is an ISO 9001 registered company. © 2019 TSC Auto ID Technology Co., Ltd.
Slide 11: TSC 產業解決方案_醫療業
TSC 產業解決方案_醫療業 即時取得正確病例資訊，強化醫藥安全 導入條碼辨識系統，即可消除人為辨識錯誤，精準追蹤 與管理病患醫療記錄，避免誤診與錯誤給藥等問題 應用市場 醫藥樣本檢體標示﹑藥品病歷追蹤管理﹑病患/訪客身份識 別﹑醫療台車臨床醫護作業﹑住院管理﹑掛號批價給藥作 業﹑藥劑資材管理﹑門禁管制 11 TSC Auto ID Technology Co., Ltd is an ISO 9001 registered company. © 2019 TSC Auto ID Technology Co., Ltd.
Slide 12: TSC 產業解決方案_娛樂及服務業
TSC 產業解決方案_娛樂及服務業 簡易操作介面，簡化購票，訂餐程序 可用於任何營業場所，並支援多種標籤樣式，底色與圖形， 並協助製作個性化票券，還可以加入各種保密資料，確保票 券不重複及防止偽造 應用市場 遊樂園/ 劇院票券，活動場入場許可識別，消費收據﹑折價 券﹑餐飲訂單作業 ﹑遊戲機/彩券﹑姓名貼紙﹑停車票券﹑ 飯店住宿﹑行李標籤 12 TSC Auto ID Technology Co., Ltd is an ISO 9001 registered company. © 2019 TSC Auto ID Technology Co., Ltd.
Slide 13: PTX 產業解決方案_RFID
PTX 產業解決方案_RFID 汽車業 零售配銷業 製造業 食物與飲料業 ▪ 支援嚴格的產業標籤需求, ▪ 退件標籤 ▪ 生產線上追蹤 • 生冷食物印刷品 包括AIAG標籤 ▪ 貨架標籤 ▪ 棧板標籤 • 促進食品可追溯性 ▪ 透過ODV全程管控品質 ▪ 項目標籤 ▪ 合規性標籤 ▪ 資料管理員能追蹤及持續記 ▪ 當地標籤印刷 錄資料 ▪ 跨貨運標籤 汽車工業行動小組 (AIAG, Automotive Industry Action) 是一家非營利性協會，成立於1982年，總部位於密歇根州南菲爾德。它最初的目的是為了提高北美汽車行業 質量的建議和框架。該協會的興趣領域已擴大到包括產品質量標準
Slide 14: RFID 應用_服飾零售業
RFID 應用_服飾零售業 消費者結帳購買商品後, 商 收貨時產品即貼附RFID標籤,並 品上EPC碼即自EAC電子防竊 將EPC (Electronic Product Code, 出口裝設防盜偵測門, 資料庫中刪除, 並可適時更 電子商品碼加入EAC (Electronic 未經結帳商品攜出, 新庫存 Article Surveillance)電子商品防 將自動偵測, 觸發警報 竊系統. 系統 本公司條碼機除了可運用在 一般標籤紙列印外, 尚可支 援服飾上的水洗標籤 Source: EPC global/ checkpoint system TSC Auto ID Technology C
Slide 15: 2019/Q2財務狀況
鼎翰科技 (3611)_2019/Q2財務狀況 15 TSC Auto ID Technology Co., Ltd is an ISO 9001 registered company. © 2019 TSC Auto ID Technology Co., Ltd.
Slide 16: 鼎翰年度損益表
鼎翰年度損益表_(Y2015-Y2018; 2019/Q1 & Q2) 自2019年2月起DLS財報正式 併入本公司 購併前˙毛利率維持在45%以 上, 因耗材廠之毛利率較低, 合併後因產品組合改變, 致使 毛利率產生變化, 但由於DLS 營收及營業利益貢獻, 本公司 於2019/Q1 & Q2的EPS仍持 續成長 第二季季報EPS計算採用除權 息後的新股本(新台幣4.24億), 原股本為3.85億 16 TSC Auto ID Technology Co., Ltd is an ISO 9001 registered company. © 2019 TSC Auto ID Tec
Slide 17: 鼎翰季度損益表
鼎翰季度損益表_(2019/Q1 & Q2, Qoq, Yoy) 季比較分析(註一): Q1財報中, 自2月起才加計 DLS, Q2 則將DLS完全計入, 合 併毛利率雖些許下滑, 但營業 利潤率仍較上季提升, 營業淨 利增加NT$ 46百萬 Q1營業費用內含一次性購併 費用認列 Q2業外收益主要來自投資台 半(母公司利益) 年比較分析(註二): Q2 EPS年成長0.29, 主要來自 DLS的收益貢獻 17 TSC Auto ID Technology Co., Ltd is an ISO 9001 registered company. © 2019 TSC Auto ID
Slide 18: 鼎翰費用分析 (季比較)
鼎翰費用分析_(2019/Q1 & Q2, 季比較) 18 TSC Auto ID Technology Co., Ltd is an ISO 9001 registered company. © 2019 TSC Auto ID Technology Co., Ltd.
Slide 19: 鼎翰費用分析 (年比較)
鼎翰費用分析_(2019/ H1 & 2018/ H1, 年比較) 19 TSC Auto ID Technology Co., Ltd is an ISO 9001 registered company. © 2019 TSC Auto ID Technology Co., Ltd.
Slide 20: 鼎翰現金流量表
鼎翰現金流量表_(2019/H1, Yoy) 每年持續且正向營運活動之淨現 金流入, 支持穩定配息之股利政策 2019上半年已償還年初動撥之長 期借款 NT$ 2.45億 2019/8/16預計發放之現金股利 NT$ 3.85億 , 已認列於Q2財報_其 他應付款, 但揭露於Q3現金流量 表中 20 TSC Auto ID Technology Co., Ltd is an ISO 9001 registered company. © 2019 TSC Auto ID Technology Co., Ltd.
Slide 21: 未來策略及成長機會
未來策略及成長機會 耗材 (碳帶/ 標籤紙) - 購併美國DLS耗材廠前, 集團內耗材之銷售僅佔集 團營收不到3%, 目前DLS營收佔比已達3成以上 - 耗材可帶來重複性的購買及增加客戶關係 積極開發延長保固及售後服務合約 Barcode Verification (自動驗證標籤系統) - 整合業內首款經濟實用、全面整合列印 和校驗一維、二維條碼能力的解決方案 RFID (無線射頻辨識) - 隨著物聯網運用日益增加, 透過RFID的技術,得將數 據從附著在物品上的標籤傳送出去，以自動辨識與 追蹤該物品。(中國大陸的需求增溫) Printer engine (自動貼標機) - 自動化生產需求考量
Slide 22: TSC Auto ID Technology Co., Ltd is an ISO 9001 registered company. © 2019
22 TSC Auto ID Technology Co., Ltd is an ISO 9001 registered company. © 2019 TSC Auto ID Technology Co., Ltd.
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