Slide 1: フマキラー株式会社 2018年3月期 決算説明会
フマキラー株式会社 2018年3⽉期 決算説明会 2018年6⽉4⽇ 1
Slide 2: 目次
⽬次 Ⅰ．決算概要 Ⅱ．今期予想 Ⅲ．今後の展開 Ⅳ．補⾜資料 2
Slide 3: Ⅰ．決算概要（2018年3月期）
Ⅰ．決算概要 （2018年3⽉期） 3
Slide 4: 決算概要－連結売上・利益
決算概要－連結売上・利益 売上⾼及び全段階利益において、①前期⽐2ケタの伸⻑ ②期初計画をクリア 17.3期実績 18.3期初計画 18.3期実績 ⾦額 構成⽐ ⾦額 構成⽐ ⾦額 構成⽐ 前期⽐ 計画⽐ (百万円) (％) (百万円) (％) (百万円) (％) (%) (％) 売上⾼ 42,362 100.0 46,000 100.0 47,740 100.0 112.7 103.8 売上総利益 13,862 32.7 15,960 34.6 16,051 33.4 115.8 100.0 営業利益 2,277 5.4 2,460 5.3 2,527 5.3 111.0 102.7 経常利
Slide 5: 決算概要－セグメント情報
決算概要－セグメント情報 売上⾼は国内・海外ともに順調に拡⼤ セグメント利益は海外⼦会社の利益率低下を国内事業の改善でカバー (百万円) 売上⾼ 47,740 50,000 42,362 890 36,288 782 40,000 33,308 28,494 771 19,510 728 17,457 その他 30,000 14,250 614 13,342 東南アジア 9,963 20,000 ⽇本 24,122 27,339 10,000 17,916 19,237 21,266 0 14.3期 15.3期 16.3期 17.3期 18.3期 (百万円) セグメント利益 2,500 2,1
Slide 6: 決算概要－為替の影響
決算概要－為替の影響 影響の⼤きい円/ドル（期中平均）と円/インドネシアルピア（期末）が前期と⼤き なかい離がなく、今期為替の影響は軽微 為替変動による売上・利益増減額 (百万円) 売上⾼ 営業利益 備考（営業利益） フマキラー ＋33 ＋26 海外売上＋4、海外仕⼊＋22 海外⼦会社 ▲177 ▲21 インドネシア（2社）▲36、アジア＋13他 合計 ▲144 ＋5 期末レート・期中平均レート 18年12⽉ 17.3⽉ 18.3期 19.3期 計画 期末 16年12⽉ 17年12⽉ 期中平均 計画 (16年1-12⽉) (17年1-12⽉) (18年1-12⽉) 円/100ﾙﾋﾟｱ 0.87
Slide 7: 決算概要－商品ジャンル別売上①
決算概要－商品ジャンル別売上① ⽴ち上がり天候不順の影響を受けたものの、感染症対策の啓発活動の成果や新製品寄与 により順調に推移。海外売上も拡⼤。 近年はシロアリ施⼯を中⼼とした「その他ジャンル」が安定して伸⻑。 (百万円) 50,000 47,740 46,000 42,362 3,331 1,592 2,970 2,686 1,670 40,000 2,940 36,288 1,630 1,846 2,650 その他 1,780 33,308 2,515 2,779 1,801 1,536 防疫剤 28,494 2,176 2,394 30,000 1,325 2,068 1,885 1,
Slide 8: 決算概要－商品ジャンル別売上②
決算概要－商品ジャンル別売上② 2期連続で4Qの売上が、1Qの売上を上回る。 売上の早期化が進み、上期売上偏重から脱却しつつある。 (百万円) 18,000 16,295 16,000 858 14,871 14,052 14,597 314 841 895 14,000 640 12,960 544 322 498 793 12,387 545 849 994 594 951 789 114 12,000 460 805 その他 1,023 315 129 190 727 10,211 10,000 823 防疫剤 917 8,175 419 7,958 689 8,000 246 園芸⽤品
Slide 9: 決算概要－売上高の増減要因
決算概要－売上⾼の増減要因 売上⾼差異の要因 ジャンル 前期⽐ 要因 国内殺⾍剤市場が前期⽐９４％（当社推定）の中で、当社は好調に 推移。 国内 119.9％ 電池式、⼈体⽤⾍よるスキンベープ、ゴキファイタープロ等の新製 殺⾍剤 品等が牽引。 インドネシアの⼦会社2社、フマキラーアジア（マレーシア、ベト 海外 110.3％ ナム、タイ、ミャンマー）の売上が好調に推移。 主⼒のアルコール除菌は出荷ベースで前期⽐９９％と微減。 家庭⽤品 102.5％ 花粉関連は、需要期の2⽉・3⽉に売上が伸⻑し、出荷ベースで前 期⽐119％と増加。 園芸⽤品 106.8％ 殺⾍殺菌剤が天候の影響を受けたが、除草剤
Slide 10: 決算概要－国内/海外売上高
決算概要－国内/海外売上⾼ 海外売上⾼が200億円を突破 国内売上が好調なため、海外売上⽐率は0.9ポイント低下 (百万円) 50,000 46.2% 47,740 50% 45.6% 44.6% 45.3% 40.4% 42,362 40,000 40% 36,288 21,646 33,308 30.0% 19,565 30,000 28,494 30% 16,178 15,187 22,556 11,515 20,000 20% 6,769 26,093 22,797 10,000 20,109 10% 16,979 18,121 15,787 0 0% 13.3期 14.3期 15.3
Slide 11: 決算概要－国内販売状況（殺虫剤）
決算概要－国内販売状況（殺⾍剤） 殺⾍剤 市場（末端価格） ９９９億円（前期⽐93.8％） ※当社推定（P52参照） 2017年新製品 27SKU 結果 前期⽐ 120.7％ （出荷ベース） 電池式、スキンベープ、ゴキブリ、アリ、不快害⾍等が牽引 新製品の投⼊で市場活性化 商品⼒強化と売上シェアの拡⼤ ⼤市場であるゴキブリカテゴリーにおいて消費者ニーズに合致した商品のさ らなる拡売 課題 デング熱やマダニによるＳＦＴＳ感染（重症熱性⾎⼩板減少症候群）などの 感染症、セアカゴケグモなど危険害⾍に対して、⾼効⼒のフマキラープレミ アシリーズ、スキンベープの需要喚起 ヒアリ、アカカミアリなど特定外来
Slide 12: 決算概要－国内販売状況（家庭用品）
決算概要－国内販売状況（家庭⽤品） キッチン⽤アルコール除菌剤 花粉関連商材 市場（末端価格） 42億円（前期⽐99％） 14.7億円（前期⽐84％） ※P54参照 当社推定 ※P54参照 当社推定 2017〜18年新製品 2SKU 5SKU 結果（出荷ベース） 前期⽐ 99％ 返品額 前期⽐ 95％ キッチン⽤アルコール除菌剤 需要喚起、消費者認知の強化 シェア⽬標50％ 返品削減、年間定番訴求 若年〜新主婦層の取り込み 安眠サポートなどの新付加価値提 課題 新規購⼊及びリピート購⼊者 案 獲得に向けた商品訴求 秋期ウイルス対策に向けた早期提 競争激化に伴う単価下落への 案 対応 12
Slide 13: 決算概要－国内販売状況（園芸用品）
決算概要－国内販売状況（園芸⽤品） 農薬ハンドスプレー 園芸⽤不快害⾍ 除草剤 市場（末端価格） 39億円（前期⽐98％） 40億円（前期⽐104％） 165億円（前期⽐106％） ※P55参照 当社推定 ※P55参照 当社推定 ※P55参照 当社推定 新製品 - 5SKU 2SKU 結果（出荷ベース） 前期⽐ 98％ 前期⽐ 103％ 前期⽐ 140％ 安⼼/安全/予防を 危険害⾍に対し商品 ⽇本初の殺⾍＆⾍よけ テーマに需要喚起 ⼒強化 除草剤の拡売 課題 天然由来成分製品の 拡売 粒剤の拡売 13
Slide 14: 決算概要－国内販売状況（FTS）
決算概要－国内販売状況（FTS） フマキラー・トータルシステム（FTS) シロアリ事業 衛⽣事業 ⽊材保存事業 結果（出荷ベース） 113％ 100％ 64％ 課題 施⼯事業の掘り起し 衛⽣管理の拡⼤ 取引先と共同して 安⼼な薬剤の開発 効⼒のある薬剤開発 市場開拓 コンビニエンスストアの⼊り⼝に レストラン⼊り⼝に 電池式の不快害⾍⽤駆除器 不快害⾍⽤駆除器 ウルトラベープPRO FUMAKILLA GF-１ 14
Slide 15: 決算概要－売上総利益（粗利率）
決算概要－売上総利益（粗利率） 売上総利益は前期⽐115.8%、計画⽐100.6% 粗利率は33.6％と前期⽐0.9ポイント改善。期初計画からは1.1ポイント低下。 製品構成の変化が主な要因 (百万円) 50,000 36% 35% 34.7% 40,000 34% 33.6% 33% 売上⾼ 30,000 32.7% 32.5% 32% 売上総利益 47,740 46,000 31.4% 42,362 20,000 粗利率 36,288 31% 30.6% 33,308 28,494 30% 10,000 16,051 15,960 13,862 29% 10,816 11,410 8,73
Slide 16: 決算概要－販管費・営業利益
決算概要━販管費・営業利益 (百万円) 14,000 30% 12,000 29.3% 29% 4,627 4,573 28.2% 10,000 28.1% その他 4,095 28% 28.0% 537 451 開発費 8,000 3,692 3,700 478 27.1% 27% 6,000 3,435 広告費 470 433 26.4% 5,200 5,469 4,149 26% ⼈件費 4,000 397 2,926 2,734 1,813 25% 販管費率 2,000 2,343 2,508 2,526 2,750 3,070 3,006 0 24% 14.3期 15.3期 16.3
Slide 17: 決算概要－営業利益増減要因
決算概要─営業利益増減要因 前期⽐ +29 ＋306 ＋250百万円 原価率 在庫処分費 ＋23 ▲1,962 +1,854 返品調整引当⾦ 2,527 2,277 販管費 売上増 17.3期 18.3期 営業利益 営業利益 期初計画⽐ +623 ＋60 ＋66 ＋67百万円 ▲591 2,460 在庫処分費 販管費 ▲90 2,527 原価率 売上増 返品調整引当⾦ 期初計画 18.3期 営業利益 営業利益 17
Slide 18: 決算概要－貸借対照表
決算概要－貸借対照表 (単位：百万円) 17.3期末 18.3期末 対17.3期末増減 流動資産 24,254 30,977 6,723 現⾦及び預⾦ 2,733 7,074 4,341 ⾃⼰株式処分による増加 売上債権 10,470 12,372 1,902 4Qの売上増による増加 たな卸資産 9,296 9,700 404 固定資産 11,876 13,700 1,824 有形固定資産 4,592 4,924 332 無形固定資産 2,266 2,205 ▲61 投資有価証券 4,554 6,077 1,523 保有株式評価⾦額の増加 資産合計 36,131 44,678 8,547 流動
Slide 19: 決算概要－キャッシュ・フロー
決算概要－キャッシュ・フロー (百万円) （単位：百万円） 5,000 営業ＣＦ 17.3期 18.3期 4,116 投資ＣＦ 4,000 営業キャッシュフロー 1,180 → 1,444 財務ＣＦ 税⾦等調整前当期純利益 2,411 → 2,604 3,000 売上債権増減額 ▲1,124 → ▲1,958 棚卸資産増減額 ▲2,809 → ▲400 2,000 仕⼊債務増減額 1,752 → 307 1,402 1,444 1,180 投資キャッシュフロー ▲1,028 → ▲1,084 1,000 有形固定資産の取得 ▲955 → ▲1,180 財務キャッシュフロー ▲629 → 4,1
Slide 20: Ⅱ．今期予想（2019年3月期）
Ⅱ．今期予想 （2019年3⽉期） 20
Slide 21: 今期予想－計画数値
今期予想－計画数値 売上⾼は前期微増収で計画 ⼈件費アップ等吸収して販管費の抑制により、連続最⾼益更新を⽬指す 18.3期実績 19.3期計画 対前期増減 前期⽐ (百万円) (百万円) (百万円) (％) 売上⾼ 47,740 48,600 ＋860 101.8 売上総利益 16,051 16,100 ＋49 100.3 (粗利率) (33.6%) (33.1%) 販管費 13,434 13,230 ▲204 98.5 営業利益 2,527 2,830 ＋303 112.0 経常利益 2,688 3,000 ＋312 111.6 親会社株主に帰属 する当期純利益 1,735 1,870 ＋1
Slide 22: 今期予想－半期ごとの計画について
今期予想－半期ごとの計画について 今期は下期偏重の利益計画 取り組みの早期化で、国内殺⾍剤の出荷ピークが1Qから4Qにシフト ⇒ 構造的な変化：上下バランスは改善 2018/3⽉期は、インドネシアでシェア拡⼤を⽬的とした販促費⽤が下期に⼤幅増加。 今期は従来ペースに落ち着く⾒込みで、 ⇒ ⼀時的要因：今期は下期偏重 1〜２Q累計 3〜4Q計 期末 (百万円) (百万円) (百万円) 売上⾼ 18.3期実績 24,809 22,931 47,740 19.3期計画 25,400 23,200 48,600 増減 +591 +269 +860 営業利益 18.3期実績 1,678 849 2,52
Slide 23: 今期予想－売上の内訳
今期予想－売上の内訳 ジャンル別売上⾼ 国内/海外売上⾼ (百万円) (百万円) 47,740 48,600 48,600 50,000 50,000 47,740 50% 3,331 3,380 1,660 1,592 2,686 2,740 40,000 40,000 45.3% 1,846 1,950 その他 20,983 45% 21,646 防疫剤 30,000 30,000 43.2% 園芸⽤品 40% 家庭⽤品 20,000 38,870 20,000 38,283 殺⾍剤 26,093 27,616 35% 10,000 10,000 0 0 30% 18.3期 19.3期計画
Slide 24: 主な経営指標－返品率
主な経営指標－返品率 殺⾍剤の第４四半期における⽴ち上げ時期の前倒し。 Amazonを中⼼としたインターネット販売企業における売上の伸⻑。 今期は殺⾍剤の返品率を10.7％、全社9.2％と⾒込む。 返品率（フマキラー単体） 20% 18% 16.3% 15.4% 16% 13.7% 14% 全社 11.3% 12% 13.2% 10.7% 殺⾍剤 12.0% 9.9% 10% 10.6% 8% 9.1% 9.2% 8.4% 6% 0% 14.3期 15.3期 16.3期 17.3期 18.3期 19.3期計画 24
Slide 25: 主な経営指標－新製品寄与率
主な経営指標－新製品寄与率 前期は22.0％、今期も15％以上を⽬標とする (百万円) 6,000 32.9% 新製品売上寄与率15％超⽬標 新製品売上⾼ 35.0% 30.5% 新製品売上寄与率 28.5% 30.0% 5,000 27.4% 25.0% 22.0% 4,000 20.5% 20.2% 20.4% 19.7% 20.0% 3,000 5,334 15.0% 4,704 2,000 4,195 3,920 3,883 3,577 10.0% 3,242 2,765 2,967 1,000 5.0% 0 0.0% 10.3期 11.3期 12.3期 13.3期 14.3期 15.
Slide 26: Ⅲ．今後の展開
Ⅲ．今後の展開 26
Slide 27: 今後の展開
今後の展開 １．前期を振り返って ２．資⾦調達の概要と使途について ３．今期の重点政策 ４．ESGへの取り組み ５．配当について 27
Slide 28: 前期を振り返って
前期を振り返って 連結：海外が計画未達になったものの、国内事業（単体＋FTS） がカバー （百万円） 連結 実績 前期差 計画差 期初計画 売上⾼ 47,740 ＋5,377 ＋1,740 46,000 営業利益 2,527 ＋249 ＋67 2,460 経常利益 2,688 ＋286 ＋88 2,600 当期利益 1,735 ＋347 ＋255 1,480 単体：殺⾍剤売上の好調で、期初計画を⼤幅に上回る （百万円） 単体 実績 前期差 計画差 期初計画 売上⾼ 24,984 ＋3,012 ＋1,534 23,450 営業利益 981 ＋385 ＋351 630 経常利益 1,927 ＋65
Slide 29: 前期を振り返って
前期を振り返って 国内 海外 ①主要３ジャンル ①海外売上⾼は前年同期⽐110.6％ 1）殺⾍剤 と好調に推移 天候不順が響き殺⾍剤市場がマイナス成⻑ となった中で、当社は増収を確保。 マレーシア、ベトナムが2ケタ超の成 「感染症対策4年⽬」として取り組みに成 ⻑、インドネシアも順調に拡⼤ 果、「プレミア」シリーズが順調 ② 広告費/販促費を⼤幅に増加し、売上 18年3⽉ ⼈体⽤⾍よけ「スキンベープ」の売上拡⼤ 「ゴキブリワンプッシュ」「ゴキファイタ の拡⼤と今後の成⻑へ投資 期総括 ープロ」などのゴキブリ⽤が伸⻑。 海外⼦会社の広告費は+1.5億円 返品削減 2）家庭⽤品は微増 3）園芸⽤品
Slide 30: 前期を振り返って
前期を振り返って 国内 海外 ①主要３ジャンル ①海外売上⾼は前年同期⽐110.6％ 1）殺⾍剤 と好調に推移 天候不順が響き殺⾍剤市場がマイナス成⻑ となった中で、当社は増収を確保。 マレーシア、ベトナムが2ケタ超の成 「感染症対策4年⽬」として取り組みに成 ⻑、インドネシアも順調に拡⼤ 果、「プレミア」シリーズが順調 ② 広告費/販促費を⼤幅に増加し、売上 18年3⽉ ⼈体⽤⾍よけ「スキンベープ」の売上拡⼤ 「ゴキブリワンプッシュ」「ゴキファイタ の拡⼤と今後の成⻑へ投資 期総括 ープロ」などのゴキブリ⽤が伸⻑。 海外⼦会社の広告費は+1.5億円 返品削減 2）家庭⽤品は微増 3）園芸⽤品
Slide 31: 前期を振り返って
前期を振り返って 国内 海外 ①主要３ジャンル ①海外売上⾼は前年同期⽐110.6％ 1）殺⾍剤 と好調に推移 天候不順が響き殺⾍剤市場がマイナス成⻑ となった中で、当社は増収を確保。 マレーシア、ベトナムが2ケタ超の成 「感染症対策4年⽬」として取り組みに成 ⻑、インドネシアも順調に拡⼤ 果、「プレミア」シリーズが順調 ② 広告費/販促費を⼤幅に増加し、売上 18年3⽉ ⼈体⽤⾍よけ「スキンベープ」の売上拡⼤ 「ゴキブリワンプッシュ」「ゴキファイタ の拡⼤と今後の成⻑へ投資 期総括 ープロ」などのゴキブリ⽤が伸⻑。 海外⼦会社の広告費は+1.5億円 返品削減 2）家庭⽤品は微増 3）園芸⽤品
Slide 32: 資金調達の概要と使途について
資⾦調達の概要と使途について 1．2018年3⽉ ⾃⼰株式の処分及び売出しにより⼿取概算 50.5億円を調達 ⾦額（億円） 内訳 計 18.3期 19.3期 20.3期 ①借⼊⾦返済 Technopiaグループ(現フマキラーアジア、フマキラーノモス)⼦ 30.9 18.0 12.9 会社化(12年11⽉)のための⻑期借⼊⾦ 12.9億円 両社完全⼦会社化(16年12⽉)のための短期借⼊⾦ 18.0億円 ②ミャンマー⼦会社設⽴ エアゾール⽣産を国内⽣産に切り替えるための⽤地取得、⼯場建 6.0 6.0 設、設備資⾦ ③ブレーンズ・パーク建設 新商品開発⼒の強化に加え、品質の強化・コストダウンを⽬
Slide 33: ブレーンズ・パーク計画再始動
ブレーンズ・パーク計画再始動 第Ⅰ期⼯事（2012年3⽉完成） 【エアゾール⼯場】 環境に配慮した⼯場で、より⾼品 質、⾼効率の⽣産体制 ブレーンズ・パーク（全体イメージ図） 建設場所；当社広島⼯場（広島県廿⽇市市梅原）敷地内 建築⾯積；約5,335㎡ 延床⾯積；約8,175㎡ 内容；研究開発及び⽣産に関する施設等 (⽣産に関する施設として、液剤⼯場の新設を予定) 投資⾦額；約19億円（概算） 資⾦計画；⾃⼰株式の処分資⾦並びに⾃⼰資⾦⼜は借⼊⾦ により調達予定 完成時期；稼動開始平成32年９⽉（予定） 33
Slide 34: グループ研究開発・生産体制
グループ研究開発・⽣産体制 海外⼦会社；８社７ヶ国７⼯場→ミャンマー新会社設⽴で８⼯場へ 国 開発拠点 ⽣産拠点 ⽇本 ○ ○ インドネシア ○ ○（４⼯場） マレーシア ○ ○ ベトナム ─ ○ タイ ─ ○ ミャンマー ─ 新会社 メキシコ ─ ─ インド ─ ─ 34
Slide 35: 今期の重点政策
今期の重点政策 中⻑期的な ①売上⾼・利益の持続的な成⻑ 取組課題 ②天候に左右されない強固な収益基盤づくり ③ESGへの取り組み 上記課題に取り組む上での重点施策 商品開発⼒の強化 ①効きめ訴求商品をはじめ新価値創造型商品で他社製品と差別化を図る ②通年型商品の開発 販売⼒・マーケティング⼒の強化 ①重点、成⻑カテゴリーに経営資源を集中 ②店頭実現の拡⼤ 海外各拠点での事業の拡⼤ ①地域・国に合わせた製品投⼊による市場深耕 ②次世代マーケットの開拓 エステー社との協業の推進 35
Slide 36: 今期重点政策と取り組み
今期重点政策と取り組み 前期進捗 今後の取り組み ①国内新製品 ⾼効⼒、⾼付加価値商品の開発 殺⾍剤17SKU、家庭⽤品1SKU、園芸 ①国内 ⽤品9SKUの新製品発売 新価値創造型商品の開発、通年型商品 ②海外新製品 の開発 商品開発⼒の強化 インドネシア･･･線⾹新⾹料、OP、 2019年新製品の準備 エアゾールリニューアル ②海外 マレーシア･･･マット、アリ ベイト 新製品の拡売 タイ･･･OP新⾹料、エアゾールリニュー アル、線⾹効⼒アップ 2019年新製品の準備 ベトナム･･･エアゾール2SKU、線⾹1SKU ①国内 ①国内 危険害⾍対策
Slide 37: 今期の重点政策－商品開発力の強化
今期の重点政策－商品開発⼒の強化 新価値創造型商品の開発 新製品計33SKUの発売 １．確かな効き⽬のモノづくり ２．安全・安⼼、天然志向のニーズに対応する新製品の開発 通年型商品の開発 グローバルな研究開発体制の強化 殺⾍剤・・・ 11SKU（7SKUの新製品） 家庭⽤品・・・ 10SKU（3SKUの新製品） 園芸⽤品・・・ 12SKU（7SKUの新製品） 37
Slide 38: 今期の重点政策－販売力・マーケティング力の強化
今期の重点政策－販売⼒・マーケティング⼒の強化 １．重点、成⻑カテゴリーへ経営資源を集中 ブランドの強化と育成 ２．店頭実現の強化 フィールド活動の強化 危険害⾍対策、啓発活動 等 ３．利益性を重視した販売活動の徹底 38
Slide 39: 今期の重点政策－販売力・マーケティング力の強化
今期の重点政策－販売⼒・マーケティング⼒の強化 フィールド活動とは ⽬的：より多くのお客様に、店頭でフマキラー製品を購⼊してもらうため ⽅法：フマキラーのスタッフが、店舗を訪問して活動する 主な活動内容： ・店舗の担当者に情報を提供する ・店舗単位の商談で、⾃社商品の取り扱い拡⼤をはかる ・ＰＯＰ・販促物等を⽤い、お客様が商品を⼿に取りやすい売り場をつくる 39
Slide 40: 今期の重点政策－海外事業の拡大
今期の重点政策－海外事業の拡⼤ 技術指導による現地⽣産 欧州・東南アジア・アフリカ・南⽶ など6ｶ国 輸出先 約55ｶ国 合計約70ｶ国 40
Slide 41: 今期の重点政策－海外拠点別の取組
今期の重点政策－海外拠点別の取組 国 取組内容 【フマキラーインドネシア】 線⾹市場シェアNo.１の堅持 成⻑３カテゴリーの強化(エアゾール、ワンプッシュ、電気リキッド) ⽣産性の向上によるコストダウン インドネシア 【フマキラーノモス】 国内線⾹及びエアゾールのチャネル/セールス/販促戦略推進 蚊取り線⾹の⽣産性の向上とコストダウン推進 エアゾールの商品⼒強化 蚊取り線⾹やエアゾールを中⼼とした商品⼒強化、新製品投⼊による マレーシア 市場拡⼤ 販売網の整備と収益⼒の強化 殺⾍剤シェアNo.1の維持、さらなるシェアアップ ブランドの強化・育成 ベトナム
Slide 42: 今期の重点政策－海外拠点別の取組
今期の重点政策－海外拠点別の取組 国 取組内容 製品ラインナップ強化による売上拡⼤ タイ 販売網の整備 ⽣産性の向上とコストダウン 販路構築の取組強化 メキシコ 店頭での販促活動強化 線⾹とマットの売上シェア拡⼤ 販売網の再整備 インド エリアフォーカスの導⼊による配荷率アップ 42
Slide 43: 今期の重点政策－海外拠点別の取組
今期の重点政策－海外拠点別の取組 地域 取組内容 ジャマイカではライセンス⽣産 中南⽶ ペルー等の代理店への輸出拡⼤と新規市場の開拓 イタリアでライセンス⽣産 マット、リキッドではVape ブランドがNo.1 欧州 イタリアのライセンシーがハンガリー等の欧州に販売 ハンガリーでシェア第１位 中近東ではレバノンで第１位、ヨルダンで第2位、 中近東 (394) その他バーレーン、UAEなどへ輸出 アフリカ アフリカではケニア、モーリシャス、マダガスカル、 マヨットへ輸出 (108) (85) 出所：当社推定 43
Slide 44: 今期の重点政策－海外拠点別の取組
今期の重点政策－海外拠点別の取組 海外⼦会社の2018年売上は、円換算で前期⽐96％（単純合算）を計画 2016年通期 2017年通期 2018年通期 展開国 前期⽐ 前期⽐ 前期⽐計画 インドネシア（2社） 127％ 106％ 91％ マレーシア 104％ 119％ 97％ タイ 166％ 106％ 104％ ベトナム 110％ 120％ 105％ インド 94％ 103％ 103％ メキシコ 105％ 119％ 114％ 海外合計 122％ 111％ 96％ 44
Slide 45: 今期の重点政策－海外拠点別の取組
今期の重点政策－海外拠点別の取組 国別の通貨での売上 2016年通期 2017年通期 2018年通期 展開国 前期⽐ 前期⽐ 前期⽐計画 インドネシア（2社） 128％ 111％ 98％ ※国内のみ100% マレーシア 112％ 111％ 102％ ※国内のみ106% タイ 172％ 100％ 107％ ベトナム 116％ 122％ 117％ インド 99％ 100％ 113％ メキシコ 131％ 116％ 119％ 45
Slide 46: 今期の重点政策－エステー社との協業の推進
今期の重点政策－ エステー社との協業の推進 エステー社との協業を継続 新たなコンセプトの製品開発、販路開拓、効率的なサプライチェーンの構築を推進 ①営業（国内） ②開発 政策発表会や商談会におけるコラボ 新製品の上市 レーション 天使のスキンベープジェルプレミアム 販促サポート業務の共同取り組みや 販売チャネルの相互活⽤の強化等 ⾹りの研究 営業⽀援システムの導⼊ ③国内⽣産・物流 ④海外⽣産・販売 国内の⽣産受委託拡⼤ 海外（インドネシア）での⽣産受託 物流拠点の再編によるコスト削減 当社海外販売網の活⽤による海外事 業の基盤構築 46
Slide 47: ESGへの取り組み
Ga» ESGA ORO the Si a ik & AGC FA. Mat Cid. Wit ey 2—A DEAE Dic Ol iA MRMeeAALT EGE C mB eR AKEICES &. LHP Sbsy 7S THAR EROTLESED FEAT A—IL OUMALSE1> CHS IC FIL RRA DRRE DET TU ET COLERVMAADA HEH, REAV+tT—lk. RRAMONE- PRICICS SEREL Tse". RAIS AR REA MOR, BA 4A CLIAL—IVY—I7REERS LTWES. «20172481 8Re
Slide 48: ESGへの取り組み
ESGへの取り組み 「フマキッズこども研究所」は、⼦供たちの⾃然や地球環境、 ⽣命に対する探究⼼の向上と精神的な成⻑をサポートするための活動。 植物とふれあう楽しさと喜びを広げるため、園芸教室を、 全国各地のホームセンターで定期的に開催。 カダンアドバイザー国吉純 48
Slide 49: 配当について
配当について 配当に関する基本⽅針 株主様に対する利益還元として、業績・将来の事業展開や内部留保などを 総合的に勘案し、安定的かつ継続的な配当を⾏っていくことを経営の重要 課題として位置づけています 配当及び連結配当性向の推移 123.1 113.5 74.5% 99.8 81.4 配当（円） １株当り利益（円） 61.2 連結配当性向（円） 26.1% 24.6% 22.0% 21.1% 22.9% 16.1 26.0 26.0 16.0 20.0 22.0 12.0 14.3期 15.3期 16.3期 17.3期 18.3期 19.3期（予） ※17.3期以前の1株当り利益および配当は20
Slide 50: 本資料に関するご照会先
本資料で記述している将来予測および業績予想は、現時点で⼊⼿可能な情報に基づき当社が判断した予想 であり、潜在的なリスクや不確実性が含まれています。そのため、様々な要因の変化により実際の業績は記 述している将来⾒通しとは⼤きく異なる可能性があることをご承知おき下さい。 ≪本資料に関するご照会先≫ フマキラー株式会社 取締役 管理本部⻑ 佐々⽊ ⾼範 TEL ：0829-55-2111 FAX ：0829-55-0712 E-mail：k.sasaki@fumakilla.co.jp 50
Slide 51: Ⅳ．補足資料
Ⅳ．補⾜資料 51
Slide 52: 家庭用殺虫剤市場規模－国内市場
家庭⽤殺⾍剤市場規模－国内市場 国内・家庭⽤殺⾍剤市場規模 害⾍別殺⾍剤市場規模 年間約1,000億円（⼩売ベース) (億円） (億円） 1,200 1,200 1,077 1,074 1,064 1,077 1,074 1,064 1055 その他 1055 996 999 15 15 996 14 999 11 33 29 29 1,000 157 176 1,000 12 26 その他 166 170 医薬品 16 29 27 165 164 69 62 53 不快害⾍ 64 344 341 305 300 ねずみ 800 62 56 800 290 290 ゴキブリ 300 ｱﾘ・ﾊﾁ
Slide 53: 家庭用殺虫剤シェア推移
家庭⽤殺⾍剤シェア推移 60% フマキラー Ａ 社 Ｂ 社 Ｃ 社 Ｄ 社 Ｅ 社 54.4% 50% Ｆ 社 その他 40% 30% 20% 19.0% 15.5% 10% 1.8% 0% 0.7% 0.3% 99年 00年 01年 02年 03年 04年 05年 06年 07年 08年 09年 10年 11年 12年 13年 14年 15年 16年 17年 出所：当社推定 53
Slide 54: 家庭用品市場規模━除菌剤・花粉
家庭⽤品市場規模━除菌剤・花粉 除菌剤市場 アレルシャット関連市場 （当社関連商品） （億円） （億円） 200 40 ⼿指消毒剤 ウイルス ウイルス対策 35 花粉ミスト キッチン⽤アルコール除菌剤 36.6 花粉⿐クリーム 150 30 27.6 34.8 32.2 25 28.9 25.9 4.8 100 20 1.5 87.9 36.1 2.8 27.4 72.5 81.0 70.7 15 3.9 5.4 1.9 60.3 27.9 61.4 8.9 15.8 50 38.8 10 5.9 8.6 19.7 16.0 9.1 13.1 2.9 48.9 5 37.3 41.9 41.7
Slide 55: 園芸用品市場規模
園芸⽤品市場規模 園芸⽤品市場 (億円) 350.0 313 292 11.2 300.0 285 忌避剤 265 12.0 12.0 248 12.1 250.0 227 220 10.6 除草剤 214 10.2 10.6 12.5 180.2 200.0 155.2 164.4 139.4 園芸⽤不快害⾍ 128.9 91.3 102.7 109.5 150.0 その他農薬 100.0 30.3 36.6 38.0 40.0 41.8 32.0 32.3 33.4 農薬ハンドスプレー 38.7 34.0 33.1 32.9 33.4 36.0 34.9 35.9 50.0 36.3 36
Slide 56: 家庭用殺虫剤市場規模－世界
家庭⽤殺⾍剤市場規模－世界 世界の殺⾍剤市場は約7,440億円。市場の51％はアジアが占める 全世界・家庭⽤殺⾍剤市場規模（⽇本含む） 年間約7,440億円（末端価格) ⽇本15% 中南⽶ 19% インドネシア 4% インド 欧州・ 5% 地域別割合 アジア アフリカ 51% 14% その他アジア 27% 北⽶ 16% 出所：当社推定 想定レート：１USドル＝110円 56
Slide 57: ASEANにおけるシェア
ASEANにおけるシェア ミャンマー フマキラーグループの殺⾍剤シェア フマキラーグループ ベトナム 34% 32% 35億円 ※蚊取り線⾹のシェアは42％ タイ 83億円 インドネシア 6% マレーシア 125億円 36% ※蚊取り線⾹のシェアは52％ 31% 280億円 ※蚊取り線⾹のシェアは65％ 102億円 出所：当社推定 市場規模；末端価格ベース 57
Slide 58: ASEANにおけるシェアの推移
ASEANにおけるシェアの推移 国別のシェアの推移 展開国 2015年 2016年 2017年 インドネシア（2社） 26％ 31％ 36％ マレーシア 27％ 30％ 31％ タイ 5％ 6％ 6％ ベトナム 26％ 29％ 32％ ミャンマー 31％ 32％ 34％ 58
Slide 59: 蚊が媒介する主な感染症
蚊が媒介する主な感染症 ⾍が媒介する感染症による犠牲者数 年間70万⼈ そのうち蚊が媒介する感染症の犠牲者数 年間50万⼈（WHO推計） 疾病名 推定患者数（年間） 推定死亡者数（年間） マラリア 3億⼈ 44.5万⼈ デング熱 1億⼈ 1.25万⼈ ジカウイルス感染症 150万⼈ 不明 チクングニア熱 138万⼈ 191⼈ ⻩熱 17万⼈ 3万⼈〜6万⼈ ⽇本脳炎 7万⼈ 1.36~2.04万⼈ ウエストナイル熱 2,000⼈ 146⼈ 合計 4億⼈ およそ50万⼈ 出典；WHO及びODC(アメリカ疾病予防センター）統計データ 59
Slide 60: 日本での被害者数
⽇本での被害者数 昨年の日本人感染者は245例 デング熱患者報告数 輸入症例 国内症例 400 162 343 過去最高水準で推移 300 輸入症例： 海外で感染して日本で発症 200 292 100 244 220249 245 179 74 89 104 92 113 58 0 18 50 52 32 49 33 60
Slide 61: その他の感染症
その他の感染症 致死率 18.8% 日本の被害者数 累計死者数61名 西日本から東日本（石川県）に生息域拡大 メスの毒性はキングコブラ毒より強い セアカゴケグモ （外来種） 全国へ被害拡大 ツマアカスズメバチ（外来種） 日本へ上陸 （2018年2月6日現在） セアカゴケグモ ツマアカスズメバチ スズメバチ アナフィラキシーショック 年間死者数19名 ヒアリ、アカカミアリ（外来種） 2018年5月29日までに38箇所で発見される スズメバチ ヒアリ 61