Sparebanken Ost · OSL:SPOG
Sparebanken Ost — Sparebanken Øst — Q3 2009 Earnings Presentation
18 slides from Sparebanken Ost's earnings presentation, 2009
Slide 1: 3. kvartalsregnskap 2009
3. kvartalsregnskap 2009 167. driftsår
Slide 2: Status Sparebanken Øst
STATUS SPAREBANKEN ØST • Økt nettorente • Positiv utvikling finansielle investeringer • Kostnader i tråd med budsjett • Stabile andre inntekter • Robust likviditetssituasjon • Lave tap Frode Lindbeck
Slide 3: Konsernregnskap 30.09.09
Konsernregnskap 30.09.09 – Resultat før skatt 309,7 mill. kroner (-43,3) – Nettorente opp 0,13%p til 2,02% av GFK – Totale kostnader ned 0,01%p, til 1,35% av GFK – Kapitaldekning 13,48 (mål 13,00)* – Kjernekapitaldekning 10,51 (mål 11,00)* – EK-rentabilitet 22,83 (mål 11,00) – Tap/IB nto.utlån 0,12
Slide 4: Resultatregnskap (tall i MNOK)
Resultatregnskap (tall i MNOK) 300909 300908 311208 300909 300908 Netto rente- og kredittprov.inntekter 362,5 318,5 436,6 2,02% 1,89% Utbytte og andre inntekter av VP 1,6 6,3 6,3 0,01% 0,04% Prov.innt. og innt. fra banktjenester 62,4 61,2 81,3 0,35% 0,36% Prov.kostn. og kostn. fra banktjenester 18,3
Slide 5: Balansens eiendeler konsern
Balansens eiendeler konsern Eiendeler (tall i MNOK) 300909 300908 Endr.% Kontanter og fordringer på sentralbanker 1.206,2 1.035,6 +16,5% Utlån til og fordr. på kredittinstitusjoner 656,1 904,1 -27,4% -Individuelle nedskrivninger 144,9 0,0 - -Nedskrivninger på grupper av utlån 1,2 30,0 -96,0% Utlån t
Slide 6: Balansens gjeld/egenkapital konsern
Balansens gjeld/egenkapital konsern Gjeld og egenkapital (tall i MNOK) 300909 300908 Endr.% Gjeld til kredittinstitusjoner 2.533,0 2.768,1 -8,5% Innskudd fra kunder 7.436,4 7.071,2 +5,2% Gjeld til staten, bytte OMF 915,4 0,0 - Gjeld stiftet ved utstedelse av verdipap. 9.141,4 10.190,8 -10,3% Annen g
Slide 7: Endring resultat etter tap (konsern)
Endring resultat etter tap (konsern) Resultat- endring Resultat e. tap 30.09.08 -43,3 Nettorente +44,0 0,7 Nto.prov. og a.inntekter -4,8 -4,1 Nto.avk. fin.investeringer +316,4 312,3 Sum driftskostnader -13,1 299,2 Tap utlån og garantier +10,5 309,7 Resultat e. tap 30.09.09 309,7 Frode Lindbeck
Slide 8: Underliggende bankdrift - morbank
Underliggende bankdrift - morbank 4/07 1/08 2/08 3/08 4/08 1/09 2/09 3/09 Rentenetto 87,5 91,7 91,0 101,9 104,7 106,6 103,4 89,9 Andre driftsinnt. (nto) 22,7 16,7 17,3 18,7 17,1 17,4 16,9 19,6 Personalkostnader 31,0 34,8 29,8 36,0 34,1 37,1 33,0 38,6 Andre driftskostnader 31,8 30,0 28,7 26,8 34,0 30
Slide 9: Likviditet
Likviditet • Robust likviditetssituasjon – 120,0% overfinansiering av illikvide eiendeler – 12 måneders drift uten frisk kapital, prognose viser likviditetsoverskudd ved utgangen av 2010 – Stabil innskuddsbase Frode Lindbeck
Slide 10: Syndikatutlån banker
Syndikatutlån banker • Foruten danske og norske banker er banken ved utgangen av oktober kun eksponert mot: – Latvia MNOK 44,4 – Ukraina MNOK 4,6 – Island MNOK 6,2 Frode Lindbeck
Slide 11: Investeringsportefølje 30.09.09
Investeringsportefølje 30.09.09 63 Øvrige 65 40 Eiendom 61 154 Industri 195 69 Shipping 100 65 Olje 104 115 Offshore Bokført verdi 154 Pålydende 91 Ansvarlige lån 100 0 50 100 150 200 250 •Bokført verdi per 30.09.09 MNOK 596,8 (pålydende MNOK 777,6) •Positiv utvikling hittil i år Frode Lindbeck
Slide 12: Garantiforpliktelse Eksportfinans
Garantiforpliktelse Eksportfinans • 31.12.08 – MNOK 127,3 (maksimalt MNOK 100,0 etter kontragaranti fra nordisk bank) • 30.06.09 – MNOK 74,2 • 30.09.09 – MNOK 56,1 Frode Lindbeck
Slide 13: Sektorfordeling bto utlån – konsern 30.09.09
Sektorfordeling bto utlån – konsern 30.09.09 Offentlig Primær 0,0 % 1,2 % Industri Bygg/anlegg 0,9 % 3,4 % Varehandel/hotell 3,1 % Transp./komm. 0,7 % Finans.tj.yting Privat 1,4 % 75,1 % Tj.yting 1,8 % Eiendomsdrift 12,4 % Utlandet 0,2 % Frode Lindbeck
Slide 14: Sparebanken Øst Boligkreditt AS
Sparebanken Øst Boligkreditt AS • Etablert 14. april 2009 • Overført 1.-prioritets pantelån innenfor 70% for 1,7 mrd. • Forvaltningskapital 1,5 mrd per 30.09.09 • Utstedt 1,25 mrd. i OMF • Banken tildelt statskasseveksler mot OMF i to auksjoner for 1 mrd i juni • Banken vil bearbeide kredittrutiner
Slide 15: Bokført egenkapital (morbank)
Bokført egenkapital (morbank) 1600 Udisponert resultat 1400 Utjevningsfond 1200 1000 Overkursfond MNOK 800 Eierandelskapital 600 Fond for ureal. 400 gevinster Fond for vurd.- 200 forskjeller 0 Gavefond Q309 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 Grunnfond (spb.fond) Frode Lindbe
Slide 16: SPOG
L a s t p ric e N O K 0 10 20 30 40 50 60 70 80 sep. 07 o k t. 0 7 Kilde: Oslo Børs nov. 07 des. 07 ja n . 0 8 fe b . 0 8 m a r. 0 8 a p r. 0 8 m a i. 0 8 ju n . 0 8 ju l. 0 8 aug. 08 sep. 08 Traded volume (1000) o k t. 0 8 SPOG nov. 08 des. 08 Last price NOK ja n . 0 9 fe b . 0 9 m a r. 0 9 a p r.
Slide 17: De største egenkapitalbeviseierne
De 20 største egenkapitalbeviseierne pr. 02.11.2009 Navn Antall % Navn Antall % MP Pensjon 2.073.100 10,00 % Tanja A/S 270.000 1,30 % Skagen Vekst 1.480.400 7,14 % Andenæsgården Bekkestua ANS 212.000 1,02 % Directmarketing Invest AS 999.500 4,82 % Terra Utbytte VPF 199.312 0,96 % Teleplan Holding AS
Slide 18: Nøkkeltall egenkapitalbevis (konsern)
Nøkkeltall egenkapitalbevis (konsern) 30.09.09 2008 2007 2006 2005 Fortjeneste pr. bevis e/skatt kr. 1) 7,12 -8,05 19,84 9,73 35,82 Antall egenkapitalbevis (mill.) 20,73 3,88 3,64 3,64 3,64 Bokført egenkapital pr. bevis kr. 2) 37,84 124,47 134,14 132,05 133,87 Utbytte kr. 3) - - 15,00 15,00 28,00 Om