Marubun Corporation · TSE:7537

Marubun — FY2021 Earnings Presentation

43 slides from Marubun's earnings presentation, May 24, 2021

  1. Slide 1: 2021年3月期 決算説明

    2021年３⽉期 決算説明 2021年5⽉24⽇ 東証1部 7537 © 2021 MARUBUN CORPORATION

  2. Slide 2: アジェンダ

    アジェンダ 1. 2021年３⽉期 連結決算の概要 2. 2022年3⽉期 業績予想の概要 3. 株主還元 4. 中期経営計画の取組み 5. 参考資料 © 2021 MARUBUN CORPORATION 1

  3. Slide 3: 2021年3月期 決算の概要

    2021年３⽉期 決算の概要 © 2021 MARUBUN CORPORATION

  4. Slide 4: 2021年3月期 業績サマリ

    2021年３⽉期 業績サマリ (百万円) 20/3⽉期 21/3⽉期 前期⽐ 実績 構成⽐ 実績 構成⽐ ⾦額 ％ 売上⾼ 287,550 100.0% 289,283 100.0% + 1,733 0.6% デバイス事業 239,698 83.4% 242,050 83.7% + 2,352 1.0% システム事業 47,852 16.6% 47,233 16.3% △ 619 -1.3% 売上総利益 18,577 6.5% 16,217 5.6% △ 2,360 -12.7% 販管費 16,207 5.6% 15,193 5.3% △ 1,014 -6.3% 営業利益 2,369 0.8%

  5. Slide 5: デバイス事業 品目別売上高

    2021年３⽉期 『デバイス事業』品⽬別売上⾼  巣ごもり需要や新規商権の獲得により伸⻑ （百万円）239,698 242,050 17,283 26,264 電⼦部品 +8,981 通信ネットワーク向け部品の増加 5,160 4,550 カスタムIC ▲ 609 152,516 165,057 特定⽤途IC +12,541 通信機器・⺠⽣機器向けの増加 マイクロプロセッサ ▲ 1,752 産業機器向けの減少 メモリーIC +327 7,364 4,691 2,097 5,612 5,018 標準ロジック ▲ 1,338 758 50,550 34,791 アナログIC ▲ 15,759 ⾃

  6. Slide 6: デバイス事業 用途別動向

    2021年３⽉期 『デバイス事業』⽤途別動向 動 向 通信機器 通信端末向けが増加 ⾃動⾞ ⾞載インフォテインメント機器向けの減少 ⺠⽣機器 娯楽機器向けが増加 コンピュータ＆OA プロジェクターなどOA機器向けが減少 産業機器その他 前年並み 産業機器その他 9% 産業機器その他 9% コンピュータ＆OA 10% コンピュータ＆OA 6% 20/3⽉期 通信機器 ⺠⽣機器 21/3⽉期 ⺠⽣機器 通信機器 14% 13% 239,698百万円 54% 242,050百万円 59% ⾃動⾞ ⾃動⾞ 12% 14% © 2021 MARUBUN CORPORATION 5

  7. Slide 7: システム事業 品目別売上高

    2021年３⽉期 『システム事業』品⽬別売上⾼  コロナ禍で企業の設備投資の鈍化や⼀部案件の計画遅延が発⽣ （百万円） 47,852 47,233 18,518 19,208 医⽤機器 +690 放射線治療装置の増加 情報通信機器 ▲ 407 2,227 1,820 4,768 3,642 レーザ機器 ▲ 1,126 レーザ加⼯装置の減少 17,022 18,207 産業機器 +1,185 電⼦部品組⽴検査装置の増加 5,316 4,355 航空宇宙 ▲ 960 ⼈⼯衛星搭載⽤⾼信頼性部品の減少 20/3⽉期 21/3⽉期 © 2021 MARUBUN CORPORATION 6

  8. Slide 8: 2021年3月期 貸借対照表の概要

    2021年３⽉期 貸借対照表の概要 (百万円) 20/3⽉期末 21/3⽉期末 前期末⽐ 主な増減要因 実績 実績 増減額 資産合計 131,451 127,006 △ 4,445 流動資産 118,617 114,804 △ 3,813 現⾦及び預⾦ +6,084 受取⼿形及び売掛⾦ △ 4,319 商品及び製品 △ 6,504 固定資産 12,833 12,202 △ 631 投資その他資産 △ 537 負債合計 83,246 81,966 △ 1,280 流動負債 76,537 76,165 △ 372 ⽀払⼿形及び買掛⾦ +4,888 短期借⼊⾦ △ 5,150 固定負債 6,708

  9. Slide 9: 2022年3月期 業績予想の概要

    2022年3⽉期 業績予想の概要 © 2021 MARUBUN CORPORATION

  10. Slide 10: 2022年3月期 業績予想サマリ

    2022年3⽉期 業績予想サマリ 22/3⽉期 22/3⽉期 (百万円) 21/3⽉期 （収益認識基準） （従来基準） 実績 構成⽐ 予想 構成⽐ 予想 構成⽐ 売上⾼ 289,283 100.0% 153,000 100.0% 238,000 100.0% デバイス事業 242,050 83.7% 103,500 67.6% 188,000 79.0% システム事業 47,233 16.3% 49,500 32.4% 50,000 21.0% 売上総利益 16,217 5.6% 17,000 11.1% 販管費 15,193 5.3% 13,800 9.0% 営業利益 1,023 0.4%

  11. Slide 11: デバイス事業 品目別売上高予想

    2022年3⽉期 『デバイス事業』品⽬別売上⾼予想  新規の商権・商材の獲得を⾒込むものの、通信機器や⺠⽣機器向けが減少 （百万円） 21/3⽉期 22/3⽉期予想 22/3⽉期予想 増減 主な増減理由 実績 (従来基準) （収益認識基準） アナログIC 34,791 36,372 +1,582 産業機器向け・⾃動⾞向けの増加 36,372 標準ロジック 758 74 △ 684 74 メモリーIC 5,018 5,623 +605 5,623 マイクロプロセッサ 5,612 7,719 +2,107 産業機器向け・⾃動⾞向けの増加 7,719 特定⽤途IC 165,057 106,894

  12. Slide 12: システム事業 品目別売上高予想

    2022年3⽉期 『システム事業』品⽬別売上⾼予想  前期からの期ズレ案件の取り込みや設備投資需要の増加を⾒込む （百万円） 21/3⽉期 22/3⽉期予想 22/3⽉期予想 増減 主な増減理由 実績 (従来基準) （収益認識基準） 航空宇宙機器 4,355 4,947 +592 ⼈⼯衛星向け⾼信頼性部品の増加 4,947 産業機器 18,207 18,790 +582 産業⽤組込コンピュータの増加 18,390 レーザ機器 3,641 4,186 +545 産業⽤半導体レーザの増加 4,186 情報通信機器 1,820 1,978 +158 1,978 医⽤機器 19,208 20,100

  13. Slide 13: 株主還元

    株主還元 © 2021 MARUBUN CORPORATION

  14. Slide 14: 株主還元

    株主還元 配当⽅針 配当性向 連結30％以上を⽬安として決定 配当予想 21/3⽉期 22/3⽉期 （予想） 1株当たり年間配当⾦(円) 16.00 30.00 中間配当 8.00 10.00 期末配当 8.00 20.00 配当性向(%) ー 41.3% © 2021 MARUBUN CORPORATION 13

  15. Slide 15: 中期経営計画の取組み

    中期経営計画の取組み © 2021 MARUBUN CORPORATION

  16. Slide 16: 当社を取り巻く事業環境

    当社を取り巻く事業環境 2020年度の事業環境 感染症拡⼤ 社会⽣活の 半導体需給の による変化 変化 変化  対⾯活動の制約  AI・ロボットの活⽤  半導体不⾜の懸念も  テレワーク等での  ⾃動⾞のEV化が進展 需要は旺盛 新たな需要喚起 「変化」を「チャンス」に 新たな事業領域へチャレンジ © 2021 MARUBUN CORPORATION 15

  17. Slide 17: 中期経営計画の取り組み

    中期経営計画 創業以来の 先 ⾒ と 先 取 の精神のもと 中期経営計画の取り組み （ 2019年度 〜 2021年度 ） 新たな価値を創造するビジネスモデルの構築 成⻑市場に向けた事業開発の促進 持続可能な社会に貢献する取り組みの強化 © 2021 MARUBUN CORPORATION 16

  18. Slide 18: デバイス事業の取り組み

    デバイス事業の取り組み テーマ 事業ポートフォリオ ⽣産性の向上 の進化 事業収益の最⼤化 © 2021 MARUBUN CORPORATION 17

  19. Slide 19: デバイス事業の取り組みと重点施策

    デバイス事業の取り組みと重点施策 1⾼付加価値 ⾼付加価値 ビジネスの推進 ビジネスの推進  付加価値の⾼い商材・サービスを 拡充し事業ポートフォリオを転換  ソリューション提案⼒の強化 ⾮接触⾒守り センサ 2成⻑市場での 事業拡⼤  介護・医療・ＡＩ・ロボティクスなど 成⻑分野に注⼒ 除菌機能付AIロボット Aeolus Robotics社 電⼦聴診器 StethoMe社 3新たなビジネス モデルの構築  サブスクリプションビジネスの開始  ソフトウェア・ライセンス販売の推進 ワイヤレス給電 Ossia社 Cota © 2021 MARUBUN CORPORATION 18

  20. Slide 20: システム事業の取り組み

    システム事業の取り組み マーケットイン 顧客志向 カスタマーイン 取り扱い製品の サービスの グループ総合⼒の 差別化 差別化 発揮 ⾼収益な事業を⽬指した 取り組みを推進 © 2021 MARUBUN CORPORATION 19

  21. Slide 21: システム事業の取り組みと重点施策

    システム事業の取り組みと重点施策 1 ⾼付加価値 航空宇宙機器 ビジネスの推進  顧客ニーズに即した製品とエンジニア リングサービスの提供  ⾃動⾞向け商材の強化 2 産業機器  最先端技術を⽤いた商材の開発  既存商品の付加価値を⾼める周辺技術 や製品ラインナップの強化 3 レーザ機器  産業機器向け・医療機器向けビジネス の推進・拡⼤  深紫外や紫外線光源の販促を強化 © 2021 MARUBUN CORPORATION 20

  22. Slide 22: システム事業の取り組みと重点施策

    システム事業の取り組みと重点施策 ４  ５Ｇ・ローカル５Ｇの構築ソリュー ⾼付加価値 ションを提供 情報通信機器 ビジネスの推進  リモート操作や⾃動試験を⾏うネット ワーク機器を販売 ５ 医⽤機器  取扱い製品のエンジニアリング⼒を 強化しシェア拡⼤  新規商材と販売エリアの更なる拡⼤ © 2021 MARUBUN CORPORATION 21

  23. Slide 23: G) AI STH ASAL

    G) AI STH ASAL

  24. Slide 24: 参考資料

    参考資料 © 2021 MARUBUN CORPORATION

  25. Slide 25: 企業概況

    企業概況 会社概要 事業領域 創 業 1844年（弘化元年） デバイス事業 システム事業 設 ⽴ 1947年（昭和22年）7⽉  半導体  航空宇宙機器  電⼦部品  産業機器 所 在 地 東京都中央区⽇本橋⼤伝⾺町8番1号  レーザ機器 資 本 ⾦ 62億1,450万円  情報通信機器  医⽤機器 決算期⽇ 3⽉31⽇ 代 表 者 代表取締役社⻑ 飯野亨 連結売上⾼の推移 連結 2,892億円（2021年３⽉期） 売上⾼（百万円） 売 上 ⾼ 347,508 単体 2,374億円（2021年３⽉期） 326,694 連結 1,145名（2021年3⽉末） 50,983 287,

  26. Slide 26: 沿革

    沿 ⾰ 国 内 海 外 2019 丸⽂通商が北信理化を吸収合併 2018 2017 ケィティーエルを吸収合併 ハンガリーに現地法⼈を設⽴ 2016 ケィティーエルを⼦会社化 2014 2015 インドネシア、メキシコに現地法⼈を設⽴ 池⽥医療電機を⼦会社化 2013 2013 深せんに現地法⼈を設⽴ 北信理化を⼦会社化 2006 2007 マレーシアに現地法⼈を設⽴ フォーサイトテクノを⼦会社化 2005 2002 丸⽂ウエストを設⽴ フィリピン、上海に現地法⼈を設⽴ 2001 2001 東京証券取引所市場第⼀部上場 タイに現地法⼈を設⽴ 1997 東京証券取引所市場第⼆部上場 1999 19

  27. Slide 27: 中長期トレンド(売上高・海外売上高比率)

    中⻑期トレンド（売上⾼・海外売上⾼⽐率） (億円) 4,000 70% 売上⾼ 海外売上⾼⽐率 3,500 60% 3,000 50% 2,500 40% 2,000 30% 1,500 20% 1,000 10% 500 0 0% 11/3⽉期 12/3⽉期 13/3⽉期 14/3⽉期 15/3⽉期 16/3⽉期 17/3⽉期 18/3⽉期 19/3⽉期 20/3⽉期 21/3⽉期 © 2021 MARUBUN CORPORATION 26

  28. Slide 28: 関係会社

    関係会社 丸⽂アローアジア  デバイス事業 アジア地域の⽇系企業への 半導体・電⼦部品の販売 丸⽂通商 丸⽂アローUSA  システム事業  デバイス事業 医⽤機器・試験計測機器の 北⽶地域の⽇系企業への 販売 半導体・電⼦部品の販売 丸⽂ウエスト 丸⽂アローヨーロッパ  システム事業 試験計測機器の販売 丸⽂株式会社  デバイス事業 欧州地域の⽇系企業への 半導体・電⼦部品の販売 フォーサイトテクノ ⽶国丸⽂  システム事業  デバイス事業 機器据え付け・保守等 北⽶地域での商材の開拓 エンジニアリングサービス 台湾丸⽂  デバイス事業 中国・台湾での商材の開拓 © 2021

  29. Slide 29: 国内拠点

    国内拠点 丸⽂通商株式会社（本社:⾦沢市） 丸⽂営業拠点︓ 16 本社 オフィス  ⾦沢⽀店  ⻑野⽀店 丸⽂物流拠点他︓ 3  富⼭⽀店  ⽩⼭センター 関連会社︓ 3 ⽀社 物流センター  福井⽀店  七尾営業所 ⽀店 関係会社  松本⽀店  東京営業所 （2021年5⽉現在）  新潟⽀店  甲府営業所 松本オフィス ⻑野オフィス 北陸オフィス（⽩⼭市） 郡⼭オフィス 関⻄⽀社（⼤阪市） 宇都宮オフィス ⻑岡オフィス ⽴川⽀店 丸⽂ウエスト株式会社（本社:神⼾市）  姫路営業所 ⼤宮⽀店  四国営業所 丸⽂株式会社 本社（東京都中央区） 九州オフィス（福岡市） ⽔⼾

  30. Slide 30: グローバルネットワーク

    グローバルネットワーク Marubun/Arrow Electronics (Shenzhen) Co., Ltd.（中国・深セン） Marubun USA Corporation リノ Marubun/Arrow(HK) Ltd. Marubun Arrow Europe Kft. （中国・⾹港） フットヒルランチ （ハンガリー・ブダペスト） Marubun/Arrow USA, LLC （本社:センテニアル) アイタスカ プリマス 丸⽂株式会社 アディソン Marubun/Arrow Asia, Ltd. Marubun-Arrow Mexico, S. de R.L. de C.V. M

  31. Slide 31: 提供価値

    提供価値 グローバルサポート 豊富なラインカードと 製品相互のシナジー  アローエレクトロニクスとの協業  丸⽂アローによるワールドワイドで  国内外の競争⼒のあるサプ ⽇本品質のサポート ライヤをラインナップ  標準品からカスタムまで幅 広い取扱製品 提供価値 システムソリューション ⻑年に渡る取引で 培われた強固な顧客基盤  ⾼い専⾨性をもつ強⼒な技術サポート  国内電⼦機器メーカーを中⼼とする 体制 強固な顧客基盤  3 rdパーティ、モジュールメーカ、 EMS/ODM等との協業関係 © 2021 MARUBUN CORPORATION 30

  32. Slide 32: デバイス事業:特徴と強み

    デバイス事業︓特徴と強み  海外サプライヤを中⼼とした豊富な品揃え  ⽶国アロー社との提携によるグローバルネットワーク  ⾼度な技術⼒をもとにしたソリューション提案⼒  強固な顧客基盤 品揃え 情報収集・ ソリューション マーケティング 提供 発注 受注 仕⼊先 顧客 丸⽂の 機能 仕⼊ 販売 テクニカル 物流管理 サポート グローバルサポート © 2021 MARUBUN CORPORATION 31

  33. Slide 33: デバイス事業:グループ会社概要

    デバイス事業︓グループ会社概要 社 名 住 所 設⽴年⽉ 出資⽐率 事 業 内 容 Marubun USA Corporation California, U.S.A. 1983年10⽉ 100% 丸⽂アローUSAの持株会社 Marubun Taiwan, Inc. Taipei, Taiwan 1989年11⽉ 100% 台湾製デバイスの仕⼊販売 丸⽂アローシンガポール、 Marubun/Arrow Asia, Ltd. British Virgin Islands 1998年10⽉ 50% 丸⽂アロー⾹港の持株会社 Marubun/Arrow (S) Pte Ltd. Pereira Ro

  34. Slide 34: デバイス事業:主要取扱い製品

    デバイス事業︓主要取扱い製品 半 導 体 電⼦部品 アナログIC メモリーIC マイクロプロセッサ 特定⽤途IC カスタムIC 電⼦部品 電⼦機器 その他 品⽬ 標準アナログ、セン フラッシュ、DRAM MPU、MCU、DSPな ASSP、LEDなど カスタム、ASIC、 ディスプレイ、⽔晶振 ロボット、 パワーサプライ、ボー サー、ディスクリート など ど FPGAなど 動⼦、コネクタ・ス IoT機器、 ドPC、ソフトウエ 主要仕⼊先 など イッチ・基板など 医療機器など ア、IPライセンスな （アルファベット順） ど エイブリック ● ● Afero ● ● ● 旭化成エレクトロニクス ●

  35. Slide 35: システム事業:特徴と強み

    システム事業︓特徴と強み  ハイエンド市場で、技術優位性の⾼い電⼦機器・部品を提供  システム提案から据え付け保守まで、⼀貫した⾼レベルの技術サポート 丸⽂グループの機能  マーケティング  コンサルテーション 発注  技術サポート 仕⼊先 受注 顧客  操作トレーニング  システムメンテナンス 仕⼊ 販売  リペア  校正 リペア  開発協⼒ © 2021 MARUBUN CORPORATION 34

  36. Slide 36: システム事業:グループ会社概要

    システム事業︓グループ会社概要 社 名 本 社 設⽴年⽉ 出資⽐率 事 業 内 容 医⽤機器および試験計測機器の 丸⽂通商株式会社 ⽯川県⾦沢市 1961年3⽉ 100% 仕⼊販売・修理・メンテナンス 丸⽂ウエスト株式会社 兵庫県神⼾市 2005年5⽉ 100% 試験計測機器の仕⼊販売 システム製品の修理・メンテナンス、 株式会社フォーサイトテクノ 東京都江東区 1999年3⽉ 51% エンジニアリングサービス © 2021 MARUBUN CORPORATION 35

  37. Slide 37: システム事業:主要取扱い製品①

    システム事業︓主要取扱い製品① 分野 主要取扱商品 主要仕⼊先 宇宙関連機器 ⽇本ベーカーヒューズ（株）、 計測・各種センサ Comtech Telecommunications Corp.、PCB Piezotronics, Inc 航空宇宙機器 航空関連機器 Bird Technologies、CPI Inc、Textron Systems Corporation ⾼周波電⼦機器 検査装置 アキム㈱、Ansible Motion Limited、セイコーエプソン㈱、㈱FUJI、㈱ユー・エイチ・システム 製造装置・組⽴装置 産業機器 ADLINK Technology Inc、Aitech

  38. Slide 38: システム事業:主要取扱い製品②

    システム事業︓主要取扱い製品② 航空宇宙機器 産業機器 BEI Sensors社 島津製作所 アキム ⾼信頼性部品 ガスクロマトグラフ質量分析計 電⼦部品組⽴装置 CPI社 マイクロ波電⼦管 FEI社 FUJI ⾚外線発熱解析装置 ⼤気圧プラズマ表⾯改質装置 © 2021 MARUBUN CORPORATION 37

  39. Slide 39: システム事業:主要取扱い製品③

    システム事業︓主要取扱い製品③ レーザ機器 nLIGHT社 Laserline社 組込み⽤半導体レーザ レーザー加⼯装置 情報通信機器 医用機器 Microchip社 Spirent社 シーメンスヘルスケア社 ネットワークタイムサーバー GNSSシミュレータ X線CT装置 © 2021 MARUBUN CORPORATION 38

  40. Slide 40: 業績四半期推移(事業別受注高・売上高)

    業績四半期推移（事業別受注⾼・事業別売上⾼） 事業別受注⾼ 事業別売上⾼ （百万円） 112,046 受注⾼ デバイス事業 12,639 受注⾼ システム事業 92,075 80,764 12,116 77,921 79,520 79,044 75,380 76,115 75,030 72,731 72,971 70,319 11,296 68,751 12,407 10,398 11,995 11,965 10,239 62,312 9,918 16,250 62,238 12,051 11,266 59,182 18,549 8,046 12,862 9,275 99,407 79,959

  41. Slide 41: 業績四半期推移(デバイス事業:品目別売上高)

    業績四半期推移（デバイス事業︓品⽬別売上⾼） （百万円） 68,646 67,113 64,790 4,512 62,812 7,367 1,184 59,865 5,537 4,244 1,082 4,445 1,269 1,399 54,191 54,422 1,216 49,906 4,802 8,557 888 4,082 1,361 1,312 電⼦部品 カスタムIC 45,666 41,101 38,688 48,531 特定⽤途IC 45,648 マイクロプロセッサ 27,062 34,907 メモリーIC 35,970 標準ロジック アナログIC 2,259 1,513 1,7

  42. Slide 42: 業績四半期推移(システム事業:品目別売上高)

    業績四半期推移（システム事業︓品⽬別売上⾼） （百万円） 18,549 16,250 8,215 12,407 5,993 医⽤機器 10,239 10,398 9,918 9,275 856 情報通信機器 996 5,944 8,046 1,180 レーザ機器 1,657 3,755 3,727 3,379 3,202 産業機器 254 391 3,511 278 473 587 995 988 861 航空宇宙機器 1,189 927 6,309 5,617 213 613 4,148 3,653 4,501 4,345 3,604 3,053 1,987 1,989 955 1,067

  43. Slide 43: 本資料お取扱い上のご注意

    本資料お取扱い上のご注意 本資料に記載されている業績予想等の将来に関する記述は、当社が現在⼊⼿している情報及び 合理的であると判断する⼀定の前提に基づいており、実際の業績等は様々な重要な要素により 異なる可能性がありますことをご承知おきください。 本資料に関するお問い合わせ 丸⽂株式会社 経営企画部 E-mail ir@marubun.co.jp © 2021 MARUBUN CORPORATION 42

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