Flughafen Wien AG · VIE:FLU
Flughafen Wien — Shareholder Meeting (April 2005)
32 slides from Flughafen Wien's shareholder meeting presentation, Apr 21, 2005
Slide 1: 15. Hauptversammlung der Flughafen Wien AG
15. Hauptversammlung der Flughafen Wien AG 21. April 2005 1 Highlights 2004 t Passagierentwicklung: + 15,7% t Gesamtumsatz: EUR 398,3 Mio. + 14,3% t Jahresgewinn: EUR 71,7 Mio. + 1,2% t Dividende pro Aktie: EUR 2,0 1. Quartal 2005: t Passagierentwicklung + 7,3% 2 1
Slide 2: Inhalt / Finanzergebnisse
Inhalt 1. Finanzergebnisse 2. Segmentberichterstattung 3. Verkehrsergebnisse 4. Strategie 3 Finanzergebnisse 4 2
Slide 3: Finanzergebnisse 2004
Finanzergebnisse 2004 Verändg. in EUR Mio. 2004 2003 in % Umsatzerlöse 398,3 348,4 + 14,3 Sonstige betriebliche Erträge 20,5 16,6 + 23,2 Betriebsleistung 418,8 365,0 + 14,7 Betriebsaufwand 316,2 267,7 + 18,1 EBIT 102,5 97,3 + 5,3 Finanzergebnis 2,9 9,2 - 68,6 EBT 105,4 106,6 - 1,1 Steuern 33,8 35,6
Slide 4: Umsatzstruktur Airport und Handling
Finanzergebnisse 2004 Umsatzstruktur Airport 15% 46,8% 36% 9% Airport EUR 186,3 Mio. +14,5 % 40% Landetarif Fluggasttarif Infrastrukturtarif Sonstiges 7 Finanzergebnisse 2004 Handling Umsatzstruktur Handling EUR 123,6 Mio. +16,7% 4% 9% 31,1% 16% 71% Vorfeldabfertigung Frachtabfertigung Verkehrsabfer
Slide 5: Umsatzstruktur Non-Aviation, Betriebsaufwand
Finanzergebnisse 2004 Non - Aviation EUR 88,0Mio. Umsatzstruktur Non-Aviation +10,8% 22,1% 22,8% 8% 20% 24% 18% 10% 20% Parkierung Shopping/Gastronomie Vermietungen Ver- und Entsorgung Sicherheitsdienstleistungen Sonstiges 9 Finanzergebnisse 2004 Betriebsaufwand Überblick Verändg. in EUR Mio. 2004 2
Slide 6: Personalaufwand und Personalkennzahlen
Finanzergebnisse 2004 Personalaufwand Verändg. in EUR Mio. 2004 2003 in % 170,0 147,2 + 15,5 Detail zur Veränderung des Personalaufwandes: t Personalzugänge: + 9,0 % t Lohn- und Gehaltssteigerungen: + 3,5 % t Sonstige Effekte: + 3,0 % 11 Finanzergebnisse 2004 Personalkennzahlen Verändg. 2004 2003 in
Slide 7: Sonstige betriebliche Aufwendungen, Cash Flow
Finanzergebnisse 2004 Sonstige betriebliche Aufwendungen Verändg. in EUR Mio. 2004 2003 in % Instandhaltungen 21,5 15,1 + 42,7 Consulting 6,3 5,1 + 23,3 Fremdleistungen 10,6 8,9 + 19,6 Marktkommunikation 12,4 9,5 + 30,1 Reisen und Ausbildung 1,5 1,4 + 9,8 Versicherungen 4,0 4,6 - 12,7 sonstige 14,5
Slide 8: Investitionen 2004, Konzernbilanz
Finanzergebnisse 2004 Investitionen 2004 in EUR Mio. Office Park 30,3 Erweiterung Gepäckzentrale 12,0 Straßensystem Zentrum 8,7 Planung Terminal „Skylink“ 7,3 Erweiterung Vorfeld Nord-Ost 16,4 Flughafenbahnhof 11,7 Flugsicherungsturm 15,9 Grundstücke 6,1 Entwässerung Piste 16/34 10,4 Fahrzeuge etc.
Slide 9: Kennzahlen / Segmentberichterstattung
Finanzergebnisse 2004 Kennzahlen in % 2004 2003 EBIT Margin 24,5 26,7 EBITDA Margin 36,2 39,3 ROE 11,7 12,3 ROCE 13,1 13,8 WACC 7,2 7,2 17 Segmentberichterstattung 18 9
Slide 10: Segment Airport und Handling
Segmentberichterstattung Segment Airport* in EUR Mio. 2004 2003 Umsatz 186,3 162,7 Segmentergebnis (EBIT) 78,3 75,2 EBIT-Margin in % 36,0 39,0 MitarbeiterInnen per 31.12. 357 355 * Segment Airport Das Segment Airport umfasst den Betrieb und die Betreuung aller Bewegungsflächen, des Terminals sowie s
Slide 11: Segment Non Aviation / Verkehrsergebnisse
Segmentberichterstattung Segment Non Aviation* in EUR Mio. 2004 2003 Umsatz 88,0 79,4 Segmentergebnis (EBIT) 30,3 25,6 EBIT-Margin in % 20,7 20,0 MitarbeiterInnen per 31.12. 988 906 * Segment Non Aviation Das Segment Non Aviation umfasst verschiedene Leistungen rund um den Flugbetrieb wie Shopping,
Slide 12: Verkehrsergebnisse 2004
Verkehrsergebnisse 2004 Bewegungen: 224.809 Passagiere: 14,785.529 (+14,1%) (+15,7%) MTOW (in t): 6,240.323 (+18,6%) Transfer Passagiere: Fracht inkl. 5,089.624 Trucking (in t) (+18,0%) 209.625 (+21,0%) 23 Verkehrsergebnisse 2004 Hauptfaktoren des überdurchschnittlichen Wachstums Low Cost Carrier +1
Slide 13: Linienverkehr Passagiere, zusätzliche Frequenzen
Verkehrsergebnisse 2004 Linienverkehr Passagiere (abgeflogen) Anteil am Wachstum Verkehr in % in % Europa 84,2 + 15,1 Ost: 16,3 + 20,7 West: 68,0 + 13,9 davon EU: 64,4 + 14,1 Ferner Osten 7,9 + 26,0 Mittlerer Osten 3,2 + 62,5 Nordamerika 3,3 + 14,0 Sonstige 1,4 + 27,2 TOTAL 100,0 + 17,1 Linienverkeh
Slide 14: Osteuropa-Frequenzen, Low Cost Airlines
Verkehrsergebnisse 2004 Osteuropa-Frequenzen pro Flughafen / Woche (Winter 2004/2005) London 540 Wien 512 Frankfurt 509 München 391 Prag 292 Kopenhagen 285 Zürich 239 Budapest 219 Mailand 217 27 Verkehrsergebnisse 2004 Low Cost Airlines Gesamtpassagiere VIE: 14,785.529 Airline 2004 Anteil % Air Berl
Slide 15: Airlines-Anteile, Verkehrsentwicklung 2005
Verkehrsergebnisse 2004 Airlines – Anteile Passagiere % 2004 2003 AUA-Gruppe 57,8 60,2 Deutsche Lufthansa 6,1 6,0 Air Berlin 5,2 3,4 Niki 3,0 0,0 British Airways 2,3 2,6 Swiss Intl. 2,1 2,4 Germanwings 2,0 1,9 Air France 1,9 2,2 KLM 1,6 1,8 Turkish Airlines 1,1 1,3 Sonstige 16,9 18,2 29 Verkehrsentw
Slide 16: Strategie: Langzeitprognose Passagierwachstum
Langzeitprognose Passagierwachstum 2000 - 2010 22 Wachstumsrate 2006-2010: + 4,6% 20,0 20 19,1 18,3 PAX in Mio. 17,5 18 16,7 16,0 16 14,8 Prognose 2005: + 8,0% 2004: + 15,7% 14 12,8 11,9 11,9 12,0 12 10 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 31 Strategie 32 16
Slide 17: Unternehmenswert langfristig steigern
Strategie Unternehmenswert langfristig steigern t Wachstumspotentiale nutzen t Nachhaltiges Kostenmanagement t Marktanteile im Handling sichern t Bedarfsgerechte Optimierung der Investitionen t Steigerung der Non-Aviation Erträge 33 Wachstumspotentiale nutzen t Drehscheibe Wien § Osteuropa § Mittler
Slide 18: Wachstumspotentiale nutzen: Osteuropa, Naher Osten
Wachstumspotentiale nutzen Neue EU Länder und CEE Länder, die an die neue EU Grenze anschließen Neue EU Länder: 75 Mio. Einwohner 12 Destinationen CEE Länder, die an die neue EU Grenze anschließen: 116 Mio. Einwohner 21 Destinationen Weitere Ostdestinationen: 164 Mio. Einwohner 8 Destinationen 35 Wa
Slide 19: Wachstumspotentiale nutzen: Asien
Wachstumspotentiale nutzen Asien Gesamtregion 26 Länder: 3,5 Mrd. Einwohner 9 Länder: 2,65 Mrd. Einwohner Südkorea 13 Destinationen China Japan Nepal Indien Thailand Sri Lanka Malaysia Malediven 37 Wachstumspotentiale nutzen 38 19
Slide 20: Vergleich der Tarife, Tarifänderung
Wachstumspotentiale nutzen Vergleich der Tarife* 12/04 EuroVergleich Ø Tarife* 12/04 3.500 3.000 2.500 118 110 2.000 100 97 97 1.500 81 1.000 500 - VIE FRA MUC PRG BUD ZRH Ø Tarife * Tarife: Landetarif, Infrastrukturtarife, Passagiertarif, Parking & sonstige Tarife Flugzeugtypen: A340, B767, A320, B
Slide 21: Flughafen Malta Beteiligung
Wachstumspotentiale nutzen Malta MML - Konsortium Derzeitige Eigentumsverhältnisse: 40% Republik Malta 20% Free Float 40% Malta Mediterranean Link 57,10% Flughafen Wien AG bzw. VIE-Malta Consortium Ltd. (MML) 38,75% SNC-Lavalin Inc. 4,15% Airport Investments Ltd. 41 Wachstumspotentiale nutzen Flugha
Slide 22: Flughafensystem Wien–Bratislava, Kostenmanagement
Wachstumspotentiale nutzen Flughafensystem Wien – Bratislava t Steigerung der Flugnachfrage in der Region von 16 auf 29 Mio. Pax bis 2015 t Gemeinsame Ausschöpfung des Potentials t Vorteil VIE: Verbesserte Nutzung der vorhandenen Infrastruktur Verschiebung der 3. Piste um 2-4 Jahre bei entwickelter
Slide 23: Marktanteile im Handling sichern
Marktanteile im Handling sichern Stärken des Handlings t Hoher Marktanteil § 100% Fracht, 91% Abfertigung t Kundenbindung § Langzeitverträge mit den Hauptkunden (AUA, LH) § Low Cost Carrier (Air Berlin, Niki, German Wings) § Neukunden (Emirates, Korean Airlines) t Effiziente Mitarbeiter § hohe Quali
Slide 24: Investitionen 2004-2008
Investitionen 2004 - 2008 Mio. EUR VIE-Skylink Terminal 366 AVIATION Vorfeld, Runways, Taxiways 88 sonstige Investitionen (Aviation) 82 Fracht 56 Handling Center West 26 NON-AVIATION Air Traffic Control Tower 24 Office Park 32 Parkierung 43 sonstige Investitionen (Non- 25 Aviation) Entwässerung Vorf
Slide 25: Terminalerweiterung Skylink, ATC Tower
Investitionen Terminalerweiterung Skylink (bis 25 Mio. Passagiere) 49 Investitionen ATC Tower t Höhe: 109 m t Fertigstellung: Sommer 2005 t Gesamtinvestition: EUR 33 Mio. 50 25
Slide 26: Bahnhofsausbau, Mediationsverfahren
Investitionen Bahnhofsausbau am Flughafen Wien t Gemeinsames Projekt von ÖBB und VIE t Investitionssumme EUR 101 Mio. (davon EUR 35 Mio. VIE) t Ausbau des Bahnhofes für Fernzüge t Verbesserung der Einbindung des Bahnhofes in das Terminal (Skylink) t Fertigstellung 2008 51 Mediationsverfahren Flughaf
Slide 27: Steigerung der Non-Aviation Erträge
Steigerung der Non--Aviation Erträge Non t Shopping und Gastronomie t Mieteinnahmen § Office Park § City Airport Train § Cargo Nord § AirCargo Center t VIAS 53 Steigerung der Non--Aviation Erträge Non Verändg. Shopping 2004 2003 % Verkaufsfläche in m2 6.189 6.261 - 1,1 Umsatz Geschäfte in Mio. € 87,
Slide 28: Office Park, City Airport Train
Steigerung der Non--Aviation Erträge Non Office Park PHASE 1: t 26.000 m² t 8.000 m² Eigennutzung t Fertigstellung: 2005 t Gesamtinvestition ca. EUR 54 Mio. t www.officepark.at 55 City Airport Train t 16 Minuten nonstop t Check-In Wien Mitte (Vortages-Check In möglich) t Gesamtinvestment EUR 16,2 Mi
Slide 29: City Airport Train, Cargo Nord
City Airport Train 670.000 Passagiere im ersten Jahr 9% Marktanteil im 4.Quartal 2004 2005: Steigerung März 04 auf März 05: +50,2% 57 Steigerung der Non--Aviation Erträge Non Cargo Nord: UPS: 2001 Menlo: 2003 TNT: 2002 Fedex: 2004 Investitionssumme bisher: EUR 10,5 Mio. 58 29
Slide 30: AirCargo Center, Hold Baggage Screening
Steigerung der Non--Aviation Erträge Non AirCargo Center / Handlingcenter West: AirCargo Center: Gesamtsumme EUR 52 Mio. Handlingcenter West: Gesamtsumme EUR 26 Mio. 59 Steigerung der Non--Aviation Erträge Non Hold Baggage Screening t Tochterfirma VIAS im Auftrag BMI t Erfüllung der EU- Verordnung 2
Slide 31: Kursentwicklung
Kursentwicklung Entwicklung der Aktienkurse 2004 börsenotierter Flughäfen im Vergleich Zürich VIE ATX Kopenhagen BAA Frankfurt 61 Kursentwicklung t Börsenkurs 2005: höchster Wert EUR 60,70 niedrigster Wert EUR 50,00 Börsenkurs 2004: höchster Wert EUR 57,29 niedrigster Wert EUR 37,95 t Marktkapitalis
Slide 32: Investor Relations
Investor Relations GESCHÄFTSBERICHT 2004 ONLINE http://www.viennaairport.com 63 64 32