Slide 1: 2005 Half Year Results Presentation
2005 Half Year Results Presentation August 2005
Slide 2: Disclaimer
™ 20 ey pans VISCIAIMET | EU A as ALLRED GL ALE LS ees ie er ee eee ee es napisy ae rand ee a a ea aay est ey orto Lo Ly) y ay Leite yp Z AE ne ee pe HAUTE Te ee TIT sre Es Le LL ey Le BUS ay eee We y bee yp ”) Lee I Un ee ee ne Lo LYE vey as. ee ie if Le, Es ey ea ee ge ee Le Ee ne ep ae Ue: ee ee
Slide 3: ene
ene LL Ala nn Pci SAO ae Va sai Zi OT: He, } Le ae ey oe LE ee a gece unm: ase ri ope eaerrurcary oe 7 wy DBs Wy ee ay oe ye ee 7 yusnsaneas popsuy ys og VEN ae Zs ey ere A LL Oa : Hel TER ee eee Y Le Ge Yes 7 Ly i ae Sey LS Vo Ese ey LD y y fe 7 _ ke i Lo ay 7 oe eee . ey Ly Ve Leg Tie ee — “y oe y
Slide 4: Safety and environment
ny ammo ais napa mesor a "i oe "1 ee ale ee 7 ee. ee ee ye Eee ie Y roup fs o ie i i ‘ uka Gro | Liha : mance <1 Ta srou ee reestaess me Diss one pean De aaa 4 / ) Co oe SS J i sy Ly is — eae LE Bae 7 yy Le YE MG PORE j ee Yee a o 7) OG ee Ly, Gy ; z yo a 7 y Ys I, La is ee ey LEE a yy, Vi |. ey Yes
Slide 5: ee Cy
ee Cy ee Me _ ne a pwns Lo ae : _ Le ay ayy 0 YG . gy yy oh Ey — ey y : ie Wee Lo Ly - 7 i, ey) _ ae, Yes J y | Le Wi - yy La Ye Coe DE EGET a fo Le Le Lie a oo _ We Vy es ee a Le We: eee Le ay Tay oo yee — a a y ay LYE SE) ie Ae ye ye ie oS Gp Co Casa oo y Lo Uo ey PUL Le ee Hg Lag ip ee Lee we i y
Slide 6: Financial Performance
rine a a Lipsaswnsuattrinteassionitell ies I ae was iret sieves oe eon iiruay y ieee Se ; _ sc ag lass P : _ ee , oo = oe ay Financial Pert yrmance . = Le aoee Si, ee ee Loe oe ve Financial F Si lee Jara aes oo ae LOLA ed oS i aye Ly we Vy we y oe Me eon Le a We. y ee iy, yy a ay Ly Ley ( gy y a Te
Slide 7: SE era . .
5 SE era . . wee yo - ee Le : LG os A ; i - y y BO I a Ji H Be (oot oe 2 oe Vdd Re cohol adel uly ae said as ya oo ULL — Lye ce ee Fe yey oe ey Ye Vole ey Z ey es = yoy _ — ESR Sy i a ee ye Q ge — 7 y yy Le _. j We 5, — a —— =< < VES) ay SE y; . ye Lee LO PU s ae Ae Le i yy Ve ee Lanaee § sonst ey g
Slide 8: ee Ve Le
mE Lo LL = ee Ve Le fee TEN Ve ee 7 oo. ap ieuopeanos pps ae isi oy : LT Ae sayin ae eae Bigs y ee oe ae ee A. Lo Lae f iY be Wa oe Hie eee Tee HEY Bee oD Vie Spies Te Li a, a yy Ly . ie es aes _ “ ys y Ue ey Les i L oy) Vy Wee 7 Lo Ley ee We i Ty ey Us 7 Vise oo ye ey Vas oe Ve ee ae ae Ai ee Ly Ro
Slide 9: Half Year Revenue Breakdown
me eT ee wy UR es eat apie y)) ee iy yy ee ae Oe Ue UE EG, a a Ly i as ; ee a Es = OMe TON alt Year reas Breakdown. Sou ees S ) Pin ersape Te Le LU IIR Gs le Les ay Cl Vo , _ hr Yo Ws 7 oT ee be ey 2 yee De a - ZL Bay ne 3 RY StS if i - _ Ps i me GAY ee Da a Lg EO —— ae We ye ey) ay - ys ee Lo oo Me
Slide 10: Financial position
iy, pr WSN Oey eee se 6 “| i 14 i Aer ithe a eine ae eis LEDS TORUS Hi De 5 ee ee ; Oa ie Oe yy ige posi on nas at i z ye Ue es PME i Sy 7 q “ ee a er Ey eae A yy he f i BREA D i a Q ] = pi. by Lo ee os Vig, : ee pn prerures le re, POSITION as « Lp hmm ea VL ee Vu) e ALLEN SOE API AIS ENE IEMA ei Ee
Slide 11: Operations Review H1 2005
UTR iy eK WE Save a esp aay ie pee set sh eel aay a ic ya ua it ase saya A eae LMM en ee EO ee Le a : Ly — ae ote Hee ns Review H1 2005 _ f DE pe nck LE EEE LTE LUT Be en Pee oe aes ae oe ied todo ee ae — eee Pee Dees Uy hee GERYY LSA EL TE Lo L / 2 is Ce Le ee _ S ee ve ee Li ay es y ay Be Wy Gy, i
Slide 12: mi DD zi
mi DD zi ae MN a ee . Jes ahtinetiped a ee TE Sipe Ue ae ap arn paruaseinop ana a Bey Ne ie ss La a es aris Lge | ee Ly H — ie Wa, ie a Le ois ce Vie sey SL 7 Le er nT ey oe: Sad vie ene gay ae Oly Gea Kae sy _ sans ee) ag ey Te ee . 8 USGS iG y Hye a Ley Le _ eS — fe es ype Lae Le ie ae ae aa = <<
Slide 13: ey uneasy ae i spice
———— ——— — ey uneasy ae i spice pe 7 oF 5, 7 _. ye ji 7b soph orp mente oben a ttraca tah ida phd — Ce AS ace i j i a yy WE LED Te Ly, Vy Ue Lp C ie EG. VIE ee ey y Le ys De Ce ee ey < < <= ip ap A SRS c yD ee, Ve Vey) Ue Me ee A aay ae He yy 2 y Dyers le ee ye o po Cy y 1G Wo Fe Le oe Le, fs yy 7 a
Slide 14: ese
ese inniaiawaie Le i “eh Le oe essa ieee ee Lo DIST es TO zine De a, di y a Ore ys Le Bay Besos _ cm ee yprurcorcay ss) Le 7 Mie on ope Ve i) CU EM Gee LO ea yy _ : VOOM ar ae a io pone ae Tay Ee aa ee a, a Pe Sa ee Le Ce Pa ae Le Le ey U7 - Ee ee YU Ee ey yee a 277 Dye ye vo LG ae LG Ge Ue ee Ae .
Slide 15: oe LU eae Ne
Se oe LU eae Ne eae eae LL AE TO OIE, es ee | i : Boe i ah Len fi y ap pence y i ee LU eae UOTE G EG NUL Noy: ESTEE IIE MU ee TILLASEE LS ae LSU NO se ccenter Ly se) e Sey YE: ey Wy ye a yy Le ig y es uy ee NA SENET es a sip -— secs: ye ee LEI ye y las pro’ A I ee oe oe mp ij Hy LEO ae Wee fee ee es
Slide 16: Pee pee ates Menor ie ie
ee Pee pee ates Menor ie ie BUI ot COO ih ious esti nny ee Ge fi ee we me Ceo Ly yi SCAND BULA EEL Le MAMET ESTE GO Le no), ih i y, TES Ey Ve ie Vie, Ye Gy ey Uy ae: a ee We Ly 2 US po Le LS ee Ge Ea | ye oe cet Yd oe Le OEY ay 1) is 06 _ March ee a ae LE Ue ee Gu ip on ad y ey dpa LOSE SIM isk dc i
Slide 17: mmm a i LO en Tom sy ¥ yeas
mmm a i LO en Tom sy ¥ yeas ae ee es ee HO a Ly apie i ey i oo i DA ee Le ae ieee ‘i og es sida se ie ea hs res ys apes) WED TE EEE LY ae Ts ay ay — Bee ig ELIE GIGS NE LC ee yaa: yey Ue Ly LO a a VOI Ay. es yy Lo Ce Ay Ly OEE uy ; ELE TD oy LLL Me I wy ee ee yy Oy, iy LMCI TSG Ye ey te gy Te Ze Vo
Slide 18: eee
eee — Ly oe a —— eT ay rs Pe iene Sy 2 7 ce Dee Ry 7 GAULLE iy a) Woy yy ye Ye ya a y _ yy | ey ] i | | ; Ly _ ee Be, bi ey ye ky LD ae Be bey . _ Ga a _ a Le 2 Ly Lay We Ly ye ae ye y a ay _ yy Gu Ce ay Uy = < = ce Se oo — Sey, Da ee Meu By La, ge _ wey LSE ee Lye Yi Wie ges ee Lae oe a Ge is ey: U
Slide 19: Mineral Sands market
een earn pam veueaany ememeannes ie ye - i y 1 um Minerals es a Le re I ‘ : y : | um vaca io LF ] yy, J ys enemas | Minerals p Css vrai el pear od edu alc a Va Lee i aa oe FD LEE) Ss Oo Le ey) ye j iy hhhhhrOC Ve i sy Le i 0 a ee LL So E 7 hr ee y ay : | 7 By is Lae Ey ye yee y Ae Vey oe j y oy Le i
Slide 20: SBMS ETE ys ne) Ag) ss pale ie siren ee sau SME
SBMS ETE ys ne) Ag) ss pale ie siren ee sau SME my ee oe as ee: Wade ue a aera Pe : 4 a ey yy i J Se ee ee, } ys a, 7 epee ei Wp Vy 2 CE PE oe LG a ee Tg Wy oy ee ie Leese Oe el oe OE ET a es ED a yy . y Le yy La i oy Do ye Le | i Lo LD Le Li ee Lf ee i a Loe Gg OA ae ay OG _ iy y - Fe se My Le ee O
Slide 21: gens La NN : ) ae y
gens La NN : ) ae y ae . 5 y : 4 a o Le 2 | Co << SS <= SS Ye yy a < . - oo a 2 L Loo LL) yh wy Yee ey one ee Lei ee LT La ee a Ge 2 Ue 1 ta5 Sey Ly Ly i 7 | Co 4 . ee Os _ J | y LO _. 7 os He | LES Le La Y ye Go y i TEE — oe Lo y . | oo _ i. i. oe yee a oe _ a . A 0 oy Ve . . . PEDO) cy _ | } ie is
Slide 22: wha aoe:
2 wy wha aoe: ee wee De — SO, oe oe Vis La) PE ey ee te pice) pie VO, . Vee gy Le Ce ee ee) eee Oe Lee sis Lia) - se Lo Vy, ES ~< a Ze ey, BOG — Yo: Yi i we ii yy ye Yee ee oe Gap Ce yo Ly Ly Le ye Gy ee ics aS Vie oe Py, Lge ee Ly Ds oe Vy, MOI Ka 0 ES Ly ER wy, ae Leas ‘ = < 7 CS Ss SoSe hos oF ——
Slide 23: e ct peg le adage oe
e ct peg le adage 7 oe LL LO ee LON Fey, Gy — TRG Te ee i oe , J ay Cy LT Eee _ ue fey Ls oe | Lae ae y iy De i eae Ly Mepis a Ee SS < SER RRS Wee (ye oe SS : oc: SS eR aay Ly ey ee — = y De a ps Le Li ee SS ye Ly Ae ig ey Tih, ee Te ys z Creer “y ye Bye i Ly we Ws yy y 7 ise ee ep Hee Beas gs ey) L
Slide 24: Pee
Pee BSUS ey sy LU eh Oe Z see lnm et I ey ig nna in ce Aa oie LEED Noe ne FEES Ls y e Oi SEEING sie ) oF LOE AD REEDED “oS Yes yy ee Sey uy WA 9 Ly y es oy yy Ve Pe i ey ie ey Gy oe ee yy Do Voy: Cy i I Gs ee, He y i fe i i y sy i ey 4 a for: spe ee iy 5 ye ue uy UE Ye Ly eG eae PEE YG es ETI ie LEO
Slide 25: Vee yy eae
ys oe Le a Vee yy eae oa Ae ee LEA We asaya ee Saen, Dae Pa: a3 hay Murray Le fay asi Pe) neues ye LN ee oes EN EDA TMT ee Ce ee ee IS spose _ Os ports ane ue LAE mse pypoumsryoety a oe i Oy Seis ie Robi 3 si ee Ly yy _ as i, ap 5 oy Las Vif. crys ey Ley ise wen Yr ee y Ly nao pe eG Wee: una oa, ee
Slide 26: y < = — a = = ones y VS VES Ss ay ae
y < = — a = = ones y VS VES Ss ay ae . i i ape Le a eg) BL es pj uy oe ye ee TP aaiee, diy ae eg guy en ae ee aN Soran Ue igs te A oe Lo jp ee Be Oran, ie LT ave a ee Lo a oe : slips we Loy ye Be Wa Bee es ae We iY, ee Mes SC Oe: Ve a S < = aS =< aN = SERS << | eee hes yy ene LTTE Bus Le: Le ae DG i
Slide 27: peop
ie Ve peop yy Lo a LETS Bad ian oe iy UE egg Ee Le ee ee see Cy) Gas SON IER IE OS NILA LTTE a So mi ys os A i) q y ee 7 i wii ae, sgpesestapuscts ie ei) Se Ce gummi py ys : LMG IIA Ue vy a : De: Le a owes ENN UETMETE , a eA ICrmG EE BODE oe . EES S ELAR ENTE, a ie ey et ye) Poy ee ye bo da LO ide S
Slide 28: ie Up a
ie Up a ey re ie ig : 7 Los IE, Be a sy Ye i a SEEN Vy a si ee ay Ue ig. ye ae Dee Re Le D spaph ) y ve ye yey LE DT ey yy ELE IIs Loe ie ee ga i Gnyy ‘A ar We 3 iB y, Lae Lo) Pies ped paar: Yim ym ey Ge GG Le a ae, é Ce ee es ea a Gs Le LGU aes Ly, We ee LES ye oe Le 1 fe y Vay Ge LS PO j ae Lay OS
Slide 29: Concluding Comments - Progress with Strategic Objectives
sn MERE ee re rane, Ais ela A a uf ines UN LOM STE ERIE ee een onieeneri | ye ey a Ce. luding Comments — Pro: yress with Strat tegi ic zat j, } ym TEE BGG a ee yy Lh I Bs es TY ges EY Lo SSI Ty eye Li yee 7 Co yy, Ys ey eae, oo y a yo Le ee MO EU Ee oe ay ie, oe LE SEPA GE ge By trategic Ge object L
Slide 30: wae
wae Loe See i iyi ey ae re es | aad Bee ore Ce LL ee es ETE Wei eae Bey oops omits a ees es aes sii — hy i Woe er yun ED Le? Wie TA Ve veahjompass diss sitions Aare ean a byes beh pecan, : : Ve LOSE eee ey LESS ESOT ipssspuaussctipy oe ME CULE OAR ARETE OIE: TED ETENRTESS Me iy ie es ye ae i ene ge
Slide 31: < = Ss <— ~ — — SSS << CS — < < aS
< = Ss <— ~ — — SSS << CS — < < aS SES a _ oo Le de Lo Ly i) he Wi ay OMT. Le Ly i oe ay ee yy i Se ey LD yy) y 7 ie | y | Me < ce — ~ ~ oS co ~ : | _ Be Ap oy: es fae Kay pohegs - iy ; y _ a 7 - SS — Lo Ue De yo ye) Lo oe a oo a oo LO Lo Ly Le ae ey LT a y ae Aye CCC Ee ee a ee Le eH ey Lh LL” SATE
Slide 32: ee aera
ee aera ae Yee SON | 1, Cg er ee Eilat se E be Ke J, ° RIE POLI WI rom Maa ay i OR apap aie lam aI Ye Ly L ee BOODLE Y ee) ee Ea ND ip oe eueupesy en — 2: mai Tse .. LE iy Oe zi ase T eenio 2, Le, es a ee, EELS ey, VIG ey Ley ye 2 a Le LL ee Le Loy oe Le Lo We TEE nae iy pe gp , Se Le ye ee HE OAS Z
Slide 33: yy ae Z
— yy ae Z Ca ye Ge i a Vay ws Le ere Le a ee i Le —_—— (is ee se Camis Ges LE pee Ee es pean ir ra, i Leaplapde Meee Ly) ay ie ye ie mln ico LU ae inate Po Le aaa ioe yy oe Vas ie spate owppeyaayay yy vayynpreys me ee ee ae ee 7 a yo y, a Ve _ ee 7 Gy ae ay Be Z: y YY _ We Le Vy Lo Bd, Vo, Lg. eye o