Demae-can Co.ltd. · TSE:2484
Demae-can Co.ltd — Q2 FY2022 Earnings Presentation
23 slides from Demae-can Co.ltd's earnings presentation, Apr 14, 2022
Slide 1: 2022年8月期 第2四半期 決算説明会資料
2022年8⽉期 第2四半期 決算説明会資料 2022年4⽉14⽇
Slide 2: Business Highlights
Business Highlights
Slide 3: 2Qハイライト
2Qハイライト • 全国的な感染者数の拡⼤や蔓延防⽌措置等の発令（⼀部地域）もあり、 市場環境 デリバリー需要は引き続き堅調 • 競合他社の撤退や事業縮⼩による市場の合理化が進む • マーケットシェアが拡⼤ 1 戦略振り返り • 第⼆四半期のアプリダウンロード数も引き続きNo.1 • ユーザー及び配達員の新規獲得が加速化 • 主要KPI全てが過去最⾼を更新 第2四半期 • GMV2: 610億円 YoY 152% KPI進捗 • アクティブユーザー数: 853万⼈ YoY 147% • 配達員数: YoY 399% 1. data.ai(旧App Annie)調べ。2021年12⽉〜2022年
Slide 4: 主要KPI全てが過去最高を更新
主要KPI全てが過去最⾼を更新 GMV・オーダー数 アクティブユーザー数 配達員数の推移 GMV オーダー数 YoY +80 約約 1.5倍倍 1.3 (162%) 万⼈ 2,400万件 70 , 00 (164%) (164%) 1,890 853 (180%) (148%) 1,820 万⼈ 60 , 00 1,580 773 1,480 610 734 億円 50 , 00 652 490 488 582 428 40 , 00 403 30 , 00 20 , 00 10 , 00 YoY YoY YoY 178% 144% 159% 159% 152% 131% 152% 182%
Slide 5: マーケットシェアが拡大
マーケットシェアが拡⼤ ü GMVの6割を超える⼀都三県を中⼼に、オーダー数増につながる⼤型のキャンペーン(11⽉〜1⽉)を実施 ü 12⽉〜2⽉のアプリダウンロード数は1Qに引き続き1位 を獲得。新規ユーザー獲得が進み、マーケットシェアが48%まで拡⼤ 1 100% 国内フードデリバリーアプリ DAUシェア推移 2 出前館シェア 競合6社シェア 90% DAU シェア 2021年9⽉~ 80% 2022年2⽉の6ヶ⽉ 52% ＋22% 70% 60% 74% 50% 40% 30% 20% 48% 10% 26% 0% 2021/09 2021/10 2021/11 2021/12 2022
Slide 6: FY2022 Second Half Strategy
FY2022 Second Half Strategy
Slide 7: カテゴリの拡大
カテゴリの拡⼤ ü フード領域においては、ランチ・ディナー以外の需要を取り込むため、ジャンルの拡充を推進 ü ⽇⽤品をはじめとしたフード以外のデリバリーにおいては、各業界のトッププレイヤーと協業で市場を開拓 早朝 ランチ時間 午後 ディナー時間 夜〜深夜 フード注⽂ 時間帯 朝⾷ 間⾷ 夜⾷ フード 朝⾷・間⾷:カフェ、パン、スイーツ 夜⾷:ファストフード、居酒屋 ⽇⽤品、⽣鮮⾷品、飲料など リテール ユーザーのデモグラ・ライフスタイルに合わせて、1⽇を通して利⽤を推進
Slide 8: フード領域の機会拡大
フード領域の機会拡⼤ ü 早朝営業を開始した加盟店では、朝⾷の需要を取り込むことで売上増につながる ü 朝⾷を出前館で体験したユーザーは平均購⼊⾦額が26％向上 加盟店にとって早朝時間帯の売上分が純増 朝⾷体験前後の平均購⼊⾦額 1 1⽉に早朝営業を開始した加盟店のGMVアップリフト +11% +26％ 早朝時間帯売上 その他時間帯売上 +12% +19% チェーンA チェーンB チェーンC 朝⾷体験前 朝⾷体験後 1. 2⽉に7-10時の間に注⽂したユーザーの前後30⽇を⽐較
Slide 9: リテール領域のカテゴリー拡大
リテール領域のカテゴリー拡⼤ ü 今期より市場規模41兆円以上の巨⼤市場リテール領域のデリバリー対応を推し進めていく ü ローソン、ミニストップをはじめとした⼤⼿⼩売チェーンとのパートナーシップをスタートしており、今後更なる参画を⾒込む リテール領域の市場規模 フード領域の市場規模 41兆円 24兆円 スーパーマーケット市場規模 1 コンビニエンスストア市場規模 1 ドラッグストア市場規模 1 外⾷産業市場規模 2 22兆円 11兆円 8兆円 24兆円 Coming soon 100,000店舗以上 1. 出典︓⽮野経済研究所「流通⼩売市場⽩書 2022」 2. 出典︓⽮野経済研究所「アフター
Slide 10: リテール領域におけるZホールディングスグループシナジー
リテール領域におけるZホールディングスグループシナジー ü 「Yahoo!マート by ASKUL」 のGMVはQoQ700%と順調にサービスが成⻑ 1 ü 「Yahoo!マート by ASKUL」を体験したユーザーは出前館プラットフォーム上の平均購⼊⾦額 が24％向上 2 「Yahoo!マート by ASKUL」が堅調に成⻑ 「Yahoo!マート by ASKUL」体験前後の平均購⼊⾦額 QoQ 700％ +24％ 出前館店舗別 売上ランキング 2Q 第 1位 1Q1Q GMV 2Q 2Q GMV 体験前 体験後 出店数 4店舗⇒13店舗 1. 「Yahoo!マート by ASKUL」は、Z
Slide 11: 進化するプロダクト
進化するプロダクト ü 2年かけてプロダクトをグローバルスタンダードへ引き上げ ü 今後は開発体制をより強化し、顧客の声をプロダクトに反映することで、ユーザー満⾜度の最⼤化を追求していく • リテール専⽤のUI/UX改善 • 配達品質を向上させるドライバーランク制度の導⼊ ユーザー 加盟店 配達員 • Machine Learning/AIを通じた配達効率の向上 • 注⽂体験のパーソナライゼーション • 加盟店向けのレポート機能 • 配達員アプリUI/UX改善 • 配達員GPSトラッキング • オーダー管理画⾯のUI改善 • マッチングアルゴリズム • 配達報酬のインセンティブコントロール最適
Slide 12: Financial Highlights
Financial Highlights
Slide 13: 売上高
売上⾼ 会計⽅針変更前売上 (単位︓百万円) 15,824 万件 YoY 254% 会計⽅針の変更1 12,394 売上 その他 710 従来の会計⽅針︓15,824百万円（YoY 254%） 10,515 10,342 新会計⽅針(ネット計上)︓12,394百万円 480 出前館サービス 582 利⽤料 4,097 8,029 その他 3,368 3,389 506 前年同期⽐ +226百万円 （YoY 147%） 6,223 484 2,909 出前館サービス利⽤料 前年同期⽐ +1,417百万円 （YoY 153%） 2,680 配達代⾏ 加盟店舗数・ユーザー数の拡⼤によるオーダー数の増
Slide 14: 売上原価及び販管費
売上原価及び販管費 万件 (単位︓百万円) 25,845 販管費他 販管費他 1,398 前年同期⽐ -457百万円 （YoY 75%） 広告 宣伝費 19,315 5,996 広告宣伝費 1,982 前年同期⽐ +2,355百万円 （YoY 165%） ⼈件費 16,078 2,128 販促および認知拡⼤のための費⽤の増加 1,749 5,135 13,080 ⼈件費 11,537 2,067 5,073 2,391 前年同期⽐ -306百万円 （YoY 87%） 1,854 In-house配達員の減少 3,507 売上原価 3,641 2,538 16,321 2,606 売上原価 2,
Slide 15: 出前館 2つの事業モデル（Eコマース / デリバリー）
出前館 2つの事業モデル（Eコマース / デリバリー） 2Q GMV: 加盟店による配達 出前館による配達シェアリングデリバリー ® 610億円 (YoY 152%) GMV 281億円 (YoY 94%) GMV 329億円 (YoY 320%) 全加盟店からプラットフォーム利⽤料1 全加盟店からプラットフォーム利⽤料 ＋ 売上 対象加盟店から利⽤料 ユーザーから送料 配達コスト コスト マーケティング 開発費 / 本社費⽤ / その他 Eコマース デリバリー プラットフォームとしてP/L 出前館による配達の⼀件あたりP/L 規模の追求 成⻑エンジン レバレッジ ユニットエコノミクスの成⽴
Slide 16: Eコマース
Eコマース 2Q GMV: 加盟店による配達 出前館による配達シェアリングデリバリー ® 610億円 (YoY 152%) GMV 281億円 (YoY 94%) GMV 329億円 (YoY 320%) 全加盟店からプラットフォーム利⽤料 加盟店テイクレート Eコマース 広告宣伝費の内訳4（総GMV⽐） (総GMV対⽐) 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q GMV⽐ Eコマース売上1 7.5% 7.7% 7.8% 7.9% 7.6% 10%台半ば マーケティング 9% 7% 9% 11% 10% 16% 15% 送料特典 1% 1% 1% 4% 6% 新規獲得クーポン 7% 認知・集客広告費、等
Slide 17: デリバリー
デリバリー 2Q GMV: 加盟店による配達 出前館による配達シェアリングデリバリー ® 610億円 (YoY 152%) GMV 281億円 (YoY 94%) GMV 329億円 (YoY 320%) 配達利⽤料（加盟店）& 送料（ユーザー） デリバリー デリバリーオーダー数と1件あたり配達員単価（Outsource分） (シェアリングデリバリー デリバリーオーダー数 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q GMV対⽐) 60 , 00 , 0 14 , 0 1件あたり配達員単価 過去最⾼単⽉オーダー数 デリバリー売上 30% 32% 32% 33% 33% ⼀件あたり 12 , 0 50 , 00
Slide 18: Appendix
Appendix
Slide 19: 連結決算概要（損益計算書）
連結決算概要（損益計算書） 会計⽅針の変更 2020年8⽉期 2021年8⽉期 2022年8⽉期 単位︓百万円 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q YoY QoQ 売上計(新会計基準1） 10,342 12,394 - 119.8% 売上計 2,006 2,994 3,492 4,186 6,223 8,029 10,515 12,192 15,824 254.3% 129.8% 出前館サービス利⽤料 1,079 1,760 1,928 2,007 2,680 2,909 3,368 3,389 4,097 152.9% 120.9% 配達代⾏⼿数料 323 761 1,02
Slide 20: Eコマース/デリバリー × 管理/財務会計 PL構造関係図
Eコマース/デリバリー × 管理/財務会計 PL構造関係図 PL構造 Eコマース デリバリー 管理会計 財務会計 管理会計 財務会計 E 出前館サービス利⽤料 • 出前館プラットフォームの利⽤料 ! 売 " 全加盟店から 対象加盟店から • 対象加盟店からの Net売上 配達代⾏(シェアリングデリバリー®) Gross売上 上 # プラットフォーム利⽤料 • 決済代⾏⼿数料 % 配達利⽤料 サービスの利⽤⼿数料 $ その他 • 広告 配達代⾏⼿数料 売 & ' • 広告掲載費⽤ 上 & マーケティング費⽤ 広告宣伝費 ユーザーから送料 • ユーザーからの送料 • 販促費⽤、等 # 相殺 送料特
Slide 21: 出前館の収益モデルと配達代行のコストモデル
出前館の収益モデルと配達代⾏のコストモデル 売上モデル 1 配達代⾏のコストモデル ⼿数料名 ⾃社配達 配達代⾏ 配達員 出前館サービス 加盟店売上 の10% 2 Outsource In-house 利⽤料 売上原価 ⼈件費 配達代⾏ 加盟店売上 － ⼿数料 の25% 業務委託 アルバイト 件数に応じた報酬 時給制 決済⼿数料 商品代⾦の数%程度 (その他) 配達代⾏ 送料 ⼿数料 1. 加盟店にご案内する定価価格 2. ⾃社配達の場合、ユーザー送料(税抜)を含む
Slide 22: 譲渡制限付き株式報酬の発行について
譲渡制限付き株式報酬の発⾏について • 競争環境が激化するフードデリバリー市場において、⾼いユーザー体験を実現すべく、⽇本のライフインフラとして当社サービスをさらに進化させて⾏くことが必要 • 当社報酬委員会での議論の結果、短期的な利益⽔準に捉われることなく、中⻑期的かつ継続的な企業価値及び株主価値の最⼤化に向けたインセンティブを付与する 背景・⽬的 ため、新たな株式報酬制度を導⼊することを決定 • 株価変動のメリットとリスクを株主の皆様と共有し、株価上昇及び企業価値向上への貢献意欲を従来以上に⾼める • ⻑期的な企業価値の向上を⾒据えた⼤胆な挑戦を後押しし、既存の優秀な⼈材のリテンションと今
Slide 23: 本プレゼン資料における将来予想は、本資料発表⽇現在において⼊⼿可能な情報に基づき作成したものであり、実際の業 績は様々な要因により⼤幅に異なる可能性がありますことをご承知おきください。本プレゼンテーション資料・データの無断転 ⽤はご遠…
本プレゼン資料における将来予想は、本資料発表⽇現在において⼊⼿可能な情報に基づき作成したものであり、実際の業 績は様々な要因により⼤幅に異なる可能性がありますことをご承知おきください。本プレゼンテーション資料・データの無断転 ⽤はご遠慮ください。