Nagoya Railroad Co., Ltd. · TSE:9048
Nagoya Railroad — Q2 FY2024/3 Earnings Presentation
49 slides from Nagoya Railroad's earnings presentation, Nov 21, 2023
Slide 1: 2024年3月期 第2四半期 投資家様向け決算説明会資料
2024年３月期 第２四半期 投資家様向け決算説明会資料 【証券コード 9048】 2023年11月21日 Copyright © Nagoya Railroad Co.,Ltd. 1
Slide 2: 本日お伝えしたいこと
本日お伝えしたいこと 01 中長期的な経営戦略の考え方について １ 最大のテーマ ２ 都市開発の重点エリア ３ 観光事業の強化エリア ４ 地域を創る・社会を支える事業の強化 02 業績予想の見直しについて 03 決算実績サマリー 04 名鉄グループ中期経営計画の進捗 Copyright © Nagoya Railroad Co.,Ltd. 2
Slide 3: 中長期的な経営戦略の考え方について
01 中長期的な経営戦略の考え方について Copyright © Nagoya Railroad Co.,Ltd. 3
Slide 4: 最大のテーマ
1 最大のテーマ ・世界規模での大交流時代 事業環境 ・地域間、都市間競争の激化 （特に人財獲得競争の激化） 国内外から人を呼び込むことが必要 現状は愛知・名古屋から東京へ人財が流出 魅力ある地域づくり・まちづくり Copyright © Nagoya Railroad Co., Ltd. 4
Slide 5: 都市開発の重点エリア －名古屋都心：名駅地区、金山・神宮前地区－
2 都市開発の重点エリア －名古屋都心：名駅地区、金山・神宮前地区－ 名鉄瀬戸線 μPLAT（ミュープラット）金山 至岐阜 至尾張瀬戸 （2014年開業）※2023年リニューアル 名駅 栄 「2023.4 撮影」 地区 地区 ホテルグランコート名古屋 名 鉄 （2021年子会社化） 名 古 屋 神宮前駅東街区 本 線 μPLAT神宮前・meLiV神宮前 金 （2021年～） 山 神 宮 神宮前駅西街区再開発計画（第Ⅰ期） 前 （2024年秋開業予定） 国土地理院地図を加工して作成 至中部国際空港 至豊橋 ⇒7ページ参照 Copyright © Nagoya Railroad Co., Ltd.
Slide 6: 都市開発の重点エリア －名古屋都心：名駅地区－
2 都市開発の重点エリア －名古屋都心：名駅地区－ 名古屋の価値最大化に向けて 【名鉄名古屋駅地区再開発計画の推進】 【名駅南地区の開発】 名駅再開発の基本的な考え方 ➢社会的要請である空港アクセス利便向上 ➢名鉄名古屋駅の拡張（４線化） 再開発計画対象エリアの範囲 ➢地域交通拠点の形成 ➢都心部に賑わいを広げる周辺地権者との共同開発 再開発における当社としての考え方 ➢ まちと一体となって賑わいを創出 名駅南地区 ➢ 再開発エリアの価値最大化を実現するまちづくり ➢ 新たなランドマークを目指す ➢ 名鉄グループの成長戦略の中核を担う ➢名駅南は再開発計画対象エリアの南側エリア ➢名古屋駅前地
Slide 7: 都市開発の重点エリア －名古屋都心：金山・神宮前地区－
2 都市開発の重点エリア －名古屋都心：金山・神宮前地区－ 名駅、栄（伏見・大須含む）に次ぐ都心第3極の形成 金山地区 神宮前地区 ➢中部国際空港や名古屋駅、栄、名古屋港 ➢年間700万人※が訪れる熱田神宮の玄関口 など名古屋の観光やビジネスの主要エリアに ➢名古屋市の目指す「まちづくり」と「観光」の 乗り換えなしでアクセスが可能 総合的な推進の一端を担い、周辺と連携 ➢金山駅周辺の開発を加速すべく、 ➢門前に相応しいデザインで木造平屋建の 当社が中心的役割を担いまちづくりを推進 商業施設を開発 ➢金山地区に保有するオフィス、ホテル等に ※ 名古屋市 観光客・宿泊客動向調査（ 2016 年度）
Slide 8: 都市開発の重点エリア －沿線拠点駅－
2 都市開発の重点エリア －沿線拠点駅－ 沿線拠点駅において、地域から求められるまちづくりを実現し、地域価値の向上を図る 名鉄岐阜駅 東岡崎駅 駅周辺における 東岡崎駅の北口・南口 所有地を連係 を一体的に整備 商業施設・住宅等の 「SWING HIGAOKA」 複合的な開発検討 -この街の躍動的なリズムをリードする- 清住町街区 神田町街区 長住町街区 名鉄岐阜駅 南口：2024年春開業予定 知立駅 知立駅周辺エリアプラットフォームへの参画 高架事業完了後の開発を見据えた会議体に参画 知立駅周辺未来ビジョンの策定を推進 イメージパース イメージパース 北口：2029年度内
Slide 9: 観光事業の強化エリア － 犬山 －
3 観光事業の強化エリア － 犬山 － 地元・日帰り型だけでなく広域・宿泊滞在型観光需要の獲得 ホテルインディゴ犬山有楽苑 国宝茶室如庵 有楽苑 日本モンキーパーク 野外民族博物館リトルワールド ホテルミュースタイル 城下町とその周辺の回遊性向上 犬山エクスペリエンス 宿泊につながる魅力向上と機能強化 事業施設の高付加価値化 Copyright © Nagoya Railroad Co., Ltd. 博物館明治村 9
Slide 10: 観光事業の強化エリア － 奥飛騨・高山 －
3 観光事業の強化エリア － 奥飛騨・高山 － 世界水準の山岳リゾート形成に向けた取組み 新穂高ロープウェイ山頂・中間・山麓駅周辺整備計画 松本・高山間の一体周遊型観光地域づくりの推進 山 頂の森 頂 エ 西穂高口駅 リ 松本 2026年春 ア 槍の回廊（2022年～） リニューアル予定 高山 しらかば平駅 中 間 エ 鍋平高原 リ ア 鍋平高原駅 山 新穂高 GRAND VUE 麓 エ 新穂高の自然がもたらす様々な 松本・高山エリアにおける高付加価値な リ 新穂高温泉駅 ア 魅力を、上質で特別な体験に。 観光地づくりに向けて、環境省や高山市、 松本市及び地域内事業者と連携・共創 Copyri
Slide 11: 地域を創る事業の強化 ― 不動産事業 ―
4 地域を創る事業の強化 ― 不動産事業 ― 不動産事業の加速的な成長と財務健全性・資金調達余力の確保を両立するビジネスモデルを確立 基盤構築 複線化構築 不動産事業の成長加速 名鉄都市開発設立 私募ファンド組成 関与資産拡大 PM事業再編 AM事業参入 保有資産の柔軟な コントロール BM事業強化 私募リート組成 フィービジネス強化 2022年度 2023年度 2024年度 2026年度 私募リート組入れを念頭に、保有資産拡大に向けた投資 流動化による関与資産拡大 Copyright © Nagoya Railroad Co., Ltd. 11
Slide 12: 不動産事業：主な開発パイプライン
4 地域を創る事業の強化 ― 不動産事業：主な開発パイプライン ― ※沿線拠点駅開発は除く 【主な開発・計画中案件】 ※計画は、現時点での想定であり今後変更の可能性がございます。 開発件名 所在地 竣工時期（予定） 規模・延床面積 用途等 新大阪駅南オフィスＰＪ 大阪市淀川区 2024年1月 竣工 地上13階建 約12,000㎡ オフィス 西荻社宅跡地開発計画 東京都杉並区 2025年3月 竣工 地上 2階建 約 1,600㎡ 賃貸住宅（長屋形式 27戸） 小牧物流施設開発計画 愛知県小牧市 2025年度 竣工 地上 4階建 約54,000㎡ 物流施設 京都市下京区開発計画 京都市下京区 20
Slide 13: 社会を支える事業の強化 － 運送事業 －
4 社会を支える事業の強化 － 運送事業 － 新たな合弁体制の構築による特別積合せ運送事業の強化 【当社とNIPPON EXPRESSホールディングス株式会社との間で基本合意書締結】（2023年8月9日） 名鉄運輸と日本通運株式会社の特別積合せ運送事業及び日本通運の子会社である NXトランスポート株式会社の統合に向けた本格的な協議開始 ＜経緯＞ ＜スキーム＞ 2024年問題への対応に （現状） （統合後） より人件費や外注費の上 昇などの課題が顕在化 国内の人口減少や産業 構造の影響により、国内 輸送物量の減少傾向は 今後も続く見込み 統合による競争力強化 に加え、両社の経営資 源
Slide 14: 業績予想の見直しについて
02 業績予想の見直しについて Copyright © Nagoya Railroad Co.,Ltd. 14
Slide 15: 業績予想の見直しについて：連結業績予想サマリー
業績予想の見直しについて 【連結業績予想サマリー】 2024年3月期通期予想 今回予想 前回予想 増減 今回予想 前回予想 営業収益 5,940 億円 5,880 億円 60 億円 ROE(純利益/自己資本) 5.1 ％ 5.1 ％ 営業利益 300 億円 265 億円 35 億円 ROA(営業利益/総資産) 2.4 ％ 2.2 ％ 経常利益 320 億円 275 億円 45 億円 純有利子負債※/EBITDA倍率 6.9 倍 7.2 倍 親会社株主に帰属する 当期純利益 210 億円 210 億円 - 億円 株主資本比率 25.7 ％ 25.7 ％ ※純有利子負債＝有利子負債－現預金・短期有
Slide 16: 業績予想の見直しについて：業績予想と中計目標
業績予想の見直しについて 【2024年3月期通期連結業績予想サマリー】 <セグメント別営業利益内訳> （単位：億円・単位未満切捨） 今回予想 前回予想 増減 今回予想 前回予想 増減 交通 117 80 + 37 運送 21 37 ▲ 16 営業収益 5,940 億円 5,880 億円 60 億円 不動産 137 113 + 24 営業利益 300 億円 265 億円 35 億円 ﾚｼﾞｬｰ･ｻｰﾋﾞｽ 18 15 + 3 流通 ▲ 24 ▲ 16 ▲ 8 経常利益 320 億円 275 億円 45 億円 航空関連ｻｰﾋﾞｽ 8 12 ▲ 4 その他 24 25 ▲ 1 親会社株主に帰属する
Slide 17: 決算実績サマリー
03 決算実績サマリー Copyright © Nagoya Railroad Co.,Ltd. 17
Slide 18: 当社グループの業績(第２四半期実績)
当社グループの業績(第２四半期実績) 【連結業績 実績サマリー】 2023年度第２四半期 予想 4～6月実績 7～9月実績 累計実績 対前年増減 対予想増減 （ 5月時点） 営業収益 1,409 億円 + 1,427 億円 ＝ 2,837 億円 + 206 億円 + 7.8 % 2,830 億円 + 7 億円 + 0.3 % 営業利益 77 億円 + 81 億円 ＝ 159 億円 + 57 億円 + 56.2 % 125 億円 + 34 億円 + 27.2 % 経常利益 91 億円 + 81 億円 ＝ 172 億円 + 55 億円 + 47.8 % 130 億円 + 42 億円 + 33.0
Slide 19: 当社輸送人員・旅客収入の状況
当社輸送人員・旅客収入の状況 ■ 鉄軌道 運輸成績 2023年度 対前年度 対2019年度 2023年度 対前年度 対2019年度 輸送人員 第2四半期 増減率 増減率 旅客収入 第2四半期 増減率 増減率 定期外 5,832 万人 14.7 % ▲ 11.4 % 定期外 228 億円 18.6 % ▲ 12.8 % 通勤 7,381 万人 4.0 % ▲ 13.9 % 通勤 144 億円 4.3 % ▲ 14.7 % 通学 5,113 万人 0.8 % ▲ 9.5 % 通学 36 億円 0.4 % ▲ 9.5 % 定期 12,494 万人 2.7 % ▲ 12.2 % 定期 181 億円 3
Slide 20: 名鉄グループ中期経営計画「Turn-Over 2023」の進捗
名鉄グループ中期経営計画 04 「Turn-Over 2023 ～反転攻勢に向けて～」の進捗 Copyright © Nagoya Railroad Co.,Ltd. 20
Slide 21: 交通事業における運賃改定
交通事業における運賃改定 【運賃改定の実施時期（予定）】 会社名 時期 地区 時期 鉄軌道 名古屋鉄道 2024年3月16日（予定） 名古屋地区 2022年12月5日実施 事業 豊橋鉄道 2024年3月16日（予定） 尾張・三河地区 2023年3月20日実施 名鉄バス 2023年10月1日実施 タクシー 岐阜地区 2023年3月20日実施 岐阜乗合自動車 2023年10月1日実施 事業 金沢・石川地区 2023年6月26日実施 バス事業 名鉄観光バス 2023年10月1日実施 飛騨地区 2023年7月21日実施 豊鉄バス 2023年12月1日（予定） 東濃鉄道 2024年2月（予定） 三重地区
Slide 22: 鉄軌道事業における中長期的な安定経営に向けた取組み
鉄軌道事業における中長期的な安定経営に向けた取組み 持続可能な鉄軌道事業の実現に向けた構造改革の実施と事業継続に必要な対応を着実に実施 2021～2023年度の取組みにより約30億円/年の収支改善効果を目指し、着実に進捗 ‣駅業務の効率化・近代化 無配置化の推進 ‣保守管理業務の効率化・DX化 構造改革 新型券売機への定期券発売機能実装 踏切監視システムの本格運用開始 の推進 （5月:通学定期券 ※継続manaca定期券） ‣輸送の適正化と線区特性に応じた運営効率化 駅窓口係員の無配置化の拡大（7・9･12月） PTCによる信号制御区間拡大 (8月:新安城エリア) ‣旅客コミュニケーションの高
Slide 23: 不動産事業の更なる収益力強化
不動産事業の更なる収益力強化 パーキング事業及び高級分譲マンション展開による不動産事業の更なる収益力強化 【パーキング事業の収益力向上】 【名鉄都市開発分譲マンションの 最上位ブランド「FUDE（フューデ）」を発表】 ➢大型駐車場管理業務の受託 ➢都心に近く立地に優れたエリアにおいて、富裕層向けの高額 ・都内大型立体駐車場：409台 （2021年4月～） 物件を供給することで、新たな顧客層に訴求していく ・名古屋市営駐車場：3か所計924台（2023年4月～） ➢第1号物件として【橦木町レジデンス ザ・フューデ】を発表 ・競技場駐車場：685台（2023年4月～） ➢本物件は環境に配慮したZE
Slide 24: 事業領域拡大に向けた取組み
事業領域拡大に向けた取組み 外部パートナーとの連携による事業領域の拡大を加速 【株式会社プロドローンと資本業務提携を締結】 【六合株式会社および株式会社六旺エステートの子会社化】 （2023年7月25日） （2023年11月15日） ＜概要＞ ＜会社概要＞ ➢当社がプロドローン※の第三者割当増資を引き受け 会社名 六合株式会社 株式会社六旺エステート ※名古屋市に本社を置く産業用ドローン専門メーカー 所在地 名古屋市中区錦三丁目10番33号 設立年 1999年（創業1947年） 2018年 ➢プロドローンが開発する産業用ドローン について、操縦をはじめ ・地域・・・愛知、岐阜、三重中心 とする
Slide 25: データを活用したマーケティング（DX）の推進
データを活用したマーケティング（DX）の推進 データを活用したマーケティングの推進によるLTVの拡大を目指す 【鉄道駅と沿線店舗をつなぐ 【「名鉄グループLINE公式アカウント」を開設（9月）】 デジタルマーケティング事業の推進（9月）】 ➢当社および伊藤忠商事株式会社は、沿線住民の生活 ➢沿線地域を中心に「LINE友だち」を集め、ユーザの興味・関心 動線にあわせた情報配信による新たなマーケティング や生活スタイルに合わせた名鉄グループのおトク・お役立ち情報 ソリューションを構築するため、両社が保有する知見 を配信。LINE友だちと名鉄ミューズ会員のID連携に伴う属性・ および消費者接点を活用
Slide 26: 公共交通分担率向上に向けた取組み
公共交通分担率向上に向けた取組み モビリティ領域の拡大など公共交通分担率向上に向けた各種取組みを推進 【カーシェア・シェアサイクル】 <会員数と利用回数の推移> 会員数（人） 利用回数（千回） 「CentX」機能強化 名鉄協商が2010年度より開始し たカーシェアサービス「カリテコ」は東 ・東海道・山陽・九州新幹線の予約が 海エリアを中心に、東京・大阪等 できる「EXサービス」との連携を開始 でも拡大。2019年開始のシェア （2023年10月3日～） サイクルサービス「カリテコバイク」は、 ・乗換検索の対象エリアに「長野県」が追加 名古屋市内を中心に拡大中 （2023年10月27日～） ・2
Slide 27: サステナビリティの取組み①
サステナビリティの取組み① 持続可能な社会の実現に向けて、地域との連携や環境負荷の軽減に取組む 【名古屋市との「災害時における電気自動車(EV) 【名鉄トラックターミナル中部における太陽光パネル タクシーを活用した電力供給に関する協定」の締結】 設置などの取組み】 名鉄タクシーホールディングスは災害時において同社が保 倉庫保管、流通加工、全国発送を一体化した総合物 有する外部給電可能な車両を避難所等へ供給する協定 流施設である「名鉄トラックターミナル中部」が2023年5 を名古屋市と締結し、円滑な災害応急対策の実施を目 月に営業を開始 的とした相互連携を図る 環境対策として屋上に太
Slide 28: サステナビリティの取組み②
サステナビリティの取組み② 持続的な成長のため、多様な人財の活躍を目指す 【キャリア採用の拡大】※ 【女性活躍推進】※ 男性 女性 ■新卒採用（総合職） 男性 女性 女性比率 ■キャリア採用（総合職） 見込み 20 50% 20 30 27 26 25 42.1% 40% 15 6 35.3% 7 5 19 30% 20 17 10 22.2% 26.9% 20.0% 6 8 20% 4 10 21 19 20 5 2 1 10% 0 2 11 11 0 1 1 1 2 0 0% 2019 2020 2021 2022 2023 2019 2020 2021 2022 2023 【ウェルカムバ
Slide 29: 2024年3月期 第2四半期 決算実績
05 2024年３月期 第２四半期 決算実績 Copyright © Nagoya Railroad Co.,Ltd. 29
Slide 30: 2024年3月期第2四半期 決算実績
2024年３月期第２四半期 決算実績 （ ）は増減率 （単位：百万円、％） 2024/3 2023/3 前回予想 増減 摘 要 増減 第２四半期 第２四半期 （５月時点） 20,603 728 営 業 収 益 283,728 263,125 283,000 (7.8) (0.3) 5,720 3,400 営 業 利 益 15,900 10,180 12,500 (56.2) (27.2) 5,592 営業外収益 △185（雇用調整助成金 △541） 4,293 経 常 利 益 17,293 11,701 13,000 (47.8) 営業外費用 △58 (33.0) 特 別 利 益 1,153
Slide 31: 決算実績ポイント
決算実績ポイント 対前年同期：増収・増益（レジャー・サービス事業の需要回復や鉄軌道事業の輸送人員の増加により増収。人件費が増加したものの、各段階利益で増益。） （単位：億円） 営業収益 +206億円 + レジャー・サービス事業 +118（旅行業+75 ホテル業+32 観光施設事業+11） + 交通事業 +79（鉄軌道事業+42〈輸送人員+6.2%：定期外+14.7% 定期+2.7%〉 バス事業+25 タクシー事業+12） + その他の事業 +15（その他＋11〈システム関連の受注増〉 設備保守整備事業+4） + 流通事業 +8（連結範囲の変更：加入および除外 +6） － 不動産事業 ▲20（分
Slide 32: セグメント別営業成績
セグメント別営業成績 （単位：百万円、％） 2024/3 2023/3 前回予想 営 業 収 益 増減額 増減率 増減額 増減率 第２四半期 第２四半期 （５月時点） 交 通 事 業 72,636 64,727 7,909 12.2 72,200 436 0.6 運 送 事 業 69,347 68,705 642 0.9 71,000 △ 1,652 △ 2.3 不 動 産 事 業 45,517 47,556 △ 2,039 △ 4.3 44,700 817 1.8 ﾚｼﾞｬｰ･ｻｰﾋﾞｽ事業 48,365 36,488 11,876 32.5 44,300 4,065 9.2 流 通 事 業
Slide 33: 交通事業
交通事業 （単位：百万円、％） 2024/3 2023/3 増減額 増減率 摘 要 第２四半期 第２四半期 鉄軌道事業やバス事業における輸送人員の 営業収益 72,636 64,727 7,909 12.2 増加などにより増収 営業利益 8,063 2,710 5,352 197.4 人件費や燃料費の増加があったものの、増 収により増益 ◆交通事業の内訳◆ （単位：百万円、％） 営業収益 営業利益 2024/3 2023/3 2024/3 2023/3 増減額 増減率 増減額 増減率 第２四半期 第２四半期 第２四半期 第２四半期 鉄軌道事業 43,934 39,664 4,269 10.8
Slide 34: 運送事業
運送事業 （単位：百万円、％） 2024/3 2023/3 増減額 増減率 摘 要 第２四半期 第２四半期 トラック事業における国際貨物事業では減 営業収益 69,347 68,705 642 0.9 収となったものの、海運事業の増収によ り、全体では増収 営業利益 994 1,928 △ 933 △ 48.4 人件費や燃料費の増加に加え、トラック事 業における運送委託料の増加により減益 ◆運送事業の内訳◆ （単位：百万円、％） 営業収益 営業利益 2024/3 2023/3 2024/3 2023/3 増減額 増減率 増減額 増減率 第２四半期 第２四半期 第２四半期 第２四半期 トラック事
Slide 35: 不動産事業
不動産事業 （単位：百万円、％） 2024/3 2023/3 増減額 増減率 摘 要 第２四半期 第２四半期 営業収益 45,517 47,556 △ 2,039 △ 4.3 賃貸事業は増収となったものの、分譲マン ション販売の引渡戸数の減少により減収 営業利益 6,682 6,627 55 0.8 減収となったものの、賃貸事業の増益など により前年並み ◆不動産事業の内訳◆ （単位：百万円、％） 営業収益 営業利益 2024/3 2023/3 2024/3 2023/3 増減額 増減率 増減額 増減率 第２四半期 第２四半期 第２四半期 第２四半期 賃 貸 事 業 25,783 24,137
Slide 36: レジャー・サービス事業
レジャー・サービス事業 （単位：百万円、％） 2024/3 2023/3 増減額 増減率 摘 要 第２四半期 第２四半期 営業収益 48,365 36,488 11,876 32.5 観光需要の回復により、旅行業やホテル業 を中心に増収 営業利益 1,824 △ 531 2,356 ― ホテル業の収支改善に加え、旅行業の増益 などにより黒字化 ◆レジャー・サービス事業の内訳◆ （単位：百万円、％） 営業収益 営業利益 2024/3 2023/3 2024/3 2023/3 増減額 増減率 増減額 増減率 第２四半期 第２四半期 第２四半期 第２四半期 ホ テ ル 業 10,149 6,946
Slide 37: 流通事業
流通事業 （単位：百万円、％） 2024/3 2023/3 増減額 増減率 摘 要 第２四半期 第２四半期 百貨店業の増収に加え、その他物品販売業 営業収益 31,666 30,771 894 2.9 で前期に連結加入した子会社の収入が寄与 し増収 営業利益 △ 1,902 △ 1,471 △ 431 ― 輸入車販売業の収支悪化などにより赤字幅 拡大 ◆流通事業の内訳◆ （単位：百万円、％） 営業収益 営業利益 2024/3 2023/3 2024/3 2023/3 増減額 増減率 増減額 増減率 第２四半期 第２四半期 第２四半期 第２四半期 百 貨 店 業 8,458 8,108 350
Slide 38: 航空関連サービス事業
航空関連サービス事業 （単位：百万円、％） 2024/3 2023/3 増減額 増減率 摘 要 第２四半期 第２四半期 営業収益 11,941 11,228 713 6.4 航空整備事業や機内食事業の受注増加によ り増収 営業利益 △ 325 351 △ 676 ― 増収であったものの、修繕費の増加などに より赤字化 ◆航空関連サービス事業の内訳◆ （単位：百万円、％） 営業収益 営業利益 2024/3 2023/3 2024/3 2023/3 増減額 増減率 増減額 増減率 第２四半期 第２四半期 第２四半期 第２四半期 航空関連サービス 事業 12,086 11,387 698 6.1 △
Slide 39: その他の事業
その他の事業 （単位：百万円、％） 2024/3 2023/3 増減額 増減率 摘 要 第２四半期 第２四半期 営業収益 21,725 20,188 1,537 7.6 システム関連の受注増加などにより増収 営業利益 481 522 △ 40 △ 7.8 増収であったものの、新規事業における開 業準備費の計上などにより減益 ◆その他の事業の内訳◆ （単位：百万円、％） 営業収益 営業利益 2024/3 2023/3 2024/3 2023/3 増減額 増減率 増減額 増減率 第２四半期 第２四半期 第２四半期 第２四半期 設備保守整備事業 9,944 9,485 459 4.8 △ 184 △
Slide 40: 営業外損益・特別損益
営業外損益・特別損益 （単位：百万円） 2024/3 2023/3 増減額 摘 要 第２四半期 第２四半期 営業外収益 3,087 3,273 △ 185 受取利息 21 13 8 受取配当金 757 685 71 持分法による投資利益 1,262 1,121 141 整理損失引当金戻入益 22 0 22 その他 1,022 1,452 △ 430 雇用調整助成金の減少 営業外費用 1,694 1,752 △ 58 支払利息 1,482 1,406 75 整理損失引当金繰入額 ― 95 △ 95 その他 211 250 △ 38 営業外損益 計 1,393 1,520 △ 127 特別利益 1
Slide 41: 連結貸借対照表
連結貸借対照表 （単位：百万円） 2024/3 2023/3 増減額 摘 要 第２四半期 期末 流 動 資 産 216,662 226,902 △ 10,240 現金及び預金の減少 固 定 資 産 1,021,256 1,004,476 16,779 設備投資 ＋23,816 有 形 固 定 資 産 861,664 854,026 7,637 減価償却費 △18,902 減損損失 △152 除却 △36 無 形 固 定 資 産 11,559 11,853 △ 294 投資その他の 資産 148,032 138,596 9,436 保有上場株式の時価上昇による投資有価証券の増加 資 産 合 計
Slide 42: 2024年3月期 業績予想
05 2024年３月期 業績予想 Copyright © Nagoya Railroad Co.,Ltd. 42
Slide 43: 業績予想の前提
業績予想の前提 2023年度は、ウィズコロナのもとで国内の経済活動への影響は逓減し、新常態が継続すると仮定。 インバウンド需要は、2019年度対比で5割程度と想定。 燃料油価格激変緩和対策事業は、2023年12月末※まで実施されるとして算定。 ※前回予想（5月時点）の2023年9月末から見直し 営業収益の見通し （2019年度対比） 鉄軌道事業…9割程度 バス事業、タクシー事業…9割弱 交 通 事 業 <名古屋鉄道 旅客収入想定> 定期外収入…9割程度 ※空港線（定期外）の輸送人員…7割5分程度（前回予想：7割程度） 定期収入 …9割程度 （通勤定期…8割5分程度） ホテル業 …9割程度（新規
Slide 44: 2024年3月期 連結業績予想
2024年３月期 連結業績予想 （単位：百万円、％） 2024/3 2024/3 2023/3 前回予想 増減額 増減率 増減額 増減率 今回予想 （５月時点） 実績 営 業 収 益 594,000 営業収益 588,000 6,000 1.0 551,504 42,496 7.7 営 業 利 益 30,000 営業利益 26,500 3,500 13.2 22,731 7,269 32.0 営 業 外 収 益 5,800 4,800 1,000 7,194 △ 1,394 営 業 外 費 用 3,800 3,800 ― 3,562 238 経 常 利 益 32,000 経常利益 27,500
Slide 45: 業績予想ポイント
業績予想ポイント 対前期：増収・増益（需要回復傾向にある交通事業やレジャー・サービス事業のほか、不動産事業を中心に全ての事業で増収。各段階利益も増益の見通し。） 営業収益 +424億円 + 不動産事業 +135（分譲事業+131〈分譲マンションの引渡戸数は減少するものの、高単価のマンション販売が寄与〉） （単位：億円） + 交通事業 +129（鉄軌道事業+64 バス事業+36 タクシー事業+29） + レジャー・サービス事業 +117（旅行業+60 ホテル業+41 観光施設事業+15） 営業利益 +72億円 + 交通事業 +70（鉄軌道事業+45 バス事業+18 タクシー事業+7） + レジャ
Slide 46: 2024年3月期 セグメント別営業成績予想
2024年３月期 セグメント別営業成績予想 （単位：百万円、％） 2024/3 2024/3 2023/3 営 業 収 益 前回予想 増減額 増減率 増減額 増減率 今回予想 （５月時点） 実績 交 通 事 業 145,400 144,000 1,400 1.0 132,483 12,917 9.7 運 送 事 業 138,000 142,000 △ 4,000 △ 2.8 136,998 1,002 0.7 不 動 産 事 業 110,200 103,900 6,300 6.1 96,696 13,504 14.0 ﾚｼﾞｬｰ ･ｻ ｰﾋ ﾞｽ 事業 92,800 89,700 3,100
Slide 47: 2024年3月期 個別業績予想
2024年３月期 個別業績予想 （ ）は増減率 （単位：百万円、％） 2024/3 2024/3 2023/3 前回予想 増減 増減 今回予想 （５月時点） 実績 1,300 6,367 営 業 収 益 96,700 95,400 90,332 (1.4) (7.0) 3,200 3,658 営 業 利 益 10,500 7,300 6,841 (43.8) (53.5) 3,100 3,524 経 常 利 益 12,000 8,900 8,475 (34.8) (41.6) 1,100 1,829 当 期 純 利 益 9,100 8,000 7,270 (13.8) (25.2) 前回予想（
Slide 48: 2024年3月期 EBITDA・設備投資額予想
2024年３月期 EBITDA・設備投資額予想 （単位：百万円） 2024/3 2023/3 2024/3 2023/3 増減額 増減額 今回予想 実績 今回予想 実績 営 業 利 益 11,700 4,614 7,086 営 業 利 益 △ 2,400 △ 2,475 75 減 価 償 却 費 18,000 17,702 298 減 価 償 却 費 1,100 1,130 △ 30 交 通 事 業 E B I T D A（①） 29,700 22,316 7,384 流 通 事 業 E B I T D A（①） △ 1,300 △ 1,345 45 設備投資額（ ②） 30,500 21,9
Slide 49: Copyright © Nagoya Railroad Co.,Ltd.
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