Fujicco Co., Ltd. · TSE:2908
Fujicco — Q2 FY2020/3 Earnings Presentation
31 slides from Fujicco's earnings presentation, Nov 13, 2019
Slide 1: 2020年3月期 第2四半期 決算説明会資料
2020年3月期 第2四半期 決算説明会資料 （2019年4月1日～2019年9月30日） 2019年11月13日 （2908） https://www.fujicco.co.jp/
Slide 2: 2019年度上半期トピックス
2019年度上半期トピックス 代表取締役社長 福井 正一
Slide 3: 売上高は増収キープ
売上高は増収キープ 第2四半期累計期間 連結売上高の推移 （百万円） '07/3 '08/3 '09/3 '10/3 '11/3 '12/3 '13/3 '14/3 '15/3 '16/3 '17/3 '18/3 '19/3 '20/3 売上高 23,609 24,274 24,249 23,732 25,314 25,829 25,465 26,595 27,012 28,593 29,276 30,448 31,064 31,807 ［前期比］ 100.9% 102.8% 99.9% 97.9% 106.7% 102.0% 98.6% 104.4% 101.6% 105.9% 102.4%
Slide 4: おかず事業の拡大 ～ ㈱フーズパレットの子会社化 ～
おかず事業の拡大 ～ ㈱フーズパレットの子会社化 ～ 8月1日より子会社化 フジッコ フーズパレット 和洋を中心とする製品ラインアップ 中華を中心とする製品ラインアップ 量販店チャネルに強み 百貨店チャネルに強み 製品開発の相乗効果によりおかず事業の拡大を加速する 4
Slide 5: おかず事業の拡大 ～ 次世代新商品の市場投入 ～
おかず事業の拡大 ～ 次世代新商品の市場投入 ～ 小鉢シリーズの躍進 NEW 佃 煮 惣 菜 煮 豆 5
Slide 6: 「おばんざい小鉢」TVCM放映
おかず事業の拡大 ～ 次世代新商品の市場投入 ～ 「おばんざい小鉢」TVCM放映 近畿圏 7月10日～8月10日 首都圏 9月10日～9月30日 *静岡エリア含む 6
Slide 7: ヨーグルト事業の拡大 ～ 美味しさを革新しつづけ ～
ヨーグルト事業の拡大 ～ 美味しさを革新しつづけ ～ 「カスピ海ヨーグルト 脂肪ゼロ」リニューアル *2019年9月より － 北海道産生乳100％使用 － 7
Slide 8: コア事業の再興 ～ ロングセラーと時流適応 ～
コア事業の再興 ～ ロングセラーと時流適応 ～ 「おまめさん」リニューアル *2019年9月より 2019年 こんぶ豆 ごもく豆 2013年 きんとき 北海道黒豆 うぐいす豆 開発当初 1976年 8
Slide 9: コア事業の再興 「まめな毎日」キャンペーン
コア事業の再興 ～ ロングセラーに対する感謝 ～ 「まめな毎日」キャンペーン 9
Slide 10: 「ふじっ子煮」TVCM放映
コア事業の再興 ～ ロングセラーの需要再喚起 ～ 「ふじっ子煮」TVCM放映 首都圏 5月20日～6月10日 *静岡エリア含む 近畿圏 5月20日～6月10日 10
Slide 11: 営業利益は再び減益へ
営業利益は再び減益へ 第2四半期累計期間 営業利益・営業利益率の推移 11
Slide 12: 第2四半期の総括（10月28日現在）
第2四半期の総括（10月28日現在） よかった点 ◎フーズパレット社の完全子会社化（2019年8月1日～） ◎惣菜製品、豆製品、その他製品（通販）は計画達成 ◎「おばんざい小鉢」の成長が継続 悪かった点 ◎営業利益、経常利益、四半期純利益いずれも減益 ◎売上原価率が前年より悪化 ◎販管費率も前年より悪化 12
Slide 13: 企業理念「フジッコの心」
企業理念「フジッコの心」 ～ 2018年４月制定 ～ 社 是 ５つの行動指針 会社の持続的な発展とすこやかな社会の 実現のために私たちは変わります！ Always Be Creative 情熱 熱くなれ！ 情熱は 周囲を巻き込み 意識と行動を引き出す ～仕事を創造し 商品を創造し 人生を創造する～ 変革 変化を歓迎せよ！ 知識と感性を磨き 時代の一歩先を行け 私たちの目指す姿 挑戦 失敗を恐れず 挑戦せよ！ 挑戦は 新たな価値を創造する 自然の恵みに感謝し 結束 志を一つにせよ！ 決まったことは 実行あるのみ 美味しさを革新しつづけ 尊重 謙虚に耳を傾けよ！ 互いを尊重する姿勢は 新しい気づき
Slide 14: 新企業スローガン ～ 2019年11月7日制定 ～
新企業スローガン ～ 2019年11月7日制定 ～ 「フジッコの心」をひとりひとりが実践し、 その成果を広くお届けしたい。 「おいしさ、けんこう」という、変わることのないフジッコ のものづくり。 そのひとつひとつを将来にわたって支え続けるための基礎が、 「つぎつぎ、わくわく」というチャレンジ精神です。 赤いラインは、常に新しいアイデアを「発信」し続けるフ ジッコの創造力を象徴しています。 14
Slide 15: 新企業スローガン ～ つぎつぎ、わくわく。 ～ 大豆ヨーグルト
新企業スローガン ～ つぎつぎ、わくわく。 ～ 伝統と革新から生まれた新たなヨーグルト － 大豆ヨーグルト － 日本の伝統食「大豆」 ＋ 西洋の健康食「ヨーグルト」 15
Slide 16: 個食・食べきり惣菜の開発を加速
新企業スローガン ～ つぎつぎ、わくわく。 ～ 個食・食べきり惣菜の開発を加速 － 「おばんざい小鉢」深型容器 － ２Ｐ 深型 NEW ① ごろっと食べ応えのある大きな具材 ②「家では作れないひと手間」要素 「おいしさ」と「利便性」はそのままに ２Ｐでは実現できなかった人気メニューを追加 16
Slide 17: 2019年度 上期決算概要と通期業績の見通し
2019年度 上期決算概要と通期業績の見通し 常務取締役 山田 勝重
Slide 18: 上期決算概要
上期決算概要
Slide 19: 連結損益計算書（前年同四半期比）
連結損益計算書（前年同四半期比） 2019/3期第2Q 2020/3期第2Q 増減額 百万円 ％ 百万円 ％ 売上高 31,064 100.0 31,807 100.0 742 売上原価 18,299 58.9 18,932 59.5 632 売上総利益 12,765 41.1 12,875 40.5 110 販売費及び一般管理費 10,442 33.6 10,902 34.3 460 営業利益 2,322 7.5 1,972 6.2 △349 営業外損益 167 0.5 176 0.6 8 経常利益 2,489 8.0 2,148 6.8 △341 特別損益 270 0.9 △128 △0.
Slide 20: 第2四半期決算ハイライト
第2四半期決算ハイライト 売上高は増収キープ 営業利益、経常利益、四半期純利益はいずれも減益 ◎売上高は742百万円の増収 ◎売上原価率は59.5％、前期より0.6ﾎﾟｲﾝﾄの悪化 ◎販管費率は34.3％、前期より0.7ﾎﾟｲﾝﾄの悪化 ◎その結果、営業利益は349百万円の減益、 営業利益率は6.2％と前期より1.3ﾎﾟｲﾝﾄの悪化 ◎経常利益は341百万円の減益 ◎四半期純利益は535百万円の減益 ◎1株当り四半期純利益は45円48銭、前期より17円93銭の減少 潜在株式調整後1株当り四半期純利益は45円45銭 20
Slide 21: 連結製品分類別売上高（第2四半期累計期間）
連結製品分類別売上高（第2四半期累計期間） 前期 構成比 当期 構成比 前期比 （百万円） 前期差 実績 ％ 実績 ％ ％ 惣 菜 製 品 10,187 32.8 10,700 33.7 513 105.0 昆 布 製 品 8,447 27.2 8,555 26.9 107 101.3 豆 製 品 6,250 20.1 6,332 19.9 81 101.3 ヨーグルト製品 3,484 11.2 3,495 11.0 11 100.3 デザート製品 2,033 6.5 1,889 5.9 △144 92.9 そ の 他 製 品 660 2.1 833 2.6 172 126.2 合 計 31,
Slide 22: 売上高の増減要因分析（前年同四半期比）
売上高の増減要因分析（前年同四半期比） 単位：百万円 【総括】 ヨーグルト製品 デザート製品が前期より下回っ 豆製品 デザート製品 たが、惣菜製品、昆布製品、豆 81 11 144 製品、ヨーグルト製品が前期よ 昆布製品 107 り上回ったことから、全体では その他 172 前期より742百万円上回った 惣菜製品 513 【増加要因に対するコメント】 惣菜製品では、包装惣菜「おば んざい小鉢」の伸長、フーズパ レット社の中華惣菜が加わる その他製品ではリニューアルし 31,807 た通販商品「クロクロ」、昆布 31,064 製品では佃煮「ふじっ子煮」、 とろろ昆布が伸長 売上高 742百万円
Slide 23: 営業利益の増減要因分析（前年同四半期比）
営業利益の増減要因分析（前年同四半期比） 【総括】 単位：百万円 営業利益の減少は、売上原価 率、販管費率ともに上昇した ことによる 荷造運賃等の増加 荷造運賃をはじめ、人件費、 売上増による 220 外注費、減価償却費等も軒並 影響 335 人件費の増加 み増加となった 150 減価償却費等の増加 133 外注費比率の増加 124 エネルギー費用の増加 33 22 【増加要因に対するコメント】 ・8月よりフーズパレット社の売上が 新たに加わる 2,322 材料費比率の増加 1,972 営業利益 349百万円 【減少要因に対するコメント】 営業利益率 前期を下回る 営業利益率 ・荷造運賃等の増
Slide 24: 売上高の増減要因分析（会社予想との比較）
売上高の増減要因分析（会社予想との比較） 単位：百万円 【総括】 その他製品（通販）、惣菜製品 （フーズパレット完全子会社化）、 ヨーグルト製品 豆製品（蒸し豆）が会社予想を上 豆製品 140 166 デザート製品 回った 惣菜製品 183 92 昆布製品 9 ヨーグルト製品（通販サプリ）、昆 布製品（塩こんぶ）、デザート製品 その他 252 （フルーツセラピー）が会社予想 を下回った 売上高は会社予想より307百万円 31,807 上回った 31,500 売上高 307百万円 会社予想を上回る 2020/3.2Q 2020/3.2Q 会社予想 101.0％ 実績 24
Slide 25: 営業利益の増減要因分析（会社予想との比較）
営業利益の増減要因分析（会社予想との比較） 単位：百万円 【総括】 売上高は会社予想を上回った 売上増加による 荷造運賃等の増加 が、荷造運賃、人件費、エネ 影響 ルギー費用、外注費等の増加 140 分まで補うことができなかっ 217 た。 172 人件費の増加 【増加要因に対するコメント】 エネルギー費用の増加 60 ・その他製品（通販） 外注費比率の増加 51 製造固定費の増加 ・惣菜製品（フーズパレット分） 12 3 2,350 ・豆製品（蒸し豆） 材料費比率の増加 1,972 営業利益率 営業利益率 【減少要因に対するコメント】 営業利益 377百万円 7.5％ 会社予想を下回る 6.
Slide 26: 四半期会計期間の売上・営業利益の増減推移（前期比）
四半期会計期間の売上・営業利益の増減推移（前期比） （単位：百万円） 売上 営業利益 営業利益率 前第１Ｑ 15,340 1,048 6.8％ 第１Ｑ 実績 15,563 936 6.0％ （４－６月） 増減 ＋223 △111 － 前同四半期比 101.5％ 89.3％ － 前第２Ｑ 15,724 1,274 8.1％ 第２Ｑ 実績 16,243 1,036 6.4％ （７－９月） 増減 ＋519 △237 － 前同四半期比 103.3％ 81.3％ － 前期 31,064 2,322 7.5％ 累計 実績 31,807 1,972 6.2％ （4－9月） 増減 ＋742 △349 － 前同
Slide 27: 通期業績の見通し
通期業績の見通し
Slide 28: 連結製品分類別売上高
連結製品分類別売上高 2019/3 構成比 2020/3 構成比 （単位：百万円） 前期差 設定率 実績 ％ 予想 ％ 惣 菜 製 品 20,989 32.7 22,581 34.7 1,591 107.6％ 昆 布 製 品 17,746 27.7 17,405 26.8 △341 98.1％ 豆 製 品 13,980 21.8 13,648 21.0 △332 97.6％ ヨーグルト製品 6,803 10.6 6,825 10.5 21 100.3％ デ ザ ー ト 製 品 3,256 5.1 3,031 4.7 △225 93.1％ そ の 他 製 品 1,370 2.1 1,510 2.
Slide 29: 連結業績予想
連結業績予想 2019/3期 2020/3期予想 増減額 百万円 ％ 百万円 ％ 売上高 64,145 100.0 65,000 100.0 854 売上原価 38,037 59.3 38,550 59.3 512 売上総利益 26,107 40.7 26,450 40.7 342 販売費及び一般管理費 20,893 32.6 21,200 32.6 306 営業利益 5,214 8.1 5,250 8.1 35 営業外損益 332 0.5 300 0.5 △32 経常利益 5,546 8.6 5,550 8.5 3 特別損益 726 1.1 － － △726 税引前利益 6,273 9.8
Slide 30: 営業利益の増減要因分析（前期比）
営業利益の増減要因分析（前期比） 単位：百万円 【ポイント】 減価償却費等の増加 材料費比率の減少 278 304 ① 予想どおりの増収 外注費比率の増加 売上増加による 203 影響 340 トータル人件費の増加 60 11 2 エネルギー費用の増加 ② FCR-1の推進 ・粗利額の確保 荷造運賃等の増加 ・全社コストダウン活動 5,214 5,250 ③ 販管費率の改善 営業利益 35百万円 ・トータル物流費の低減 営業利益率 前期を上回る 営業利益率 8.1％ 8.1％ ・“小さな本社”の取り組み 2019/3 2020/3 実績 100.7％ 会社予想 30
Slide 31: この資料には、当社の現在の業績見通しなどが含まれております。それ ら将来の予想数値などは、現在入手可能な情報をもとに、当社が予測し たものであります。実際の業績などは、今後の様々な条件・要素により この予想などとは異なる場合があり、こ…
この資料には、当社の現在の業績見通しなどが含まれております。それ ら将来の予想数値などは、現在入手可能な情報をもとに、当社が予測し たものであります。実際の業績などは、今後の様々な条件・要素により この予想などとは異なる場合があり、この資料はその実現を確約したり、 保証するものではございません。 ～ お問合せ先 ～ 経営推進部 尾西まで ＴＥＬ 078-303-5921 ＦＡＸ 078-303-5949 31