Dino Polska Sa · GPW:DNP
Dino Polska Sa — FY2023 Earnings Presentation
14 slides from Dino Polska Sa's earnings presentation, Mar 21, 2024
Slide 1: Prezentacja wyników działalności za 2023 r.
Prezentacja wyników działalności za 2023 r. 21 marca 2024 r.
Slide 2: Zastrzeżenia prawne
Zastrzeżenia prawne Uczestnicząc w spotkaniu, na którym niniejsza Prezentacja zostanie przedstawiona, a także czytając jej slajdy, zobowiązują się Państwo do przestrzegania wskazanych poniżej ograniczeń. Powyższe dotyczy Prezentacji, ustnej prezentacji informacji zawartych w Prezentacji przez Spółkę
Slide 3: Nasze osiągnięcia w 2023 r.
Nasze osiągnięcia w 2023 r. +250 nowe markety +11,8% powierzchnia sprzedaży r/r (+344 w 2022) (+19,3% w 2022 r/r) +29,6% sprzedaż r/r +17,2% LFL r/r (+48,2% w 2022 r/r) (+28,5% w 2022 r/r) +21,5% EBITDA r/r -0,6 pp marża EBITDA r/r (+44,6% w 2022 r/r) (-0,2 pp w 2022 r/r) 3
Slide 4: Stały wzrost skali działalności
Stały wzrost skali działalności 2013: 324 sklepy, 1 centrum dystrybucyjne 2018: 977 sklepów, 4 centra dystrybucyjne 2023: 2406 sklepów, 8 centrów dystrybucyjnych Sklepy Dino Centra dystrybucyjne Centra dystrybucyjne w budowie Duże możliwości zagęszczania sieci na terenach, na których sieć jest obecn
Slide 5: Rozwój sieci – wzrost liczby marketów i struktura geograficzna
Rozwój sieci – wzrost liczby marketów i struktura geograficzna Przyrost liczby sklepów Podział wg województw Powierzchnia sprzedaży (’000 m2) Liczba sklepów na 100 tys. mieszkańców na 31.12.2023 (w nawiasach na 31.12.2022) 151 192 238 295 376 472 573 710 848 948 3.6 (3.1) 5.1 Liczba sklepów 10.1 (3.
Slide 6: Inwestycje w odnawialne źródła energii elektrycznej
Inwestycje w odnawialne źródła energii elektrycznej Energia słoneczna zasila markety Dino (podsumowanie 2023) marketów Dino z własnymi 2 138 instalacjami fotowoltaicznymi (+437 w 2023) 83 MW łączna moc paneli PV produkcja energii elektrycznej 66 GWh ze słońca w 2023 (vs. 40 GWh w 2022) ~45 tys. ton
Slide 7: Znaczący wzrost sprzedaży LFL
Znaczący wzrost sprzedaży LFL Inflacja Atrakcyjna oferta produktowa (deflacja) 0,0 (0,9) (0,6) 2,0 1,6 2,3 3,4 5,1 14,4 11,4 roczna % Udział grup produktowych w sprzedaży w 2023 r. Artykuły 30,0% 28,5% niespożywcze 26,0% 11,8% Produkty 22,0% świeże 16,2% 17,2% 40,0% 18,0% 11,6% 11,6% 12,6% 12,4% 14,
Slide 8: Wysokie tempo wzrostu przychodów
Wysokie tempo wzrostu przychodów Przychody (mPLN) +17,7% r/r 25 666 6 875 6 698 6 549 +29,6% r/r 5 693 5 544 19 802 5 368 4 887 3 854 13 362 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 2021 2022 2023 2022 2022 2022 2022 2023 2023 2023 2023 Źródło: Dane Spółki 8 8
Slide 9: Konsekwentny wzrost wyniku EBITDA
Konsekwentny wzrost wyniku EBITDA Marża EBITDA 9,5% 9,3% 8,7% 10,0% 9,5% 8,6% 9,2% 9,1% 8,7% 8,3% 8,3% +6,8% r/r 2 232,7 649,5 1 837,9 356,8 +21,5% r/r EBITDA (mPLN) 571,4 553,5 536,0 518,5 91,0 300,1 450,6 458,2 89,3 94,0 76,5 80,8 1 271,3 332,8 72,9 82,5 247,3 70,0 1 875,9 558,5 482,1 1 537,8 459,
Slide 10: 2023: struktura wzrostu wyniku EBITDA
2023: struktura wzrostu wyniku EBITDA (mPLN) 9,3% 7,8% 7,3% 8,7% + 394,7 mln PLN +21,5% 356,8 -248,8 300,1 455,5 11,9 5,7 113,9 2 232,7 1 837,8 1 875,9 1 537,8 2022 2022 2022 Δ Sprzedaż Δ Koszt Δ Koszty Δ Koszty Δ Pozostałe koszty 2023 2023 2023 EBITDA Amortyzacja EBIT przy stałej własny sprzedaży a
Slide 11: Efektywne zarządzanie kapitałem pracującym i wysokie przepływy operacyjne
Efektywne zarządzanie kapitałem pracującym i wysokie przepływy operacyjne Kapitał pracujący (1) Struktura przepływów operacyjnych Przepływy operacyjne pokrywają znaczącą część CapEx'u(6) (dni) (mPLN) (mPLN, %) Razem: (9) 1 772 136% (31) (19) 1 326 1 253 95% 80% 3 4 4 357 41 41 43 300 205 1 772 1 326
Slide 12: Malejące wskaźniki zadłużenia
Malejące wskaźniki zadłużenia Struktura długu netto Dług netto/EBITDA Wysoka zdolność obsługi zadłużenia (mPLN) 0,83x 21,9x 1 057 1 402 955 0,76x 12,7x 631 0,43x 10,9x 622 428 375 224 293 630 726 505 (383) (218) 2021 2022 2023 2021 2022 2023 (419) (1) Wskaźnik pokrycia odsetek 2021 2022 2023 Gotówka
Slide 13: Podsumowanie strategii
Podsumowanie strategii 1 Rozwój organiczny 2406 2156 sklepów 1815 sklepów (250 1473 sklepów (344 otwarć) 1218 sklepy (343 otwarcia) 977 sklepów (255 otwarcia) 775 sklepów (243 otwarć) sklepów (202 otwarcia) 628 (147 otwarcia) sklepów otwarć) 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022 2023 2024p 2025p 2026p
Slide 14: Dane kontaktowe
Dane kontaktowe Grzegorz Uraziński Dyrektor ds. Relacji Inwestorskich grzegorz.urazinski@marketdino.pl tel. +48 695 234 561 Ul. Ostrowska 122 63-700 Krotoszyn Polska http://grupadino.pl 14