Nec Capital Solutions Limited · TSE:8793
Nec Capital Solutions — Q1 FY2025 Earnings Presentation
25 slides from Nec Capital Solutions's earnings presentation, Jul 31, 2024
Slide 1: 2025年3月期 第1四半期決算説明資料
2025年３月期 第１四半期決算説明資料 2024年7月31日 NECキャピタルソリューション株式会社 © NEC Capital Solutions Limited 2024
Slide 2: Orchestrating a brighter world
\ Orchestrating a brighter world j NECIt, RE- Rb- BPE - PRCWIRSMESA HED DAME REECE HMA REALS O RR:
Slide 3: 目次
目次 1. 2025年３月期 実績報告 １）決算ハイライト ２）事業環境 ３）業績概要 ４）事業別損益 ５）事業別の営業状況 ６）リース事業の営業状況 ７）ファイナンス事業の営業状況 ８）インベストメント事業の状況 ９）営業資産残高の状況 10）資金調達の状況 11）与信関連費用 2. 2025年３月期 計画 3. 主要株主等の異動について
Slide 4: 1. 2025年3月期 実績報告
1.2025 3 ABA 1 IIe [K ra ma it Jd OF
Slide 5: 決算ハイライト
１）決算ハイライト 【事業環境】 ・業界全体のリース取扱高は前年同期比15.1%増 ・資金調達環境や倒産状況は引続き今後の動向に注視が必要 【営業実績】 ・リース事業の契約実行高は前年同期比増加、成約高は前年同期比大幅増加 ・ファイナンス事業は、契約実行高・成約高共に前年同期比増加 ＜ リース事業 ＞ 契約実行高： 1.9%増 成約高：17.3%増 ＜ファイナンス事業＞ 契約実行高： 2.4%増 成約高： 2.1%増 【経営成績】 ・各事業が着実に伸長したことに加え、与信関連費用が低位安定に推移し、 売上高、利益共に前年同期比増加 5 © NEC Capital Solutions Limit
Slide 6: 事業環境
２）事業環境 ・リース取扱高：業界全体は前年同期比15.1%増、 当社主力の情報通信機器は前年同期比14.5%増 ・倒産状況 ：負債総額は前年同期比減少するものの、中小規模を中心に 倒産件数が増加 ◼ リース取扱高動向（前年同期比推移） ◼ 倒産状況（負債総額/件数） (%) (億円) (件) 40 25,000 5,000 ※Q単位 ※Q単位 30 20,000 4,000 20 負債総額 リース取扱高 （左メモリ） 10 倒産件数 15,000 3,000 （右メモリ） 0 -10 10,000 2,000 -20 情報通信機器 5,000 1,000 -30 -40 0 0 21/1Q
Slide 7: 業績概要
３）業績概要 ・売上高 ：順調な推移で前年同期比増加 ・四半期純利益：売上総利益の着実な積み上げ等により、前年同期比大幅伸長 ◼ 業績数値 ◼ 四半期純利益 前年同期比主要増減要因 （単位：億円） （単位：億円） 2024/3期 2025/3期 1Q 1Q 前年同期比 投資事業組合 SGA（与信除く） 売上高 605 615 +1.7% 利益他 為替評価 営業利益 25 26 +2.1% 法人税等 経常利益 24 37 +52.4% 非支配 ▲5 +10 ▲1 +2 親会社株主に帰属する四半期純利益 14 23 +64.1% 株主利益 ▲6 23 1株当たり四半期純利益 65円04銭 106円
Slide 8: 事業別損益
４）事業別損益 ◼ 事業別損益 （単位：億円） 2024/3期 2025/3期 1Q 1Q 前年同期比 リース 売上高 561 566 +0.9% <<リース事業>> ・基礎収益の改善に加え、貸倒引当金の戻入 事業 売上総利益 40 42 +4.1% があったことから売上総利益・営業利益とも 営業利益 14 16 +8.1% に前年同期比増加 ファイナンス 売上高 18 20 +9.7% 事業 売上総利益 12 13 +13.1% <<ファイナンス事業>> 営業利益 10 10 ▲6.3% ・売上総利益は金利収益や配当収入の増加に 伴い増加したものの、貸倒引当金の戻入の減 インベストメント 売
Slide 9: 事業別の営業状況
５）事業別の営業状況 ◼ 事業別契約実行高 ◼ 事業別成約高 （単位：億円） （単位：億円） ・契約実行高は前年同期並みを確保 ・成約高はリース事業の伸長等により前年同期比増加 9 © NEC Capital Solutions Limited 2024
Slide 10: リース事業の営業状況
６）リース事業の営業状況 ◼ 業種別契約実行高 ◼ 業種別成約高 （単位：億円） （単位：億円） ◼ （参考）機種別契約実行高 （単位：億円） <<業種別契約実行高>> ・官公庁は堅調に案件を獲得し前年同期比増 加 ・民需は流通業の減少をその他で補い前年同 期並みを確保 <<業種別成約高>> ・官公庁は大型案件を複数獲得し前年同期比 大幅増加 ・民需は製造業が増加し前年同期比増加 10 © NEC Capital Solutions Limited 2024
Slide 11: ファイナンス事業の営業状況
７）ファイナンス事業の営業状況 ◼ 契約形態別契約実行高 ◼ 業種別契約実行高 （単位：億円） （単位：億円） <<契約形態別契約実行高>> ・NECグループの資金ニーズを取り込み企業融資が伸長 <<業種別契約実行高>> ・不動産業、その他を中心に増加 11 © NEC Capital Solutions Limited 2024
Slide 12: インベストメント事業の状況
８）インベストメント事業の状況 ◼ 事業別損益 （単位：億円） 2024/3期 2025/3期 差異 1Q 1Q アセットビジネス 売上高 16 15 ▲1 着実に収益を計上し、売上・利益共 売上総利益 11 11 ▲0 に前年同期比増加 営業利益 7 5 ▲1 不動産 売上高 1 4 2 <<アセットビジネス>> 売上総利益 1 2 1 ・債権投資等で収益を計上 営業利益 ▲1 ▲0 1 アドバイザリー 売上高 1 2 1 <<不動産>> 売上総利益 1 2 1 ・インカムゲインアセットからの収益を 営業利益 ▲0 1 1 計上し、前年同期比増加 連結ベース 計 売上高 19 20 2 売上
Slide 13: 営業資産残高の状況
９）営業資産残高の状況 （単位：億円） 12,000 9,599 9,847 10,000 9,274 <<リース事業>> 279 298 ・GIGAスクール特需後の逓減はあるもの 201 759 964 1,415 の小口リース、海外現法の資産増 8,000 加により減少幅を抑制 2,253 2,427 2,385 <<ファイナンス事業>> 6,000 ・残高は前年同期比減少となるものの、 アセットの入れ替えは進展 4,000 <<インベストメント事業>> ・インカムゲインアセットの取得等によ 6,061 5,929 5,749 り前年同期比451億円増加 2,000 <<その他の事業>>
Slide 14: 資金調達の状況
10）資金調達の状況 ◼ 資金原価率 ◼ 有利子負債残高 1.0% （単位：億円） 0.94% 0.9% 0.8% 2023/6末 2024/6末 0.76% 構成比 構成比 増減 0.7% 0.6% 短期借入金 292 3.4% 448 4.9% +155 資金原価率（%） 0.5% 長期借入金 4,796 56.1% 5,053 55.3% +257 0.48% ＝資金原価÷有利子負債平残 0.4% CP 2,330 27.2% 2,610 28.5% +280 0.3% 社債 1,102 12.9% 1,007 11.0% ▲95 23/3期(1Q) 24/3期(1Q) 25/3期(1Q
Slide 15: 与信関連費用
11）与信関連費用 ・小口の倒産に注意が必要なものの、全体的に低位安定で推移 （単位：億円） 5 0 0 0 △2 △4 △1 △0 -5 △3 △4 リース事業 ﾌｧｲﾅﾝｽ事業 ｲﾝﾍﾞｽﾄﾒﾝﾄ事業 -10 24/3期1Q 25/3期1Q 15 © NEC Capital Solutions Limited 2024
Slide 16: 2. 2025年3月期 計画
2. 2025473 ABA atl
Slide 17: 業績予想
１）業績予想 ・引き続き収益性の向上に取り組み、利益面では最高益更新を計画 ・利益予想を踏まえ、配当金は20円の増配を計画 （単位：億円） ◼ 業績予想 2025/3期 2025/3期 1Q(実績） 年間(予想） 増減 売上高 615 2,600 +1,985 営業利益 26 120 +94 経常利益 37 125 +88 親会社株主に帰属する純利益 23 80 +57 1株当たり純利益（円） 106円70銭 371円50銭 - ◼ 1株当たり配当金 第２四半期末 期末 年間 2024/3期 実績 65円00銭 65円00銭 130円00銭 2025/3期 予想 75円00銭 75円00銭 1
Slide 18: 3. 主要株主等の異動について
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Slide 19: 主要株主等の異動
１）主要株主等の異動 ◆ 主要株主等の異動 ◼ 2024年7月12日に業務提携に関する基本合意および主要株主等の異動に関する お知らせを公表 ◼ 当社の株式の33.32％を株式会社SBI新生銀行（SBI新生）が取得予定 • 取得予定の株式は、当社の筆頭株主であるNECと、二番手の株主である 三井住友ファイナンス&リース株式会社（SMFL）の保有分からの取得 ◼ 異動予定：2024年10月上旬 ＜現在の資本構成＞ ＜異動後＞ NEC SMFL 一般株主 SBI新生 NEC SMFL 一般株主 37.68％ 24.96％ 37.36％ 33.32％ 17.63％ 11.68％ 37.37％ 当社
Slide 20: 業務提携契約等の締結および今後の方向性
２）業務提携契約等の締結および今後の方向性 ◆業務提携契約等の締結 ◼ 本異動に伴い、SBI新生、 昭和リース株式会社（昭和リース）、当社の3社間の業務提携 に関する基本合意書等を締結 また、NECと当社の2社間においても、今後の関係継続のため業務提携契約等を締結 ＜SBI新生・昭和リースとの事業提携の想定範囲＞ • 当社と昭和リースが相互の強みを補完することで、リース事業における新たな事業機会を 創出すること • 当社と SBI 新生銀行がストラクチャードファイナンス分野での連携による投融資事業の さらなる強化を図ること • SBI 新生銀行と昭和リースが介在し、当社と地域金融機関及びリース
Slide 21: ご参考：各社の会社概要
ご参考：各社の会社概要 ◆SBI新生銀行 ◆昭和リース 商号 株式会社SBI新生銀行 商号 昭和リース株式会社 本社所在地 東京都中央区日本橋室町二丁目4番3号 本社所在地 東京都中央区日本橋室町二丁目4番3号 創立 1952年12月1日 創立 1969年4月2日 代表取締役社長 川島 克哉 代表取締役社長 平野 昇一 事業内容 銀行業 総合リース業 情報関連機器、産業・工作機械、建設機械、医療機 資本金 5,122億円（2024年3月末） 事業内容 器、商業設備、航空機などのリース、割賦販売なら 総資産（連結） 16兆489億円（2024年3月末） びに各種ファイナンス業務 生命保険の募集に
Slide 22: ご参考：SBI新生銀行グループ商品・サービス紹介
ご参考：SBI新生銀行グループ商品・サービス紹介 ユニークな商品・サービス SBI新生銀行グループは、銀行とノンバンクの機能を併せ持つハイブリッドな総合金融グループです。 SBIグループが持つ金融生態系・機能を取り込み、お客さまが真に求める商品・サービス・機能を提供します。 SBI新生銀行グループと協業を行うSBIグループの主要グループ会社 銀行 リース ノンバンク 海外 ※ 損保 サービサー 生保 PE・VC 資産運用 証券 ※ 2025年1月に社名変更予定 22 © NEC Capital Solutions Limited 2024
Slide 23: © NEC Capital Solutions Limited 2024
本資料に記載されている株主・投資家向け情報は、投資勧誘・保証を目的として作成されたもので はありません。実際に投資を行う際は、ご利用者ご自身のご判断において行われるようお願い致し ます。 本資料に記載されている当社の計画、戦略及び業績見通しは、将来の予測であって、リスクや不確 定な要因を含んでおります。 また、本資料に記載されている経営目標は予想ではなく、将来の業績に関する経営陣の現在の予想 を反映したものでもありません。むしろ、経営陣が事業戦略の実行を通じて達成しようとする目標 であります。 実際の業績等は、さまざまな要因により、見通し等と大きく異なる結果となりうることをあらかじ めご承知願
Slide 24: © NEC Capital Solutions Limited 2024
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Slide 25: Orchestrating a brighter world
\ Orchestrating a brighter world NEC
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