Slide 1: Delårsrapport 1.-3. kvartal 2017
30-10-2017 1 Delårsrapport 1.-3. kvartal 2017 Meget tilfredsstillende resultat for 1.-3. kvartal 2017 31. oktober 2017
Slide 2: Hovedpunkter 1. – 3. kvartal 2017
30-10-2017 2 Hovedpunkter 1. – 3. kvartal 2017 Hovedbudskab Meget tilfredsstillende resultat for de første 9 måneder af 2017 Resultat Resultat på 1.204 mio. kr. – EK-forrentning på 13,9 pct. p.a. efter skat Basisindtjening Basisindtjening på 3.129 mio. kr. – på niveau med 9M 2016 Indtjening i alt In
Slide 3: Basisindtjening – 9M 2017 på niveau med 9M 2016
30-10-2017 3 Basisindtjening – 9M 2017 på niveau med 9M 2016 Hovedbudskaber, 9M 17 vs 9M 16 Mio. kr. 9M 2017 9M 2016 Index Q3 2017 Q2 2017 Index • Nettorenter mv. ned med 13 pct. Nettorenter mv. 1.520 1.749 87 490 511 96 – heraf 5 pct. pga. fundingaftale Realkredit * 427 292 146 159 137 116 priorite
Slide 4: Basisindtjeningen er fortsat stabil
30-10-2017 4 Basisindtjeningen er fortsat stabil Mio. kr. 1.100 1.115 1.112 1.094 1.094 1.050 1.062 1.067 1.050 1.051 1.053 1.040 1.040 1.036 1.030 1.000 950 900 850 800 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 14 14 15 15 15 15 16 16 16 16 17 17 17
Slide 5: Nettorenter mv. – forklaring af udvikling fra Q2 2017 til Q3 2017
30-10-2017 5 Nettorenter mv. – forklaring af udvikling fra Q2 2017 til Q3 2017 Mio. kr. 6 510 12 2 500 12 490 511 1 480 490 470 Q2 2017 1 dag Fundede Stigning Fald i udlån Marginalpres Q3 2017 mere prioritetslån Indlåns- og = gebyrer overskud produktmix
Slide 6: Handelsindtjening – stabil indtjening i Q3 2017
30-10-2017 6 Handelsindtjening – stabil indtjening i Q3 2017 Mio. kr. Hovedpunkter: 100 • Realiseret 58 mio. kr. i Q3 2017 vs 46 mio. 93 kr. i Q2 2017 80 • I obligationsafdelingen har der været stor aktivitet i handlen med såvel realkredit- som 60 69 65 virksomhedsobligationer i hele 2017. 58 54 40
Slide 7: Basisomkostninger – besparelse på 23 mio. kr. vs 9M 2016
30-10-2017 7 Basisomkostninger – besparelse på 23 mio. kr. vs 9M 2016 Mio. kr. 2.100 14 17 91 2.050 74 2.000 23 65 57 1.950 2.009 1.992 1.958 1.900 9M 2015 Omk. Syd Fund Betaling Ophør Besparelse 9M 2016 Omk. Besparelse 9M 2017 stign. Manage. afviklings- Indskyder- 9M 2016 stign. 9M 2017 3,7% Q1 201
Slide 8: Nedskrivninger udgør -29 mio. kr. i Q3 2017 – svarende til -3 bp
30-10-2017 8 Nedskrivninger udgør -29 mio. kr. i Q3 2017 – svarende til -3 bp Nedskrivninger på udlån mv. Nedskrivningerne udgør: Mio. kr. Bp • -5 bp i 9M 2017 ned fra 12 bp i 9M 2016 6 60 6 • -3 bp i Q3 2017 ned fra -2 bp i Q2 2017. 5 5 55 4 40 4 44 43 3 38 33 20 1 2 11 0 0 -20 -20 -27 -2 -29 -2 -3
Slide 9: Tilbageførsel på erhverv samt lave nedskrivninger på private i Q3 2017
30-10-2017 9 Tilbageførsel på erhverv samt lave nedskrivninger på private i Q3 2017 Mio. kr. Kvartalsvise nedskrivninger – individuelle Hovedpunkter Q3 2017: 50 • Individuelle nedskrivninger vedr. erhverv udgør en indtægt på 9 mio. kr. Individuelle nedskrivninger vedr. private udgør 4 mio. kr. i Q3
Slide 10: Landbrug – nedskrivningsprocenten er 14,2 pct. ultimo Q3 2017
30-10-2017 10 Landbrug – nedskrivningsprocenten er 14,2 pct. ultimo Q3 2017 et fald på 1,0 procentpoint fra ultimo Q2 2017 Hovedpunkter: 30. september 2017 • Udlånet er i 9M 2017 faldet 365 mio. kr. fra ultimo Landbrug Mio. kr. Svinebrug Kvægbrug Planteavl i øvrigt I alt 2016. Heraf 77 mio. kr. vedr
Slide 11: Værdiforringede bankudlån – falder for 14. kvartal i træk
30-10-2017 11 Værdiforringede bankudlån – falder for 14. kvartal i træk Mio. kr. 8.000 7.000 6.000 5.000 4.598 4.666 4.000 4.523 4.515 4.546 4.346 3.000 3.637 3.369 3.412 3.364 2.000 1.000 2.030 1.813 1.750 1.708 1.665 1.603 1.225 1.246 1.144 1.030 0 Q2 15 Q3 15 Q4 15 Q1 16 Q2 16 Q3 16 Q4 16 Q1 17 Q
Slide 12: Beholdningsresultatet – meget tilfredsstillende resultat for 9M 2017
30-10-2017 12 Beholdningsresultatet – meget tilfredsstillende resultat for 9M 2017 Beholdningsresultat – mio. kr. Beholdningsresultatet for 9M 2017 udgør 195 mio. kr. mod et beholdningsresultat for 9M 2016 på 41 mio. kr. 136 Det beskedne beholdningsresultat i Q3 2017 er resultatet af et mindre fald
Slide 13: Resultatopgørelse – meget tilfredsstillende resultat for 9M 2017 – ROE 13,9%
30-10-2017 13 Resultatopgørelse – meget tilfredsstillende resultat for 9M 2017 – ROE 13,9% Mio. kr. 9M 2017 9M 2016 Indeks Q3 2017 Q2 2017 Indeks Hovedbudskaber, 9M 17 vs 9M 16 • Basisindtjening på uændret Basisindtjening 3.129 3.131 100 1.036 1.040 100 niveau Handelsindtjening 197 188 105 58 46 126
Slide 14: Udlån falder reelt med 1,6 mia. kr. i Q3 2017
30-10-2017 14 Udlån falder reelt med 1,6 mia. kr. i Q3 2017 – korrigeret for fundede prioritetslån • Udlån er faldet med 3,8 mia. kr. i Q3 2017 – Mia. kr. korrigeret for fundede prioritetslån på 2,2 mia. kr. 84,7 85 er der reelt et fald på 1,6 mia. kr. i kvartalet 81,1 80,9 80,8 svarende til 2,1 pct
Slide 15: Samlet kreditformidling falder med 1,2 mia. kr. – svarende til 0,8 pct.
30-10-2017 15 Samlet kreditformidling falder med 1,2 mia. kr. – svarende til 0,8 pct. Samlet kreditformidling Q4 Q1 Q2 Q3 Ændr. • Den samlede kreditformidling er Mia. kr. 2016 2017 2017 2017 Q3 faldet med 1,2 mia. kr. i Q3 2017 Bankudlån - private 29,9 24,0 22,8 20,0 -2,8 Bankudlån - erhverv 46,7 47
Slide 16: Kapitalprocenterne er uændrede i Q3 2017
30-10-2017 16 Kapitalprocenterne er uændrede i Q3 2017 Periodens resultat er ikke indregnet ved opgørelsen af kapitalprocenterne Q4 Q4 Q2 Q3 Hovedpunkter 9M 2017: Mio. kr. 2015 2016 2017 2017 De facto • Det igangværende aktietilbagekøbsprogram på 664 mio. kr. har reduceret kapitalprocenterne Kreditr
Slide 17: Udviklingen i kapitalprocenten i 9M 2017
30-10-2017 17 Udviklingen i kapitalprocenten i 9M 2017 Resultatet for 9M 2017 er ikke indregnet ved opgørelsen af kapitalprocenten Kapitalprocent primo 2017 19,2 Hovedpunkter: • Det igangværende aktietilbage- Aktietilbagekøb 664 mio. kr. 1,0 købsprogram på 664 mio. kr. har reduceret kapitalprocenten
Slide 18: Udvikling i markedsandel som hovedbank – virksomheder med 10-499 ansatte
30-10-2017 18 Udvikling i markedsandel som hovedbank – virksomheder med 10-499 ansatte Sydbank har – jf. Aalund Bankbarometer – en fremgang i markedsandel fra 8,6 pct. i 2008 til 12,7 pct. i 2017 og er dermed Danmarks 3. største erhvervsbank. Markedsandel, pct. 12,7 12,0 10,8 10,2 9,8 8,6 8,3 8,3 8,
Slide 19: Samlet tilfredshed – virksomheder med 10-499 ansatte
30-10-2017 19 Samlet tilfredshed – virksomheder med10-499 ansatte Vi fastholder tilfredsheden på samme niveau som i 2016 – på trods af et fald i den gennemsnitlige tilfredshed med de 6 største banker. 9 Sydbank 8,2 8,2 8,1 7,9 7,9 8 7,9 7,8 7,8 7,7 7,7 7 Gennemsnit 6 største banker 6 5 2013 2014 201
Slide 20: Status på fastlagte mål
30-10-2017 20 Status på fastlagte mål Mål Målsætning Status pr. 30. september 2017 Kommentarer Egenkapitalforrentning Over 12 pct. * 13,9 pct. Forløber som planlagt efter skat Kundetilfredshed Top 3 ** Nr. 4 - Aalund Ikke opfyldt 2017 - Erhverv Kundetilfredshed Top 3 ** Nr. 5 - EPSI Ikke opfyldt 201
Slide 21: Forventninger til 2017
30-10-2017 21 Forventninger til 2017 • Baseret på renteniveauet ved indgangen til 2017 forventes en basisindtjening på niveau med den realiserede basisindtjening i 2016. • Handelsindtjeningen forventes uændret i forhold til den realiserede indtjening i 2016, men dog afhængigt af udviklingen på de fi
Slide 22: Spørgsmål
Spergsmal Hvad kan vi gore for dig
Slide 23: Tak for i dag
30-10-2017 23 Tak for i dag Yderligere oplysninger: Adm. direktør Karen Frøsig, tlf. 74 37 20 00, direktionen@sydbank.dk Økonomidirektør Jørn Adam Møller, tlf. 74 37 24 00, jam@sydbank.dk Tak for i dag
Slide 24: Fremadrettede udsagn
30-10-2017 24 Fremadrettede udsagn • Denne præsentation indeholder udtalelser vedrørende forventninger til den fremtidige udvikling, herunder fremtidig indtjening samt forventede forretningsmæssige begivenheder. Sådanne udsagn er i sagens natur usikre og forbundet med risici, da mange faktorer – hvo