Slide 1: Q1 2017 Resultat
Q1 2017 Resultat 9. Mai 2017 Dr. Frank Hiller, CEO Dr. Margarete Haase, CFO
Slide 2: Agenda
Agenda Überblick Q1 2017 Ausblick Anhang Q1 2017 Resultat 9. Mai 2017 2
Slide 3: Kennzahlen
Kennzahlen Veränderung Veränderung Q1 2017 Mio. € ggü. Vorjahr ggü. Vorquartal Auftragseingang 403,2 +23,2 % +23,6 % Umsatz 352,5 +17,4 % +12,0 % EBITDA (vor Sondereffekten) 28,7 -2,6 Mio. € +2,4 Mio. € EBIT (vor Sondereffekten) 7,6 +0,3 Mio. € +3,9 Mio. € Konzernergebnis 15,4 +6,7 Mio. € +18,2 Mio.
Slide 4: Highlights
Highlights ■ Erfolgreicher Start in das Geschäftsjahr 2017 • Ermutigende Marktentwicklung • Höher Auftragseingang ist eine gute Basis für Wachstum • Starke Free Cashflow Generierung • Positiver Sondereffekt: €10.0 Mio. € Gewinn aus dem Verkauf eines Erbbaurechts • Guidance für das Geschäftsjahr 2017
Slide 5: Standortoptimierung
Standortoptimierung Köln-Porz Köln-Deutz 2016 Köln-Porz I Ulm 2015/17 Ulm Übersee (Chiemsee) Standortoptimierung in Köln abgeschlossen und in Süddeutschland (Ulm / Übersee) weit fortgeschritten Effizienzgewinne circa 10 Mio. € jährlich ab 2017 (bei besserer Kapazitätsauslastung auch mehr) Früherer S
Slide 6: Früherer Standort in Köln veräußert
Früherer Standort in Köln veräußert Ehemalige Industriefläche in Köln-Deutz (160,000 m2) an einen Immobilienentwickler veräußert Das Gelände in Nähe des Rheins wird zu einem urbanen Stadtquartier mit hohem Wohnanteil konvertiert Kaufpreiszahlung von rund 125 Mio. € in 2017. Die Transaktion führt zu
Slide 7: Vertriebszahlen
Vertriebszahlen Auftragseingang Absatz Umsatz Mio. € Stück Mio. € +23,2% +15,7% +17,4% 403,2 37.153 76,9 1.832 352,5 327,3 32.112 300,2 58,4 67,9 2.342 64,7 326,3 35.321 259,4 29.770 294,1 235,5 Q1 2016 Q1 2017 Q1 2016 Q1 2017 Q1 2016 Q1 2017 Zweistellige Zuwachsraten der Vertriebszahlen durch Segme
Slide 8: Auftragslage
Auftragslage Q1 Q4 Q3 Q2 Q1 Mio. € 2017 2016 2016 2016 2016 Auftragseingang 403,2 326,1 258,1 349,9 327,3 Umsatz 352,5 314,7 301,1 344,2 300,2 Book-to-Bill Ratio(1) 1,14x 1,04x 0,86x 1,02x 1,09x Auftragsbestand 238,8 191,0 178,6 222,0 215,3 Starker Anstieg des Auftragseingangs in allen Regionen und
Slide 9: Umsatzaufteilung nach Regionen
Umsatzaufteilung nach Regionen Q1 2017 (Q1 2016) Afrika / Mittlerer Osten 4 % Europa (ohne Deutschland) 49 % 13,2 Mio. € 172,6 Mio. € (14,3 Mio. €) (142,2 Mio. €) Asien-Pazifik 9 % 32,1 Mio. € 352,5 Mio. € (33,3 Mio. €) (300,2 Mio. €) Amerika 19 % Deutschland 19 % 66,2 Mio. € 68,4 Mio. € (63,4 Mio.
Slide 10: Umsatzaufteilung nach Anwendungsbereichen
Umsatzaufteilung nach Anwendungsbereichen Q1 2017 (Q1 2016) Sonstiges 2 % Baumaschinen 29 % 6,3 Mio. € 101,4 Mio. € (8,7 Mio. €) (74,5 Mio. €) Automotive 4 % 15,7 Mio. € (19,2 Mio. €) Stationäre Anlagen 10 % 352,5 Mio. € Service 23 % (300,2 Mio. €) 35,5 Mio. € 79,2 Mio. € (36,8Mio. €) (70,5 Mio. €)
Slide 11: Operatives Ergebnis & Konzernergebnis
Operatives Ergebnis & Konzernergebnis Q1 2016 Q1 2017 Mio. € 31,3 24,0 28,7 21,1 10,0 17,6 0,8 1,4 15,4 10,4% 7,3 0,9 +2,3 8,7 8,1% 7,6 EBITDA Abschrei- EBIT Zins- Steuer- Konzern- EBITDA Abschrei- EBIT Sonder- EBIT Zins- Ertrag- Konzern- bungen ergebnis ertrag ergebnis vor bungen vor effekte nach e
Slide 12: EBIT
EBIT Mio. € 17,6 +10,0 7,3 +3,8 -3,8 7,6 +0,3 Q1 2016 Q1 2017 Q1 2017 vor vor nach Sondereffekten Sondereffekten Sondereffekten EBIT-Rendite 2,4 % 2,2 % 5,0 % EBIT-Verbesserung im Segment DEUTZ Compact Engines aufgrund des höheren Geschäftsvolumens Das Vorjahresergebnis bei DEUTZ Customised Solution
Slide 13: Segment: DEUTZ Compact Engines
Segment: DEUTZ Compact Engines Q1 Q1 Delta Q1 Q4 Delta Mio. € 2017 2016 in % Mio. € 2017 2016 in % Auftragseingang 326,3 259,4 25,8 Auftragseingang 326,3 267,9 21,8 Absatz 35.321 29.770 18,6 Absatz 35.321 29.869 18,3 Umsatz 294,1 235,5 24,9 Umsatz 294,1 251,1 17,1 EBIT (vor Sonderfaktoren) 1,5 -2,3
Slide 14: Segment: DEUTZ Customised Solutions
Segment: DEUTZ Customised Solutions Q1 Q1 Delta Q1 Q4 Delta Mio. € 2017 2016 in % Mio. € 2017 2016 in % Auftragseingang 76,9 67,9 13,3 Auftragseingang 76,9 58,2 32,1 Absatz 1.832 2.342 -21,8 Absatz 1.832 2.231 -17,9 Umsatz 58,4 64,7 -9,7 Umsatz 58,4 63,6 -8,2 EBIT (vor Sonderfaktoren) 6,4 10,2 -37,3
Slide 15: F&E Ausgaben & Investitionen
F&E Ausgaben & Investitionen F&E Ausgaben Investitionen (ohne F&E) Mio. € 16,9 16,0 0,4 10,8 Brutto-Ausgaben 0,7 8,6 Erstattungen 16,5 Netto-Ausgaben 10,1 Netto-F&E Q1 2016 Q1 2017 Q1 2016 Q1 2017 Ausgaben Quote(1) 3,4 % 4,7 % Höhere F&E Ausgaben entsprechen der Guidance Guidance für das Geschäftsja
Slide 16: Working Capital & operativer Cashflow
Working Capital & operativer Cashflow Working Capital Operativer Cashflow Mio. € 229,4 197,1 56,2 -8,0 Working 31 Mrz 2016 31 Mrz 2017 Q1 2016 Q1 2017 Capital- Quote 18,7 % 15,0 % Working Capital-Quote verbessert sich deutlich Signifikante Verbesserung des operativen Cashflows aufgrund des geringere
Slide 17: Free Cashflow Generierung & Nettofinanzposition
Free Cashflow Generierung & Nettofinanzposition Free Cashflow(1) Nettofinanzposition Mio. € 73,3 70,0 9,7 4,7 2016 Q1 2017 (LTM) 31 Mrz 2016 31 Mrz 2017 Substanzieller Anstieg des Free Cashflows Starke Nettofinanzposition aufgrund des guten operativen Cash Flows sowie dem Verkaufs des Erbbaurechts (
Slide 18: Eigenkapitalquote & Finanzierung
Eigenkapitalquote & Finanzierung Mio. € 1.059,7 1.101,0 46,3 % 46,1 % 491,1 507,2 160 16 16 23 1 31 Dez 2016 31 Mrz 2017 bis bis bis bis 1 Jahr 2 Jahre 5 Jahre 10 Jahre Bilanzsumme Eigenkapital xx,x% Eigenkapitalquote Rückzahlungsprofil Laufzeit von Kreditlinien Gesunde Bilanz; Eigenkapitalquote bet
Slide 19: Zusammenfassung
Zusammenfassung Zweistellige Zuwachsraten der Vertriebszahlen Operatives Ergebnis steigt bei DEUTZ Compact Engines Signifikanter Anstieg des Free Cashflows Verbesserung der Working Capital Quote Starke Nettofinanzposition Substanzieller Erlös aus Immobilienverkauf erwartet Q1 2017 Resultat 9. Mai 20
Slide 20: Agenda
Agenda Überblick Q1 2017 Ausblick Anhang Q1 2017 Resultat 9. Mai 2017 20
Slide 21: Markteinschätzung 2017
Markteinschätzung 2017 Europa Nordamerika China Stückzahl (Applikationen) Baumaschinen +5% bis +10% -5 % bis +5 % +5 % bis +10 % (zuvor: 0 % bis +5 %) Material Handling 0 % bis +10 % -5 % bis +5 % 0 % bis +10 % (zuvor: -5 % bis +5 %) Landtechnik -5 % bis +5 % Mittlere & leichte Lastkraftwagen 0 % bi
Slide 22: Ausblick
Ausblick 2016 Ausblick 2017 Mio. € Umsatz 1.260,2 deutlicher Anstieg EBIT-Rendite (vor Sondereffekten) 1,9 % moderater Anstieg F&E-Ausgaben(1) 50,4 60 - 70 Investitionen (ohne F&E)(1) 52,9 rund 70 (1) Nach Erstattungen F&E-Ausgaben und Investitionen steigen aufgrund der Ausweitung des Produktangebot
Slide 23: Agenda
Agenda Überblick Q1 2017 Ausblick Anhang Q1 2017 Resultat 9. Mai 2017 23
Slide 24: Kennzahlenüberblick (I)
Kennzahlenüberblick (I) Mio. € Q1 2017 Q1 2016 Delta (%) Umsatz 352,5 300,2 17,4 EBITDA 28,7 31,3 -8,3 EBIT 7,6 7,3 4,1 EBIT-Rendite (%) 2,2 2,4 -- Konzernergebnis 15,4 8,7 77,0 Ergebnis je Aktie, unverwässert (in €) 0,13 0,08 62,5 Anzahl der Mitarbeiter (31. März) 3.675 3.699 -0,6 Q1 2017 Resultat
Slide 25: Kennzahlenüberblick (II)
Kennzahlenüberblick (II) Mio. € Q1 2017 Q1 2016 Delta (%) Bilanzsumme 1.101,0 1.099,6 0,1 Eigenkapital 507,2 495,4 2,4 Eigenkapitalquote (%) 46,1 45,1 -- Cashflow aus laufender Geschäftstätigkeit 56,2 -8,0 -- Free Cashflow(1) 39,7 -28,9 -- Nettofinanzposition 70,0 9,7 -- Working Capital 197,1 229,4
Slide 26: Gewinn- und Verlustrechnung
Gewinn- und Verlustrechnung Mio. € Q1 2017 Q1 2016 Delta (%) Umsatzerlöse 352,5 300,2 17,4 Umsatzkosten -290,9 -241,5 20,5 Forschungs- und Entwicklungskosten -23,2 -19,2 20,8 Vertriebskosten -18,5 -17,3 6,9 Allgemeine Verwaltungskosten -10,2 -8,8 15,9 Sonstige betriebliche Erträge 13,5 3,6 >100 Sons
Slide 27: Bilanz: Aktiva
Bilanz: Aktiva 31. März 31. Dez. Delta Mio. € 2017 2016 (%) Anlagevermögen (vor latenten Steueransprüchen) 469,6 483,7 -2,9 Latente Steueransprüche 80,1 79,9 0,3 Vorräte 254,2 253,1 0,4 Forderungen aus Lieferungen und Leistungen 135,7 113,5 19,6 Sonstige Forderungen und Vermögenswerte 30,7 37,3 -17,
Slide 28: Bilanz: Passiva
Bilanz: Passiva 31. März 31. Dez. Delta Mio. € 2017 2016 (%) Eigenkapital 507,2 491,1 3,3 Rückstellungen für Pensionen und ähnliche Verpflichtungen 171,2 175,9 -2,7 Latente Steuerrückstellungen 0,1 0,4 -75,0 Übrige Rückstellungen 39,1 38,4 1,8 Finanzschulden 40,2 44,0 -8,6 Übrige Verbindlichkeiten 5
Slide 29: Kapitalflussrechnung (verkürzt)
Kapitalflussrechnung (verkürzt) Mio. € Q1 2017 Q1 2016 EBIT 17,6 7,3 Cashflow aus laufender Geschäftstätigkeit (gesamt) 56,2 -8,0 Investitionen in immaterielle Vermögenswerte, Sachanlagen, Finanzanlagen -16,0 -19,9 Einzahlungen aus Anlagenabgängen 0,4 0,0 Cashflow aus Investitionstätigkeit (gesamt)
Slide 30: Überblick Segmente Q1 2017
Überblick Segmente Q1 2017 Q1 Q1 Delta Q1 Q1 Delta Auftragseingang (Mio. €) 2017 2016 (%) Unit sales 2017 2016 (%) DEUTZ Compact Engines 326,3 259,4 25,8 DEUTZ Compact Engines 35.321 29.770 18,6 DEUTZ Customised Solutions 76,9 67,9 13,3 DEUTZ Customised Solutions 1.832 2.342 -21,8 Summe operative Ak
Slide 31: Mitarbeiter
Mitarbeiter 31. März 31. März Delta 2017 2016 (%) Köln 2.193 2.237 -2,0 Ulm 414 408 1,5 Übrige Standorte in Deutschland 215 222 -3,2 Deutschland 2.822 2.867 -1,6 Standorte im Ausland 853 832 2,5 DEUTZ-Konzern gesamt 3.675 3.699 -0,6 Q1 2017 Resultat 9. Mai 2017 31
Slide 32: Finanzkalender & Kontaktdaten
Finanzkalender & Kontaktdaten H1 2017 Resultat 3. August 2017 Q1-Q3 2017 Resultat 7. November 2017 Kontaktdaten Christian Krupp Tel:+49 (0) 221 822 5400 Leiter Finanzen, Presse und Investor Relations Fax:+49 (0) 221 822 15 5400 Ottostraße 1 Email: krupp.c@deutz.com 51149 Köln (Porz-Eil) www.deutz.co
Slide 33: Disclaimer
Disclaimer Alle Zahlenangaben in dieser Präsentation beziehen sich auf fortgeführte Aktivitäten, sofern nichts anderes angegeben ist. Die Angaben in diesem Dokument beruhen auf den zum Erstellungszeitpunkt zur Verfügung stehenden Informationen. Insoweit besteht das Risiko und die Unsicherheit, dass