Slide 1: Skonsolidowane wyniki finansowe Grupy UNIMOT za IV kw. 2021 i 2021 r.
Skonsolidowane wyniki finansowe Grupy UNIMOT za IV kw. 2021 i 2021 r. 4 kwietnia 2022 r.
Slide 2: Agenda
AGENDA 1. Podsumowanie kwartału 2. Wyniki finansowe Grupy UNIMOT 3. Wyniki finansowe po segmentach 4. Perspektywy na kolejne kwartały 5. Załączniki
Slide 3: Sytuacja gospodarcza w 2021 r.
SYTUACJA GOSPODARCZA W 2021 R. PKB +5,7% Stopa bezrobocia -0,8 p.p. Inflacja +5,1% Sprzedaż detaliczna +5,8% Wzrost cen producentów w 2021 r. był najwyższy od 1997 r., a cen produkcji Produkcja przemysłowa budowlano-montażowej – od 2008 r. +14,4% 3 Źródło: GUS, Business Insider, Bankier.pl
Slide 4: Otoczenie rynkowe w 2021 r. – rosnące ceny surowców
OTOCZENIE RYNKOWE W 2021 R. – ROSNĄCE CENY SUROWCÓW Notowania cen oleju napędowego i biopaliwa* [USD/T] 1500 Notowania cen kontraktów na energię (BASE_Y-22)** [PLN/MWh] 1000 810 1300 2021 900 2021 710 1100 800 610 900 700 510 700 600 410 500 500 310 300 400 210 100 300 110 -100 200 02.01.2020 02.08.
Slide 5: Sytuacja rynkowa w 2021 r.
SYTUACJA RYNKOWA W 2021 R. Konsumpcja oleju napędowego w Polsce [w m3] Konsumpcja gazu LPG w Polsce [w m3] +7,0% +2,1% 22,0 20,3 21,0 20,7 5,2 19,8 4,8 4,8 4,7 4,6 5,6 5,3 7,0 5,9 6,5 4,2 4,1 3,9 3,8 4,0 14,5 15,4 15,4 15,0 13,3 0,7 0,9 1,0 0,8 0,7 2017 2018 2019 2020 2021 2017 2018 2019 2020 2021 w
Slide 6: IV kwartał 2021 r.: Grupa UNIMOT
IV KWARTAŁ 2021 R.: GRUPA UNIMOT Przychody ogółem: EBITDA skorygowana*: EBITDA: Wynik netto: 2,8 mld zł 13,1 mln zł 35,7 mln zł 25,1 mln zł Pozytywna kontrybucja biznesu oleju napędowego, biopaliw, LPG, stacji AVIA, spółki UEiG oraz UNIMOT System. Negatywny wpływ na wyniki: hurtowy handel gazem ziem
Slide 7: Publikacja strategii ESG (marzec 2022)
PUBLIKACJA STRATEGII ESG (MARZEC 2022) Działania realizowane w 12 konkretnych zadań ramach Strategii wspierają także wybrane Cele Zrównoważonego Rozwoju Pełna Strategia dostępna tutaj ONZ. 7
Slide 8: Agenda
AGENDA 1. Podsumowanie kwartału 2. Wyniki finansowe Grupy UNIMOT 3. Wyniki finansowe po segmentach 4. Perspektywy na kolejne kwartały 5. Załączniki
Slide 9: Podstawowe dane finansowe
PODSTAWOWE DANE FINANSOWE Przychody ogółem [w mln zł] Przychody ogółem [w mln zł] Struktura przychodów ze sprzedaży +126,6% +72,1% 2 822 7,2% 4,0% 8 207 2 081 8,2% 2020 80,6% Paliwa (ON, BIO, pozostałe) 1 731 1 572 Gaz LPG 1 338 1 245 4 460 4 770 7,9% 9,5% 986 3 371 Gaz ziemny i energia 2021 78,6% P
Slide 10: Rachunek wyników i marżowość
RACHUNEK WYNIKÓW I MARŻOWOŚĆ [w tys. zł] 4Q20 4Q21 4Q21/4Q20 20FY 21FY 21FY/20FY Przychody ogółem 1 245 387 2 822 475 +126,6% 4 769 994 8 207 216 +72,1% Zysk brutto ze sprzedaży* 94 808 123 602 +30,4% 249 521 366 239 +46,8% Marża brutto na sprzedaży* 7,6% 4,4% -3,2 p.p 5,2% 4,5% -0,8 p.p. Zysk opera
Slide 11: EBITDA vs. EBITDA skorygowana
EBITDA VS. EBITDA SKORYGOWANA EBITDA Skorygowana KOREKTY DO EBITDA KSIĘGOWEJ W 4Q2021: 42,6 EBITDA* 37,6 35,7 34,4 ▪ wpływ wyceny zapasów paliw ciekłych: -9 310 tys. zł w mln zł 32,9 27,0 ▪ wpływ przesunięć kosztów w czasie związanych przede wszystkim z 26,2 wykonaniem NCW, NCR i utrzymywaniem zapas
Slide 12: EBITDA vs. EBITDA skorygowana
EBITDA VS. EBITDA SKORYGOWANA Korekty [w mln zł] 2021 116,4 wpływ wyceny zapasów paliw ciekłych -22,8 wpływ przesunięć kosztów w czasie związanych przede wszystkim z -6,7 89,9 89,9 EBITDA wykonaniem NCW, NCR i utrzymywaniem zapasów obowiązkowych (księgowa) wpływ przesunięć kosztów w czasie w biznesi
Slide 13: Udział biznesów w wyniku EBITDA skorygowanej
UDZIAŁ BIZNESÓW W WYNIKU EBITDA SKORYGOWANEJ 4Q21 [w mln zł] 22,6 35,7 5,0 1,0 0,1 5,8 22,8 0,4 3,2 0,3 0,1 2,0 2,7 13,1 ON + BIO LPG Stacje AVIA Gaz UEiG Tradea Spółki Produkty Foto- Centrum Korekty EBITDA Paliw Ukraina Ziemny Gazowe Ropo- woltaika korp. EBITDA 4Q21 pochodne i Skorygowana nowe 4Q21
Slide 14: Główne przyczyny niższych wyników skonsolidowanych r/r
GŁÓWNE PRZYCZYNY NIŻSZYCH WYNIKÓW SKONSOLIDOWANYCH R/R 4Q21 [w mln zł] 22,6 35,7 4,0 0,3 0,2 13,1 28,0 1,2 1,2 5,6 1,3 13,1 1,4 0,6 0,4 EBITDA ON+BIO Gaz LPG Stacje AVIA Gaz UEiG Tradea Spółki Produkty Foto- Centrum EBITDA Korekty EBITDA Skorygowana Paliw Ukraina Ziemny Gazowe Ropo- woltaika korp. S
Slide 15: Udział biznesów w wyniku EBITDA skorygowanej
UDZIAŁ BIZNESÓW W WYNIKU EBITDA SKORYGOWANEJ 2021FY [w mln zł] 45,8 116,4 1,5 0,1 2,0 4,2 8,0 16,9 0,6 1,2 8,7 15,7 83,2 70,6 ON + BIO LPG Stacje AVIA Gaz UEiG Tradea Spółki Produkty Foto- Centrum Korekty Paliw Ukraina Ziemny Gazowe Ropo- woltaika korp. EBITDA EBITDA pochodne i Skorygowana I-XII 202
Slide 16: Główne przyczyny niższych wyników skonsolidowanych r/r
GŁÓWNE PRZYCZYNY NIŻSZYCH WYNIKÓW SKONSOLIDOWANYCH R/R 2021FY [w mln zł] 45,8 116,4 3,8 0,6 10,7 9,6 2,5 12,4 87,2 1,4 1,9 0,5 6,8 0,7 70,6 EBITDA ON+BIO Gaz LPG Stacje AVIA Gaz UEiG Tradea Spółki Produkty Foto- Centrum EBITDA Korekty EBITDA Skorygowana Paliw Ukraina Ziemny Gazowe Ropo- woltaika kor
Slide 17: Dobre poziomy głównych wskaźników finansowych
DOBRE POZIOMY GŁÓWNYCH WSKAŹNIKÓW FINANSOWYCH 2018 2019 2020 2021 CEL 2023 ▪ Wskaźnik płynności bieżącej ukształtował się na poziomie 1,28 tj. na poziomie wyższym niż zakładany w strategii Wskaźnik płynności bieżącej ▪ Wskaźnik pokrycia odsetek jest na bardzo (majątek obrotowy / zobowiązania 1,33 1,
Slide 18: Zadłużenie i finansowanie
ZADŁUŻENIE I FINANSOWANIE Linie kredytowe na 31.12.2021 Główne banki Łączny limit kredytowy* Główne kowenanty (zależne od banku) Odnowienie 258,5 mln PLN** Główne linie kredytowe odnawiane mBank, ING Bank Śląski, Wskaźnik płynności bieżącej, wskaźnik zysku netto, wskaźnik zysku ze corocznie. Pozosta
Slide 19: Agenda
AGENDA 1. Podsumowanie kwartału 2. Wyniki finansowe Grupy UNIMOT 3. Wyniki finansowe po segmentach 4. Perspektywy na kolejne kwartały 5. Załączniki
Slide 20: Otoczenie rynkowe ON
OTOCZENIE RYNKOWE ON Szacunkowa premia lądowa największych polskich producentów oleju napędowego* [zł/m3] Wzrost konsumpcji ON o 7,0% tj. z 20,7 mln m3 720 w 2020 do 22,0 mln m3 w 2021 670 (źródło: szacunki POPiHN) 620 570 520 Na premię lądową należy patrzeć w kategorii 470 trendu, a nie konkretnych
Slide 21: Segment ON+BIO
SEGMENT ON+BIO Wolumeny sprzedaży [w tys. m3] Przychody [w mln zł] EBITDA (S)* [w mln zł] EBITDA (S)* [w mln zł] +27,8% +109,8% -5,0% -1,7% 84,6 83,2 407,1 431,8 2 144 24,0 24,5 395,6 380,0 22,1 22,8 63,4 338,0 364,8 1 690 20,2 298,6 1 483 1 275 14,0 13,9 968 1 022 31,9 821 2Q20 3Q20 4Q20 1Q21 2Q21
Slide 22: Segment LPG
SEGMENT LPG Wolumeny sprzedaży [w tys. ton] Przychody [w mln zł] EBITDA (S)* [w mln zł] EBITDA (S)* [w mln zł] +4,6% +100,4% +419,0% +132,1% 57,2 55,2 56,5 54,0 52,6 16,9 43,0 211,4 7,1 39,9 168,4 139,8 5,0 105,5 125,8 3,3 6,7 7,3 7,3 83,8 60,6 2,0 1,7 1,4 1,0 2Q20 3Q20 4Q20 1Q21 2Q21 3Q21 4Q21 2Q20
Slide 23: Segment gaz ziemny
SEGMENT GAZ ZIEMNY Wolumeny sprzedaży [GWh] Przychody* [w mln zł] EBITDA S** [w mln zł] EBITDA (S)** [w mln zł] +232,3% +987,9% -81,0% 1 035,1 987,9 350,6 8,0 12,0 92,4 90,5 5,4 2,3 339,6 297,3 34,7 0,1 0,7 168,3 144,2 - 0,1 - 0,3 - 2,7 67,9 19,2 -0,8 8,4 6,6 -3,1 2Q20 3Q20 4Q20 1Q21 2Q21 3Q21 4Q21
Slide 24: Segment energia elektryczna
SEGMENT ENERGIA ELEKTRYCZNA Wolumeny sprzedaży [GWh] Przychody ogółem [w mln zł] EBITDA [w mln zł] EBITDA [w mln zł] +19,5% +163,9% 911,5 97,5 836,4 7,7 712,8 717,7 729,1 5,4 668,2 66,1 5,2 559,1 64,2 2,9 1,0 1,4 38,9 43,0 39,9 0,3 36,9 2Q20 3Q20 4Q20 1Q21 2Q21 3Q21 4Q21 18FY 19FY 20FY 21FY -1,5 -2,
Slide 25: Segment fotowoltaika
SEGMENT FOTOWOLTAIKA Wolumen zamontowany [KWp] Przychody ogółem [w mln zł] EBITDA [w mln zł] EBITDA [w mln zł] -31,6% -27,3% 20FY 21FY 1 352 1 229 4,7 1 047 4,1 -0,6 937 3,8 -0,8 -1,4 -2,0 716 3,2 -1,8 2,8 -2,0 308 1,2 -4,2 3Q20 4Q20 1Q21 2Q21 3Q21 4Q21 3Q20 4Q20 1Q21 2Q21 3Q21 4Q21 3Q20 4Q20 1Q21 2
Slide 26: Segment stacje paliw
SEGMENT STACJE PALIW Wolumeny sprzedaży na stacjach sieci AVIA Przychody segmentu* [w mln zł] EBITDA [w mln zł] EBITDA [w mln zł] (Grupa UNIMOT) w Polsce [w mln litrów] +76,6% +91,7% 2Q20 3Q20 4Q20 1Q21 2Q21 3Q21 4Q21 18FY 19FY 20FY 21FY 1,4 1,4 1,2 56,7 68,8 49,9 57,8 41,5 53,2 30,5 32,1 31,7 34,6
Slide 27: Segment stacje paliw – dodatkowe informacje
SEGMENT STACJE PALIW – DODATKOWE INFORMACJE Stacje AVIA Grupy UNIMOT w Polsce Przychody – stacje własne* [w mln zł] Przychody – franczyza** [w mln zł] Liczba stacji na Cel 200 31.12.2021: Stacje istniejące ▪ 22 – stacje 85 56,6 4Q21 2,2 50 60 własne (CODO) 4Q21 15 42 -21,4% ▪ 63 – stacje +115,2% Kon
Slide 28: Segment pozostałe produkty ropopochodne
SEGMENT POZOSTAŁE PRODUKTY ROPOPOCHODNE Wolumeny sprzedaży* [w tys. ton] Przychody** [w mln zł] EBITDA (S) [w mln zł] EBITDA [w mln zł] +9,4% +73,7% 311,2 19FY 20FY 21FY 1,10 19,6 19,7 15,1 18,0 0,14 -0,4 12,7 10,0 4,7 -0,10 -0,22 -0,28 -0,7 55,5 39,9 23,0 9,7 26,5 33,2 -0,86 -1,21 2Q20 3Q20 4Q20 1Q
Slide 29: Agenda
AGENDA 1. Podsumowanie kwartału 2. Wyniki finansowe Grupy UNIMOT 3. Wyniki finansowe po segmentach 4. Perspektywy na kolejne kwartały 5. Załączniki
Slide 30: Wojna w Ukrainie – bieżący i potencjalny wpływ na Grupę
WOJNA W UKRAINIE – BIEŻĄCY I POTENCJALNY WPŁYW NA GRUPĘ 24 lutego 2022 r. rozpoczęła się zbrojna agresja Federacji Rosyjskiej na niepodległą Ukrainę. Grupa Unimot na bieżąco monitoruje podejmowane przez administrację rządową, a także społeczność międzynarodową, kroki polityczne i ekonomiczne oraz an
Slide 31: Outlook na kolejne kwartały
OUTLOOK NA KOLEJNE KWARTAŁY GAZ PALIWA PŁYNNE I BIOPALIWA GAZ LPG STACJE AVIA Zmiana struktury dostaw paliw w związku z wojną w Aktywne dalsze poszukiwanie Dołączenie kolejnych stacji paliw do Ukrainie (obecnie Grupa efektywnie wykorzystuje tę alternatywnych źródeł dostaw z sieci AVIA i dalsze wdraż
Slide 32: Potencjał do wzrostu wartości spółki
POTENCJAŁ DO WZROSTU WARTOŚCI SPÓŁKI Prognoza skonsolidowana EBITDA skorygowana 100 120 000 Wolumen (prawa oś; w szt.) Obecność w sWIG80 [mln zł] Kurs (lewa oś; w zł) 90 100 000 80 86,5 70 75,3 80 000 70,6 63,7 60 50 60 000 31,5 40 24,7 40 000 30 20 20 000 2017 2018 2019 2020 2021 2021P 10 0 0 2015-
Slide 33: Agenda
AGENDA 1. Podsumowanie kwartału 2. Wyniki finansowe Grupy UNIMOT 3. Wyniki finansowe po segmentach 4. Perspektywy na kolejne kwartały 5. Załączniki
Slide 34: Bilans
BILANS [w tys. zł] 31.12.2021 31.12.2020 [w tys. zł] 31.12.2021 31.12.2020 ▪ Wzrost rzeczowych aktywów trwałych spowodowany głównie dostosowaniem dzierżawionych stacji Aktywa trwałe, w tym: Kapitał własny, w tym: do standardów sieci AVIA ▪ Wzrost zapasów wynika przede Rzeczowe aktywa trwałe 45 965 3
Slide 35: Rachunek przepływów pieniężnych
RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH [w tys. zł] 2021 2020 ▪ Ujemne przepływy na działalności operacyjnej wynikają w głównej mierze ze wzrostu cen Przepływy pieniężne z działalności operacyjnej: wszystkich produktów ropopochodnych, gazu ziemnego i energii elektrycznej w związku ze Zysk przed opodatkowani
Slide 36: Strategia na lata 2018-2023
STRATEGIA NA LATA 2018-2023 Cel nadrzędny: Budowa wartości Grupy dla akcjonariuszy poprzez wzrost efektywności biznesu i długoterminową dywersyfikację działalności. Bezpieczeństwo finansowe działalności jako jedna z najważniejszych wartości. Cele strategiczne: w 2023 r. Założenie ze strategii: 75 ml
Slide 37: Profil działalności
PROFIL DZIAŁALNOŚCI PALIWA STACJE PALIWA ENERGIA FOTO- POZOSTAŁE PŁYNNE PALIW GAZOWE ELEKTRYCZNA WOLTAIKA PRODUKTY ROPOPOCHODNE PALIWA BIOPALIWA GAZ LPG STACJE PALIW GAZ ZIEMNY ENERGIA ELEKTRYCZNA FOTOWOLTAIKA PRODUKTY OLEJE ROPA od 06.2020 ASFALTOWE od 09.2019 od 05.2020 od 09.2019 37
Slide 38: Struktura grupy kapitałowej
STRUKTURA GRUPY KAPITAŁOWEJ 100% 100% 100% 100% 100% 100% 75% 80% UNIMOT System Tradea UNIMOT Paliwa UNIMOT Energia UNIMOT UNIMOT 3 Seas Energy Operator Klastra Sp. z o.o. Sp. z o.o. Sp. z o.o. i Gaz Sp. z o.o. Ukraine LLC Asia LLC LLC Energii Sp. z o.o. dystrybucja dystrybucja ropy odnawialne źródł
Slide 39: Wybrane dane spółek zależnych za 4Q2021
WYBRANE DANE OPERACYJNE I FINANSOWE GŁÓWNYCH SPÓŁEK ZALEŻNYCH ZA 4Q2021 [w tys. zł] Tradea UEiG UNIMOT System 24 015 gaz Wolumeny [MWh] 641 606 9 856 28 491 EE Przychody ze sprzedaży 276 850 29 464 3 669 EBITDA 17 482 -603 362 Wynik operacyjny 17 457 -773 101 Wynik netto 15 503 -810 135 Aktywa obrot
Slide 40: Wybrane dane spółek zależnych za 2021FY
WYBRANE DANE OPERACYJNE I FINANSOWE GŁÓWNYCH SPÓŁEK ZALEŻNYCH ZA 2021FY [w tys. zł] Tradea UEiG UNIMOT System 93 508 Gaz Wolumeny [MWh] 3 150 488 28 166 124 414 EE Przychody ze sprzedaży 972 426 92 688 7 147 EBITDA 12 703 -1 226 582 Wynik operacyjny 12 568 -1 906 -443 Wynik netto 10 169 -1 782 -532
Slide 41: Dalsza budowa klastra biznesowego
DALSZA BUDOWA KLASTRA BIZNESOWEGO Rozwijamy nasze biznesy mając w świadomości trendy globalne i transformację rynku – aktualna struktura Grupy jest przemyślana, a biznesy dodatkowo są wzmacniane przez łączące je wielopłaszczyznowe synergie TERAZ W PRZYSZŁOŚCI Core business Wsparcie dla core business
Slide 42: NCW i NCR – obecne przepisy
NCW i NCR – OBECNE PRZEPISY Obowiązek wykonania NCW na 2022 r. Obowiązek wykonania NCR na 2022 r. (udział biopaliw): 8,8%* (średnia emisyjność): 6,0% Istnieje możliwość obniżenia do poziomu 7,22% (rozliczenie roczne) przy zastosowaniu współczynnika redukcyjnego (0,82) REALIZACJA NCW W 2022 R. REALIZ
Slide 43: Akcjonariat UNIMOT S.A.
AKCJONARIAT UNIMOT S.A. Akcjonariusz Liczba akcji Udział w kapitale Liczba głosów Udział w głosach Unimot Express Sp. z o.o. 3 593 625 43,84% 3 593 625 42,04% Zemadon Limited 1 616 661 19,72% 1 966 661 23,01% Robert Brzozowski – Wiceprezes Zarządu 72 860 0,89% 72 860 0,85% Filip Kuropatwa – Wiceprez
Slide 44: Słowniczek
SŁOWNICZEK Blending biopaliw – fizyczne mieszanie paliw pochodzenia kopalnego z biokomponentami pochodzącymi z przetwórstwa biomasy. Od 2017 r. bioblending jest obowiązkowym sposobem na częściowe wykonanie Narodowego Celu Wskaźnikowego. EBITDA – zysk przed odliczeniem odsetek, podatków, deprecjacją
Slide 45: Relacje inwestorskie UNIMOT S.A.
Niniejsza prezentacja została przygotowana przez Unimot S.A. („Spółka”) na potrzeby jej akcjonariuszy, analityków oraz innych kontrahentów. Niniejsza prezentacja została sporządzona wyłącznie w celach informacyjnych i nie stanowi oferty kupna bądź sprzedaży, ani oferty mającej na celu pozyskanie ofe