Osterreichische Post AG · VIE:POST
Osterreichische Post — Q1 2023 Earnings Presentation
35 slides from Osterreichische Post's earnings presentation, May 12, 2023
Slide 1: Österreichische Post Investorenpräsentation Q1 2023
ÖSTERREICHISCHE POST Investorenpräsentation Q1 2023 Georg Pölzl, CEO Walter Oblin, CFO Wien, 12. Mai 2023 INVESTORENPRÄSENTATION Investor Relations Wien, 12. Mai 2023
Slide 2: Österreichische Post im Überblick
ÖSTERREICHISCHE POST IM ÜBERBLICK Umsatzmix Q1 2023 Filial- & Finanz- dienstleistungen Paket International 6% Briefpost & 19% 29% Business Solutions Brief & Werbepost Paket & Logistik Filiale & Bank 665 – Briefpost – Pakete und Express – Filial- und Finanz- Mio EUR – Werbesendungen – Fulfillment und
Slide 3: Wirtschaftliches Umfeld 2023 von Inflation und Währung beeinträchtigt
WIRTSCHAFTLICHES UMFELD 2023 VON INFLATION UND WÄHRUNG BEEINTRÄCHTIGT Konsolidierung im E-Commerce Türkei: hohe Inflation bei volatiler Inflation treibt Kosten (auch im stationären Handel) Währung E-Commerce-Umsatz mit Waren in Verbraucherpreisindex Österreich FX Kurs türkische Lira Deutschland (nom
Slide 4: Überblick 2023
ÜBERBLICK 2023 Guter Start im Q1 Herausforderungen Maßnahmen Δ Q1 22/23 Mio EUR – Konjunkturelle Entwicklung volatil – Prozesse & Kosten Umsatzerlöse +10,5% 664,7 Effizienzsteigerungen bei Logistik- – Personalkosten Brief & Werbepost +3,3% 308,6 prozessen sowie Kostendisziplin im Kollektivvertraglic
Slide 5: Kontinuierliche Strukturveränderung
KONTINUIERLICHE STRUKTURVERÄNDERUNG Brief und Paket als starke Säulen für den Konzernumsatz Δ Q1 22/23 Umsatzerlöse in Mio EUR 664,7 +10,5% 647,0 601,4 502,9 323,7 327,1 454,1 283,1 +15,5% 64,4 174,5 Paket & Logistik Brief & Werbepost Filiale & Bank 348,2 311,0 298,9 308,6 317,5 +3,3% 40,9 13,2 17,7
Slide 6: Konzernumsatz Q1 2023 positiv entwickelt
KONZERNUMSATZ Q1 2023 POSITIV ENTWICKELT Umsatzentwicklung Konzern: +10,5% in Q1 2023 Brief- und Werbegeschäft mit positiven Tarifeffekten, Mio EUR +10,5% Erholung im Paketgeschäft in Österreich und in der Türkei, (+5,5% exkl. Paket Türkei) gute Entwicklung des Zins- und Provisionsgeschäfts der bank
Slide 7: Konzernergebnis Q1 2023 mit Ergebnisverbesserung in Filiale & Bank
KONZERNERGEBNIS Q1 2023 MIT ERGEBNISVERBESSERUNG IN FILIALE & BANK EBIT-Entwicklung Konzern: +18,7% in Q1 2023 Positive Entwicklung des Konzernergebnisses vor allem beeinflusst von Mio EUR Division Filiale & Bank +18,7% Brief & Werbepost: -0,3% auf 41,0 Mio EUR – Rückläufige Mengen in der Brief- und
Slide 8: Strategie Post: Vorwärts in die Zukunft
STRATEGIE POST: VORWÄRTS IN DIE ZUKUNFT INVESTORENPRÄSENTATION Investor Relations Wien, 12. Mai 2023 8
Slide 9: Briefpost
1 BRIEFPOST Briefvolumen Österreich Q1 2023 (Sendungen bereinigt auf Tagesbasis) Volumen Österreich und International – Briefvolumen in Österreich -4% im (Mio Sendungen) Vergleich zum Vorjahr – Kaum Sonderaussendungen bzw. –effekte in Q1 Ø -4,3% p.a. Ø -4,6% p.a. – Weiterhin hoher Rückgang der Brief
Slide 10: Priority- und Non-Priority-Tarife in Europa
1 PRIORITY- UND NON-PRIORITY-TARIFE IN EUROPA Nominalwerte der Priority Briefpreise Dänemark 4,30 1,38 3,69 Italien 2,80 1,39 3,23 Griechenland 1,90 1,25 2,63 Lettland - 2,57 Belgien 2,14 1,39 2,19 Rumänien 0,79 1,28 2,17 Estland 1,50 1,29 2,15 Polen 1,03 1,58 1,94 Finnland 2,10 1,90 Tschechien 1,05
Slide 11: Werbe-/Medienpost in Österreich
1 WERBE-/MEDIENPOST IN ÖSTERREICH Werbe-/Medienpostvolumen Q1 2023 (Sendungen bereinigt auf Tagesbasis) – Rückgang Werbe- und Medienpost um 11% in Q1 2023 nach +9% in Q1 2022 Volumen – Generell rückläufiges Werbegeschäft (Mio Sendungen) feststellbar mit unterschiedlichem Werbeverhalten in Kund*innen
Slide 12: Paketgeschäft in Österreich
1 PAKETGESCHÄFT IN ÖSTERREICH Paketvolumen Q1 2023 (Sendungen bereinigt auf Tagesbasis) – Paketwachstum in Österreich +5% im Volumen Vergleich zum Vorjahr (Mio Sendungen) – Quartalsvergleich von Pandemie und Lockdowns geprägt – Nach Konsolidierung der Mengen im Vorjahr Ø +9,8% p.a. Ø +12,5% p.a. nun
Slide 13: Investitionen in nachhaltige Infrastruktur
1 INVESTITIONEN IN NACHHALTIGE INFRASTRUKTUR CAPEX (Mio EUR) CAPEX Q1 2023 160-180 Reduzierte CAPEX- - Maintenance CAPEX von 13,4 Mio EUR 161 152 Anforderungen ab - Growth CAPEX von 10,7 Mio EUR 143 2024 CAPEX Prognose 2023 - Erwartung 160-180 Mio EUR - Verfügbarkeit von Fahrzeugen und Bauleistungen
Slide 14: Ausbau der Logistikinfrastruktur in Österreich
1 AUSBAU DER LOGISTIKINFRASTRUKTUR IN ÖSTERREICH 2018 2019 2020 2021 2022 2023 2024 Sortierkapazität (Pakete/h, kumuliert) LZ Wien LZ Steiermark LZ Oberösterreich 138.000 129.000 LZ Niederösterreich Erweiterung LZ Tirol LZ Wien LZ Vorarlberg 104.000 bis 2023 LZ Salzburg 91.000 LZ Steiermark 76.000 L
Slide 15: Personalstruktur in Österreich
1 PERSONALSTRUKTUR IN ÖSTERREICH Mitarbeiter*innen im Kerngeschäft in Österreich Vollzeitkräfte (Periodendurchschnitt) 21.926 490 17.697 -572 17.125 9.397 -348 Beamt*innen -227 Mitarbeiter*innen KV alt +4 Mitarbeiter*innen KV neu 9.866 9.870 12.039 3.486 3.259 Kollektivvertrag neu 4.345 3.997 Kollek
Slide 16: Profitables Wachstum in nahen Märkten
2 PROFITABLES WACHSTUM IN NAHEN MÄRKTEN Fokus auf Paket & Logistik CEE/SEE TÜRKEI Pakete in Mio Pakete in Mio 198 186 182 Umsatzerlöse Q1 2023 11,4 Mio EUR 127 127 Deutschland 44 52 54 34 35 44 Slowakei 14 Ungarn 2018 2019 2020 2021 2022 Q1 2018 2019 2020 2021 2022 Q1 Slowenien 2023 2023 Kroatien Se
Slide 17: Paket Türkei – Aras Kargo
2 PAKET TÜRKEI – ARAS KARGO FX Kurs türkische Lira Finanzkennzahlen (1 EUR in TRY) 20,0 21,3 – Paketanstieg von 8% in Q1 2023 15,2 – Umsatz (nach Bilanzierung Hyperinflation) +120% auf 1.743 Mio TRY ≙ 84 Mio EUR 9,1 – Gute Geschäftsentwicklung bei schwierigem Marktumfeld 2021 2022 2023 April 2023 Se
Slide 18: bank99: Integration bringt solide Ausgangsbasis
3 BANK99: INTEGRATION BRINGT SOLIDE AUSGANGSBASIS Positive Impulse durch verbessertes Zinsumfeld 31.3.2022 31.3.2023 Bilanz bank99 zum 31.3.2023 Mrd EUR Nach UGB 3,1 3,1 Top Themen 2023 Filial- und Digitalbank Technische Integration (IT System bank99/ING) Kund*innen 245.000 260.000 Bilanzsumme Produ
Slide 19: SB-Lösungen bei Post-Kund*innen sehr beliebt
3 SB-LÖSUNGEN BEI POST-KUND*INNEN SEHR BELIEBT Sendungsmengen 24/7 (Mio Stück) Ø +15% p.a. Erste Meile (Versenden, Retournieren) Letzte Meile (Empfangen) 23,4 21,6 17,6 11,2 715 10,4 Versandgeräte 13,8 8,4 11,3 6,6 68.567 8,3 5,2 Empfangsboxen 5,6 4,8 5,9 4,3 4,3 3,3 3,4 3,2 2,5 1,7 6,4 7,0 106.956
Slide 20: Strategie Post: Vorwärts in die Zukunft
STRATEGIE POST: VORWÄRTS IN DIE ZUKUNFT INVESTORENPRÄSENTATION Investor Relations Wien, 12. Mai 2023 20
Slide 21: Von CO2-neutral zu CO2-frei in Österreich
VON CO2-NEUTRAL ZU CO2-FREI IN ÖSTERREICH Weiterer Ausbau des E-Fuhrparks und der PV Anlagen E-Fuhrpark Hochlaufkurve PV Anlagen (Anzahl Fahrzeuge) (Leistung in MWp kumuliert) >20,0 >4.600 ~15,0 >3.800 3.039 2.418 ~8,0 4,3 3,0 1,4 2011 21 22 23e 24e 2030e 2014 21 22 23e 24e 2030e 1-spurig 2-spurig I
Slide 22: Unsere ESG Ratings bestätigen Rolle als Vorreiterin
UNSERE ESG RATINGS BESTÄTIGEN ROLLE ALS VORREITERIN 6,6 AAA (Range von AAA bis CCC) 0 4,8 10 Prime Status, Top 10% Rating C+ (Range von A+ bis D–) A (Range von A bis D–), Supplier C A Engagement Leader D- A 15.7 (Low Risk) Top 7% (Range von 0 bis 50) 58 von 100 Punkten 48 58 0 100 Top 59 von 100 Pun
Slide 23: Ambitionen der Österreichischen Post werden gewürdigt
AMBITIONEN DER ÖSTERREICHISCHEN POST WERDEN GEWÜRDIGT CEO & CFO ALC Award Neuerliche 2022 des Jahres Aufnahme ESG Reporting 2023 in der CDP A List Kategorie ESG 2. Platz 1. Platz Austrian Effective Sustainability Sustainability Reporting Communicator Award 2022 2022 Austria INVESTORENPRÄSENTATION In
Slide 24: Kennzahlenüberblick
KENNZAHLENÜBERBLICK Q1 2022 Q1 2023 Umsatzerlöse (Mio EUR) 601,4 664,7 Positive Entwicklung der Umsatzerlöse (+10,5%) EBITDA-Marge (%) 13,5 14,3 EBITDA-Marge auf 14,3% gesteigert EBIT-Marge (%) 6,6 7,1 EBIT-Marge mit 7,1% gut entwickelt Ergebnis/Aktie (EUR) 0,46 0,46 Ergebnis je Aktie auf Vorjahresn
Slide 25: Kennzahlen der Ertragslage
KENNZAHLEN DER ERTRAGSLAGE Mio EUR Q1 2022 Q1 2023 % ∆ Umsatzerlöse 601,4 664,7 10,5% 63,3 Positive Umsatzentwicklung in allen Divisionen: Sonstige betriebliche Erträge 28,4 18,6 -34,5% -9,8 Brief & Werbepost +3,3%, Materialaufwand/bezogene Leistungen -175,6 -197,6 -12,5% -22,0 Paket & Logistik +15,
Slide 26: Division Brief & Werbepost: Umsatzentwicklung Q1 2023
DIVISION BRIEF & WERBEPOST: UMSATZENTWICKLUNG Q1 2023 Briefpost & Business Solutions (Mio EUR) Werbe-/Medienpost (Mio EUR) – Briefvolumen in Österreich -4% – Werbe- und Medienpostvolumen -11% – Internationales Briefvolumen weiter rückläufig – Werbemarkt weiterhin unter Kostendruck (unverändert – Pos
Slide 27: Division Brief & Werbepost: Kennzahlen der Ertragslage
DIVISION BRIEF & WERBEPOST: KENNZAHLEN DER ERTRAGSLAGE Mio EUR Q1 2022 Q1 2023 % ∆ Umsatzerlöse 298,9 308,6 3,3% 9,7 • Briefpost & Business Solutions 187,6 198,2 5,6% 10,6 Umsatzplus nach Tarifmaßnahmen aus 2022 • Werbepost 81,5 79,2 -2,8% -2,3 Werbung weiter unter Druck • Medienpost 29,8 31,2 4,9%
Slide 28: Division Paket & Logistik: Umsatzentwicklung Q1 2023
DIVISION PAKET & LOGISTIK: UMSATZENTWICKLUNG Q1 2023 Umsatzentwicklung Division Paket & Logistik: +15,5% Mio EUR Gute Umsatzentwicklung in allen Regionen; Wegfall von +15,5% pandemiebedingten Sonderlogistikleistungen (+4,6% exkl. Paket Türkei) Paket Österreich: +8,3% (+14,2 Mio EUR) – Volumenanstieg
Slide 29: Division Paket & Logistik: Kennzahlen der Ertragslage
DIVISION PAKET & LOGISTIK: KENNZAHLEN DER ERTRAGSLAGE Mio EUR Q1 2022 Q1 2023 % ∆ Umsatzerlöse 283,1 327,1 15,5% 44,0 Positive Volumen- und • Paket Österreich 170,9 185,0 8,3% 14,2 Umsatzentwicklung • Paket Türkei 50,4 83,6 65,9% 33,2 Umsatz stark beeinträchtigt • Paket CEE/SEE 42,4 43,4 2,3% 1,0 vo
Slide 30: Division Filiale & Bank: Umsatzentwicklung Q1 2023
DIVISION FILIALE & BANK: UMSATZENTWICKLUNG Q1 2023 Umsatzentwicklung Division Filiale & Bank: +41,8% Mio EUR Weiterhin positive Umsatzentwicklung durch verbessertes +41,8% Zinsumfeld für Banken Erträge aus 37,5 Finanzdienstleistungen: +10,2 Mio EUR – Steigender Zinsüberschuss nach Erhöhung der 9,9 2
Slide 31: Division Filiale & Bank: Kennzahlen der Ertragslage
DIVISION FILIALE & BANK: KENNZAHLEN DER ERTRAGSLAGE Mio EUR Q1 2022 Q1 2023 % ∆ Umsatzerlöse 26,4 37,5 41,8% 11,1 Steigender Zinsüberschuss stützt Umsatzerlöse der Bank • Erträge aus Finanzdienstleistungen 17,4 27,6 58,5% 10,2 • Filialdienstleistungen 9,0 9,9 9,7% 0,9 Interne Leistungsverrechnung 46
Slide 32: Solide Bilanz- und Finanzierungsstruktur
SOLIDE BILANZ- UND FINANZIERUNGSSTRUKTUR Mio EUR 5.376,0 5.376,0 31.03.2023 Zahlungsmittel, Geldmarkt-/ 142,0 150 Mio EUR Kredite und Wertpapierveranlagungen 118,1 584,4 Andere finanzielle 415 Mio EUR Leasingverbindlich- Verbindlichkeiten Fin. Vermögenswerte, keiten (IFRS 16) Investment Property 519
Slide 33: Operativer Free Cashflow auf solidem Niveau
OPERATIVER FREE CASHFLOW AUF SOLIDEM NIVEAU Mio EUR Operativer Free Cashflow Free Cashflow vor Geldmarkt- und von 75 Mio EUR Wertpapierveranlagungen von 52 Mio EUR 87,5 +1,0 75,1 -13,4 -10,7 51,5 -12,9 Cashflow aus Geschäfts- Maintenance Sonstiges Operativer Growth Akquisitionen/ Free Cashflow tätig
Slide 34: Ausblick 2023
AUSBLICK 2023 Marktumfeld – Inflation als bestimmender Faktor (Energiekosten, Personalkosten) – Konjunkturelles Umfeld und Kaufkraft der Konsument*innen schwer prognostizierbar – Visibilität der Mengenentwicklung beeinträchtigt – Aktive Produkt- und Preisgestaltung wichtig Umsatz – Wachstum Konzernu
Slide 35: Kontakt
KONTAKT Österreichische Post AG Finanzkalender 2023 Investor Relations 10. August 2023 Halbjahresbericht 2023 Rochusplatz 1, 1030 Wien 14. November 2023 Zwischenbericht 1.–3. Quartal 2023 Website: post.at/ir E-Mail: investor@post.at Telefon: +43 57767-30400 Disclaimer Diese Präsentation enthält zuku