Slide 1: 2020年3月期 第3四半期 決算説明会
2020年3月期 第3四半期 決算説明会 ソフトバンク株式会社 2020年2月7日
Slide 2: 免責事項
免責事項 本資料に含まれる計画、見通し、戦略その他の将来に関する記述は、本資料 作成日時点において当社が入手している情報および合理的であると判断して いる一定の前提に基づいており、さまざまなリスクおよび不確実性が内在し ています。実際の業績などは、経営環境の変動などにより、当該記述と大き く異なる可能性があります。また、本資料に記載されている当社および当社 グループ以外の企業などにかかわる情報は、公開情報などから引用したもの であり、情報の正確性などについて保証するものではありません。
Slide 3: 売上高
売上高 ［億円］ 36,180 35,000 34,545 ZHD連結影響 30,000 27,767 6,778 30%増 25,000 20,000 15,000 (遡及後対比 5%増) 10,000 5,000 0 (注) 2018年度実績は、 Zホールディングス株式会社（旧ヤフー株式会社）を連結 2018年度Q3累計 2018年度Q3累計 2019年度Q3累計 子会社化した影響の遡及修正を実施しています。 (注) 本資料では、 Zホールディングス株式会社を便宜上「ZHD」と表記する場合 ［ZHD遡及前］ ［ZHD遡及後］ があります。また、当社開示におけるセグメント名は「ヤフー」となり
Slide 4: 売上高 セグメント別
売上高 セグメント別 ［億円］ 36,180 35,000 34,545 30,000 25,000 20,100 20,359 コンシューマ 全事業 増収 20,000 15,000 4,709 法人 4,558 10,000 3,637 流通 2,912 ヤフー・その他 5,000 6,975 7,474 0 2018年度Q3累計 2019年度Q3累計 (注) 2018年度実績は、 Zホールディングス株式会社（旧ヤフー株式会社）を ［ZHD遡及後］ 連結子会社化した影響の遡及修正を実施しています。 3
Slide 5: 営業利益
営業利益 ［億円］ 7,951 7,295 ZHD連結影響 6,349 7,000 946 25%増 6,000 5,000 4,000 3,000 (遡及後対比 9%増) 2,000 1,000 0 2018年度Q3累計 2018年度Q3累計 2019年度Q3累計 (注) 2018年度実績は、 Zホールディングス株式会社（旧ヤフー株式会社）を ［ZHD遡及前］ ［ZHD遡及後］ 連結子会社化した影響の遡及修正を実施しています。 4
Slide 6: 営業利益 セグメント別
営業利益 セグメント別 ［億円］ 7,951 7,295 全事業 7,650 6,650 5,650 4,650 5,476 5,675 増益 3,650 コンシューマ +200 スマホ契約数増加など 法人 +33 ソリューション等増加など 2,650 771 流通 +26 ICT領域が好調 1,650 737 134 161 ヤフー +74 コマース増加（㈱ZOZO連結影響含む） 1,162 1,235 650 その他･連結調整 +324 PayPay㈱ 資本変更影響、 ▲215 109 サイバーリーズン株式売却影響など (350) 2018年度Q3累計 2019年度Q3累計 (注) 201
Slide 7: 純利益
純利益 ［億円］ 4,233 4,366 4,000 3,959 ZHD連結影響 3,500 274 3,000 2,500 10%増 (遡及後対比 3%増) 2,000 1,500 1,000 500 0 2018年度Q3累計 2018年度Q3累計 2019年度Q3累計 (定義) 純利益：親会社の所有者に帰属する四半期利益 (注) 2018年度実績は、 Zホールディングス株式会社（旧ヤフー株式会社）を ［ZHD遡及前］ ［ZHD遡及後］ 連結子会社化した影響の遡及修正を実施しています。 6
Slide 8: 2019年度Q3累計連結業績
2019年度Q3累計連結業績 ［億円］ 2018年度 2018年度 2019年度 増減 増減率 Q3累計 Q3累計 Q3累計 (遡及後対比) (遡及後対比) [ZHD遡及前] [ZHD遡及後] 売上高 27,767 34,545 36,180 +1,635 +5% 営業利益 6,349 7,295 7,951 +656 +9% 純利益 3,959 4,233 4,366 +133 +3% (注) 2018年度実績は、 Zホールディングス株式会社（旧ヤフー株式会社）を連結子会社化した影響の遡及修正を実施しています。 7
Slide 9: 2019年度 連結業績予想
2019年度 連結業績予想 ［億円］ 売上高・営業利益予想を上方修正 2019年度 2019年度 通期予想 通期予想 増減 修正理由 [期初] [今回] 売上高 48,000 48,200 ＋200 スマホ契約数の増加 法人ソリューション等の伸び 営業利益 8,900 9,000 +100 同上 ZHDとLINEの経営統合に伴う 純利益 4,800 4,800 0 法人税195億円をQ3に計上した ため 据え置き (注) 配当金は一株当たり年間85円を据え置きます。 (注) ZHDとLINEの経営統合に伴う法人税計上：Zホールディングス株式会社とLINE株式会社の経営統合に関する最終契約が20
Slide 10: コンシューマ事業
8 (5 SSR
Slide 11: コンシューマ事業 売上高
コンシューマ事業 売上高 ［億円］ 20,100 20,359 20,000 5,276 4,747 物販等 携帯端末の売上は減少も ブロード 通信サービス売上 15,000 2,866 2,683 バンド 10,000 12,141 12,746 モバイル 5%増 （モバイル＋ブロードバンド） 5,000 0 2018年度Q3累計 2019年度Q3累計 10
Slide 12: スマートフォン 累計契約数
スマートフォン 累計契約数 ［万件］ 2,348 2,146 9%増 2,000 1,500 1,000 全ブランドで純増 増加幅も拡大 500 19年度Q3 202万件増 19年度Q2 194万件増 0 19年度Q1 174万件増 2016年度 17年度Q3 18年度Q3 19年度Q3 2016年度Q3 (注) 法人契約を含みます。 (定義) 増加幅：前年同期末対比の増加件数 11
Slide 13: スマートフォン 解約率
スマートフォン 解約率 ［%］ 1.00 0.85 0.79 0.80 スマホ解約率 過去最低 0.60 0.40 0.53 0.20 0.00 2016年度Q3 2016年度 17年度Q3 18年度Q3 19年度Q3 ［四半期平均］ (定義)解約率＝解約数÷稼働契約数 12
Slide 14: ブロードバンド 累計契約数
ブロードバンド 累計契約数 ［万件］ 778 752 700 600 500 400 300 200 572 625 9%増 100 0 2016年度 17年度Q3 18年度Q3 19年度Q3 2016年度Q3 (注) ｢SoftBank 光｣契約数は、｢SoftBank Air｣契約数を含みます。 13
Slide 15: 3Gサービス2024年提供終了を発表
｢3Gサービス｣ 2024年提供終了を発表 通信サービスの変遷 2G 経営資源を さらに５Gへ集中 1994年 ～2010年 3G 2002年 ～2024年1月下旬 4G 2012年～ 2020年3月下旬～ 14
Slide 16: SoftBank 5G
SoftBank
Slide 17: ５Gサービスに向けた取り組み スポーツ観戦
５Gサービスに向けた取り組み スポーツ観戦 高校バスケ選手権大会における5Gプレサービス （2019年12月） AR×観戦体験 リアルタイム分析×映像配信 会場内５G体験席 会場内タブレット端末 (注)高校バスケ選手権大会：SoftBank ウインターカップ2019 令和元年度 第72回全国高等学校バスケットボール選手権大会 16
Slide 18: ５Gサービスに向けた取り組み ゲーム
５Gサービスに向けた取り組み ゲーム ５G×クラウドゲーミング 超高性能MECサーバで処理 操作情報を リアルタイム5G通信 処理結果を 送信 映像で送信 ５Gの商用化に向けて 現在βテスト実施中 (注) MEC：Multi-access Edge Computing 17
Slide 19: ５Gサービスに向けた取り組み ライブ体験
５Gサービスに向けた取り組み ライブ体験 バーチャル XR× アーティスト ×リアル会場 VR×ライブ配信 DIVE XR FESTIVAL LiVR 2019年9月 千葉・幕張メッセ AKB48グループチャンネル開始 2日間で約1万4000人動員 各劇場の最前列にVRカメラを設置 今後５Gの活用でライブ体験はさらに進化 18
Slide 20: 法人事業 売上高
法人事業 売上高 ［億円］ 4,558 4,709 3%増 4500 4000 3500 1,982 2,060 モバイル 3000 ｢ソリューション等｣が 2500 19%増で成長をけん引 1,465 固定通信 2000 1,580 1500 AI RPA デジタル 1000 クラウド マーケ ティング 996 1,184 ソリューション等 IoT 500 ロボット ネット 0 セキュ ワーク リティ 2018年度Q3累計 2019年度Q3累計 19
Slide 21: 法人事業 営業利益
法人事業 営業利益 ［億円］ 800 737 771 一過性要因 86 700 600 昨年度の一過性要因を除くと 18%増 500 400 300 651 (一過性要因含む前年比 5%増) 200 100 0 2018年度Q3累計 2019年度Q3累計 (注) 一過性要因：ネットワーク構築に係る大口契約の満了に伴い、 受注損失引当金の戻入などを計上したことによる、一時的な費用の減少 20
Slide 22: 法人事業 ソリューション等売上高
法人事業 売上高 ソリューション等 クラウド領域 デジタルマーケティング領域 IoT領域 1年で1.3倍 100 90 1年で1.2倍 100.000 90.000 1年で4.2倍 200 80 80.000 70 70.000 150 60 60.000 50 50.000 100 40 40.000 30 30.000 50 20 20.000 10 10.000 0 0 0.000 2018年度 2018年度Q3累計 2019年度 2019年度Q3累計 2018年度 2019年度 2018年度 2019年度 Q3累計 Q3累計 Q3累計 Q3累計 Q3累計 Q3累計 21
Slide 23: デジタルマーケティング
デジタルマーケティング 広告事業に加え、データ活用のコンサルティング会社を設立 出資構造 提供サービス データ収集／ マーケティング 蓄積／統合 支援 事業支援 データ活用による インキュデータ株式会社 マーケティング深化 企業の売上向上 企業の変革 （2019年9月 設立発表） 事業創造 テクノロジー マーケティング ワンストップ支援 企業のデジタルトランスフォーメーションに貢献 22
Slide 24: IoTソリューション
IoTソリューション 社会課題の解決に貢献するさまざまなソリューションを提供 ※1 ※2 ※3 LPガスメーター向け 蛍光灯一体型 人流統計データ解析 リアルタイム監視 防犯カメラサービス 通信ボード SIMカード カメラ メーター検針の自動化 人の集中状況を把握 カメラ映像による犯罪抑止 人手不足の解消 都市の混雑緩和 安心安全の向上 ※1 当社は、LPガススマートメーター向け通信ボード、LPガス集中監視センターなど向け専用IoTプラットフォームを提供しています。※2 人流統計データには、個人を特定する情報は一切 含まれておりません。 ※3 当社は、防犯カメラ本体、4Gデータ通信サービス、ク
Slide 25: 法人事業における5G活用
法人事業における5G活用 トンネル工事 災害時 × 無人機 × 遠隔操作 IoTセンサー × 遠隔監視 高精細映像 フルHD画像カメラ ＋各種センサー 有毒ガス など 5G 5G 各種センサー ガス 温度 … トンネル外 操作室 トンネル内 作業現場 トンネル外 モニター室 トンネル内 作業現場 作業員の安全を確保 異常をいち早く察知 5Gの特長を生かして工事現場の安全性向上に貢献 (注) 2019年12月 Wireless City Planning株式会社、大成建設株式会社とトンネル工事現場での実証実験を実施しました。 24
Slide 26: デジタルトランスフォーメーションを加速させ社会課題の解決を推進
デジタルトランスフォーメーションを加速させ 社会課題の解決を推進 25
Slide 27: 26
26
Slide 28: ヤフー事業 売上高
ヤフー事業 売上高 ［億円］ 7,596 7,081 7,000 2,248 メディア 6,000 2,224 5,000 4,000 7%増 3,000 5,348 コマース・その他 コマース事業 4,857 2,000 引き続き好調 1,000 0 2018年度Q3累計 2019年度Q3累計 (注) Zホールディングスは、2019年11月にファッション通販サイト「ZOZOTOWN」 を運営する株式会社ZOZOを子会社化しました。そのため「コマース」の売上高は、 ZOZOの２か月分の業績を含みます。 27
Slide 29: ヤフー事業 Zホールディングス㈱ 営業利益
ヤフー事業 Zホールディングス㈱ 営業利益 ［億円］ 476 2019年6月 479 子会社化 395 400 355 366 362 ソフトバンクによる子会社化以降 400 +200 200 200 200 208 +40 +113 利益回復 0 -46 -72 00 -114 -163 -172 営業利益 前年同期比 -200 -200 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 (注) Zホールディングス㈱営業利益は、Zホールディングスの連結業績 2018年度 2019年度 となるため、当社の「ヤフー事業」のセグメント利益とは異なります。 28
Slide 30: ヤフー事業 eコマース取扱高
ヤフー事業 eコマース取扱高 コマース ［億円］ 6,904 6,000 6,027 15%増 5,000 4,000 ZOZO子会社化影響 (2カ月分) 3,000 2,000 トラベル事業などの好調 1,000 0 2016年度Q3 2016年度 17年度Q3 18年度Q3 19年度Q3 (出所) 2020年2月5日 Zホールディングス決算資料 29 (注) ZOZOは子会社化を完了した2019年11月以降の取扱高のみを算入しています。
Slide 31: PayPayモール いい買物の日 実績
｢いい買物の日｣ 実績 取扱高 140 ｢PayPayモール｣の 120 販売好調を背景に 1.4倍 100 取 80 扱 高 60 40 20 0 高額商品も売れ行き活況 2018年11月11日 2019年11月11日 (定義) 取扱高：｢Yahoo!ショッピング｣および｢PayPayモール｣の合算取扱高 (注) ｢PayPayモール｣はヤフー㈱の事業です。｢PayPay｣はヤフー㈱の登録商標です。 30
Slide 32: Yahoo! JAPAN 月間ログインユーザーID数
｢Yahoo! JAPAN｣月間ログインユーザーID数 メディア ［万ID］ 5,011 5,000 4,709 6%増 4,000 3,000 2,000 1,000 0 2016年度Q3 2016年度 17年度Q3 18年度Q3 19年度Q3 (出所) 2020年2月5日 Zホールディングス決算資料 (定義) 各四半期末月中にログインしたYahoo! JAPAN ID数 31
Slide 33: ZホールディングスとLINEの経営統合を発表
Zホールディングスと LINEの経営統合を発表 2019年11月 (注) 2019年12月23日 経営統合に関する最終合意を締結しました。 32
Slide 34: ２社の経営統合を2020年10月に予定
２社の経営統合を2020年10月に予定 統合後ストラクチャ 持分比率 50% 50% 少数株主 ジョイントベンチャー 34.7% 65.3% ソフトバンク 連結子会社 100% 100% 33
Slide 35: AIテックカンパニーへ [統合後イメージ]
｢AIテックカンパニー｣へ [統合後イメージ] その他グループ会社 利用者数 月間 8,300万人 月間 6,743万人 ー メディア コマース フィンテック SNS ー ー (出所) LINE利用者数：LINE｢2019年12月期第４四半期決算補足説明資料｣(日本の月間アクティブユーザー数) (注) 提供サービスの一部を記載しています。(出所) ヤフー利用者数：ニールセン「TOPS OF 2018: DIGITAL IN JAPAN日本におけるトータルデジタル利用者数TOP10」 34
Slide 36: AI IoT SNS
通信 AI IoT メディア･広告 他社には真似できない未来を創る コマース 決済 フィンテック SNS 35
Slide 37: 新規事業
AN THIEL O PYAR
Slide 38: PayPay
AYVERAV-—ER | PayPay] 37
Slide 39: PayPay 登録ユーザー数
｢PayPay｣ キャッシュレス 消費者還元事業/ 2,500 登録ユーザー数(累計) まちかどペイペイ ［万人］ 月替わり 2,000 キャンペーン 高い成長率を維持し 2,400万人突破 第2弾 100億円 1,500 キャンペーン 100億円 1,000 あげちゃう （2020年2月2日） キャンペーン 500 0 2018年10月 2020年2月 (出所) PayPay株式会社調べ、期間：2018年10月5日～2020年2月2日 (定義) 登録ユーザー数：｢PayPay｣アプリ経由と｢Yahoo! JAPAN｣アプリ経由の合計 38
Slide 40: PayPay ひと月当たりの決済回数
｢PayPay｣ ひと月当たりの決済回数 １億回超 10,000 ［万回］ 10月以降急増し 直近3カ月で 5,000 4,200万回 2.5倍 0 2019年1月 3月 6月 9月 12月 (出所) PayPay株式会社調べ 39
Slide 41: PayPay アプリ
｢PayPay｣ アプリ App Store Google Play BEST OF 2019 ベスト オブ 2019 日本版 ユーザー投票部門 トップ無料Appランキング アプリカテゴリ ダウンロード数 最優秀賞 １位 生活お役立ち部門 大賞 2019年に最もダウンロードされたアプリに (注) 2019年に最もダウンロードされたアプリ：「BEST OF 2019 トップAppランキング」において「トップ無料Appランキング」1位を受賞しました。 App Storeは、Apple Inc.のサービスマークです。TM and © 2019 Apple Inc. All rights reserv
Slide 42: PayPay 店舗情報配信サービス開始
｢PayPay｣ 店舗情報配信サービス開始 ｢PayPay マイストア｣ 集客 クーポン・おトク情報 評価・レビュー 加盟店 ユーザー 分析 支払いアプリからマーケティングツールへ 41
Slide 43: PayPay スーパーアプリ化に向けて
｢PayPay｣ スーパーアプリ化に向けて ｢ミニアプリ｣第１弾 ｢PayPay｣アプリ上から タクシー配車が可能に ｢DiDi｣タクシーと連携済み 他のタクシー会社とも順次連携予定 42
Slide 44: PayPay 金融サービス本格参入で収益モデル確立へ
｢PayPay｣ 2020年は 金融サービス本格参入で収益モデル確立へ 個人向けローン ビジネスローン 後払い（リボ払い） 投資 保険 43
Slide 45: DiDi
AIR F7Y—-HMBFIy k74z—-L | DiDi| 44
Slide 46: DiDi サービス提供エリア
｢DiDi｣ サービス提供エリア 23 都道府県 (2020年1月末時点) 急拡大 2019年は20都道府県で 相次いでサービスを開始 (出所) DiDiモビリティジャパン 45
Slide 47: DiDi 契約タクシー会社数
｢DiDi｣ 533 契約タクシー会社数 459 昨年１年間で 500 ［社］ 400 契約タクシー会社数 300 200 135 261 10倍 49 100 0 1月 2019年1月 4月 7月 10月 12月 (出所) DiDiモビリティジャパン (定義) 契約タクシー会社数：DiDiプラットフォームに加盟済みのタクシー会社数、法人単位 46
Slide 48: WeWork
コミュニティ型ワークスペース ｢WeWork｣ (Photo credits) WeWork 47
Slide 49: WeWork Japan 国内メンバー数
｢WeWork Japan｣ 国内メンバー数 22,000 ［人］ 開始２年弱で 20,000 20,000 22,000人 15,000 10,000 10,000 5,000 0 0 2018年 2019年 3月 6月 9月 12月 3月 6月 9月 12月 48 (注) 国内メンバー数は月始時点の数値です。 (出所) WeWork Japan
Slide 50: WeWork Japan 全国６都市26拠点
｢WeWork Japan｣ 全国６都市26拠点 12月時点) ( 2019年 東京 六本木 日比谷 池袋 半蔵門 丸の内 神宮前 神谷町 日本橋 銀座 京橋 四谷 虎ノ門 新橋 乃木坂 神保町 NEW 新宿 渋谷 晴海 神奈川 大阪 兵庫 福岡 愛知 横浜 難波 三宮 大名 名古屋 御堂筋 中洲 2019年12月オープン 梅田 渋谷スクランブルスクエア拠点 (出所) WeWork Japan (注) 提供元：渋谷駅街区共同ビル事業者 49
Slide 51: MONET
次世代モビリティサービス ｢MONET｣ 50
Slide 52: MONET 連携自治体
｢MONET｣ 北海道 旭川市 北海道 士別市 連携自治体 北海道 安平町 北海道 新ひだか町 ( 2020年１月末時点） 秋田県 仙北市 長野県 南相木村 31市町村･5道府県 長野県 小海町 広島県 福山市 長野県 伊那市 広島県 府中市 石川県 加賀市 広島県 東広島市 滋賀県 大津市 MaaS活用で各自治体の 兵庫県 川西市 大分県 日田市 福岡県 嘉麻市 熊本県 菊池市 千葉県 千葉市 課題の解決を目指す 佐賀県 有田町 神奈川県 横浜市 神奈川県 鎌倉市 香川県 三豊市 静岡県 小山町 岐阜県 岐阜市 香川県 琴平町 愛知県 名古屋市 静岡県 藤枝市 愛知県 みよし市 静岡県 島田
Slide 53: MONET コンソーシアム
｢MONET コンソーシアム｣ 500 加盟企業数 489社 450 業種の枠を超えて 約500社賛同 400 350 300 250 200 150 100 88社 50 0 2019年3月末 2020年1月末 52
Slide 54: OYO Hotels
革新的ホテルサービス ｢OYO Hotels｣ 53
Slide 55: OYO Hotels Japan ホテル室数
｢OYO Hotels Japan｣ 6,000 ホテル室数 5,762 ［室］ 4,000 純増を継続 同時にガバナンスを強化し 2,000 堅実な成長を目指す 0 4月 2019年4月 5月 6月 7月 8月 9月 10月 11月 12月 (出所) OYO Hotels Japan (定義) ホテル室数：OYOブランドとして稼働済みのホテルの部屋数の合計 54
Slide 56: ソフトバンクの新規事業マネジメント
ソフトバンクの新規事業マネジメント 2019年度の主なアクティビティ 事業拡大 新ビジネス開始 イグジット Arm・博報堂と組んだ 開始1年でスマホ決済No.1に 売却益 118億円 デジタルマーケティング コンサル 世界的ホテルチェーンの 日本展開 ＜主な売却案件＞ グローバル地図開発 プラットフォームとの協業 AI画像認識技術を用いた 顔認証ソリューション 保有株式の一部を売却 その他、複数の新規ビジネスを開始 ビジネスごとに最適な経営判断をスピーディーに実行 (定義) 売却益：売却金額－2019年度期初簿価 (注) 売却益は、2019年度Q4発生予定も含みます。 55
Slide 57: ソフトバンクの成長戦略 Beyond Carrier
ソフトバンクの成長戦略 新領域 AI・テクノロジー Beyond Carrier 最先端ビジネスモデル ヤフー 通信事業 スマホ契約数拡大 ブロードバンド契約数拡大 新たなインフラ 56 56
Slide 58: HME ACA A EC
HME ACA A EC SoftBank
Slide 59: SoftBank
SoftBank