Swiss Prime Site Ag · SIX:SPSN
Swiss Prime Site — Investor Day (October 2020)
40 slides from Swiss Prime Site's investor day presentation, Oct 20, 2020
Slide 1: Capital Markets Day 2020
CAPITAL MARKETS DAY 2020 ZÜRICH, 20. OKTOBER 2020
Slide 2: Agenda
AGENDA 1 MARKTAUSSICHTEN UND René Zahnd, CEO Swiss Prime Site BUSINESS UPDATE 2 PEOPLE Ton Büchner, Verwaltungsratspräsident Martin Kaleja, CEO Swiss Prime Site Immobilien Anastasius Tschopp, CEO Swiss Prime Site Solutions 3 STRATEGISCHES UND René Zahnd OPERATIVES UPDATE 4 ESG ENGAGEMENT René Zahnd,
Slide 3: Immobilienmarkt 2020+
MARKTAUSSICHTEN Immobilienmarkt 2020+ BÜROMARKT RETAILMARKT HOSPITALITY ▪ Zuwanderung dürfte sich mittelfristig ▪ Trotz Lockdown mit guter Umsatz- ▪ Hotellerie verzeichnete bis August auf dem gewohnten Niveau entwicklung (H1 2020: +5.5%*), wobei v.a. 2020 total 16.5 Mio. Logiernächte einpendeln der
Slide 4: Business Update: Wichtige Kennzahlen
BUSINESS UPDATE Wichtige Kennzahlen IMMOBILIENPORTFOLIO RENT COLLECTION CHF Mrd. in % 92 97 11.9 12.0 +0.1 Mrd. +5PP H1 2020 Okt 20 Q2 2020 Q3 2020 MIETERVEREINBARUNGEN «CORONA» EINFLUSS «CORONA» AUF MIETERTRÄGE in % bei insgesamt 520 Begehren in CHF Mio. 85 20.0 64 15.0 * +21PP -25% H1 2020 Okt 20
Slide 5: Agenda
AGENDA 1 MARKTAUSSICHTEN UND René Zahnd, CEO Swiss Prime Site BUSINESS UPDATE 2 PEOPLE Ton Büchner, Verwaltungsratspräsident Martin Kaleja, CEO Swiss Prime Site Immobilien Anastasius Tschopp, CEO Swiss Prime Site Solutions 3 STRATEGISCHES UND René Zahnd OPERATIVES UPDATE 4 ESG ENGAGEMENT René Zahnd,
Slide 6: Ton Büchner | Chairman (seit 24. März 2020)
PEOPLE Ton Büchner | Chairman Swiss Prime Site (seit 24. März 2020) LEBENSLAUF TON BÜCHNER ▪ 1965, niederländisch-schweizerischer Doppelbürger ▪ Studierter Bauingenieur (MSc TU Delft, NL), MBA (IMD, CH) ▪ 1989 – 1993 Project Manager Offshore Construction (Europa, Asien) ▪ 1994 – 2007 Unternehmensgru
Slide 7: Martin Kaleja | CEO Immobilien (ab 1. Januar 2021)
PEOPLE Martin Kaleja | CEO Swiss Prime Site Immobilien (ab 1. Januar 2021) LEBENSLAUF MARTIN KALEJA ▪ 1972, deutscher Staatsangehöriger ▪ 1992 – 1997 Studium Elektro- und Informationstechnik an der Technischen Universität in München und Abschluss als diplomierter Ingenieur ▪ 1997 – 2001 Doktoratsstu
Slide 8: Anastasius Tschopp | CEO Solutions
PEOPLE Anastasius Tschopp | CEO Swiss Prime Site Solutions LEBENSLAUF ANASTASIUS TSCHOPP ▪ 1979, Schweizer Staatsbürger ▪ 2003 – 2004 Handelsschule BVS ▪ 2004 – 2014 Diverse höhere Weiterbildungen ▪ 2006 – 2007 Immobilienbewirtschafter bei Wincasa ▪ 2007 – 2009 Immobilientreuhänder bei Livit ▪ 2009
Slide 9: Agenda
AGENDA 1 MARKTAUSSICHTEN UND René Zahnd, CEO Swiss Prime Site BUSINESS UPDATE 2 PEOPLE Ton Büchner, Verwaltungsratspräsident Martin Kaleja, CEO Swiss Prime Site Immobilien Anastasius Tschopp, CEO Swiss Prime Site Solutions 3 STRATEGISCHES UND René Zahnd OPERATIVES UPDATE 4 ESG ENGAGEMENT René Zahnd,
Slide 10: Swiss Prime Site | Zwei starke Säulen
STRATEGISCHES UND OPERATIVES UPDATE Swiss Prime Site | Zwei starke Säulen IMMOBILIEN DIENSTLEISTUNGEN Swiss Prime Site investiert in erstklassig gelegene, wert- Mit dem Asset Manager Swiss Prime Site Solutions, dem beständige Immobilien und Grundstücke in der Schweiz. Immobilien-Dienstleister Wincas
Slide 11: Swiss Prime Site 2020+ | Stabiles Portfolio und Wachstum bei Services
STRATEGISCHES UND OPERATIVES UPDATE Swiss Prime Site 2020+ | Stabiles Portfolio und Wachstum bei Services IMMOBILIEN DIENSTLEISTUNGEN Portfolio aus erstklassigen, wertbeständigen und attraktiven Immobiliennahes Dienstleistungsgeschäft mit hohen Immobilien im Wert von rund CHF 12 Mrd. Wachstumsraten
Slide 12: Immobilien: Übersicht Portfolio nach Regionen H1 2020
STRATEGISCHES UND OPERATIVES UPDATE Immobilien: Übersicht Portfolio nach Regionen H1 2020 IMMOBILIENPORTFOLIO NACH REGIONEN Basis: Nettomietertrag per 30.06.2020 Zürich | 20. Oktober 2020 Capital Markets Day 2020 12
Slide 13: Immobilien: Übersicht Portfolio nach Nutzungsarten H1 2020
STRATEGISCHES UND OPERATIVES UPDATE Immobilien: Übersicht Portfolio nach Nutzungsarten H1 2020 IMMOBILIENPORTFOLIO NACH NUTZUNGEN 1 Basis: Nettomietertrag per 30.06.2020 Zürich | 20. Oktober 2020 Capital Markets Day 2020 13
Slide 14: Immobilien: Projekte im Bau vollständig im Zeitplan
STRATEGISCHES UND OPERATIVES UPDATE Immobilien: Projekte im Bau vollständig im Zeitplan PROJEKTE YOND Schönburg West-Log Stücki Park I JED I Tertianum Espace Tourbillon Zürich Bern Zürich Basel Schlieren Monthey & Plan-les-Ouates Richterswil Baustatus abgeschlossen abgeschlossen abgeschlossen im Zei
Slide 15: Immobilien: Starke Entwicklungspipeline
STRATEGISCHES UND OPERATIVES UPDATE Immobilien: Starke Entwicklungspipeline PROJEKTE Tertianum Alto Pont-Rouge JED II Stücki Park II Müllerstrasse maaglive Rheinstrasse Paradiso & Olten Lancy Schlieren Basel Zürich Zürich Augst Auflage erfolgt Architektur- Zonenplan Gestaltungsplan (Olten) wettbewer
Slide 16: Immobilien: Projektpipeline mit überdurchschnittlicher Rendite
STRATEGISCHES UND OPERATIVES UPDATE Immobilien: Projektpipeline mit überdurchschnittlicher Rendite ÜBERSICHT PROJEKTPIPELINE (in CHF Mio.) KOMMENTARE ~2 000 83 p.a. ▪ Investitionsvolumen: Konstante Grösse der Reserven Projektpipeline von rund CHF 2.0 Mrd. über die vergangenen Jahre hinweg ~600 ▪ Pro
Slide 17: Immobilien: Attraktive Land- und Verdichtungsreserven
STRATEGISCHES UND OPERATIVES UPDATE Immobilien: Attraktive Land- und Verdichtungsreserven ÜBERSICHT RESERVEN (in CHF Mio.) ~2 000 Reserven RESERVEN AUS BESTANDSOBJEKTEN ~600 ▪ Bestandsobjekte verfügen über beträchtliches Verdichtungspotenzial und Ausnutzungsreserven 46 in Entwicklung ~600 ~933 LANDB
Slide 18: Immobilien: Beispiele für Reservenutzung mit Potenzial
STRATEGISCHES UND OPERATIVES UPDATE Immobilien: Beispiele für Reservenutzung mit Potenzial BESTANDSPORTOFLIO LANDBANK Beispiel für Reservenutzung Beispiel für Reservenutzung Iseli-Areal, Regensdorf (total 25 000 m2) Poststrasse, Uster (total 2’900 m2) Areal im Alleineigentum in der Agglomeration von
Slide 19: Immobilien: Veränderung Portfolio nach Nutzungsarten
STRATEGISCHES UND OPERATIVES UPDATE Immobilien: Veränderung Portfolio nach Nutzungsarten ÜBERSICHT IMMOBILIENPORTFOLIO KOMMENTARE nach Nutzungsarten (in %) ▪ Büroflächen: Leichter Anstieg der Büroflächen innerhalb 100% 1.0 Wohnen 1.0 Wohnen des Portfolios aufgrund der Projektpipeline 3.0 Übrige 4.0
Slide 20: Immobilien: Aktive Optimierung des Portfolios
STRATEGISCHES UND OPERATIVES UPDATE Immobilien: Aktive Optimierung des Portfolios PORTFOLIOSTRUKTUR in CHF Mrd. ~ 12 12 11 BEISPIEL 10 9 8 7 A Premium B Premium B & C Lagen 6 Moderne Immobilien Gutgelegene Liegen- Suboptimal gelegene 5 an erstklassigen schaften in den Städten Immobilien oder Areale
Slide 21: Immobilien: Aktive Projektentwicklung und -veräusserung
STRATEGISCHES UND OPERATIVES UPDATE Immobilien: Aktive Projektentwicklung und -veräusserung PROJEKTENTWICKLUNG UND -VERÄUSSERUNG Beispiele Bern, Weltpostpark Espace Tourbillon Verkauf der Wohnüberbauung «Weltpost Park» an äusserst attraktiver Verkauf von zwei schlüsselfertigen Gebäude des derzeit gr
Slide 22: Immobilien: Aktives Leerstandsmanagement
STRATEGISCHES UND OPERATIVES UPDATE Immobilien: Aktives Leerstandsmanagement LEERSTAND in % des Portfolios per 30. Juni 2020 6.0 IMMOBILIEN MIT LEERSTAND 5.4% ▪ Wenige Leerflächen vereinen insgesamt 1.6%-Punkte der Leerstandsquote von total 5.4% auf sich 5.0 1.6% 4.0 RESTLICHER LEERSTAND ▪ Beim Rest
Slide 23: Services: Ausbau der Produktebasis von Solutions
STRATEGISCHES UND OPERATIVES UPDATE Services: Ausbau der Produktebasis von Swiss Prime Site Solutions GESCHÄFTSMODELL INTEGRALES MANAGEMENTMODELL ▪ Swiss Prime Site Solutions als geschäftsführende Gesellschaft und Vermögensverwalter ▪ Single Point of Contact über alle Managementstufen ▪ Gruppenüberg
Slide 24: Services: Real Estate Asset Management als Wachstumsmarkt
STRATEGISCHES UND OPERATIVES UPDATE Services: Real Estate Asset Management als Wachstumsmarkt GLOBALE REAL ESTATE AUM (IN BILLIONEN EUR)* KOMMENTARE 3.5 3.2 ▪ Real Estate AuMs sind per Ende 2019 auf total EUR 3.2 Billionen (+14%) angewachsen 3 2.5 2.8 ▪ Global wurden 2019 total EUR 196 Milliarden fü
Slide 25: Services: Nutzung Synergien mit Immobilien
STRATEGISCHES UND OPERATIVES UPDATE Services: Nutzung Synergien mit Swiss Prime Site Immobilien IMMOBILIENBESTAND UND PROJEKTENTWICKLUNG STRUKTURIERUNG UND PRODUKTENTWICKLUNG Produkt A Immobilienportfolio CHF ~12 Mrd. Produkt (n) SEED PORTFOLIO Fonds 1 Fonds (x) Projektpipeline CHF ~2 Mrd. Zürich |
Slide 26: Services: Starkes Wachstum bei Solutions
STRATEGISCHES UND OPERATIVES UPDATE Services: Starkes Wachstum bei Swiss Prime Site Solutions ASSETS UNDER MANAGEMENT SWISS PRIME SITE SOLUTIONS KOMMENTARE in CHF Mrd. ▪ Profitabilität: EBIT-Beitrag aus Swiss Prime Site 8.0 Solutions von CHF ~30 Mio. ab 2025 >100% ~7.0 7.0 Wachstum ▪ Anlagegruppe SP
Slide 27: Services: Attraktive Fee-Struktur der Anlagegefässe
STRATEGISCHES UND OPERATIVES UPDATE Services: Attraktive Fee-Struktur der Anlagegefässe SPA Immobilien Schweiz Management Fee 0.32% Kauf- & Verkaufskommission 1.25% bis CHF 50 Mio. Baukommission 1.5% der Gesamtbaukosten p.a. Emission: 0.40% SPA Living+ Europe Management Fee 0.23% Kauf- und Verkaufsk
Slide 28: Services: Wincasa mit erfolgreichem Transformationsprozess
STRATEGISCHES UND OPERATIVES UPDATE Services: Wincasa mit erfolgreichem Transformationsprozess KOMMENTARE ▪ Profitabilität: Erhalt EBIT-Marge von ~15% und damit Ergebnisbeitrag von über CHF 20 Mio. ▪ Transformation Geschäftsmodell 1) Modernisierung und Automatisierung der Dienstleistungen bei Wohnnu
Slide 29: Services: Jelmoli mit ausgeglichenem Ergebnis in 2023
STRATEGISCHES UND OPERATIVES UPDATE Services: Jelmoli mit ausgeglichenem Ergebnis in 2023 KOMMENTARE ▪ Profitabilität: Ausgeglichenes Ergebnis der operativen Gesellschaft bis 2023 ▪ Immobilienwert: Stabile Höhe des Mietzinses und damit des Marktwertes der Immobilie (CHF ~800 Mio.) ▪ Strategische Übe
Slide 30: Agenda
AGENDA 1 MARKTAUSSICHTEN UND René Zahnd, CEO Swiss Prime Site BUSINESS UPDATE 2 PEOPLE Ton Büchner, Verwaltungsratspräsident Martin Kaleja, CEO Swiss Prime Site Immobilien Anastasius Tschopp, CEO Swiss Prime Site Solutions 3 STRATEGISCHES UND René Zahnd OPERATIVES UPDATE 4 ESG ENGAGEMENT René Zahnd,
Slide 31: Unternehmensstrategie: Nachhaltigkeit als integraler Bestandteil
ESG ENGAGEMENT Unternehmensstrategie: Nachhaltigkeit als integraler Bestandteil KOMMENTARE ▪ Swiss Prime Site orientiert sich entlang den ESG-Kriterien sowie den Sustainable Development Goals (SDGs) der Vereinten Nationen, des Pariser Klimaabkommens und der Energiestrategie 2050 des Bundes ▪ Seit 20
Slide 32: Sustainable Development Goals: Fokus
ESG ENGAGEMENT Sustainable Development Goals: Fokus Swiss Prime Site MITARBEITER FINANZEN INNOVATION Wir fördern einzelne Lehrstühle und die Weiter- Wir wollen unsere Profitabilität steigern. Dies bei Wir investieren in neue Technologien und entwicklung von Aus- und Weiterbildungs- gleichzeitig verb
Slide 33: Ratings und Standards: Massgebend für Swiss Prime Site
ESG ENGAGEMENT Ratings und Standards: Massgebend für Swiss Prime Site ESG COMPANY RATINGS UND BENCHMARKS ▪ MSCI ESG Rating: A rating (last update: June 12, 2020) ▪ Sustainalytics Company ESG Risk Rating: 18.7 low risk (last update: June 5, 2020) ▪ ISS ESG Corporate Rating: medium category (last upda
Slide 34: Immobilienportfolio: Klimaneutralität mittels Absenkpfad bis 2050
ESG ENGAGEMENT Immobilienportfolio: Klimaneutralität mittels Absenkpfad bis 2050 VORGABEN FÜR NEUBAUTEN, SANIERUNGEN UND DEN BETRIEB KOMMENTARE Neubauten | Sanierungen Zielvorgaben Swiss Prime Site ▪ Swiss Prime Site hat einen detaillierten CO2- Absenkpfad für das gesamte Immobilienportfolio auf Pri
Slide 35: Projektpipeline: Nachhaltigkeit bei Immobilienentwicklungen
ESG ENGAGEMENT Projektpipeline: Nachhaltigkeit bei Immobilienentwicklungen KOMMENTARE ▪ Fokussierung auf Entwicklung nachhaltiger Immobilien auf Basis national und international anerkannter Standards wie z.B. SNBS, SGNI sowie LEED und BREEAM ▪ Beispiel: Der Neubau auf dem Areal JED («2226») in Schli
Slide 36: Prüfung neuer Finanzierungsarten auf Basis nachhaltiger Investments
ESG ENGAGEMENT Prüfung neuer Finanzierungsarten auf Basis nachhaltiger Investments KOMMENTARE ▪ Konzeption eines individuellen «Green Bond Framework» für Swiss Prime Site ▪ Bestätigung des Green Bond Framework (2nd Party Opinion) durch ISS ESG ▪ Als Basis dienen die Green Bond Principles (2018) der
Slide 37: Agenda
AGENDA 1 MARKTAUSSICHTEN UND René Zahnd, CEO Swiss Prime Site BUSINESS UPDATE 2 PEOPLE Ton Büchner, Verwaltungsratspräsident Martin Kaleja, CEO Swiss Prime Site Immobilien Anastasius Tschopp, CEO Swiss Prime Site Solutions 3 STRATEGISCHES UND René Zahnd OPERATIVES UPDATE 4 ESG ENGAGEMENT René Zahnd,
Slide 38: Ziele 2020+
ZIELE UND WRAP-UP Ziele Swiss Prime Site 2020+ SEGMENT IMMOBILIEN SEGMENT DIENSTLEISTUNGEN Ebene Zielgrössen Zielgrössen bis 2025 Portfolio Stabiles Volumen von CHF ~12 Mrd. Assets under Management CHF ~7 Mrd. Leerstand 2021+ EBIT-Beitrag zur Gruppe CHF ~30 Mio. <5% und weitere Optimierung darüber h
Slide 39: Analysten- und Investorenkontakt
Analysten- und Investorenkontakt Medienkontakt MARKUS WAEBER MLADEN TOMIC Investor Relations Media Relations Head Group Investor Relations Head Group Communications Business: +41 58 317 17 64 Business: +41 58 317 17 42 Mobile: +41 79 566 63 34 Mobile: +41 79 571 10 56 markus.waeber@sps.swiss mladen.
Slide 40: Disclaimer
DISCLAIMER Alle in dieser Präsentation veröffentlichten Angaben dienen ausschliesslich Informationszwecken und stellen keine Grundlage für einen Anlageentscheid bzw. keine Empfehlung zum Kauf von Wertpapieren der Swiss Prime Site AG dar. Der Inhalt dieser Präsentation wurde sorgfältig recherchiert u