Thai Airways International Public Co. Ltd. · SET:THAI

Thai Airways International Public — Non-Deal Roadshow (November 2024)

25 slides from Thai Airways International Public's roadshow presentation, Nov 27, 2024

1. Slide 1: Capital Restructuring Progress and Capital Increase Share Offering Details

   เอกสารนาเสนอ ความคืบหน้าการปรับโครงสร้างทุนและรายละเอียดการ เสนอขายหุ้นเพิ่มทุนตามแผนฟื้นฟูกิจการ บริษัท การบินไทย จากัด (มหาชน) 27 พฤศจิกายน 2567

2. Slide 2: Disclaimer

   ข้อสงวนสิทธิ ข้อมูลในเอกสารฉบับนี้มีวัตถุประสงค์เพื่อแสดงความคืบหน้าการดาเนินการตามแผนฟื้นฟูกิจการ รวมทั้งผลการดาเนินงานและฐานะการเงินของบริษัทฯ ณ ช่วงเวลาที่ระบุไว้ โดยอาจมีข้อความในลักษณะที่เป็นการคาดการณ์เหตุการณ์ในอนาคต (forward looking information) ซึ่งเป็นเพียงแต่การ คาดการณ์โดยขึ้นอยู่กับปัจจ

3. Slide 3: Overview of Thai Airways Rehabilitation

   ภาพรวมการฟื้นฟูกิจการของการบินไทย ปัจจุบนั 26 พฤษภาคม 2563 8 มีนาคม 2564 19 – 21 26 พฤศจิ กายน 6 – 12 ธันวาคม ภายใน 31 ภายในไตร บริษัทฯ ยื่นคาร้องขอฟื้นฟู ตลาดหลักทรัพย์ฯแจ้งเหตุเพิก พฤศจิ กายน 2567 2567 ธันวาคม มาส 2 กิจการต่อศาลล้มละลาย ถอน (เริ่มนับเวลา 3 ปี 2567 แบบ Filing ช่วงเวลาจองซื้อหุ้น 25

4. Slide 4: Progress of Share Offering for Debt-to-Equity Conversion under Rehabilitation Plan

   ความคืบหน้าการเสนอขายหุ้นสามัญเพิ่มทุนเพื่อรองรับการแปลงหนี้เป็นทุนตามแผนฟื้นฟูกิจการ มูลค่าที่แปลงหนี้ เป็ นทุน จานวนหุ้นที่จดั สรรสาหรับการ ราคาแปลงหนี้เป็นทุน 2.5452 บาท/หุน้ (ล้านบาท) แปลงหนี้ เป็ นทุน (ล้านหุ้น) การแปลงหนี้ ตามแผนเป็ นทุน (Mandatory Conversion) 37,601.9 14,773.7 การแปลงหนี้ ตาม

5. Slide 5: Lock-up Period

   ระยะเวลาห้ามขายหุ้นสามัญ (Lock-up Period) หุ้นที่อยู่ภายใต้ระยะเวลาห้ามขายหุ้นสามัญ (Lock-up Period) Lock-up Period 1 หุ้นทั้งจานวนที่ถือโดยผู้มีส่วนร่วมในการบริหาร(1) (Strategic Shareholder) ซึ่งได้แก่ กรรมการ ผู้บริหาร และผู้ถือหุ้นที่ถือหุ้นเกินกว่าร้อยละ 5 ของทุนชาระแล้ว โดยให้นับรวมหุ้นที่ถือโด

6. Slide 6: Progress Toward Rehabilitation Plan Success

   ความคืบหน้าการดาเนินการตามผลสาเร็จของแผนฟื้นฟูฯ การดาเนินการฟื้นฟูฯ ของการบินไทยให้ถือว่าเป็นผลสาเร็จตามแผนฟื้นฟูฯ เมื่อ จดทะเบียนเพิ่มทุนเป็ น 336,824,601,650 บาท แล้ว 1 จดทะเบียนเพิ่มทุนเพื่อรองรับการปรับโครงสร้างทุน ✓ เมื่อวันที่ 14 ธันวาคม 2565 2 ดาเนินการตามแผนฟื้ นฟูกิจการ โดยไม่เกิดเหตุผิดนัด

7. Slide 7: Aviation Industry Situation

   สถานการณ์อุตสาหกรรมการบิน รายได้ของอุตสาหกรรมสายการบินในปี 2567 คาดว่าจะถึง 996,000 ล้านเหรียญดอลล่าร์สหรัฐ สถานการณ์ การบินโลก รายได้รวมของสายการบินในปี 2567 คาดว่าจะอยู่ที่ 119% ของรายได้รวมก่อน COVID-19 ซึ่งเทียบเท่าการเติบโตประมาณ 9.7% เมื่อเทียบกับปีที่แล้ว โดยมีผลมาจากการเพิ่มขึ้นของ ผู้โดยสาร

8. Slide 8: Committed to Being a Network Airline

   มุ่งมั่นที่จะเป็นสายการบินที่ให้บริการแบบเครือข่าย (Network Airline) เสริมสร้างเครือข่ายเส้นทางการบินที่ แข็งแกร่งของภูมิภาค • เส้นทางบินระยะสั้นสร้างรายได้ผโ้ ู ดยสารต่อหน่ วย (yield) และการเชื่อมต่อเครือข่ายเส้นทางบิ นที่แข็งแกร่ง • ความต้องการการท่องเที่ยวที่เพิ่มขึ้นในเมืองขนาดเล็ก BKK is hub of

9. Slide 9: Key Goal of Increasing Market Share

   เป้าหมายสาคัญในการเพิ่มส่วนแบ่งทางการตลาด บริษทั ฯ มุ่งมั ่นในการเป็ นผูน้ าตลาดในประเทศไทยและเป็ นศูนย์กลางการบิน โดยการเพิ่มส่วนแบ่งทางการตลาด (Market Share) การจัดหาเครื่องบินเพิ่ ม การปรับโครงสร้างฝูงบินส่งเสริ มให้ การจัดหาฝูงบินเพื่อเพิ่ ม เพื่อรักษา Market Share ของบริ ษทั ฯ บริ ษทั ฯ มีความค

10. Slide 10: Fleet Optimization Aligned with Network Strategy

    การปรับปรุงฝูงบินให้สอดคล้องกับกลยุทธ์เครือข่ายเส้นทางบิน การปรับปรุงฝูงบินเพื่อปรับปรุงประสิทธิภาพการดาเนินงาน การเพิ่มประสิทธิภาพการใช้งานอากาศยาน และการใช้ประโยชน์ จากโอกาสในการเติบโต 2562 (ก่อนการฟื้ นฟูกิจการ) ณ ตุลาคม ปี 2567 2572(2) 2576 79 143 150 103 83 20 ลา ลาตัวกว้าง ลาตัวแคบ 59 20 91 52

11. Slide 11: Long-term Aircraft Procurement Process

    กระบวนการจัดหาเครื่องบินระยะยาว ✓ วางแผนการจัดการฝูงบินอย่างรอบคอบ เพื่อให้สอดคล้องกับกลยุทธ์ทางธุรกิจทั้งในระยะสั้นและระยะยาว ✓ ร่วมมือกับผู้เชี่ยวชาญภายนอกในการวางแผนเส้นทางบินและให้คาปรึกษาเกี่ยวกับฝูงบินจะช่วยให้บริษัทฯ สามารถแข่งขันในตลาดได้อย่างมีประสิทธิภาพ ✓ ดาเนินการอย่างสุจริตโปร่งใส มีธรร

12. Slide 12: Improving Sales Channels

    การปรับปรุงช่องทางการขาย การจัดการแบบรวมศูนย์ในการสารองที่นัง่ สาหรับช่องทางการจัดจาหน่ าย ทัง้ หมด เพื่อปรับปรุงประสิ ทธิ ภาพของการขาย เปลี่ยนและเปิ ดตัวช่องทางการขายตรงใหม่ของบริ ษทั ฯ เพื่อประสบการณ์ ลกู ค้าที่ดีขึ้น ในอดีต บริษทั ฯ จัดการการขายทีน่ งผ่ ั ่ านช่องทางตรงและผ่าน Agent แยกกัน ซึง่ อ

13. Slide 13: Product and Service Development and Design

    การมุ่งพัฒนาและออกแบบผลิตภัณฑ์และบริการ มุ่งเน้ นการให้บริการแบบเต็มรูปแบบ เพื่อส่งมอบความเป็ นเอกลักษณ์ ปรับปรุงและพัฒนาห้องโดยสารเครื่องบินและพัฒนาการบริการบนเครื่องบิน และความใส่ใจในทุกจุดของการเดินทาง เพื่อมอบประสบการณ์ที่ดีที่สดุ ให้กบั ลูกค้า การปรับปรุงห้องโดยสาร ◼ เครื่องบินลาตัวกว้างโบอิ้ง

14. Slide 14: Organizational Restructuring

    การปรับโครงสร้างองค์กร บริษัทฯ ดาเนินการปรับโครงสร้างพนักงานและโครงสร้างค่าตอบแทนโดย: ค่าใช้จ่ายพนักงานต่อรายได้จากการบริ การเดิ นอากาศ (%) ▪ การลดจานวนพนักงานผ่านโครงการร่วมใจเสียสละเพื่อองค์กร (Mutual Separation Plan: MSP) การลดค่าใช้จ่ายพนักงานทาให้ความสามารถในการแข่งขันของบริษัทฯ เมื่อเทียบกับสา

15. Slide 15: Key Investment Highlights and Competitive Advantages

    จุดเด่นในการลงทุนและข้อได้เปรียบในการแข่งขันที่สาคัญ เป็ นผูน้ าตลาดในฐานะสายการบินแห่งชาติ พร้อมที่ตงั ้ ทางภูมิศาสตร์ตาแหน่ งสาคัญ 1 ที่ช่วยเสริ มสร้างความแข็งแกร่งบริ ษทั ฯ การเติ บโตของบริ ษทั ฯ ได้รบั การสนับสนุนจากอุตสาหกรรมการบินโลก 2 และอุตสาหกรรมการท่องเที่ยวประเทศไทยที่ฟื้นตัวและเติ บโตอย่

16. Slide 16: Key Operating Data for 9M 2024

    ข้อมูลการดาเนินงานที่สาคัญสาหรับงวด 9 เดือนปี 2567 ปริมาณการผลิตด้านผู้โดยสาร รายได้จากผู้โดยสารเฉลี่ยต่อหน่วย จานวนผู้โดยสาร (ASK) (Passenger Yield)(1) 19.2% 14.7% (0.1)% 47,778 11.62 3.02 ล้าน ASK ล้านคน บาท/RPK อัตราส่วนการบรรทุกผู้โดยสาร ชั่วโมงการใช้เครื่องบินโดยเฉลี่ย (Cabin Factor) (Utilizati

17. Slide 17: Key Financial Results for 9M 2024

    ผลประกอบการทางการเงินที่สาคัญสาหรับงวด 9 เดือนปี 2567 การเปลี่ยนแปลง ข้อมูลทางการเงินรวม เมื่อเทียบกับปี 2562 ปี 2562 งวด 9 เดือน ปี 2566 งวด 9 เดือน ปี 2567 จำนวนเครื่องบินที่ใช้ในกำรปฏิบัติกำร 103 ลา 68 ลา 77 ลา - 26 ลา รายได้รวม(1) 184,242 115,897 135,763 74% ล้านบาท ล้านบาท ล้านบาท ของรายได้รวม(

18. Slide 18: Capital Restructuring under the Rehabilitation Plan

    การปรับโครงสร้างทุนตามแผนฟื้นฟูกิจการ ✓ การแปลงหนี้ เป็ นทุน การเสนอขายหุ้นเพิ่มทุน 1 ราคาแปลงหนี้ เป็ นทุน 2.5452 บาท/หุ้น ราคาเสนอขาย 4.48 บาทต่อหุ้น เงิ นต้นเจ้าหนี้ ตามแผนแปลงหนี้ เป็ นทุน หุ้นเพิ่มทุนที่เสนอขายจานวน (Mandatory Conversion) ประมาณ 14,862 ล้านหุ้น หรือ 37,828 ล้านบาท ไม่เกิน 9,822

19. Slide 19: Shareholding Structure after Debt Conversion and Capital Increase Offering

    โครงสร้างการถือหุ้นภายหลังการแปลงหนี้เป็นทุนและการเสนอขายหุ้นเพิ่มทุน โครงสร้างการถือหุ้นก่อนการปรับโครงสร้างทุน ข้อมูล ณ วันที่ 31 ตุลาคม 2567 กระทรวงการคลัง รัฐวิ สาหกิ จ(1) กองทุนวายุภกั ษ์ ผูถ้ ือหุ้นอื่นๆ (เดิ ม) 47.9% 2.1% 7.6% 42.4% โครงสร้างการถือหุ้นหลังการเสนอขายหุ้นเพิ่มทุนในเบือ้ งต้น(2)

20. Slide 20: Offering Details for Existing Shareholders

    รายละเอียดการเสนอขายหุ้นสามัญเพิ่มทุนให้แก่ผู้ถือหุ้นเดิมของบริษัทฯ ก่อนการปรับโครงสร้างทุนตามแผนฟื้นฟูกิจการ ผูม้ ีสิทธิ ในการจองซื้อ  ผู้ถื อ หุ้น เดิ มของบริ ษั ท ฯ ก่ อ นการปรับ โครงสร้ า งทุ น ที่ มี ถิ่ น ที่ อ ยู่ ใ นประเทศไทยเท่ า นั้ น ซึ่ ง มี ร ายชื่ อ ปรากฏบนสมุ ด ทะเบี ย นผู้ ถื อ หุ้

21. Slide 21: Channels to Check Existing Shareholder Rights

    ช่องทางในการตรวจสอบสิทธิของผู้ถือหุ้นเดิมก่อนการปรับโครงสร้างทุนตามแผนฟื้นฟูกิจการ 1 หนังสือแจ้งสิทธิและใบจองซื้อหุ้นสามัญเพิ่มทุนสาหรับผู้ถือหุ้นเดิม คาดว่าจะส่งออกวันที่ 29 พฤศจิ กายน 2567 โดย บริ ษทั ศูนย์รบั ฝากหลักทรัพย์ (ประเทศไทย) จากัด ผ่านทางไปรษณี ยต์ ามที่อยู่บนสมุดทะเบียน ผูถ้ ือหุ้นเดิ

22. Slide 22: Channels to Check Existing Shareholder Rights (continued)

    ช่องทางในการตรวจสอบสิทธิของผู้ถือหุ้นเดิมก่อนการปรับโครงสร้างทุนตามแผนฟื้นฟูกิจการ(ต่อ) 2 ผู้ถือเดิมสามารถตรวจสอบสิทธิการของซื้อได้ที่ เว็บไซต์การบินไทย (https://ir.thaiairways.com/) ตัง้ แต่วนั ที่ 27 พฤศจิ กายน ถึง 12 ธันวาคม 2567 การตรวจสอบสิ ทธิ สาหรับผูถ้ ือหุ้นเดิ มจะต้องจัดเตรียม : (1) เลขบัต

23. Slide 23: Offering Details for Thai Airways Employees

    รายละเอียดการเสนอขายหุ้นสามัญเพิ่มทุนให้แก่พนักงานของบริษัทการบินไทย ผูม้ ีสิทธิ ในการจองซื้อ  ผูบ้ ริ หารและพนักงานประจาที่มีสญ ั ญาจ้างกับบริ ษทั ฯ ณ วันที่ 1 พฤศจิ กายน ที่มีถิ่นที่อยู่ในประเทศไทยเท่านั้น หุ้นสามัญเพิ่ มทุน  หุ้นสามัญเพิ่ มทุนที่เหลือจากการจัดสรรให้แก่ผถ้ ู ือหุ้นเดิ มของบริ ษท

24. Slide 24: Preliminary Capital Restructuring Timeline

    กาหนดการปรับโครงสร้างทุนตามแผนฟื้นฟูฯ ในเบื้องต้น ✓ 19 – 21 พ.ย. เจ้าหนี้ตามแผนฟื้นฟูกิจการแสดงเจตจานงในการใช้สิทธิแปลงหนี้เป็นทุน (Voluntary Conversion และดอกเบี้ยใหม่ตั้งพัก) ▪ การมีผลใช้บังคับของแบบแสดงรายการข้อมูลการเสนอขายหลักทรัพย์และหนังสือชี้ชวนสาหรับการเสนอขายหุน้ สามัญเพิ่มทุน ✓ 26 และ 27

25. Slide 25: THAI Smooth as silk

    THAI Smooth as silk a rr ¢ = ra fe} uw oO 2 A °o = = — — 3° = E = = s = 2 z = 5 a g =

Thai Airways International Public Company — Non-Deal Roadshow (November 2024) on 6ix