Dai-dan Co., Ltd. · TSE:1980

Dai-dan — Q3 FY2023 Earnings Presentation

26 slides from Dai-dan's earnings presentation, Feb 8, 2023

  1. Slide 1: 2023年3月期 第3四半期決算説明

    2023年3月期 第３四半期決算説明 2023年２月８日

  2. Slide 2: 目次

    目次 連結業績サマリー 第３四半期決算ハイライト 通期業績予想 ＜参考＞DATA FILE 2

  3. Slide 3: 連結業績サマリー

    2023年3月期 第３四半期決算 連結業績サマリー 3

  4. Slide 4: 連結業績サマリー 連結経営指標等（経営成績）の概要

    連結業績サマリー 連結経営指標等（経営成績）の概要 （単位：百万円） 2022年3月期 2023年3月期 増減 増減率 第３四半期 第３四半期 期首繰越工事高 143,043 163,782 20,738 14.5% 受注工事高 150,118 165,583 15,464 10.3% 完成工事高 108,257 130,088 21,831 20.2% 完成工事総利益 13,562 15,476 1,914 14.1% 完成工事総利益率(%) 12.5% 11.9% ▲0.6p － 営業利益 4,060 5,171 1,110 27.4% 営業利益率(%) 3.8% 4.0% 0.2p －

  5. Slide 5: 連結営業利益増加の内訳

    連結業績サマリー 連結営業利益増加の内訳 （単位：百万円） 271 増加 減少 2,444 ▲973 5,171 ▲631 4,060  工事高の増加は、空港、医療関連施設および産業施設などの大型工事が順調に進捗したことによります。  前期末から始まった急速な円安は当期においても高止まりし、在外支店の外貨建売上高が増加し、利益に寄与しました。  当期に進捗した工事において、資機材価格の高騰により想定した利益改善が進まず、完成工事総利益率は低下しました。 © 2023 DAI-DAN Co.,Ltd. 5

  6. Slide 6: 連結部門別工事高の推移

    連結業績サマリー 連結部門別工事高の推移 （単位：百万円） 2022年3月期 2023年3月期 増減 増減率 第３四半期 第３四半期 電気工事 18,347 24,212 5,864 32.0% 受注工事高 空調工事 98,247 104,530 6,283 6.4% 管工事 水道衛生工事 33,523 36,840 3,317 9.9% 小計 131,770 141,370 9,600 7.3% 合計 150,118 165,583 15,464 10.3% 電気工事 16,621 21,921 5,300 31.9% 完成工事高 空調工事 64,967 78,786 13,819 21.3

  7. Slide 7: 連結経営指標等（財政状態）の概要

    連結業績サマリー 連結経営指標等（財政状態）の概要 （単位：百万円） 2023年3月期 2022年3月期 増減 増減率 主な増減要因・特記事項 第３四半期 純資産 77,242 79,310 2,068 2.7% 利益剰余金の増加など 総資産 139,099 139,380 280 0.2% 1株当たり純資産 (BPS) 3,603.11円 3,696.92円 93.80円 2.6% （参考）2022年３月 株価終値：2,099円 株価純資産倍率 (PBR) 0.58倍 0.59倍 － － 2022年12月 株価終値：2,192円 自己資本比率 55.4% 56.8% 1.4p － 連結経営指

  8. Slide 8: キャッシュ・フローの内訳

    連結業績サマリー キャッシュ・フローの内訳（現金及び現金同等物期末残高の推移） （単位：百万円） 増加 減少 3,111 営業CF 1,442 換算差額 ▲850 投資CF ▲2,240 財務CF 現金及び 現金及び 現金同等物 現金同等物 期末残高 期末残高 17,500 16,037 2022年３月期 2023年3月期 第３四半期  営業CF（売上債権の順調な回収）、換算差額（円安の影響）による増加が、投資CF（北陸支店、技術研究所実証実験棟などの 建替）、財務CF（配当の支払）による減少を上回りました。  運転資金の効率的な調達を行うため取引銀行３行と貸出コミットメントライン契約を締

  9. Slide 9: 第３四半期決算ハイライト

    2023年3月期 第３四半期決算 第３四半期決算 ハイライト 9

  10. Slide 10: リニューアル・直接・官庁工事の状況

    受注工事の状況 リニューアル・直接・官庁工事の状況 （単位：百万円） 2022年３月期 2023年３月期 前期比 第１～３四半期 第４四半期 通期 第１～３四半期 増減 増減率 リニューアル工事 72,060 17,164 89,224 66,240 ▲5,820 ▲8.1% リニューアル比率(%) 48.0% 51.2% 48.6% 40.0% ▲ 8.0p － 大規模・中規模 の改修工事 46,859 7,746 54,605 31,913 ▲14,945 ▲31.9% 小規模 の改修工事 25,201 9,418 34,619 34,327 9,125 36.2% 一般工事 78,057

  11. Slide 11: 産業施設工事の状況

    受注工事の状況 産業施設工事の状況 （単位：百万円） 2022年３月期 2023年３月期 前期比 第１～３四半期 第４四半期 通期 第１～３四半期 増減 増減率 産業施設工事合計 58,567 16,066 74,633 76,196 17,629 30.1% （受注比率%） 39.0% 47.9% 40.6% 46.0% 7.0p － 受注工事高合計 150,118 33,549 183,668 165,583 15,464 10.3% ※工場、研究所、データセンター、物流施設を「産業施設」として区分しています。  世界的な半導体需要を背景に、国内の 産業施設工事の受注工事高の推移 半導体

  12. Slide 12: 海外事業の状況

    受注工事の状況 海外事業の状況  海外事業は、シンガポール（支店、およびDAI-DAN INTERNATIONAL ASIA PTE.LTD.）、タイ（DAI-DAN（THAILAND） Co.,LTD.）およびベトナム（DAI-DAN（VIETNAM）Co.,LTD. （非連結））を拠点に活動しています。  新たな海外拠点として、今年度、台灣大暖股份有限公司（台湾）を設立しました。  2023年1月26日取締役会において、シンガポールを中心に設備工事業を行うPresico Engineering Pte.Ltd.と株式譲渡契約を締 結し、持分法適用関連会社とすることを決定致しました。同

  13. Slide 13: 完成工事の状況

    完成工事の状況 （単位：百万円） 2022年３月期 2023年３月期 前期比 第３四半期 第３四半期 金額 構成比 金額 構成比 金額 増減率 完成工事高合計 108,257 100.0% 130,088 100.0% 21,831 20.2% うち（リニューアル工事） 56,129 51.8% 57,717 44.4% 1,588 2.8% （産業施設工事） 46,869 43.3% 51,928 39.9% 5,058 10.8% （海外工事） 6,674 6.2% 11,602 8.9% 4,928 73.8% ※リニューアル工事、産業施設工事、海外工事は、それぞれの工事種類ごとの集計で

  14. Slide 14: 繰越工事の状況

    繰越工事の状況 （単位：百万円） 2022年３月期 2023年３月期 前期比 第３四半期 第３四半期 金額 構成比 金額 構成比 金額 増減率 期首繰越工事高 143,043 － 163,782 － 20,738 14.5% 受注工事高 150,118 － 165,583 － 15,464 10.3% 完成工事高 108,257 － 130,088 － 21,831 20.2% 繰越工事高 184,904 100.0% 199,276 100.0% 14,372 7.8% うち（リニューアル工事） 48,785 26.4% 45,419 22.8% ▲3,366 ▲6.9% （産業施設工事）

  15. Slide 15: 四半期ごとの実績状況

    四半期ごとの実績状況 （単位：百万円） 2022年3月期 2023年3月期 増減 増減率 ４～６月 44,698 66,712 22,014 49.3% ７～９月 62,725 58,253 ▲4,471 ▲7.1% 受注工事高 10～12月 42,695 40,617 ▲2,078 ▲4.9% ４～12月 150,118 165,583 15,464 10.3% ４～６月 27,257 35,342 8,085 29.7% ７～９月 38,523 47,348 8,825 22.9% 完成工事高 10～12月 42,477 47,398 4,921 11.6% ４～12月 108,257 1

  16. Slide 16: 2023年３月期 通期業績予想

    2023年３月期 第３四半期決算 2023年３月期 通期業績予想 16

  17. Slide 17: 連結通期業績予想

    通期業績予想 連結通期業績予想 （単位：百万円） 2022年３月期 2023年３月期 前期比 通期 第４四半期 通期 第１～３四半期 第４四半期 通期 第１～３四半期 増減 増減率 (予想) (予想) 受注工事高 150,118 33,550 183,668 165,583 27,417 193,000 9,332 5.1% 完成工事高 108,257 54,672 162,929 130,088 49,912 180,000 17,071 10.5% 完成工事総利益 13,562 7,161 20,723 15,476 7,024 22,500 1,777 8.6% 完成工事総利益率(%)

  18. Slide 18: 株主還元

    株主還元 株主還元に対する方針  利益配当による株主への利益還元を経営上の最重要施策と考え、健全な財務体質の構築に努めています。  中期経営計画における数値目標のとおり配当性向30％以上を配当方針としています。 配当の状況 年間配当金 配当金総額 配当性向 純資産配当率 （合計） （連結） （連結） 第２四半期末 期末 合計 円銭 円銭 円銭 百万円 % % 2021年3月期 45.00 45.00 90.00 1,949 30.8% 2.7% 2022年3月期 45.00 45.00 90.00 1,935 33.3% 2.5% 2023年3月期 45.00 55.00 100.00 －

  19. Slide 19: ＜参考＞DATA FILE

    ＜参考＞ DATA FILE 〔通期〕 19

  20. Slide 20: 連結受注工事高（工種別）〔通期〕

    連結受注工事高（工種別）〔通期〕 （単位：百万円） 2018年3月期 2019年3月期 2020年3月期 2021年3月期 2022年3月期 電気工事 22,735 25,690 30,885 27,236 27,254 空調工事 92,093 93,289 102,515 104,878 117,966 管工事 水道衛生工事 32,506 39,553 36,720 44,410 38,447 小計 124,600 132,843 139,236 149,289 156,414 合計 147,335 158,533 170,121 176,526 183,668 （単位：百万円） 連結受注工

  21. Slide 21: 連結受注動向（受注高／リニューアル）〔通期〕

    連結受注動向（受注高／リニューアル）〔通期〕 （単位：百万円） 2018年3月期 2019年3月期 2020年3月期 2021年3月期 2022年3月期 受注工事高 147,335 158,533 170,121 176,526 183,668 リニューアル工事 71,748 82,109 85,001 77,754 89,224 リニューアル比率 48.7% 51.8% 50.0% 44.0% 48.6% （単位：百万円） 連結受注動向（受注高／リニューアル（受注高・比率）） 200,000 60.0% 50.0% 150,000 40.0% 100,000 30.0% 20.0% 50,0

  22. Slide 22: 連結事業部別受注工事高比率〔通期〕

    連結事業部別受注工事高比率〔通期〕 受注工事高比率 2018年3月期 2019年3月期 2020年3月期 2021年3月期 2022年3月期 東日本事業部 41.6% 38.6% 39.1% 40.0% 41.2% 中日本事業部 16.7% 18.1% 18.3% 17.5% 16.8% 西日本事業部 38.5% 36.9% 36.6% 37.0% 35.8% 国際事業部 3.2% 6.4% 6.0% 5.5% 6.2% 受注工事高 事業部別比率 100.0% 80.0% 41.6% 38.6% 39.1% 40.0% 41.2% 60.0% 東日本事業部 18.1% 18.3% 17.5%

  23. Slide 23: 連結完成工事高（工種別）〔通期〕

    連結完成工事高（工種別）〔通期〕 （単位：百万円） 2018年3月期 2019年3月期 2020年3月期 2021年3月期 2022年3月期 電気工事 25,996 24,393 26,840 24,865 25,676 空調工事 85,926 92,939 102,432 96,526 98,270 管工事 水道衛生工事 31,525 38,232 39,956 36,320 38,982 小計 117,451 131,171 142,388 132,846 137,253 合計 143,448 155,565 169,229 157,712 162,929 （単位：百万円） 連結完成工事高

  24. Slide 24: 連結事業部別完成工事高比率〔通期〕

    連結事業部別完成工事高比率〔通期〕 完成工事高比率 2018年3月期 2019年3月期 2020年3月期 2021年3月期 2022年3月期 東日本事業部 40.1% 37.1% 45.3% 41.3% 37.5% 中日本事業部 17.3% 18.0% 15.8% 16.9% 17.2% 西日本事業部 39.0% 40.2% 34.9% 37.7% 38.8% 国際事業部 3.6% 4.7% 4.0% 4.1% 6.4% 完成工事高 事業部別比率 100.0% 80.0% 40.1% 37.1% 37.5% 41.3% 45.3% 60.0% 東日本事業部 18.0% 17.2% 17.3%

  25. Slide 25: 連結業績利益（営業／経常／当期）〔通期〕

    連結業績利益（営業／経常／当期） 〔通期〕 （単位：百万円） 2018年 2019年 2020年 2021年 2022年 2023年3月期 3月期 3月期 3月期 3月期 3月期 (予想) 営業利益 7,385 7,661 9,063 8,754 7,584 8,500 経常利益 7,674 8,057 9,282 9,262 8,095 8,700 当期純利益 5,109 5,464 6,399 6,318 5,778 6,000 （単位：百万円） 営業利益 （単位：百万円） 経常利益 10,000 10,000 8,000 8,000 6,000 6,000 4,000 4,000 2,0

  26. Slide 26: 免責事項

    免責事項 当社が開示する今後の計画、戦略などの将来の業績に関する見通しは、発表時点で合理的であると判断する前提に基づき作成しています。 従って、様々な要因により、実際の業績が予想と異なる結果になる場合があります。 ＩＲに関する問合せ先 経営企画室 コーポレートコミュニケーション部：電話 03-5276-4568 〒102-8175 東京都千代田区富士見2-15-10 © 2023 DAI-DAN Co.,Ltd. 26

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