Fastighets Ab Trianon Class B · OMXSTO:TRIAN_B
Fastighets Ab Trianon Class B — Q4 2022 Earnings Presentation
20 slides from Fastighets Ab Trianon Class B's earnings presentation, February 2023
Slide 1: Bokslutskommuniké januari - december 2022
Q4Bokslutskommuniké januari - december 2022 Olof Andersson, VD Mari-Louise Hedbys, vice VD och ekonomichef
Slide 2: Viktiga händelser
Viktiga händelser • Fortsatt stark nettouthyrning, 21,4 Mkr. • Fortsatt ökning av hyresintäkterna samt driftnetto. • Försäljning av byggrätter via joint venture till Tornet och Riksbyggen. • Försäljning av projekt, Burlöv och Malmö. • Omfinansierat banklån om 4,6 Mdkr. • Emitterat ny hållbar hybrido
Slide 3: Q4 2022: Ökade hyresintäkter och ökat driftnetto
Q4 2022: Ökade hyresintäkter och ökat driftnetto -2,05 kr/aktie Förvaltnings- Periodens resultat Hyresintäkter Driftnetto -310 Mkr resultat 174 Mkr 106 Mkr 35 Mkr +9% +5% Avkastning eget -45% kapital -23%
Slide 4: Helår 2022: Ett lönsamt år i ny tid
Helår 2022: Ett lönsamt år i ny tid 0,84 kr/aktie Förvaltnings- Periodens resultat Hyresintäkter Driftnetto 171 Mkr resultat 688 Mkr 440 Mkr 232 Mkr +11% +11% Avkastning eget -8% kapital 3%
Slide 5: Finansiella mål
Finansiella mål Förvaltningsresultat: öka > 12% Utfall 2021: 13% Utfall 2022: -8% Avkastning på eget kapital: > 12% Utfall 2021: 31% Utfall 2022: 3% Belåningsgrad: < 60% Utfall 2021: 53,5% Utfall 2022: 54,6% Räntetäckningsgrad: > 1,75 ggr Utfall 2021: 3,2 ggr Utfall 2022: 2,4 ggr Investeringsvinst p
Slide 6: Ekonomisk utveckling – Resultat
Ekonomisk utveckling – Resultat Mkr Okt-dec 2022 Okt-dec 2021 Jan-dec 2022 Jan-dec 2021 Hyresintäkter Hyresintäkter Driftnetto 173,6 106,4 159,9 101,5 688,3 439,6 618,1 396,0 688 Mkr Resultat från andelar i intresseföretag +11% och joint venture 3,7 19,1 22,2 41,7 Finansiella kostnader -57,4 -25,5 -
Slide 7: Ekonomisk utveckling – Balans
Ekonomisk utveckling – Balans Fastighetsvärde 31 dec 31 dec 12,9 Mdkr Mkr 2022 2021 +2% Förvaltningsfastigheter 12 862,6 12 665,5 Långsiktigt Summa anläggningstillgångar 13 605,6 13 314,8 substansvärde exkl Summa omsättningstillgångar hybrid 5,7 Mdkr 192,2 266,4 SUMMA TILLGÅNGAR 13 979,7 13 581,1 +1
Slide 8: Finansiell ställning
Finansiell ställning Kapitalbindning Räntebindning 3 500 8 000 3 000 2 889 7 000 6 759 2 500 6 000 5 000 2 000 1 689 4 000 1 500 1 412 3 000 1 062 1 000 2 000 500 1 000 55 148 200 0 0 0 0 2023 2024 2025 2026 Efter 2027 2023 2024 2025 2026 Efter 2027 • Kapitalbindning: 3,2 år • Snittränta 2022: 2,2%
Slide 9: Intjäningsförmåga
Netto- Intjäningsförmåga uthyrning 21,4 Mkr Hyresvärde 798 Mkr +17% Driftnetto +21% 538 Mkr +17% Förvaltningsresultat 273 Mkr CAGR = Intjäningsförmåga Genomsnittlig 1,73 årlig avkastning kr/ aktie
Slide 10: Intjäningsförmåga, påverkan marknadsräntor
Intjäningsförmåga, påverkan marknadsräntor 31 dec Ränta Ränta Mkr 2022 4% 5% Hyresintäkter 765 769 769 Fastighetskostnader -227 -227 -227 Fastighetsadministration -22 -22 -22 Driftsöverskott 516 520 520 Överskottsgrad 67% 68% 68% Central administration -65 -65 -65 Resultat från andelar i intresseför
Slide 11: Våra segment
Våra segment Andel av Fastighets- fastighetsvärde, % värde, Mdkr Avkastning, % Bostäder 73 9,1 4,0 Samhäll 12 1,5 4,6 Kommersiellt 15 1,9 4,9 Snittyield 4,23%
Slide 12: Joint Ventures
Joint Ventures
Slide 13: Intjäningsförmåga intressebolag och joint venture
Intjäningsförmåga Intressebolag och joint venture 31 dec 30 sep 30 jun 31 mar 31 dec intressebolag och joint venture Mkr Hyresvärde 2022 164,7 2022 155,8 2022 154,2 2022 149,6 2021 154,0 Vakanser -19,7 -19,0 -17,4 -13,7 -25,4 Kontrakterade vakanser -0,2 -1,4 -5,8 -4,9 -5,9 Fastighet Trianons Rabatte
Slide 14: Projektportfölj
Projektvinst Q1-Q4: 114 Mkr Projektportfölj 700 lägenheter i produktion Mål: Årlig investeringsvinst på minst 100 Mkr
Slide 15: Hållbarhetslänkad finansiering om 1,9 Mdkr
Hållbarhetslänkad finansiering om 1,9 Mdkr – Stiftelsen Momentum lägre ränta om målen uppnås Jobb till hyresgäster ”Färdighet ger möjlighet”, rimliga renoveringar, NKI • Mål 1: Tryggare bostadsområden Flexiblare uthyrningspolicy, • Mål 2: Inkluderande bostadsmarknad tillgängliggöra fler lägenheter •
Slide 16: Aktieutveckling sedan börsintroduktion 2017
Aktieutveckling sedan börsintroduktion 2017 jämfört med långsiktigt substansvärde/ aktie Omräknat med hänsyn till split 1:4 maj 2022. Långsiktigt substansvärde per aktie efter avdrag för eget kapital hänförligt till hybridobligation.
Slide 17: Händelser efter periodens utgång
Händelser efter periodens utgång • Trianons bostadshyror höjs med 5 procent i Malmö från 1 januari 2023. • Tecknar två längre hyresavtal på Entré och på Värnhem i Malmö. • Kreditlöfte och beviljad bankfinansiering på plats för omfinansiering av utestående obligationer. • Från 1 januari 2023 ökar vi
Slide 18: Affärsplanen ligger fast
Affärsplanen ligger fast • Uthyrning • Värdeskapande investeringar • Nyproduktion • Transaktioner Tet
Slide 19: Trianon har staying power
Trianon har staying power • Stark finansiell ställning • Engagerat team • Hög tillväxt i regionen • Rätt plats, i rätt segment Tet
Slide 20: Frågor & svar
Fullt fokus framåt Ökar andelen • Uthyrningsamhällsservice i Frågor Frågor Entréfastigheterna investeringar & & svar • Värdeskapande • Nyproduktion svar • Förvärv Text
Fastighets AB Trianon — Q4 2022 Earnings Presentation on 6ix