Sparebank 1 Ostlandet · OSL:SPOL
Sparebank 1 Ostlandet — Sparebanken Hedmark — Q1 2013 Earnings Presentation
37 slides from Sparebank 1 Ostlandet's earnings presentation, 2013
Slide 1: Presentasjon av regnskapet for Q1-2013
Sparebanken Hedmark Presentasjon av regnskapet for Q1-2013
Slide 2: Sparebanken Hedmark
Sparebanken Hedmark
Slide 3: Bankkontorer i Hedmark, Oppland og Akershus
Bankkontorer i Hedmark, Oppland og Akershus. Sparebanken Hedmark har bankkontor i 20 av 22 kommuner i Hedmark. Videre har vi ett kontor på Gjøvik, ett kontor på Lillehammer og ett kontor i Årnes i Akershus.
Slide 4: Sparebanken Hedmark
Sparebanken Hedmark Sparebanken Hedmark er den ledende leverandøren av finansielle tjenester til personer, bedrifter og offentlig sektor i Hedmark. – Sparebanken Hedmark: • 25 bankkontorer i Hedmark • 2 bankkontorer i Oppland • 1 bankkontor i Akershus • 44 milliarder kroner i forvaltningskapital • 5
Slide 5: Konsernledelsen
Konsernledelsen Administrerende direktør Richard Heiberg Direktør Informasjonsdirektør risikostyring Siv Stenseth Vidar Nordheim Økonomi- og Driftsdirektør finansdirektør Dag-Arne Hoberg Tore Anstein Dobloug Direktør organisasjon og HR Eldar Kjendlie Direktør Direktør Banksjef bedriftsmarked personm
Slide 6: Datterselskaper, felleskontrollerte og tilknyttede virksomheter
Sparebanken Hedmark Datterselskaper, felleskontrollerte og tilknyttede virksomheter Sparebanken Hedmark Datterselskaper Felleskontrollert Tilknyttet virksomhet virksomhet SpareBank 1 Finans Bank 1 Oslo og Torggt. 22 AS Østlandet AS Akershus AS 50 % 100 % 12 % EiendomsMegler 1 SpareBank 1 SpareBank 1
Slide 7: Finansiell informasjon
Finansiell informasjon Sparebanken Hedmark - konsern
Slide 8: Hovedtrekk Q1-2013 (2012) - konsern
Hovedtrekk Q1-2013 (2012) - konsern •Resultatet før skatt: MNOK 83 (130). . Resultat konsern •Resultat etter skatt: MNOK 74 (105). 200 •Korrigert for verdiendringer ble 180 resultatet etter skatt: MNOK 141. 180 •Egenkapitalavkastning på 4,9 (7,5) 160 prosent. 140 157 152 139 138 •Egenkapitalavkastni
Slide 9: Resultatregnskap (Hittil i år)
Resultatregnskap (Hittil i år) - konsern Q1 Q1 2013 2012 2012 Netto renteinntekter 227 241 955 Netto provisjons- og andre inntekter 123 95 435 Utbytte 7 Netto resultat fra eierinteresser 54 44 Netto inntekter på finansielle investeringer -88 -29 36 Sum netto inntekter 317 351 1.433 Driftskostnader 2
Slide 10: Spesifikasjon av resultat før skatt
Spesifikasjon av resultat før skatt - konsern 120 1 2 100 17 -27 0 5 80 8 60 37 40 83 20 40 0 Mor SB 1 Gruppen Bank 1 Boligkreditt EiendomsMegler 1 SB 1 Finans Consis Øvrige *) Konsern *) Eliminering av mottatt utbytte fra datterselskaper/tilknyttede selskaper
Slide 11: Resultatutvikling kvartal (isolerte tall)
Resultatutvikling kvartal (isolerte tall) - konsern Q1 Q4 Q3 Q2 Q1 Q4 Q3 Q2 Q1 (Mill. kroner) 2013 2012 2012 2012 2012 2011 2011 2011 2011 Netto renteinntekter 227 242 242 230 241 246 244 244 237 Netto provisjons- og andre inntekter 123 118 114 108 95 110 61 59 55 Netto avkastning på finansielle inv
Slide 12: Resultatutvikling konsern
Resultatutvikling konsern Endring i resultatet før skatt sett i forhold til 2012: 180 170 10 -5 160 150 28 140 130 -59 120 110 100 -14 90 -8 80 70 130 60 50 40 83 30 20 10 0 RFS Q1-2012 Netto provisjon- Resultat fra Tap Inntekter fra Endring Driftskostnader RFS Q1-2013 og andre eierinteresser finans
Slide 13: Nøkkeltall perioden 2012-2013
Nøkkeltall perioden 2012-2013 - konsern Q1 2013 Q1 2012 2012 Resultat før skatt i % av gj.snittlig forvaltningskapital 0,76 % 1,21 % 1,22 % Resultat etter skatt i % av gj.snittlig forvaltningskapital 0,67 % 0,98 % 0,93 % Egenkapitalavkastning av resultat etter skatt 4,9 % 7,5 % 7,0 % Rentemargin kon
Slide 14: Netto renteinntekter og netto renteinntekter i gjennomsnitt av forvaltingskapital
Netto renteinntekter og netto renteinntekter i gjennomsnitt av forvaltingskapital - konsern 2,35 % 250 2,31 % 2,30 % 2,29 % 2,29 % 2,30 % 245 2,25 % 2,24 % 2,25 % 2,21 % 240 2,20 % 235 2,15 % 2,13 % 230 2,10 % 2,07 % 225 2,05 % 2,00 % 220 237 244 244 246 241 230 242 242 227 1,95 % 215 Q1-11 Q2-11 Q3
Slide 15: Netto provisjons- og andre inntekter
Netto provisjons- og andre inntekter - konsern Q1 Q4 Q3 Q2 Q1 (Mill.kroner) 2013 2013 2012 2012 2012 2012 Garantiprovisjon 3 3 3 3 4 3 Forsikring-liv- og fondsprovisjoner 17 17 16 16 15 16 Provisjonsinnt. Sparebank 1 Boligkreditt AS 41 41 37 27 27 17 Betalingsformidling 17 17 17 18 16 15 Driftsinnte
Slide 16: Sum rentenetto inklusive provisjonsinntekter fra SpareBank 1 Boligkreditt AS
Sum rentenetto inklusive provisjonsinntekter fra SpareBank 1 Boligkreditt AS - konsern 300 • Per 31.03.2013 er totale 250 10 10 9 17 27 37 41 11 27 provisjonsinntekter fra Spb1 BK MNOK 41. 200 • 13,4 mrd kroner av utlån til kunder er overført til 150 Spb1 BK. 237 244 244 246 241 230 242 242 227 100
Slide 17: Andel andre inntekter av sum inntekter
Andel andre inntekter av sum inntekter (Mill. kroner) 180 41,5 % 45 % 160 40 % 35,5 % 35,9 % 163 140 31,3 % 31,8 % 35 % 29,1 % 134 138 28,1 % 120 27,5 % 30 % 100 110 113 25 % 20,5 % 100 80 92 89 20 % 60 15 % 61 40 10 % 20 5% 0 0% Q1-11 Q2-11 Q3-11 Q4-11 Q1-12 Q2-12 Q3-12 Q4-12 Q1-13 Andre inntekter
Slide 18: Netto avkastning på finansielle investeringer
Netto avkastning på finansielle investeringer - konsern Q1 Q4 Q3 Q2 Q1 2013 2013 2012 2012 2012 2012 Utbytte 7 Inntekter av eierinteresser 54 54 -5 46 10 44 Inntekter fra finansielle investeringer -88 -88 -21 -47 38 -29 Netto avkastning på finansielle investeringer -34 -34 -26 -1 55 15
Slide 19: Kostnader
Kostnader - konsern Andel av sum drifts- Q1 Q4 Q3 Q2 Q1 2013 kostnader 2013 2012 2012 2012 2012 Personalkostnader 125 54,1 % 125 110 114 112 121 Administrasjonskostnader og øvrige kostnader 97 42,0 % 97 104 82 92 93 Ordinære avskrivninger 9 3,9 % 9 9 9 9 9 Sum driftskostnader 231 100 % 231 223 205 2
Slide 20: Balanse
Balanse - konsern 31.03.2013 31.03.2012 31.12.2012 EIENDELER Kontanter og fordringer på sentralban 540 346 236 Utlån til og fordringer på kredittinstitu 309 72 294 Netto utlån til kunder 35.328 34.162 35.200 Verdipapirer 5.576 5.216 5.958 Investeringer i tilknyttet- og felleskontrollert virksomhet 1
Slide 21: Utvikling i forvaltningskapital og forretningsvolum
Utvikling i forvaltningskapital og forretningsvolum - konsern 0 70.000 56.749 57.689 60.000 53.003 49.603 50.000 44.313 46.055 38.420 40.000 35.828 30.447 30.000 20.000 10.000 0 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 Q1-2013 Forvaltningskapital Lån overført til Spb BK Forretningsvolum Definisjon på
Slide 22: SpareBank 1 Boligkreditt
Sparebank 1 Boligkreditt • Samlet volum av boliglån i Highest quality cover pools foretaket 13,4 mrd. NOK globally (ranked by theoretical cover pool losses): • Eierandel 7,8 % • Veldiversifisert finansiering • AAA rating. En av de høyest rangerte Issuer Type of Programme Country boliglånspoolene glo
Slide 23: Utvikling i kapitaldekning
Utvikling i kapitaldekning - konsern 18,0 % 16,0 % 16,9 % 14,0 % 15,8 % 15,1 % 15,2 % 14,1 % 12,0 % 13,2 % 12,7 % 10,0 % 11,5 % 8,0 % 6,0 % 4,0 % 2,0 % 0,0 % 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 Q1 2013 Kjernekapitalprosent Minimumskrav fra myndighetene Kapitaldekningsprosent fra 2011 er beregnet ette
Slide 24: Egenkapitalavkastning etter skatt
Egenkapitalavkastning etter skatt - konsern 16,0 % 14,0 % 12,0 % 13,5 % 12,6 % 10,0 % 8,0 % 9,2 % 7,7 % 7,5 % 6,0 % 7,0 % 4,0 % 5,5 % 4,9 % 2,0 % 0,0 % 2007 2008 2009 2010 2011 2012 Q1 2013 J Q1 2013* * Justert for verdiendringer på verdipapirer.
Slide 25: Brutto utlån til kunder, 12 mnd vekst
Brutto utlån til kunder, 12 mnd vekst (inklusive lån overført til SpareBank 1 Boligkreditt AS) - konsern 60.000 10,0 % 8,9 % 9,0 % 50.000 7,7 % 7,8 % 7,7 % 8,0 % 7,1 % 6,9 % 6,7 % 6,8 % 6,5 % 6,3 % 6,4 % 6,3 % 7,0 % 40.000 5,8 % 6,0 % 30.000 5,0 % 48.999 48.091 46.746 45.787 45.000 44.646 4,0 % 43.9
Slide 26: Brutto utlån – næringsfordelt konsern
Brutto utlån – næringsfordelt konsern (inklusive lån overført til SpareBank 1 Boligkreditt) Per 31.03.2013 Forretningsmessig tjenesteyting; 1.629 Øvrige; 2.045 Primærnæring; 3.183 Varehandel; 1.069 Eiendomsdrift; 6.017 Lønnstakere; 33.848 Bygg og anlegg; 1.207
Slide 27: Innskuddsvolum og innskuddsvekst siste 12 måneder
Innskuddvolum og innskuddsvekst siste 12 måneder – konsern 35.000 14 % 12,3 % 30.000 12 % 25.000 9,3 % 10 % 8,5 % 8,6 % 7,6 % 7,8 % 20.000 8% 5,9 % 5,9 % 15.000 5,5 % 5,6 % 5,7 % 6% 4,3 % 10.000 3,2 % 4% 5.000 2% 22.817 24.215 23.850 24.083 24.083 25.592 25.251 25.907 25.957 27.760 27.610 28.137 29.
Slide 28: Tap 2013
Tap 2013 - konsern • : Tap per kvartal Q1-10 til Q1-13 Fordeling av tap mellom PM, BM og leasing -35 -30 -32 -25 Leasing -2,0 -26 -20 -23 -23 -23 -22 -15 -10 BM -12 -5 -3 -3 0 5 8 2 2 10 PM -1,0 10 15 Q1-10 Q2-10 Q3-10 Q4-10 Q1-11 Q2-11 Q3-11 Q4-11 Q1-12 Q2-12 Q3-12 Q4-12 Q1-13 0,0 -0,5 -1,0 -1,5 -2
Slide 29: Tap årlig
Tap årlig - Konsern -160 -140 -146 -120 -100 -80 -76 -60 -40 -50 -50 -42 -20 -24 -24 -3 0 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 Q1 2013
Slide 30: Brutto misligholdte og tapsavsatte engasjement
Brutto misligholdte og tapsavsatte engasjement - konsern 900 831 844 765 800 729 700 617 600 595 616 500 539 578 400 476 300 200 100 226 236 228 150 141 - 2009 2010 2011 2012 Q1 2013 Individuelle nedskrivninger på utlån og garantier Netto misligholdte og tapsavsatte engasjement Totalt misligholdte o
Slide 31: Likviditetsreserver
Likviditetsreserver • Figuren viser fordelingen av bankens likviditetsreserve per 31.3. • Reserven er på MNOK 5 301. • Grønn søyle viser haircut på 10 %
Slide 32: Forfallsstruktur neste 12 måneder
Forfallsstruktur neste 12 måneder Totalt til forfall MNOK 2 184. 800 600 400 200 - apr.13 mai.13 jun.13 jul.13 aug.13 sep.13 okt.13 nov.13 des.13 jan.14 feb.14 mar.14 Utstedt sertifikat Innlån fra annen bank Utstedt obligasjon F-lån Norges Bank
Slide 33: Årlig forfallsstruktur
Årlig forfallsstruktur Totale forfall MNOK 7 680 2.000 1.500 1.000 500 - 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022 2023 2024 2025 2026 2027 2028 F-lån Norges Bank 76 - - - - - - - - - - - - - - Utstedt obligasjon 600 1.249 1.205 1.345 1.000 1.030 - 300 - - - - - - - - Innlån fra annen bank -
Slide 34: Ratet A2 av Moodys – styrker og utfordringer
• Ratet A2 av Moodys • Styrker – Solid merkenavn og markedsposisjon i Hedmark – Robust og jevn inntjening fra personkundevirksomhet og SMB – Høy soliditet (kapitaldekning) – Fordeler fra SpareBank 1 Alliansen • Utfordringer – Kredittrisikokonsentrasjon geografisk – Kredittrisikokonsentrasjon store k
Slide 35: Finansiell informasjon - Morbank
Finansiell informasjon Sparebanken Hedmark - Morbank
Slide 36: Hovedtrekk 2013 - morbank
Hovedtrekk 2013 - morbank . • Resultat før skatt Resultat morbank 31.03.13 ble MNOK 250 40 (116). • Driftskostnader 200 utgjør 80,90 191 (59,56) prosent av 172 150 162 samlede inntekter. 154 154 134 • Det er fortsatt lave 100 116 tap. 104 107 93 90 82 50 69 64 52 39 40 36 0 Q1-11 Q2-11 Q3-11 Q4-11 Q
Slide 37: Resultatregnskap - morbank
Resultatregnskap - morbank Q1 Q1 (Mill.kroner) 2013 2012 2012 Netto renteinntekter 188 216 834 Netto provisjons- og andre inntekter 84 56 287 Utbytte - - 7 Netto resultat fra eierinteresser 31 34 93 Netto inntekter på finansielle investeringer -88 -29 -59 Sum netto inntekter 215 277 1.162 Driftskost