San-ai Obbli Co. Ltd · TSE:8097

San-ai Obbli — FY2023 Earnings Presentation

25 slides from San-ai Obbli's earnings presentation, May 24, 2023

  1. Slide 1: 2023年3月期 決算説明会資料

    2023年3月期 決算説明会資料 2023年5月24日（水） (東証プライム市場 8097)

  2. Slide 2: 目次

    目次 １．2023年3月期 連結決算概要 ２．中期経営計画進捗状況 ３．今年度経営⽅針 Copyright©2023 SAN-AI OBBLI CO.,LTD. All rights reserved 2

  3. Slide 3: １．2023年3月期 連結決算概要

    １．２０２３年３月期 連結決算概要 １．損益計算書 ２．貸借対照表 ３．キャッシュ・フロー計算書 ４．連結経常利益 前年度⽐増減分析 ５．セグメント別分析 Copyright©2023 SAN-AI OBBLI CO.,LTD. All rights reserved 3

  4. Slide 4: １．損益計算書

    １．損益計算書 ・主に⽯油製品の販売価格上昇により売上⾼は伸⻑ ・各事業戦略の徹底による適正利幅確保と航空需要の回復等により利益⾯は好調に推移 （単位︓億円） 2022年3月期 2023年3月期 前期⽐ 売 上 高 ５，９８７ ６，４７８ １０８．２％ 売 上 総 利 益 ５２５ ５８４ １１１．２％ 販 管 費 ４０５ ４３２ １０６．８％ 営 業 利 益 １２０ １５２ １２６．１％ 営 業 外 収 益 １３ １１ ８５．１％ 営 業 外 費 用 ３ ３ １０５．３％ 経 常 利 益 １３１ １６０ １２２．２％ 特 別 利 益 ２ １１ ５１８．４％ 特 別 損 失 ５ ３ ７２．４％

  5. Slide 5: ２．貸借対照表

    ２．貸借対照表 2022年3月期 2023年3月期 （単位︓億円） 流動負債 660 流動負債 674 固定負債 194 固定負債 163 （有利⼦負債 78） （有利⼦負債 70） 流動資産 936 流動資産 983 有形固定資産 517 有形固定資産 515 純資産 1,123 純資産 1,174 無形固定資産 48 無形固定資産 61 ⾃⼰資本⽐率 ⾃⼰資本⽐率 54.2% 55.5% 投資その他の資産 投資その他の資産 475 451 Copyright©2023 SAN-AI OBBLI CO.,LTD. All rights reserved 5

  6. Slide 6: ３．キャッシュフロー計算書

    ３．キャッシュフロー計算書 （単位︓億円） 主なキャッシュフロー内訳 2022年3月期 2023年3月期 営業CF 営業活動 によるCF 105 189 税金等調整前当期純利益 +167億円 減価償却費/のれん償却額 +56億円 投資活動 法人税等支払額 -44億円 によるCF ▲32 ▲32 財務活動 によるCF ▲57 ▲69 投資CF 有形・無形固定資産取得 -63億円 現⾦及び 現⾦同等物の 15 87 投資有価証券･有形固定資産売却 +28億円 増減額 現⾦及び 財務CF 現⾦同等物の 364 379 配当金支払額 -33億円 期首残⾼ 自己株式取得 -22億円 現⾦及び ⻑期借⼊金

  7. Slide 7: ４．連結経常利益 前年度比増減分析

    ４．連結経常利益 前年度⽐増減分析 （単位︓億円） 7 27 8 40 160 131 +29 数量要因 単価要因 営業外他 販管費 Copyright©2023 SAN-AI OBBLI CO.,LTD. All rights reserved 7

  8. Slide 8: ５．セグメント別分析

    ５．セグメント別分析 （億円） 石油関連事業 ガス関連事業 化学品関連事業 売上高 経常利益 売上高 経常利益 売上高 経常利益 5,547 5,223 610 512 122 103 93 95 26 21 12 11 ‘22/3 ’23/3 ‘22/3 ’23/3 ‘22/3 ’23/3 ‘22/3 ’23/3 ‘22/3 ’23/3 ‘22/3 ’23/3 航空関連事業 その他 売上高 経常利益 売上高 経常利益 134 87 59 63 37 10 11 0.6 ‘22/3 ’23/3 ‘22/3 ’23/3 ‘22/3 ’23/3 ‘22/3 ’23/3 Copyright©2023

  9. Slide 9: ２．中期経営計画進捗状況

    ２．中期経営計画進捗状況 １．当社の経営理念とミッション ２．中期経営計画（２０２１－２０２３年度） ３．第一次中計（2021-2023）のビジョン ４．２０２１－２０２２年度の振り返り ５．第一次中期経営計画 財務指標推移 ６．各事業概況（石油・ガス・化学品・航空・その他） ７．投資実績 ８．変革を生む挑戦的な組織の構築 ９．サステナビリティ︓CO2排出量削減への取り組み Copyright©2023 SAN-AI OBBLI CO.,LTD. All rights reserved 9

  10. Slide 10: １．当社の経営理念とミッション

    １．当社の経営理念とミッション ＜三愛精神＞ ＜コーポレートブランド＞ 『総合的ソリューション』 人々の生活と産業を 『新たな事業領域』 の提供 支えるパートナーとなる への挑戦 Copyright©2023 SAN-AI OBBLI CO.,LTD. All rights reserved 10

  11. Slide 11: ２．中期経営計画（２０２１－２０２３年度）

    ２．中期経営計画（２０２１－２０２３年度） 変貌する未来への挑戦 Challenge 2030 ２０３０年度 第二次中計 第一次中計 低炭素・循環型社会に対応した 事業ポートフォリオへの進化 成⻑実現に向けた 成⻑実現のための 戦略投資の加速 経営基盤の再構築 2021-2023年（最終年度） 2024-2026年 30年度の目指す姿 Copyright©2023 SAN-AI OBBLI CO.,LTD. All rights reserved 11

  12. Slide 12: ３．第一次中計（2021-2023）のビジョン

    ３．第一次中計（2021-2023）のビジョン 事業戦略 組織体制の強化 ⽯油関連事業の効率化と他事業への経営資源 グループマネジメント体制の強化 の拠出 （DX、研究開発体制） 成⻑可能性のある事業へのM&Aも含めた投資 変革を生む挑戦的な組織風土の醸成 （2030年までに累計1,000億円） （⼈事制度整備、研修・採用の強化） 事業間連携によるさらなるシナジーの創出 ２０３０年度に目指す姿 低炭素、循環型社会に対応したポートフォリオへの進化 Copyright©2023 SAN-AI OBBLI CO.,LTD. All rights reserved 12

  13. Slide 13: ４．２０２１－２０２２年度の振り返り

    ４．２０２１－２０２２年度の振り返り 社会情勢 エネルギー、⾷料資源等の価格⾼騰、インフレの進⾏ 円安進⾏、輸⼊物価⾼騰、コストアップインフレ ロシアのウクライナ侵攻による地政学的リスクの顕在化 新型コロナウィルス感染症からの経済活動正常化への動き 当社の取り組み トピックス 詳細 過去最高益 2023年3⽉期連結経常利益︓160億円 株式の売り出し 当社株式の売出︓674万株（2022年1⽉） 保有上場株式の縮減 35銘柄／約50億円減少（簿価ベース、2020〜2022年度累計） 非事業用資産の圧縮 固定資産売却額︓14億円（2021〜2022年度累計） ⾃⼰株式取得︓25億円（2021〜2

  14. Slide 14: ５．第一次中期経営計画 財務指標推移

    ５．第一次中期経営計画 財務指標推移 中期経営計画 2022年3月期 2023年3月期 2024年3月期 ＜連結＞ 財務目標 （ 実績 ） （ 実績 ） （ 予想 ） 経常利益 140億円 131億円 160億円 160億円 ROE 8.0%以上 8.0% 10.0% 8.8％ 配当性向 30.0%以上 33.2% 34.3% 40.2％ ＠配当額/年 40円 55円 60円 ⾃⼰株取得 373百万円 2,200百万円 2,800百万円 ⾃⼰株消却 － 3,548百万円 － 総還元性向 37.6％ 54.2％ 67.0% 70% 70 円 60% 60 円 記念配当3円 50% 総還元性向(%

  15. Slide 15: ６－（１） 各事業概況 〜石油関連事業〜

    ６－（１） 各事業概況 〜石油関連事業〜 ■卸売・小売事業が堅調に推移 主な事業戦略 進捗状況 SS(1の収益性向上、SS数の維持拡⼤ ・販売数量伸⻑、油外収益拡⼤ ・競争⼒のあるSSを新規獲得（SS数シェアを維持） デジタル技術活用による業務効率化 ・スマートフォンアプリ「Mantan」のサービス拡充 ⽯油セグメント利益 系列SS数推移 (系列SS) (全国SS) •2021年3⽉期︓98億円 1,100 30,000 •2022年3⽉期︓93億円 29,500 1,050 29,000 •2023年3⽉期︓95億円 1,000 28,500 28,000 950 27,500 900 27

  16. Slide 16: ６－（２） 各事業概況 〜ガス関連事業〜

    ６－（２） 各事業概況 〜ガス関連事業〜 ■LPガス直販顧客軒数の増加 ■天然ガス販売数量の増加（⼤⼝需要家の獲得） 主な事業戦略 進捗状況 【LPガス】 ・小売消費者軒数の拡⼤ ・小売営業権の買収等を実施し、顧客軒数3.5％増加 ・デジタル技術活用による業務効率化 ・⾃動検針システム（LPWA(1)導⼊による保安業務の効率化推進 【天然ガス】 ・天然ガスの顧客拡⼤ ・新規⼤口需要家（味の素株式会社 九州事業所）への供給開始 ・OES(2検討・提案、新規営業強化 ・OES提案継続中 LPガス小売軒数推移 ガスセグメント利益 3.5%増 0.2%増 • 2021年3⽉期︓27億円 • 2022年

  17. Slide 17: ６－（３） 各事業概況 〜化学品関連事業〜

    ６－（３） 各事業概況 〜化学品関連事業〜 ■外部機関との三者共同研究契約を締結 主な事業戦略 進捗状況 研究開発体制の強化 ・某⼤学の研究機関と三者共同研究契約を締結し、研究開発を開始 新商品／新サービスの開発 ・新たな用途に向けた洗浄剤、防錆剤の研究開発推進 ➡船舶用防錆剤のフィールドテスト実施中 商品拡充に向けた業務提携推進 ・パートナー候補企業の検討 化学品セグメント利益 • 2021年3⽉期︓ 8億円 • 2022年3⽉期︓12億円 • 2023年3⽉期︓11億円 Copyright©2023 SAN-AI OBBLI CO.,LTD. All rights reserved 17

  18. Slide 18: ６－（４） 各事業概況 〜航空関連事業〜

    ６－（４） 各事業概況 〜航空関連事業〜 ■⽻⽥空港における国内線はコロナ禍前の⽔準まで回復し、国際線も回復傾向 主な事業戦略 進捗状況 既存航空機給油施設への投資拡⼤ ・空港整備計画に基づいて各種調査・検討・準備を実施 ・給油及び機器点検システムの導⼊、推進 地方空港航空機給油施設の獲得 ・全国97空港のうち26空港を当社グループがカバー ⽻⽥空港航空燃料取扱数量 航空セグメント利益 (万KL) 2022年搬出数量︓260万KL 350 • 2021年3⽉期︓▲26億円 • 2022年3⽉期︓ 0.6億円 250 • 2023年3⽉期︓ 37億円 150 三愛オブリグループ オペレーション空

  19. Slide 19: ６－（５）各事業概況 〜その他成長事業〜

    ６－（５）各事業概況 〜その他成⻑事業〜 ■三愛オブリテック㈱ 半導体製造装置向け部品の⾼品質精密洗浄・研磨の需要増加 2022年度施⼯実績︓⽔素ステーション関連２件 ■風⼒発電（風⾞ギアボックス）向け内視鏡調査等の需要拡⼤により、当社関与件数増加 ■ベルギーのWIPAケミカル社（ガスエンジン向けオイルメーカー）との総代理店契約締結 ■風⼒発電所の出資を検討（開発調査中） （⾼知⽔素ステーション＠土佐酸素株式会社様） Copyright©2023 SAN-AI OBBLI CO.,LTD. All rights reserved 19

  20. Slide 20: ７．投資実績

    ７．投資実績 計画投資額 事業区分 実績投資額（累計） 投資対象 中計進捗率 (2021〜2030) ・LPガス小売営業権 成⻑事業 (ガス・化学品・その他) 300億円 57億円 ・化学メーカー資本提携 19.0％ ・天然ガス事業 安定基盤事業 ・航空機給油施設増強 （航空） 400億円 31億円 ・地方空港給油施設買収 7.9％ 効率化事業 （⽯油） 250億円 41億円 ・油槽所及びSS更新投資 16.7％ ・基幹システム 全社共通 50億円 17億円 ・IT関連 35.8％ ・新規事業／研究開発 合 計 1,000億円 148億円 － 14.8％ Copyright©2023 SAN-

  21. Slide 21: ８．変革を生む挑戦的な組織の構築

    ８．変革を生む挑戦的な組織の構築 ■2022年4⽉ 『事業開発部』を新設 ■2022年9⽉ 国⽴⼤学法⼈⻑岡技術科学⼤学及び㈱パンタレイとの間で、 円柱翼風⾞の社会における実用化を目指し、三者間共同研究契約を締結 ■テスラ社製家庭用蓄電池販売開始 縦渦式風⾞＝円柱翼＋リング テスラ社製家庭用蓄電池 5か国(日本、アメリカ、ドイツ、イギリス、オーストラリア)で 特 許 取 得 済 (WO2016-111209) Copyright©2023 SAN-AI OBBLI CO.,LTD. All rights reserved 21

  22. Slide 22: ９．サステナビリティ 〜CO2排出量削減への取り組み〜

    ９． サステナビリティ 〜CO2排出量削減への取り組み〜 ■航空事業部 太陽光発電設備を2箇所設置（2022年2月および2023年2月） 電気⾃動⾞導⼊、非化⽯証書電⼒の購⼊、リニューアブルディーゼル使⽤ ■⼤井町オフィスおよび直営27サービスステーションへのグリーン電⼒導⼊ （2023年4月より順次導⼊開始） キグナス石油SS 航空事業部 太陽光発電設備 キャノピーに太陽光発電設置 Copyright©2023 SAN-AI OBBLI CO.,LTD. All rights reserved 22

  23. Slide 23: ３．今年度経営方針

    ３．今年度経営⽅針 Copyright©2023 SAN-AI OBBLI CO.,LTD. All rights reserved 23

  24. Slide 24: ３．今年度経営方針

    ３．今年度経営⽅針 資本政策 サステナビリティ経営 新規事業 次期中計（2024-2026）について Copyright©2023 SAN-AI OBBLI CO.,LTD. All rights reserved 24

  25. Slide 25: 本資料についての留意事項

    （本資料についての留意事項） ・本資料に記載されているデータや将来予測は、本資料の公表⽇現在において⼊⼿可能な情報に基づいて作成しております。 ・実際の業績はさまざまな要因によって、異なる結果となることがあるため、将来の業績を保証するものではありません。 ・本資料利用によって生じたいかなる損害については、当社は⼀切責任を負いません。 お問合わせ先︓三愛オブリ株式会社 TEL︓03-6880-3100（代表） Copyright©2023 SAN-AI OBBLI CO.,LTD. All rights reserved 25

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