Slide 1: 2024 Company Profile
www.esi-spa.com 2 0 2 4 C O M PA N Y PROFILE Portiamo energia ovunque ce ne sia bisogno ESI Spa | Energy System Integrator
Slide 2: Indice
ESI INDICE 03 B OA R D OF D I R EC TORS 04 KEY PEOPL E 05 SHA R EHOLD ERS 06 C R ESC I TA C OSTA NTE E I NTER NAZI ONALE 08 ESI AT A GL A NC E 13 MA R KET OV ERV IEW 20 F I NA NCI AL OV ERV IEW 26 BAC KLOG ESI acronimo di "Energy System Integrator", opera come EPC nella realizzazione di impianti fot
Slide 3: Board of Directors
E S I | C O M P AN Y P R O F I L E PROF OND E C ONOSC ENZE D I V ER SI F IC ATE A FATTOR C OMUNE DIR E C T O R S B O A R D O F FELICE EGIDI – Presidente CdA (indipendente) RICCARDO DI PIETROGIACOMO – CEO ANTONIO DE TATA – Consigliere con delega allo sviluppo commerciale e allo sviluppo strateg
Slide 4: Key People
E S I | C O M P AN Y P R O F I L E PROF OND E C ONOSC ENZE D I V ER SI F IC ATE A FATTOR C OMUNE KE Y P E O P L E FELICE EGIDI RICCARDO STEFANO ANGELO DANIEL Presidente del Consiglio di DI PIETROGIACOMO PLOCCO TREMENTOZZI CERVINI Amministrazione - Indipendente Amministratore Delegato Consigliere mem
Slide 5: Shareholders
E S I | C O M P AN Y P R O F I L E SHAREHOLDERS S HA R E HO L DE R S AZIONISTA N. AZIONI % AZIONI ORDINARIE ORDINARIE Genkinn S.r.l. 2.442.515 32,45% Genkinn S.r.l. Integra S.r.l. 1.932.287 25,67% 32% Mercato Exacto S.p.A. 694.850 9,23% 33% Mercato 2.457.713 32,65% Totale 7.527.365 100,00% CODICE IS
Slide 6: Una crescita costante e internazionale
E S I | C O M P AN Y P R O F I L E UNA C R ESC I TA C OSTA NTE E I NTER NA ZI ONAL E 2009 2016 2018 2020 2022 2 0 0 2 - 2 0 2 3 Con il progressivo sviluppo WS vince la prima gara WS suddivisa in due BU: Inizia il progetto Baleari, per ESI in data 25.07.2022 entra a far parte del fotovoltaico, la WS
Slide 7: Presenza operativa geografica diversificata
E S I | C O M P AN Y P R O F I L E PRESENZA OPERATIVA GEOGRAFICA DIVERSIFICATA INT ERNAT IONAL GEOGRAP HICAL P RES ENCE Rep.Dem. Mozambico Congo Burundi Ruanda Uganda Etiopia Eritrea Romania Spagna Giamaica Italia 7
Slide 8: ESI at a glance
E S I | C O M P AN Y P R O F I L E F OTOVO LTA I C O MINI-GRID, OFF-GRID, HYBRID Una delle principali attività della divisione Engineering In qualità di System Integrator, ESI ha acquisito un importante Procurement and Construction è costituita della ES I AT A GLANCE track record sugli impianti mini
Slide 9: Modello di business: Engineering Procurement Construction
E S I | C O M P AN Y P R O F I L E ENGI NEER I NG MODELLO DI B US INE S S PRINCIPALI ATTIVITÀ PUNTI DI FORZA PROC UR EMENT C ONSTRUC TION Il progetto di un impianto di energia rinnovabile è caratterizzato da 5 principali attività. Il successo di ESI nell’ambito delle energie rinnovabili è dato dal p
Slide 10: Modello di business: System Integrator
E S I | C O M P AN Y P R O F I L E SYSTEM MODELLO DI B US INE S S PRINCIPALI ATTIVITÀ PUNTI DI FORZA I NTEGR ATOR Il progetto di un impianto di energia rinnovabile è caratterizzato da 5 principali attività. Il successo di ESI nell’ambito delle energie rinnovabili è dato dal presidio di tutte e 5 le
Slide 11: Modello di business: Development and Construction
E S I | C O M P AN Y P R O F I L E D EV ELOPMENT NEW BUSINESS LINE MODELLO DI B US INE S S A ND C ONSTRUC TION Sviluppare e costruire in proprio impianti fotovoltaici da poter cedere, già connessi alla rete e funzionanti, ai main clients CESSIONE PR I NC I PA LI VA NTAGGI CONNESSIONE 01 No vincoli c
Slide 12: Modello di business: PV Floating
E S I | C O M P AN Y P R O F I L E PV - F LOATI NG MODELLO DI B US INE S S Soluzione innovativa per produrre energia solare su strutture galleggianti In Italia, data l’elevata quantità di bacini di irrigazione, il vantaggio ad utilizzarli con copertura fotovoltaica sarebbe notevole. Infatti, install
Slide 13: Market Overview
ESI | ENERGY SYSTEM INTEGRATOR MARKET 2 0 2 4 OV E R V I E W
Slide 14: Rinnovabili: mercato mondo
E S I | C O M P AN Y P R O F I L E GLOBAL OVERVIEW RINNOV ABILI MERCA T O MONDO RENEWABLES GROWTH DAMPENS FOSSIL FUEL-FIRED GENERATION FROM 2023 TO 2025 Year-on-year global change in electricity generation by source, 2019-2025 La produzione di energia da fonti rinnovabili è aumentata nel corso del 2
Slide 15: Rinnovabili: mercato mondo, NZE scenario
E S I | C O M P AN Y P R O F I L E GLOBAL OVERVIEW RINNOV ABILI MERCA T O MONDO TOTAL INSTALLED CAPACITY AND ELECTRICITY GENERATION BY SOURCE IN THE NZE SCENARIO, 2010-2050 Lo Scenario Net-Zero Emissions entro il 2050 (NZE) predisposto dall’IAE suggerisce una serie di azioni affinché il settore ener
Slide 16: Rinnovabili: net capacity additions
E S I | C O M P AN Y P R O F I L E GLOBAL OVERVIEW RINNOV ABILI MERCA T O MONDO NET RENEWABLE ELECTRICITY CAPACITY ADDITIONS BY L’IEA con un aggiornamento del documento “Renewable COUNTRY/REGION, MAIN CASE Energy Market Update: Outlook for 2023 and 2024” comunica che la diffusione di nuove installaz
Slide 17: Rinnovabili: mercato Italia forecast
E S I | C O M P AN Y P R O F I L E ITA FORECAST RINNOV ABILI MERCAT O IT ALIA ITALY RENEWABLE CAPACITY ADDITIONS, 2010-2027 Nel main case forecast 2021-2027 del report IEA “Renewables 2022 Analysis and forecast to 2027” si prevede che la capacità rinnovabile in Italia crescerà di 25 GW, circa il 40%
Slide 18: Il fotovoltaico in Italia: connessioni per classe di potenza
E S I | C O M P AN Y P R O F I L E ITA RINNOV ABILI MERCAT O IT ALIA IL FOTOVOLTAICO IN ITALIA – CONNESSIONI PER CLASSE DI POTENZA 2023 In Italia, il primo semestre 2023 registra una potenza fotovoltaica connessa più che raddoppiata rispetto al primo semestre 2022. Secondo quanto riportato dall’Asso
Slide 19: Il fotovoltaico in Italia: connessioni per regione
E S I | C O M P AN Y P R O F I L E ITA RINNOV ABILI MERCAT O IT ALIA IL FOTOVOLTAICO IN ITALIA – CONNESSIONI PER REGIONE 2023 La suddivisione regionale circa le nuove connessioni di energia solare italiana, la classifica trova in pole-position la Lombardia con 429 MW, seguita dal Veneto con 353 MW e
Slide 20: Financial Overview
ESI | ENERGY SYSTEM INTEGRATOR FINANCIAL 2 0 2 4 OV E R V I E W BUSINESS PLAN 2024 – 2026
Slide 21: Business Plan 2024-2026 headlines
E S I | C O M P AN Y P R O F I L E HEADLINES • Valore della Produzione a Euro 69,3 mln nel 2026E, con un CAGR (22A-26E) +22,8% BUS INES S P LAN 2 0 2 6 • Backlog medio annuo acquisito nel periodo 23-26 di Euro 38,5 mln • Sviluppo nuova Business Unit «Development & Construction» con un target Ricavi
Slide 22: Sviluppo dei ricavi
E S I | C O M P AN Y P R O F I L E SVILUPPO DEI RICAVI BUS INES S P LAN Lo sviluppo complessivo delle divisioni EPC, Development 2 0 2 6 & Construction e B2B nell’orizzonte temporale 2024-2026 RICAVI COMPLESSIVI 2024 - 2026 (€ MLN) del BP, sarà guidato da: • Divisione EPC: Euro 106,7 mln per impiant
Slide 23: Valore della produzione 2026E
E S I | C O M P AN Y P R O F I L E PROFIT & LOSS VALORE DELLA PRODUZIONE BUS INES S P LAN VALORE DELLA PRODUZIONE 2026E 2 0 2 6 2026E 69,3 m/€ 19% CONTRIBUTO DELLE DIVISIONI EPC • VDP 40,8 m/€ - 22% 59% D&C 2 0 2 4 • VDP 15 m/€ B2B • VDP 13,5 m/€ EPC D&C B2B 23
Slide 24: EBITDA - EBIT 2026E
E S I | C O M P AN Y P R O F I L E PROFIT & LOSS CONTRIBUTO DELLE DIVISIONI BUS INES S P LAN EBITDA – EBIT 2026E 2 0 2 6 2026E 6,10 EPC 6,04 • EBITDA 2,74 m/€ 6,00 5,90 D&C • EBITDA 2,40 m/€ 5,80 - 5,70 B2B 5,64 • EBITDA 0,90 m/€ 2 0 2 4 5,60 5,50 2026E 5,40 EBITDA MARGIN 8,7% EBITDA EBIT EBIT MARGI
Slide 25: Financial statement 2026E
E S I | C O M P AN Y P R O F I L E FINANCIAL STATEMENT BUS INES S P LAN INVESTED CAPITAL FINANCIAL RESOURCES 2 0 2 6 2026E 2026E 16,0 16,0 14,0 14,0 12,0 12,0 10,0 10,0 11,1 8,0 8,0 13,5 6,0 6,0 - 4,0 4,0 2,0 3,5 2,0 1,2 0,0 2 0 2 4 0,0 2026E 2026E NFP Equity FA NWC 2026E 2026E ● NET WORKING CAPITAL
Slide 26: Backlog
E S I | C O M P AN Y P R O F I L E BACKLOG B A C KL O G VALORE LIC BACKLOG DESCRIZIONE COMMESSE 30.06.2023 RESIDUO CONTRATTI IN FASE Cliente 1 1.500.000 1.183.048 316.952 AVANZATA DI Cliente 2 1.709.394 1.487.938 221.456 DEFINIZIONE: Euro 20 milioni Cliente 3 4.426.936 3.370.326 1.056.610 Cliente 4
Slide 27: Grazie!
GRAZIE! ESI acronimo di "Energy System Integrator", opera come EPC www.esi-spa.com 2 0 2 4 nella realizzazione di impianti fotovoltaici su larga scala offrendo soluzioni "chiavi in mano" e come System Integrator nella progettazione e costruzione di mini-grid rurali. info@esi-spa.com | www.esi-spa.co