Hankyu Hanshin Holdings, Inc. · TSE:9042
Hankyu Hanshin — Q2 FY2013 Earnings Presentation
40 slides from Hankyu Hanshin's earnings presentation, Nov 6, 2013
Slide 1: 2013年度第2四半期決算説明会資料
2013年度（2014年3月期） 第2四半期決算説明会資料 2013年11月6日 9042 http://holdings.hankyu-hanshin.co.jp （ 営業情報 http://www.hankyu-hanshin.co.jp ）
Slide 2: 目次
1 目 次 Ⅰ．2013年度（2014年3月期） 第2四半期決算実績 ･････ 2 Ⅱ．参考資料 ･････ 30 この資料には、現時点の将来に関する前提･見通しに基づく予測が含まれております。 実際の業績は、様々な要因により記載の予想数値と異なる可能性があります。
Slide 3: 2013年度第2四半期決算実績
2 Ⅰ．2013年度（2014年3月期） 第2四半期決算実績
Slide 4: 連結決算の範囲
3 連結決算の範囲 阪急阪神交通社ホールディングス ブックファースト アールワークス 2013年度2Ｑ末 2012年度末 増減 連結子会社 99社 100社 増加：１社 減少：２社 持分法適用関連会社 11社 10社 増加：１社 計 110社 110社 日経カルチャー
Slide 5: 連結損益比較表（サマリー）
4 2013年度第2四半期決算 連結損益比較表（サマリー） （単位 ： 百万円） 2013年度 2012年度 科 目 比較増減 増減率 備考 2Q累計 2Q累計 営業収益 349,566 335,869 ＋13,697 ＋4.1% 次ページ参照 営業利益 61,608 54,731 ＋6,876 ＋12.6% うち、減価償却費 26,676 26,355 ＋ 320 ― 営業外収益 4,257 4,506 △249 ― うち、受取利息 814 751 ＋ 63 ― 及び配当金（A） 営業外費用 9,176 10,386 △1,210 ― うち、支払利息（B） 8,500 9,626 △ 1,1
Slide 6: セグメント別営業成績（サマリー）
5 セグメント別営業成績（サマリー） （単位 ： 百万円） ｴﾝﾀﾃｲﾝﾒﾝﾄ・ 都市交通 不動産 ｺﾐｭﾆｹｰｼｮﾝ 旅行 国際輸送 ホテル その他 調整額 連結 営業収益 2013年度2Q累計 116,083 113,146 58,242 17,805 18,291 31,277 12,128 △ 17,409 349,566 2012年度2Q累計 124,329 90,767 54,594 20,154 18,329 31,513 12,821 △ 16,640 335,869 差 引 △ 8,246 ＋ 22,379 ＋ 3,647 △ 2,348 △ 37 △ 236 △ 692 △
Slide 7: 都市交通セグメント
都市交通セグメント 6 （単位 ： 百万円） 2013年度2Q累計 2012年度2Q累計 比較増減 増減率 営業収益 116,083 124,329 △8,246 △6.6% 営業利益 21,331 20,835 ＋496 ＋2.4% （鉄道）：阪急百貨店うめだ本店及びグランフロント大阪の開業による影響や沿線人口の増加等により阪急線・阪神線ともに増収となるものの、 動力費や修繕費が増加すること等により増収･減益 阪急運輸収入の増収： ＋679 ［前年同期比＋1.5％（定期・定期外合計）］ 阪神運輸収入の増収： ＋358 ［前年同期比＋2.3％（定期・定期外合計）］ ＊以上、全て第1種鉄道事業及
Slide 8: 鉄道運輸成績
7 《都市交通》 鉄道運輸成績 《阪急電鉄》 収 入 人 員 201 3年度2Q累計 20 12年度2Q累計 比較増減 2013年度2Q累計 2012 年度2 Q累計 比較増減 増減率 増減率 百万円 百万円 百万円 千人 千人 千人 定期外 30,486 30,129 ＋357 ＋1.2% 155,071 153,404 ＋1,667 ＋1.1% 定期 15,768 15,446 ＋321 ＋2.1% 160,699 157,639 ＋3,059 ＋1.9% うち通勤 13,412 13,128 ＋283 ＋2.2% 109,253 106,955 ＋2,298 ＋2.1% うち通学 2,3
Slide 9: 鉄道運輸成績（増減要因）
8 《都市交通》 鉄道運輸成績（増減要因） 《阪急電鉄》 《阪神電気鉄道》 運輸収入（第1種・第2種合計） 運輸収入（第1種・第2種合計） （単位：百万円） （単位：百万円） 上半期 上半期 定期・定期外合計 1Ｑ 2Ｑ 定期・定期外合計 1Ｑ 2Ｑ 合計 合計 2013年度実績 23,471 22,783 46,254 2013年度実績 7,885 8,052 15,938 2012年度実績 23,141 22,434 45,575 2012年度実績 7,759 7,820 15,579 増減 +329 +349 +679 増減 +126 +232 +358 増減率 +1.4% +1.6%
Slide 10: 阪急京都線新駅計画・西山天王山駅
にしやまてんのうざん 9 《都市交通》 阪急京都線新駅計画・西山天王山駅 【経 緯】 河原町 2008年8月 長岡京市との間で新駅設置と 都市基盤施設整備内容(駅広、 桂 駐車・駐輪場等)に関し合意 2010年6月 鉄道事業基本計画変更許可 2011年3月 鉄道施設変更認可 長岡天神 新駅（西山天王山） 現在工事中 【概 要】 場 所 大山崎駅～長岡天神駅間 大山崎駅より約2.5km 長岡天神駅より約1.5km 高槻市 京都第二外環状道路交差部付近 茨木市 駅設備 地平駅舎 相対式ホーム2面 構内連絡地下通路 改札口2箇所 EV2基 ES4基 等 ※ 2013年12月21日開業予定 十三 梅田
Slide 11: 阪急梅田駅リファイン工事
10 《都市交通》 阪急梅田駅リファイン工事 ■背景・目的 • 現在の阪急梅田駅は、1973年11月の竣工以来、約40年が経過。 • 阪急梅田駅を、梅田阪急ビルの建替えやグランフロント大阪等、 再開発が進む大阪梅田地区の「顔」にふさわしい、洗練された統 一感溢れるエリアとする。 ■工事内容 • 内装の更新（美装化）… 空間デザインコンセプト “劇場空間 阪急スタイル” • LED照明による省エネルギー化と温かみのある空間演出 • サイン・広告物の整理によるわかりやすい空間づくり • ５つのイメージからなる空間に生まれ変わる。 ▲1～2階・BIGMAN前広場（STAGE）のイメージ APPROA
Slide 12: 不動産セグメント
不動産セグメント 11 （単位 ： 百万円） 2013年度2Q累計 2012年度2Q累計 比較増減 増減率 営業収益 113,146 90,767 ＋22,379 ＋24.7% 営業利益 26,593 19,460 ＋7,132 ＋36.7% （賃貸）： 梅田阪急ビル 百貨店グランドオープンに加え、オフィスタワーの稼働率向上等により増収･増益 （分譲・その他）： マンション分譲戸数の増加（＋230戸：前第2四半期694戸→当第2四半期924戸※）等により増収・増益 ※ 阪急不動産・阪急電鉄の持分戸数合計 2013年度２Ｑ累計（業態別内訳） 営業収益 前年同期比較 賃貸事業 500億円 +53億
Slide 13: 梅田１丁目１番地計画
《不動産》梅田１丁目１番地計画 12 （大阪神ビルディング及び新阪急ビル建替計画） ■工事着手に向けて、行政及び関係先との協議を着実に推進 ［完成イメージパース］ ■開発計画の概要 ・ 都市再生特別措置法に基づく特定都市再生緊急整備地域における道路上空建築の規制 緩和を日本で初めて活用し、2つの敷地を隔てる道路の上空を利用したビルの建替えを行う。 併せて、周辺公共施設整備を一体的に行うことで、快適で質の高いまちづくりを推進。 ・ 計画ビル内には百貨店ゾーンとオフィスゾーンのほか、梅田地区におけるビジネス活動の 活性化に資するカンファレンスゾーンを整備し、災害時には帰宅困難者の一時滞留スペース
Slide 14: グランフロント大阪
13 《不動産》 グランフロント大阪 ■2013年4月まちびらき、商業施設の来場者数・売上は計画に対して好調に推移 ■コンセプト ［建物外観・施設概要］ まちの開発ビジョン＝「多様な人々や感動との出会いが 新しいアイデアを育むまち」 ・7haに及ぶ開発区域において、街の中核機能「ナレッ ジキャピタル」を中心に、オフィス、商業施設、ホテ ル・サービスレジデンス、分譲住宅などの多様な都 市機能を複合。 ・約1haのうめきた広場を設けるほか、豊富な水景・緑 化空間を整備し、風格と界隈性を兼ね備えた「空 間」を形成。 ■開業後の状況 ・9月末時点で、「ナレッジキャピタル」「ショップ＆レスト ラン」等を
Slide 15: マンション分譲事業
《不動産》 マンション分譲事業 14 ■2013年度計画に対して順調に販売が進捗、市況動向を注視しながら弾力的に供給戸数を設定 ■ 「グッドデザイン賞」 ■ 事業方針 事業方針 4年連続受賞 ・安定的な利益計上に向け、候補物件を厳選しながら用地取得を推進。 ・安定的な利益計上に向け、候補物件を厳選しながら用地取得を推進。 2013年度受賞プロジェクト ・顧客ニーズをより重視した商品企画に努め、製・販・管の一貫体制に ・顧客ニーズをより重視した商品企画に努め、製・販・管の一貫体制に より高品質を維持。 より高品質を維持。 ■ ■ 地域戦略 地域戦略 【近畿圏】 【近畿圏】 阪急・阪神沿線及びその
Slide 16: エンタテインメント・コミュニケーションセグメント
ｴﾝﾀﾃｲﾝﾒﾝﾄ･ｺﾐｭﾆｹｰｼｮﾝセグメント 15 （単位 ： 百万円） 2013年度2Q累計 2012年度2Q累計 比較増減 増減率 営業収益 58,242 54,594 ＋3,647 ＋6.7% 営業利益 12,682 10,366 ＋2,315 ＋22.3% （スポーツ）：阪神タイガースの公式戦主催試合数が増加（+2試合：前第2四半期68試合→当第2四半期70試合）し たことに加え、タイガースグッズの販売が好調に推移したことや、減価償却費の減少等により増収・増益 （ステージ）：雪組トップスターお披露目公演 「ベルサイユのばら-フェルゼン編-」や星組公演「ロミオとジュリエット」 が好評
Slide 17: 旅行セグメント
旅行セグメント 16 （単位 ： 百万円） 2013年度2Q累計 2012年度2Q累計 比較増減 増減率 営業収益 17,805 20,154 △2,348 △11.7% 営業利益 1,520 4,474 △2,954 △66.0% 国内旅行は堅調に推移したものの、海外旅行において、前年の秋口以降、中国・韓国方面の集客が減少していること 等により減収・減益
Slide 18: 旅行 営業概況
《旅行》 営業概況 17 【 旅行事業 2013年度第２四半期の概況 】 【 阪急交通社旅行ブランド】 ◆海外旅行 業界 第 ３ 位 （注） 取扱高 １，２６２ 億円 （前期比 △１５．４％） ◆国内旅行 業界 第 ６ 位 （注） 取扱高 ７４３ 億円 （前期比 ＋１１．６％） ◆総取扱高 業界 第 ３ 位 （注） 取扱高 ２，００８ 億円 （前期比 △ ７．０％） ※（注）取扱高は、4月-9月までの合計値。業界順位は、4月-8月までの合計値による順位。 観光庁「主要旅行業者の旅行取扱状況速報」より 【海外旅行】 円安により割高感が強まる中、当社主軸のヨーロッパ方面は、中東 情勢の悪化によるエ
Slide 19: 国際輸送セグメント
国際輸送セグメント 18 （単位 ： 百万円） 2013年度2Q累計 2012年度2Q累計 比較増減 増減率 営業収益 18,291 18,329 △37 △0.2% 営業利益 844 1,236 △392 △31.7% 前年からの為替変動の影響が海外法人の業績を押し上げたものの、欧州経済の停滞や中国における日系企業の 輸出入の減少、前年にタイにおいて特需があったこと等により減収・減益
Slide 20: 国際輸送 営業概況
《国際輸送》 営業概況 19 【 国際輸送事業 2013年度第２四半期の概況 】 【 国際輸送事業の取り組み 】 ◆売上高※ ◆売上高※ 11 373億円 373億円 （前期比 （前期比 △9.8％） △9.8％） ※2 ※2 新興市場におけるネットワーク拡大 新興市場におけるネットワーク拡大 日本 日本 200億円 200億円 （前期比 （前期比 △1.6％） △1.6％） ◆ミャンマー現地法人設立 ◆ミャンマー現地法人設立 (2013年8月登記完了） (2013年8月登記完了） 海外 海外 174億円 174億円 （前期比 △17.7％） ※3 （前期比 △17.7％） ※3 ※1. ※1
Slide 21: ホテルセグメント
ホテルセグメント 20 （単位 ： 百万円） 2013年度2Q累計 2012年度2Q累計 比較増減 増減率 営業収益 31,277 31,513 △236 △0.7% 営業利益 233 △242 ＋476 ― 高知新阪急ホテル等から撤退したことにより、減収となるものの、宿泊部門の需要が前年から回復したため黒字 転換
Slide 22: 連結損益比較表（経常利益内訳）
21 連結損益比較表（経常利益内訳） （単位 ： 百万円） 科 目 2013年度2Q累計 2012年度2Q累計 比較増減 営業利益 61,608 54,731 ＋6,876 営業外収益 4,257 4,506 △249 うち、持分法による投資利益 （2,243） （2,831） （△588） 営業外費用 9,176 10,386 △1,210 うち、支払利息 （8,500） （9,626） （△1,126） 経常利益 56,689 48,851 ＋7,838
Slide 23: 連結損益比較表（特別利益内訳）
22 連結損益比較表（特別利益内訳） （単位 ： 百万円） 科 目 2013年度2Q累計 2012年度2Q累計 比較増減 特別損益 ＋7,582 △3,517 ＋11,099 特別利益 8,927 309 ＋8, 617 固定資産売却益 8,175 55 ＋8,120 工事負担金等受入額 428 191 ＋236 その他 324 62 ＋261 阪急西宮ガーデンズの一部持分を売却 など
Slide 24: 連結損益比較表（特別損失内訳）
23 連結損益比較表（特別損失内訳） （単位 ： 百万円） 科 目 2013年度2Q累計 2012年度2Q累計 比較増減 特別損失 1,345 3,827 △2,481 固定資産売却損 20 55 △35 固定資産圧縮損 268 183 ＋84 固定資産除却損 45 169 △124 減損損失 405 756 △351 退職給付費用 326 － ＋326 事業整理損失引当金繰入額 － 2,135 △2,135 その他 278 525 △246 高知新阪急ホテルの譲渡
Slide 25: 連結損益比較表（当期純利益）
24 連結損益比較表（当期純利益） （単位 ： 百万円） 科 目 2013年度2Q累計 2012年度2Q累計 比較増減 税金等調整前四半期純利益 64,271 45,334 ＋18,937 法人税等合計 23,980 16,590 ＋7,390 法人税、住民税及び事業税 （17,960） （7,546） （＋10,413） 法人税等調整額 （6,020） （9,043） （△3,023） 少数株主損益調整前四半期純利益 40,291 28,744 ＋11,547 少数株主利益 645 570 ＋74 四半期純利益 39,646 28,173 ＋11,472
Slide 26: 連結貸借対照表（資産）
25 連結貸借対照表（資産） （単位 ： 百万円） 科 目 2013年度2Q末 2012年度末 比較増減 備 考 （資産の部） 受取手形及び売掛金 △8,842 流動資産 250,803 274,773 △23,969 販売土地及び建物 △7,961 固定資産 2,017,074 2,006,234 ＋10,840 投資有価証券 ＋9,035 資産合計 2,267,878 2,281,007 △13,129
Slide 27: 連結貸借対照表（負債／純資産）
26 連結貸借対照表（負債／純資産） （単位 ： 百万円) 科 目 2013年度2Q末 2012年度末 比較増減 備 考 （負債の部） 流動負債 540,254 578,140 △37,885 固定負債 1,113,358 1,129,712 △16,354 負債合計 1,653,613 1,707,853 △54,240 （純資産の部） 株主資本 585,700 552,400 ＋33,300 四半期純利益39,646 －支払配当6,333 など その他の包括利益累計額 14,017 6,999 ＋7,018 その他有価証券評価差額金＋6,706 など 新株予約権 208 112 ＋96 少
Slide 28: 連結キャッシュ・フロー計算書
27 連結キャッシュ・フロー計算書 （単位：百万円） 2013年度 2012年度 比較増減 2Q累計 2Q累計 営業活動によるｷｬｯｼｭ・ﾌﾛｰ 68,366 51,854 ＋16,512 うち、減価償却費 26,676 26,355 ＋320 投資活動によるｷｬｯｼｭ・ﾌﾛｰ △15,308 △25,097 ＋9,789 うち、固定資産の取得による支出 △56,173 △38,156 △18,016 うち、固定資産の売却による収入 20,013 1,645 ＋18,368 うち、連結の範囲の変更を伴う子会社株式の売却 3,285 － ＋3,285 による収入 うち、工事負担金等受入による収入
Slide 29: 営業収益と利益の推移
28 【ご参考】営業収益と利益の推移 営業収益 （上半期） （単位：億円） 営業利益 （上半期） 6,824 879 6,533 6,700E 840E 6,388 6,497 701 738 647 616 547 3,263 3,186 3,359 3,496 426 420 414 3,141 2009年度 2010年度 2011年度 2012年度 2013年度 2009年度 2010年度 2011年度 2012年度 2013年度 経常利益 （上半期） 当期純利益 （上半期） 749 720E 420E 393 397 396 654 567 504 489 282 465 396 21
Slide 30: 参考資料
PR BRAN LT 4 YT ARABS Hankyu Hanshin Holdings, Inc. 29 Il. BAERH
Slide 31: コア事業の構成会社
30 コア事業の構成会社 都市交通事業 不動産事業 旅行事業 鉄道 阪急電鉄 不動産賃貸・ 阪急電鉄 旅行 阪急交通社 阪神電気鉄道 不動産分譲 阪神電気鉄道 阪急阪神ビジネストラベル 能勢電鉄 阪急不動産 阪急トラベルサポート 北大阪急行電鉄 阪神不動産 国際輸送事業 北神急行電鉄 大阪ダイヤモンド地下街 国際輸送 阪急阪神エクスプレス 神戸高速鉄道 その他 阪急阪神ビルマネジメント 阪急阪神ロジパートナーズ 阪急阪神レールウェイ・テクノロジー 阪急阪神ハイセキュリティサービス HANKYU HANSHIN EXPRESS 阪急阪神電気システム 阪急阪神テクノサービス (USA, UK, N
Slide 32: 営業収益・営業利益の構成
31 営業収益・営業利益の構成 運営体制 運営体制 収益構造 収益構造 都市交通事業、不動産事業の2事業で 【2013年3月31日まで】 ・・・ ６コア事業４中核会社体制 阪急阪神ホールディングス 営業収益の約6割、営業利益の約8割を占める 阪急阪神ホールディングス 都市交通 都市交通 不動産 不動産 エンタテイン エンタテイン 流通 流通 旅行・ 旅行・ ホテル ホテル 営業収益構成（2012年度連結ベース） 営業収益構成（2012年度連結ベース） メント・コミュ メント・コミュ ニケ-ション 国際輸送 国際輸送 ニケ-ション 営業収益 6,824億円 連結合計 阪急電鉄 営業利益 87
Slide 33: 阪急・阪神沿線① 営業路線と主要プロジェクト
32 阪急・阪神沿線① 営業路線と主要プロジェクト 営業路線と主要プロジェクト 西山天王山駅（新駅） 新大阪阪急ビル （2012年8月商業施設開業、 2012年9月ホテル開業） 彩都開発 洛西口高架 宝塚山手台開発 阪急西宮ガーデンズ （2008年11月開業） 淡路高架 東灘高架 梅田阪急ビル建替 （2012年11月21日 百貨店グランド オープン） グランフロント大阪 阪神三宮駅改良工事 （2013年4月26日まちびらき） （2013年3月20日完了） 茶屋町開発（開業済） 梅田1丁目1番地計画 甲子園駅改良工事 阪急梅田駅リファイン工事 阪神甲子園球場 鳴尾高架 阪神なんば
Slide 34: 阪急・阪神沿線②
33 阪急・阪神沿線② 105.0 人口推移 人口推移 出所）地域経済要覧（東洋経済）より、 住民基本台帳人口、2013年3月末 阪急阪神沿線 関西 104.0 大阪府 兵庫県 面積（k㎡） 人口（千人） 京都府 103.0 阪急・阪神沿線 1,311 5,531 人口の増減（1991=0） 大阪府（沿線） 446 2,602 102.0 兵庫県（沿線） 466 2,266 京都府（沿線） 398 663 101.0 阪急・阪神沿線外 26,035 15,045 大阪府（沿線外） 1,455 6,072 100.0 兵庫県（沿線外） 7,930 3,299 京都府（沿線外） 4,215 1,8
Slide 35: 阪急・阪神沿線③ 関西民鉄各社の概要
34 阪急・阪神沿線③ 関西民鉄各社の概要 関西民鉄各社の概要 ＊相互乗入れによる他社との共同管理駅を除く 輸送密度（1日平均旅客輸送人員/営業km） 輸送密度（1日平均旅客輸送人員/営業km） 千人/日 乗降者数 乗降者数 総駅数に が1日 総駅数に 東急 272 が1日 ①が ①が 営業 営業 輸送人員 輸送人員 総駅数 総駅数 5,000人 5,000人 占める 占める 小田急 256 キロ キロ （1日平均） （1日平均） ** 未満の 未満の 比率 比率 ** 京王 237 駅数①* 駅数①* 近鉄 近鉄 508.1㎞ 1,548千人 294駅 179駅 61% 相鉄 193 阪急
Slide 36: 梅田地区の概況①
35 梅田地区の概況① 駅乗車人員 駅乗車人員 出所）都市交通年報平成23年版（運輸政策研究機構）を参考 主な商業施設の売場面積 主な商業施設の売場面積 （千人/日） 1,737 ●当社関連施設 2,000 1,518 1,128 1,270 阪急百貨店 約80,000㎡ 1,500 （阪急うめだ本店） 1,000 600 354 318 阪神百貨店 約53,000㎡ 500 グランフロント大阪 約44,000㎡ 0 梅田駅 難波駅 天王寺駅 東京駅 新宿駅 渋谷駅 池袋駅 阪急三番街 約40,000㎡ （大阪駅） HEP FIVE 約23,000㎡ 梅田（大阪）：大阪市交通局（西梅田･東梅田
Slide 37: 梅田地区の概況②
36 梅田地区の概況② 大阪ビジネス地区 大阪ビジネス地区 主要6地区別 主要6地区別 大阪ビジネス地区 大阪ビジネス地区 主要6地区別 主要6地区別 平均空室率の推移 平均空室率の推移 平均賃料の推移 平均賃料の推移 20 18,000 （％） （円/坪） 18 16 16,000 14 14,000 12 10 12,000 8 6 10,000 4 2 8,000 2008年 2009年 2010年 2011年 2012年 2013年 2008年 2009年 2010年 2011年 2012年 2013年 12月 12月 12月 12月 12月 9月 12月 12月 12月 12月 12
Slide 38: 梅田地区の概況③
37 梅田地区の概況③ （2013年4月30日現在） 当グループ主要賃貸施設 当グループ主要賃貸施設 （2013年3月現在） 賃貸可能 ビル名 概要 竣工・完成時期 面積 ※1 梅田阪急ビル 213,147㎡ 地下2階地上41階建 2012年11月 （阪急百貨店・オフィスタワ－） 大阪神ビルディング 98,578㎡ 地下6階地上11階建 1963年 6月 （阪神百貨店） 梅田阪神第1ビルディング 81,635㎡ 地下5階地上40階建 1997年 3月 （ハービスOSAKA） 梅田阪神第2ビルディング 54,787㎡ 地下4階地上28階建 2004年11月 （ハービスENT） 阪急茶屋町ビル 5
Slide 39: 大規模プロジェクトの進捗と成果
大規模プロジェクトの進捗と成果 38 梅田阪急ビル（建替） 梅田阪急ビル（建替） グランフロント大阪（新設） グランフロント大阪（新設） 梅田1丁目1番地計画（建替） 梅田1丁目1番地計画（建替） ●総投資額 ： 約600億円 ●総投資額 ： 約510億円 ※当社グループ分のみ ●総投資額 ： 未定 （設備投資額のみ。販売土地建物投資を除く。） ●主要用途 ： 百貨店、オフィス ●主要用途 ： オフィス、商業施設、ホテル、 ●主要用途 ： 百貨店、オフィス、ホール ナレッジキャピタル、分譲住宅 ●高さ ： 約187m ●高さ ： 約154m～約180m ●高さ ： 約190m（予定） ●延床面
Slide 40: 阪急阪神第一ホテルグループ一覧
39 阪急阪神第一ホテルグループ一覧 ※ 直営ホテル・・・阪急阪神ホールディングスの連結決算上、宿泊・宴会・飲食の売上を営業収益に計上しているホテル ホテル一覧 ホテル一覧 ※ 下記のホテル数・客室数には、ザ・リッツ・カールトン大阪（大阪市北区 292室）は含まない 直営ホテル（阪急阪神ホテルズ） 17ホテル 4,232室 50ホテル その他（FC等） 33ホテル 6,213室 10,445室 第一ホテル東京 アワーズイン阪急 今治国際ホテル 第一ホテルアネックス 銀座クレストン タカクラホテル福岡 第一ホテル東京シーフォート 第一ホテル両国 東京第一ホテルｵｷﾅﾜｸﾞﾗﾝﾒｰﾙﾘｿﾞｰﾄ 吉
Hankyu Hanshin Holdings — Q2 FY2013 Earnings Presentation on 6ix