Institut De Developpement Industriel Sca · EURONEXT:IDIP
Institut De Developpement Industriel Sca — IDI — FY2025 Earnings Presentation
36 slides from Institut De Developpement Industriel Sca's earnings presentation, Apr 1, 2026
Slide 1: La confiance est un investissement à très haut rendement
La confiance est un investissement à très haut rendement Résultats annuels 2025 1er AVRIL 2026
Slide 2: Les chiffres clés de 2025
Les chiffres clés de 2025 740 M€ 6 opérations 2,9 € ANR PE Europe Dividende par action 97,10 € 131 M€ investis 45,8 € (+8,1% vs 2024) ANR par 96 M€ de produits Dividendes par action de cession cumulés versés de action 2008 à 2025 Résultats annuels 2025 2
Slide 3: Sommaire
Sommaire 01. Qui sommes nous ? 02. Résultats 03. ANR et Décote 04. ESG 05. Annexes 3
Slide 4: Qui sommes nous ?
1 Qui sommes nous ? EXSTO, SPÉCIALISTE FRANÇAIS DANS LA CONCEPTION, FORMULATION, FABRICATION ET LA VENTE DE SOLUTIONS EN ÉLASTOMÈRES HAUTES PERFORMANCES. 4
Slide 5: L'IDI en bref
L’IDI en bref Un acteur du capital investissement français dans l’univers des PME et ETI, coté depuis plus de 30 ans Créé à l'initiative Privatisation Ouverture Acquisition Cession Un ANR par action ESG : Une feuille Acquisition du Ministère de 100% Cotation à la bourse de Paris aux tiers d’Idinve
Slide 6: Un acteur de référence
Un acteur de référence : • Dirigé par un gérant qui s’appuie sur un Comex expérimenté Christian Langlois-Meurinne, Julien Bentz, Tatiana Nourissat, Jonathan Coll, Augustin Harrel-Courtes, CEO Managing Partner Corporate Secretary Partner Partner • Doté d’une vision stratégique longue et d’une grande
Slide 7: Une plateforme dédiée au capital investissement
Une plateforme dédiée au capital investissement Gestion pour compte propre Gestion pour compte de tiers Actifs sous + 650 m€ ~ 740 m€ ~ 1 Md€ gestion Types LBO et Capital LBO, Capital Développement Capital Développement en d’investissement Développement et Dette privée direct ou indirect Ticket Jusq
Slide 8: Une stratégie d'investissement du Private Equity Europe tournée vers la performance
Une stratégie d’investissement du Private Equity Europe tournée vers la performance OBJECTIFS SELECTION CIBLES Analyse rigoureuse : >6-7% croissance organique Transformer • “Due diligence” dynamique des PME ETI stratégique/marché, financière, et/ou Leaders au plan national ou juridique/fiscale/socia
Slide 9: Une équipe d'investissement solide, efficace et dotée à tous les niveaux
Mise en œuvre par une équipe d’investissement solide, efficace et dotée à tous les niveaux Tatiana Nourissat Julien Bentz Corporate Augustin Harrel-Courtès Jonathan Coll Sébastien Chaigne Managing Partner Secretary Partner Membre du Comex Responsable ESG Partner Operating Partner Membre du Comex Mem
Slide 10: Activité du Private Equity Europe au cours des derniers mois
Activité du Private Equity Europe au cours des 15 derniers mois : 2 acquisitions, 4 build-ups et 1 cession/réinvestissement Entrée en Cession / Investissement Investissement négociations Réinvestissement dans IE Group dans Forsk exclusives en vue dans S4BT Groupe de la cession de Winncare Janvier Ma
Slide 11: Un portefeuille de participations resserré et équilibré (1/2)
Un portefeuille de participations resserré et équilibré services / industries (1/2) Majoritaire Majoritaire Majoritaire Majoritaire Forsk | CA 30 m€ IE Group | CA 70 m€ EXSTO | CA 65 m€ TALIS EDUCATION | CA 60 m€ Editeur de logiciels de Fabricant belge d’équipements sur Spécialiste des solutions sur
Slide 12: Un portefeuille de participations resserré et équilibré (2/2)
Un portefeuille de participations resserré et équilibré services / industries (2/2) Actionnaire financier de Actionnaire financier de Co-Investissement* Co-Investissement* référence référence CULTURESPACES| CA 90 m€ CFDP Assurances | CA 85 m€ DUBBING BROTHERS | CA 125 m€ OMNES | AuM 6,7 mds€ Spécial
Slide 13: Orienté vers le développement international
Orienté vers le développement international EUROPE France (IE Group, Ekosport, Winncare, Talis, Dubbing Brothers, Culturespaces, Freeland, S4BT, CFDP, Positive, Natural Grass, PLC, Exsto, TTK, Forsk) RU (Winncare, Natural Grass, TTK, S4BT) Italie (IE Group, Dubbing Brothers, S4BT, Exsto) Allemagne (
Slide 14: Chiffres clés du portefeuille Private Equity Europe
Chiffres clés du portefeuille Private Equity Europe Progression des chiffres d’affaires et volume d’affaires* TRI brut du portefeuille Levier financier moyen net cumulés des participations sur 10 ans du portefeuille en 2025¹ des participations + 12,3% + 23% 3,0 x entre 2024 et 2025 EBITDA 2025 *incl
Slide 15: 2025, une année d'investissement sélectif, de renforcement organisationnel et de préparation pour 2026
2025, une année d’investissement sélectif, de renforcement organisationnel et de préparation pour 2026 1. Une activité d’investissement soutenue et sélective 2. Un renforcement de l’organisation et des capacités d’exécution Recrutement de Sébastien Chaigne en qualité d’Operating 2 nouveaux inves
Slide 16: Résultats 2025
02 Résultats 2025 DUBBING BROTHERS | EUROPEAN SPECIALIST IN MULTILINGUAL DUBBING OF FILMS AND SERIES 16
Slide 17: Comptes au 31 décembre 2025
Comptes au 31 décembre 2025 Les principales données consolidées Résultats consolidés (en M€) déc-25 déc-24 Bilan (en M€) déc-25 déc-24 Résultat des activités d'investissement 80,9 35,0 Fonds propres part du groupe 740,0 696,1 Autres produits et charges opérationnels -21,4 -18,2 ANR (en M€) 740,0 696
Slide 18: Une structure financière solide
Une structure financière solide Actifs liquides et trésorerie (en M€) Fonds propres Part du groupe (en M€) (nets de dettes) (comptes consolidés – IDI et idiCo) Au 31 décembre 2025, l’IDI dispose d’une capacité d’investissement (IDI + Financière Bagatelle nette de dettes) de 221,9 M€ après prise en
Slide 19: Croissance de l'ANR
Croissance de l’ANR Variation de l’ANR (identique aux capitaux propres consolidés) entre le 1er janvier 2025 et le 31 décembre 2025 (en M€) Résultat net 2025 : +59 m€ 800,0 780,0 -0,5 0 -8,7 740,0 760,0 0,9 23,1 2,3 740,0 696,1 720,0 -14,5 700,0 680,0 660,0 640,0 620,0 600,0 Au cours de l’exercice 2
Slide 20: Répartition de l'ANR au 31 décembre 2025
Répartition de l’ANR au 31 décembre 2025 La part du Private Equity Europe a augmenté depuis le 31 décembre 2024 notamment du fait de nouveaux investissements et elle représente près de 70% de l’ANR (vs 61% à fin 2024). Les émergents restent stables. Résultats annuels 2025 20
Slide 21: ANR et décote
03 ANR et décote CULTURESPACES | SPÉCIALISTE FRANÇAIS DE LA GESTION GLOBALE DE LIEUX CULTURELS 21
Slide 22: Evolution de l'ANR et dividendes versés depuis 2015
Evolution de l’ANR et dividendes versés depuis 2015 TCAM* 10,56% /an TRI (dividendes réinvestis) 17,7% 96,86 97,1 91,52 89,45 82,16 67,19 2,5 1,7 64,82 7,5 61,87 2,3 59,33 3,1 1,9 1,5 5,75 41,94 1,6 35,56 1,4 94,36 95,4 1,25 87,15 84,02 79,06 62,92 65,69 57,73 56,12 40,54 34,31 2015 2016 2017 2018 2
Slide 23: Evolution de la décote depuis 2015
Evolution de la décote depuis 2015 120 50% 45% 43% 100 41% 97,1 39% 91,52 40% 89,36 82,72 35% 80 76,71 33% 73,33 30% 69,38 30% 67,19 64,82 61,87 27% 59,33 60,31 24% 60 25% 50,37 24% 44,90 43,55 44,83 20% 41,94 39,79 40 35,56 33,66 15% 24,77 25,55 10% 20 5% 0 0% 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 202
Slide 24: Une valeur de rendement à long terme
Une valeur de rendement à long terme TRI de 15,44% (dividendes réinvestis) depuis l’introduction en bourse (1991), soit un multiple de + 15,44 % 142,2x en 35 ans. En 2025, le cours de bourse a augmenté de 2,53%. Le cours a montré une forte résilience malgré + 2,53% les turbulences des marchés. 3,95%
Slide 25: Une surperformance visible dans la durée
Une surperformance visible dans la durée Evolution des cours depuis 2015 IDI WENDEL EURAZEO ALTAMIR AMBOISE Electra ELTA GBL GBLB Deutsche Beteiligungs DBA Dunedin Enterprise DNE SOFINA 450 400 350 300 250 200 150 100 50 0 Résultats annuels 2025 25
Slide 26: ESG
04 ESG En 2020, IDI poursuit son soutien l’association AZE pour l’accès à l’éducation à Madagascar EN 2020, IDI POURSUIT SON SOUTIEN L’ASSOCIATION AZE POUR L’ACCÈS À L’ÉDUCATION À MADAGASCAR 26
Slide 27: ESG: Gouvernance
ESG: Gouvernance Comité RSE du Conseil de Surveillance Hélène Philippe Tatiana MOLINARI CHARQUET NOURISSAT Responsable ESG de l’IDI Groupe de travail interne Tatiana Sébastien Jeanne Pierre-Olivier Léa Mélissa Izabel NOURISSAT CHAIGNE DELAHAYE DUVAL BERNARD SIRAVO BREANT Résultats annuels 2025 27
Slide 28: ESG: Bilan 2025-2026
ESG: Bilan 2025-2026 IDI Les participations de l’IDI Publication du rapport ESG Poursuite de la structuration de la gouvernance ESG, avec 5 réunions du comité interne ESG en 2025 et la poursuite des travaux du groupe de • Amélioration de la campagne ESG (intégration de travail ESG interne. nouve
Slide 29: ESG: Perspectives 2026
ESG: Perspectives 2026 La réalisation du bilan carbone Une feuille de route ESG est en de l’idi sur les données de 2025 cours d’élaboration, le reflet en suivant la méthodologie du de notre volonté de solidifier Nouvelle campagne de reporting les outils déjà mis en place et ESG avec Greenscope GHG P
Slide 30: Annexes
05 Annexes Natural Grass | Acteur européen majeur du marché des pelouses hybrides pour des applications sportives et urbaines
Slide 31: Agenda financier de l'IDI
Annexes AGENDA FINANCIER de l’IDI Résultats 2025 Résultats du Résultats du et ANR au Assemblée S1 2026 et ANR T3 2026 et ANR 31/12/2025 Générale au 30/06/2026 au 30/09/2026 1er 20 23 13 AVRIL MAI SEPTEMBRE NOVEMBRE 2026 2026 2026 2026 Résultats annuels 2025 31
Slide 32: Action IDI
Annexes Action IDI Marché de négociation Euronext Paris compartiment B Code ISIN FR 0000051393 Code Bloomberg IDIP:FP Code Reuters IDVP.PA Nombre d’actions 7 188 633 Couverture Analystes ALPHA VALUE Saïma HUSSAIN KEPLER CHEUVREUX David CERDAN ODDO BHF Amira MANAI Résultats annuels 2025 32
Slide 33: Actionnariat de l'IDI
Annexes : Actionnariat de l’IDI CAPITAL DETENU DROIT DE VOTE Ancelle & Allianz IARD Autres et public Autodétention Associés *Les dirigeants et salariés de l’IDI détiennent 56 % du capital au 31 janvier 2026. 33 Résultats annuels 2025
Slide 34: Contact Investisseurs
Contact Investisseurs Tatiana NOURISSAT t.nourissat@idi.fr +33 1 55 27 80 03 Résultats annuels 2025 34
Slide 35: Disclaimer
Disclaimer Cette présentation a été préparée par IDI pour la communication des résultats annuels de 2024, le 26 mars 2025. Les destinataires s'engagent à n'utiliser les informations reçues qu'aux fins prévues. Elle ne peut être distribuée, publiée ou reproduite, en tout ou en partie, ni son contenu
Slide 36: idi.fr
idi.fr 23-25, Avenue Franklin Delano Roosevelt 75008, Paris I France + 33 1 55 27 80 00