Prima Meat Packers,ltd. · TSE:2281
Prima Meat Packers,ltd — H1 FY2024 Earnings Presentation
25 slides from Prima Meat Packers,ltd's earnings presentation, Nov 16, 2023
Slide 1: ２０２４年３月期 上期 決算説明会
２０２４年３月期 上期 決算説明会 2023年11月16日 プリマハム株式会社
Slide 2: 目次
目次 1 ２０２４年３月期 上期 業績総括 2 ２０２４年３月期 通期見通し 3 ご参考資料（業績推移） 1
Slide 3: ２４年３月期 上期 連結損益
２４年３月期 上期 連結損益 （億円 ％） 前期 2024年3月期 【売上高総利益率】 横ばい（11.6%→11.6% ） 上期 売上高比 上期 売上高比 前期比 前期差 【売上高原価率】 横ばい （88.4％ →88.4％ ） 売上高 2,117 ｰ 2,227 ｰ 105.2 +110 原材料・商品仕入 0.5P悪化 売上原価 1,871 88.4 1,968 88.4 105.2 △97 製造費用比率 0.6P好転 売上総利益 246 11.6 259 11.6 105.5 +14 【販売管理費】 0.4P好転（9.0％→8.6％ ） 販売管理費 191 9.0 191 8.6 100.
Slide 4: ２４年３月期 上期 セグメント別
２４年３月期 上期 セグメント別 （億円 ％） 【商品別売上高】 2024年3月期 上期 前期比 前期実績 上期 前期比 前期差 ハム・ソーセージ 559 109.6 加工食品セグメント 売上高 1,484 1,571 105.9 +87 加工食品 387 106.4 営業利益 59 63 107.2 +4 総菜（ベンダー子会社） 535 105.7 食肉 728 100.9 食肉セグメント 売上高 630 653 103.7 +23 合計 2,227 105.2 営業利益 ▲2 6 ｰ +8 ※商品別「食肉」には加工食品セグメント食肉販売分を含む その他 売上高 3 3 103.5 +0 営
Slide 5: 上期 連結売上高、営業利益、四半期純利益の推移
上期 連結売上高、営業利益、四半期純利益の推移 減損損失 税後利益への 影響額 68 24/3 24/3 （見） （見） (注） ・22年3月期より収益認識会計基準(21年3月遡及適用）及び配合飼料価格安定制度に係る収入及び費用について採用した表示方法の変更を適用 ※四半期純利益･･･親会社に帰属する四半期純利益 ・24年3月期通期は業績予想数値 ４
Slide 6: 加工食品事業部門 上期の状況
加工食品事業部門 上期の状況 取り組み 実績 価格改定 〇主原料やエネルギーコスト等の高騰によりハムソー及び加工食品を値上げ 〇ハムソー売上高 価格改定日 23年4月1日～ 第3回目[・2022年2月 第1回 ・2022年9月 第2回] ◇前期比 110％ 対象商品 ハムソー・加工食品 合計400品 (家庭用・業務用） 価格改定内容 [家庭用]5%～20％ 〇加工食品売上高 [業務用]5%～30％ ◇前期比 106% 販売 〇シェア拡大の取り組み継続 〇ハムソー販売数量 ◇前期比 105％ 〇香薫ウィンナー販売拡大、ブランド認知向上 コンシューマ 103% 〇市場が回復している業務用商品への取
Slide 7: 加工食品事業部門 実績推移
加工食品事業部門 実績推移 １.ハム・ソーセージ ２.加工食品 ① 全体（販売数量 前年比） ％ ① 全体（販売数量 前年比） ％ 2020年度 2021年度 2022年度 23年度上期 構成比 2020年度 2021年度 2022年度 23年度上期 構成比 ハム・ソーセージ計 110 104 101 105 加工食品計 99 102 99 100 ・コンシューマ商品 117 103 101 103 75.1 ・ 調食コンシューマ 112 94 103 99 30.0 ・ 業務用商品 94 110 102 109 24.3 ・ 調食業務用商品 87 118 100 99 48.2 ・ ギフト
Slide 8: 加工食品事業部門 営業利益 要因別増減
加工食品事業部門 営業利益 要因別増減 （億円 %） 〇コストアップ △51億円 前期実績 ２０２４年３月期 主原料、副原料費用が大幅に上昇 上期 前期比 前期差 売上高 1,484 1,571 105.9 +87 〇販売 ＋37億円 （価格改定効果＋32億円、数量要因＋5億円） 営業利益 59 63 107.2 +4 4月より3回目の価格改定実施 要因 上期 1Q 2Q 23年3月期上期営業利益 59 37 22 コストアップ 主原料・副原料 △50 △29 △21 △51億円 ユーティリティ △1 △1 +0 販売 価格改定効果 +32 +15 +17 ＋37億円 数量要因 +5 +3 +
Slide 9: 食肉事業部門 上期の状況
食肉事業部門 上期の状況 取り組み 実績 外部環境 食肉販売 〇粗利益の改善 [売上高前年比] 〇飼料価格は徐々に下がるも、依然高値継続 ・仕入れコスト上昇に対しての価格転嫁が浸透 前年同期比 ＪＡ全農配合飼料価格（全国全畜種平均） ・相場と連動した納品条件への変更が進む 牛肉 95％ 23年4月～6月 2,000円値下げ↓ 豚肉 92％ 23年7月～9月 2,000円値下げ↓ 鶏肉 111％ 23年10月～12月 2,700円値下げ↓ [取り組み] ・食肉ＥＣ販売 ミートガイの取り組み強化 〇国産豚肉相場は相場上昇が続く 取扱商品の拡充、サイトのリニューアル 食肉通販サイト「ミートガイ」 東
Slide 10: 食肉事業部門 営業利益 要因別増減
食肉事業部門 営業利益 要因別増減 （億円 %） 〇食肉販売 ＋６億円 前期実績 ２０２４年３月期 相場と連動した取引への移行、 上期 前期比 前期差 価格改定の浸透により収益改善 売上高 630 653 103.7 +23 〇養豚事業 ＋2億円 営業利益 ▲2 6 － +8 飼料価格は高い水準が継続 相場が堅調に推移 要因 上期 1Q 2Q ２３年３月期 上期 ▲2 ▲2 ▲0 販売 仕入販売 +6 +4 +2 ＋６億円 ＥＣ子会社 他 +0 +0 +0 枝肉相場上昇 +9 +5 +4 養豚 飼料価格影響 △7 △3 △4 ＋２億円 処理・加工子会社 他 △1 △1 +0 その他 +0 △1
Slide 11: 連結貸借対照表
連結貸借対照表 （億円） 23年3月期 24年3月期 23年3月期 24年3月期 期末 9月末 増減 期末 ９月末 増減 流動資産 953 1,052 +99 負債合計 1,067 1,179 +112 現金及び預金 109 148 +40 流動負債 749 872 +123 受取手形及び売掛金 465 540 +75 固定負債 318 308 △11 たな卸資産 270 332 +63 株主資本合計 1,040 1,056 +16 預け金 70 1 △70 資本金 79 79 ±0 その他 40 31 △9 資本準備金 102 102 +0 固定資産 1,346 1,395 +50 利益剰余
Slide 12: 連結キャッシュフロー計算書
連結キャッシュフロー計算書 （億円） 2023年3月期 2024年3月期 営業ＣＦ 投資ＣＦ ＦＣＦ 上期 上期 増減 135 150 ①営業活動による キャッシュ・フロー 50 135 +85 100 税金等調整前四半期純利益 58 69 +11 50 減価償却費 53 55 +2 50 売上債権の増減額 「▲」は増加 ▲5 ▲ 75 △71 0 棚卸資産の増減額 「▲」は増加 ▲ 73 ▲ 62 +10 3 仕入債務の増減額 「▲」は減少 25 127 +102 ▲ 50 ▲8 ▲ 58 その他 ▲8 22 +30 ▲ 100 ②投資活動による キャッシュ・フロー ▲ 58 ▲ 132 △
Slide 13: 目次
目次 1 ２０２４年３月期 上期 業績総括 2 ２０２４年３月期 通期見通し 3 ご参考資料（業績推移） 12
Slide 14: 24年3月期 連結通期業績予想
24年3月期 連結通期業績予想 【連結下期見込、通期業績予想】 （億円 ％） 上期 下期 通期 前期実績 当期実績 前期比 前期実績 当期見込 前期比 前期実績 当期予想 前期比 売上高 2,117 2,227 105.2 2,190 2,476 113.0 4,307 4,703 109.2 営業利益 55 68 124.8 43 47 109.8 97 115 118.6 経常利益 58 74 127.4 47 46 97.7 105 120 114.3 親会社株主帰属当期純利益 37 39 104.7 8 37 458.2 45 76 168.9 前期：減損損失税後利益への影響額 ▲23
Slide 15: 24年3月期 セグメント別連結業績計画
24年3月期 セグメント別連結業績計画 加工食品セグメント 食肉セグメント （億円 ％） （億円 ％） 上期 下期 通期 上期 下期 通期 前期実績 当期実績 前期比 前期実績 見込 前期比 前期実績 計画 前期比 前期実績 当期実績 前期比 前期実績 見込 前期比 前期実績 計画 前期比 売上高 1,484 1,571 105.9 1,522 1,851 121.6 3,007 3,422 113.8 売上高 630 653 103.7 665 622 93.4 1,296 1,275 98.4 営業利益 59 63 107.2 43 42 97.2 102 105 102.9 営業利益 ▲
Slide 16: 下期の重点施策（加工食品事業部門）
下期の重点施策（加工食品事業部門） 販売施策 〇シェア拡大の取り組み継続 〇差別化商品の開発 〇香薫ウィンナー販売拡大、ブランド認知向上 ～歳暮ギフト～ 〇連ロース、連ベーコン商品のブランド化と認知向上 ～ 新ブランド「家族でおいしく スマイルＵＰ！シリーズ」新発売 ～ ロース包材縮小により、プラスチック使用料２０％削減 本場ドイツ“食肉マイスター” 資格を持つ当社社員が開発。 冷凍商品 〇キャンペーン、ＳＮＳ（Ｘ（旧Twitter）等）を活用したファン層の拡大 中華料理著名シェフ監修 宝塚歌劇団 星組貸切公演 ホテルニューオータニ ビュッフェ ギフト 価格改定 〇2023年10月 ４回目の価
Slide 17: 下期の重点施策（食肉事業部門）
下期の重点施策（食肉事業部門） 仕入れ・販売 〇収益重視の販売、仕入れ ・相場連動の販売への移行 ・幅広い仕入先の確保（産地、パッカー） 〇オリジナルブランドの拡販 [豚肉] 恵味の黒豚、ハイライフ ハーブ三元豚 [牛肉] 味わい葡萄牛 [鶏肉] 米どり 〇食肉ＥＣ事業の取り組み強化 食肉通販サイト「ミートガイ」 ・取扱商品の拡充 〇販路の新規開拓（業務用） 国産豚肉事業 〇豚出荷頭数の拡大 ～２０３０年度出荷頭数６０万頭を目指す～ 〇宮城新農場 ・・ ２０２３年夏 出荷開始済 ⇒抗生物質フリー 餌に地元米も配合 〇既存農場の生産性、品質の向上、設備への投資 〇アニマルウェルフェアの取り組み
Slide 18: プリマハムグループのサステナビリティ
プリマハムグループのサステナビリティ ２０２３年９月 「プリマハムグループ人権方針」・「プリマハムグループ調達方針」 策定・開示 「プリマハムグループ調達方針」 「プリマハムグループ人権方針」 持続可能な社会の実現に貢献するため、サプライ 事業活動において影響を受けるすべての人々の人権 チェーンにおけるお取引様との信頼関係を構築し、 を尊重し、その責務を果たす指針として、「プリマ 共存共栄を基本に安全・安心かつ、環境や社会に ハムグループ人権方針」を策定。人権尊重の取り組 配慮した調達に努め、責任ある調達活動を行うこ みを推進していきます。 とを目標として策定。 17
Slide 19: 重要課題（マテリアリティ）目標・KPIの進捗
プリマハムグループの重要課題（マテリアリティ）目標・KPIの進捗（76期有価証券報告書開示） マテリアリティ 2022年度実績（削減目標は2021年度比） 目標・ＫＰＩ（２０３０年度までに） 食の安全・安心の 食品安全マネジメントシステム 主要な生産工場及び農場における食品安全マネジメントシステム 確保 導入率 85% 導入率１００％ 温室効果ガス 温室効果ガス排出量24.3％削減（2021年度比） 温室効果ガス排出量 0.54%削減 排出量の抑制 ※化石燃料由来温暖化ガス,海外拠点・豚生体由来は除く 廃プラスチック 4.4％削減 ●廃棄物排出量（廃プラスチック･食品廃棄物） 廃棄物排出量の
Slide 20: プリマハムグループ統合報告書２０２３発行
プリマハムグループ統合報告書２０２３発行 ▶２０２３年９月発行 【統合報告書202３の特長】 👉トップメッセージでは、当社グループの「目指す姿」へ込められた意味、 中期経営計画などの中長期戦略を掲載 👉重要課題（マテリアリティ）の２０２２年度進捗を報告 👉完成した「鹿児島新工場」、「宮城農場」を特集 ～【参考】統合報告書概要（2021年度以降）～ ・ＴＣＦＤ（気候関連財務情報開 ・プリマハムグループの長期ビ 示タスクフォース）への対応を ジョンについて、大きく「成長 開示 戦略」と「重要課題」の２つか ら報告 ・重要課題（マテリアリティ） の目標・ＫＰＩを開示…
Slide 21: 目次
目次 1 ２０２４年３月期 上半期 業績総括 2 ２０２４年３月期 通期見通し 3 ご参考資料（業績推移） 20
Slide 22: 【参考】連結損益計算書の推移
【参考】連結損益計算書の推移（21年3月期～24年3月期上期） （億円） ２０２１年３月期 ２０２２年３月期 ２０２３年３月期 ２０２４年３月期 セグメント 上期 下期 通期 上期 下期 通期 上期 下期 通期 上期 売上高 加工食品事業 1,375 1,423 2,798 1,422 1,434 2,856 1,484 1,522 3,007 1,571 食肉事業 669 709 1,378 677 669 1,347 630 665 1,296 653 その他事業 2 3 5 2 2 5 3 3 5 3 合 計 2,046 2,135 4,181 2,102 2,106 4,207 2,1
Slide 23: 【参考】商品別売上高の推移
【参考】商品別売上高の推移（21年3月期～24年3月期上期） （億円） ２０２１年３月期 ２０２２年３月期 ２０２３年３月期 ２０２４年３月期 セグメント 上期 下期 通期 上期 下期 通期 上期 下期 通期 上期 売上高 ハムソーセージ 481 493 974 491 488 979 510 529 1,039 559 加工食品 315 350 665 336 338 674 364 368 731 387 惣菜（ベンダー子会社） 487 510 997 514 508 1,021 506 510 1,016 535 食 肉 745 760 1,505 746 752 1,498 722 7
Slide 24: 【参考】連結貸借対照表の推移
【参考】連結貸借対照表の推移（21年3月期～24年3月期上期） (億円) ２０２１年３月期 ２０２２年３月期 ２０２３年３月期 ２０２４年３月期 上期末実績 年度末実績 上期末実績 年度末実績 上期末実績 年度末実績 上期末実績 流動資産 934 987 961 958 989 953 1,052 固定資産 1,129 1,158 1,213 1,259 1,308 1,346 1,395 総資産 2,063 2,145 2,173 2,217 2,296 2,299 2,448 流動負債 710 720 744 717 743 749 872 固定負債 288 278 260 275 306
Slide 25: 注意事項・お問合せ先
注 意 事 項 本資料における将来の予想等に関する各数値は、現時点で入手可能な情報に基づく 当社の判断や仮定のものであり、リスクおよび不確実性が含まれております。 従って実際の業績等は、予想数値と異なる結果となる場合があります。 【お問合せ先】 〒１４０－８５２９ 東京都品川区東品川４－１２－２ 品川シーサイドウエストタワー プリマハム株式会社 総務・広報部 ＴＥＬ：０３－６３８６－１８００ 当社ＨＰからメールでもお問い合わせが可能です。 プリマハム｜IR・投資家情報｜IRに関するお問い合わせ (primaham.co.jp) 24