Village Vanguard Co., Ltd. · TSE:2769

Village Vanguard — FY2013 Earnings Presentation

64 slides from Village Vanguard's earnings presentation, 2013

  1. Slide 1: 2013年5月期 決算説明会資料

    VWiUAGE: VaNGWARD 2013-5 AR RERAAE WUAGE/ VANGUARD EXCITING BOOK STORE

  2. Slide 2: 注記

    注 記 本資料に掲載されている当社の現在の計画、見通し、戦略等は、本 資料発表日現在において入手可能な情報及び将来の業績に影響を与 える不確実な要因に係わる仮定を前提としております。 実際の業績は、今後さまざまな要因によって予想数値と異なる可能 性があるため、本資料のみに全面的に依拠することは控えていただきま すようお願い申し上げます。 また、本資料は投資勧誘を目的としたものではありません。投資に関 する決定は、ご自身のご判断において行われるようお願い申し上げます。 © Village Vanguard corporation, All rights reserved. P.1

  3. Slide 3: 目次

    目次 会社概要 連結 P.3 課題と対策 P.26 株式会社Village Vanguard ■既存店売上昨対 P.27 Webbed（単体） 業績報告 連結 P.4 ■テーマ1 P.28 ■会社概要 P.47 ■ＰＬ P.5 「売上回復に向けての取組み」 ■業績報告と売上昨対 P.48 ■ＢＳ P.6 ■事業の方向性 P.49 ■テーマ2 P.29 ■ＣＦ P.7 ネット通販＋不動産メディア 「次世代に向けた業績管理体制」 ■業績推移 P.8 ■テーマ3 p.30 株式会社ヴィレッジヴァンガード 「たな卸資産のコントロール」 海外子会社 P.50 コーポレーション（単体） 会社概要 P.9

  4. Slide 4: 会社概要（連結）

    会社概要（連結） ■ 社 名 株式会社ヴィレッジヴァンガードコーポレーション （証券コード 2769） ■ 事 業 内 容 「遊べる本屋」をキーワードに、書籍、SPICE（雑貨類）、ニューメディア（CD・DVD類）を 融合的に陳列して販売する小売業 ■ 本 社 愛知県名古屋市名東区上社1丁目901番地 TEL 052-769-1150 ■ 代 表 者 代表取締役会長 菊地敬一 代表取締役社長 白川篤典 ■ 設 立 1998年5月 （創業 1986年11月） ■ 資 本 金 連結 2,242百万円 (2013年5月期) ヴィレッジヴァンガード単体 2,242百万円 チチカカ単体 99百万円 ■

  5. Slide 5: 業績報告 連結

    業績報告 連結 © Village Vanguard corporation, All rights reserved. P.4

  6. Slide 6: PL（連結）

    ＰＬ（連結） 2012年5月期（実績） 2013年5月期（実績） 2014年5月期（計画） （単位：百万円） Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1計画 Q2計画 Q3計画 Q4計画 売上高 10,158 20,163 32,442 42,942 10,167 20,399 32,903 43,765 10,415 21,556 34,864 46,945 計画比（％） 99.5 99.5 99.5 98.3 101.0 101.9 100.9 101.3 - - - - 前期比（％） 108.5 109.1 108.6 107.9 100.1 101.2 101.4 101.9

  7. Slide 7: BS（連結）

    ＢＳ（連結） （単位：百万円） 2012年5月期（実績） 2013年5月期（実績） 2014年5月期（計画） Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1計画 Q2計画 Q3計画 Q4計画 流動資産 23,825 25,002 24,695 24,914 25,387 27,989 27,149 21,775 22,628 24,831 24,600 24,988 構成比（％） 81.7 82.0 81.7 81.8 81.6 82.6 81.9 77.6 77.6 78.5 78.2 78.7 現金および預金 2,586 2,865 2,773 3,570 2,721 4,009 3

  8. Slide 8: CF（連結）

    ＣＦ（連結） （単位：百万円） 2012年5月期（実績） 2013年5月期（実績） 2014年5月期（計画） Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1計画 Q2計画 Q3計画 Q4計画 営業活動によるキャッシュ・フロー △1,053 △773 △876 558 △520 △616 △1,198 18 △1,867 △2,014 △825 △258 棚卸資産の増減額 △881 △2,228 △2,056 △1,720 △770 △2,597 △2,615 △2,689 △517 △1,764 △1,051 △1,453 その他 △171 1.454 1,179 2,277 250 1

  9. Slide 9: 業績推移（連結）

    業績推移（連結） ■業績推移 （単位：百万円） 2012年5月期（実績） 2013年5月期(実績） 2014年5月期(計画） Q1 Q2 Q3 Q4 Q1実績 Q2実績 Q3実績 Q4実績 Q1計画 Q2計画 Q3計画 Q4計画 売上高 10,158 20,163 32,442 42,942 10,167 20,399 32,903 43,765 10,415 21,556 34,864 46,945 構成比（％） 100.0 100.0 100.0 100.0 100.0 100.0 100.0 100.0 100.0 100.0 100.0 100.0 売上総利益 4,313 8,548

  10. Slide 10: 会社概要 単体（VV）

    会社概要 単体（ＶＶ） © Village Vanguard corporation, All rights reserved. P.9

  11. Slide 11: 理念

    理念 【 存 在 理 由 】 我々はヴィレッジヴァンガードという、 いままで世の中になかった独創的な空間を顧客に提供し続ける。 ワン・アンド・オンリーのこの空間が美しく、 力強く進化することを我々は永遠に顧客から求められるであろう。 我々が立ち止まることは許されない。我々は期待されているのだ。 【 行 動 規 範 】 1、仲間こそヴィレッジヴァンガードの強さの源である。 2、私たちは個人の自主性と進化に最大の敬意を払い、感謝を惜しまない。 3、お客様は常に最上位に位置する存在である。私たちはそのことを片時も忘れてはいけない。 4、私たちは常に困難で野心的なミッションに挑戦し続ける。 5、私たち

  12. Slide 12: 事業紹介

    事業紹介 ﾛｰﾄﾞｻｲﾄﾞ店 インショップ店 ■ヴィレッジヴァンガード ■ダイナー 『遊べる本屋』がｺﾝｾﾌﾟﾄ。本・雑貨・ＣＤなど様々な商材を融合して、独自の視点で提案。 ｱﾒﾘｶﾝﾀﾞｲﾅｰをｲﾒｰｼﾞした 本格派のﾊﾝﾊﾞｰｶﾞｰｼｮｯﾌﾟ。 ■他業態 ■new style ■QK 「仕事も趣味も生活もいつもより楽しくしたい」 『Exciting Book Store for Kids』 ヴィレッジヴァンガードよりも上の世代をターゲットに おもちゃだけでは得られない 興奮をキッズに提供。 毎日を楽しくするライフスタイルを提案。 © Village Vanguard corporation

  13. Slide 13: 商品提案1

    商品提案1 お客様に楽しんでいただくための独創的な空間を 店内のあらゆる場面で創造し、商品を「提案」しています。 たとえば「原宿系ｶﾞｰﾙｽﾞ」というテーマの売場 むかーしむかし 「世界旅行」というテーマの売場 たとえば １本の長いジッパーが ありました 世界の風景を 観ながら 音楽を聴こう BOOK+MUSIC 旅に出る前に モコモコしてるの 読みたい本 何でも大好き★ ・ネコミミ帽子 アクセサリーは ・モンスタッズ ネオンカラー ・ユニークアイポーチ 無理 旅の前にお金貯めなくちゃ みんなに差がつく 個性的なファッションの参考書 世界のお菓子や飲み物 ・「10万円貯まる本」 ・『NADIA

  14. Slide 14: 商品提案2

    商品提案2 © Village Vanguard corporation, All rights reserved. P.13

  15. Slide 15: 商品提案3

    商品提案3 © Village Vanguard corporation, All rights reserved. P.14

  16. Slide 16: 商品セレクト

    商品セレクト １店舗、１店舗がお客様の顔を見て、品揃えをしています。 人気商品は店舗によって違います。 ｎｅｗｓｔｙｌｅ 横浜ルミネ店 三宮店 ★印＝店長イチオシ商品 （神奈川県/インショップ） イオンモール浜松市野店 世間では・・・ （兵庫県/路面店） (静岡県/インショップ) ①ｴｶﾞﾖｶﾞ ①ﾎｰﾑﾜｰｸ ①からだはみんな知っている ①海賊とよばれた男/百田尚樹 ②ﾐﾉﾀｳﾛｽの皿 ②会田誠 ②かんたん！かわいい！ ②いつやるか?今でしょ!/林修 ボールペンでイラスト＆飾り文字 ③真夏の方程式/東野圭吾 ③奇想天外ﾎﾃﾙ 天才でごめんなさい ③はじめての妊娠・出産 ③ﾀﾞｰｽﾍﾞｲﾀﾞｰ

  17. Slide 17: 販売戦略

    販売戦略 仕入・販売に関する権限を現場に委譲 マーケティング ■個店で顧客ニーズを探究 個店別に 仕入 店長裁量で実践 ■顧客ニーズのダイレクトな反映 ■新たなニーズ発掘へ独自の挑戦 本部 提案 権限 ■POP・コーナー編集・ディスプレイなど 現場のあらゆるアイデアで独創的な空間を提供 個店 独自性を持つ個店別顧客ニーズ対応の売場が、リアルタイムに実現 現場の「提案」が常に顧客をワクワクさせ、ファンと購買意欲を誘発 © Village Vanguard corporation, All rights reserved. P.16

  18. Slide 18: 人材戦略

    人材戦略 顧客 アルバイト 社員 会社を深く理解した人材を確保 アルバイトにも発注権限を与える 長期にわたる実践的なＯＪＴの実施 © Village Vanguard corporation, All rights reserved. P.17

  19. Slide 19: 出店状況（単体）

    出店状況（単体） 店舗データは、2013年5月末日現在です。 ※（ ）内の数値は、FC店舗数を示します。 全国 393店 ※今期Q3から増減したところは赤字で表記しています。 東北エリア 直営 22店 北海道エリア 直営 378店 直営 16店 青森 VV 326店 Ｆ Ｃ 1店 5 new style 39店 北海道 秋田 内訳 17（1） 4 岩手 QK 4店 4 ダイナー 9店 宮城 Ｆ Ｃ 15店 北陸エリア 山形 7 直営 17店 新潟 中四国エリア 5 福島 2 直営 52店 石川 富山 群馬 栃木 4 2 5（3） 6（1） 茨城 Ｆ Ｃ 2店 埼玉 九州・沖縄エリア 福井 岐阜

  20. Slide 20: 業績報告 単体（VV）

    業績報告 単体（ＶＶ） © Village Vanguard corporation, All rights reserved. P.19

  21. Slide 21: PL

    ＰＬ （単位：百万円） 2012年5月期（実績） 2013年5月期（実績） 2014年5月期（計画） Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 計画 Q2 計画 Q3 計画 Q4 計画 売上高 9,305 18,169 29,423 38,932 8,949 17,490 28,472 37,758 8,749 17,408 28,571 38,348 計画比（％） 99.5 99.4 99.4 98.0 101.4 102.6 101.0 101.3 - - - - 前期比（％） 105.9 105.7 105.2 104.4 96.2 96.3 96.8 97.0 97.8 9

  22. Slide 22: BS

    ＢＳ （単位：百万円） 2012年5月期（実績） 2013年5月期（実績） 2014年5月期（計画） Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1計画 Q2 計画 Q3 計画 Q4 計画 流動資産 21,972 22,536 22,307 21,854 22,852 25,229 24,387 19,234 19,451 21,040 20,684 21,197 構成比（％） 80.1 80.2 80.1 80.2 81.0 82.3 81.9 78.1 78.2 79.3 79.0 79.6 現金および預金 2,184 1,812 1,982 2,143 2,150 3,219 2,

  23. Slide 23: CF

    ＣＦ （単位：百万円） 2012年5月期（実績） 2013年5月期（実績） 2014年5月期（計画） Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1計画 Q2計画 Q3計画 Q4計画 営業活動によるキャッシュ・フロー △950 △1,061 △1,132 102 △159 △685 △1,060 △101 △1,259 △1,590 △493 △300 棚卸資産の増減額 △844 △2,139 △1,969 △1,465 △594 △2,206 △2,163 △2,201 △256 △1,484 △680 △1,009 その他 △106 1,078 836 1,567 435 1,521

  24. Slide 24: 商品ジャンル別売上高構成

    商品ジャンル別売上高構成 （単位：百万円） 2011年5月期 2012年5月期 2013年5月期 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 SPICE 6,780 13,241 21,850 29,027 7,361 14,360 23,576 31,260 7,217 14,175 23,380 31,098 構成比（％） 77.2 77.0 78.1 77.9 79.1 79.0 80.1 80.3 80.7 81.1 82.1 82.4 うち営業推進部 1,752 3,522 6,235 8,323 2,217 4,431 7,547 9,857 2,066

  25. Slide 25: 営業利益分析

    営業利益分析 （単位：百万円） 3,000 2,800 2,600 ▲609 新店（出店から13ヵ月未満の店舗）に よる営業利益増 68百万円 既存店売上減少による営業 店舗運営以外の影響による 2,400 利益減 ▲255 ▲609百万円 営業利益減 ▲127百万円 （主な要因） POS関連 支払手数料 ▲35百万円 2,200 27 人件費 ▲59 ▲31百万円 2,883 754 ▲347 67 2,000 68 ▲127 476 2,274 ▲9 1,800 特殊営業店、退店による 営業利益減 ▲347百万円 1,926 1,926 その他の影響による減 1,867 1,600 ▲ 9

  26. Slide 26: 出店計画

    出店計画 11/5期 12/5期 13/5期 14/5期 計画 (実績) (実績) 計画と実績 Q1 Q2 Q3 Q4 通期 通期 通期 計画 実績 計画 出店（業態変更含む） 46 38 25 17 2 8 4 6 20 ヴィレッジヴァンガード 39 30 20 13 1 7 1 5 14 new style 7 7 5 3 1 1 1 0 3 QK 0 1 0 0 0 0 1 0 1 ダイナー 0 0 0 0 0 0 1 1 2 FC 0 0 0 1 0 0 0 0 0 退店（業態変更含む） 15 13 13 14 4 2 2 2 10 ヴィレッジヴァンガード 8 4 11 9 4 2 2

  27. Slide 27: 課題と対策

    課題と対策 © Village Vanguard corporation, All rights reserved. P.26

  28. Slide 28: 既存店売上昨対

    既存店売上昨対 （％） 専任エリアマネージャー制度導入（’10/3～）により、 旗艦店から主力店長が抜けるも、売上昨対は 「売れる商材を、売れる順から、売れる場所に」 ’11/5期累計（震災前まで）で100.8%を維持 データ主義による売れ筋商材への極端な偏重が、 一時的な売上好調を招く バリエーション減少 ■‘13/03 99.1％ 安易な店づくりで店舗が単一化 ■‘13/04 95.0％ →面白さを失い売上減少 ■‘13/05 96.0％ ■‘13/06 99.4％ ’08/09 90ヵ月ぶりに昨対100%割れ ’09/02～10/06 17ヵ月連続昨対100%割れ ’11/4の昨対100

  29. Slide 29: テーマ① 売上回復に向けての取組み

    テーマ① 売上回復に向けての取組み “基本業務の標準化”から“創造性を高める仕事の充実”へ ■虎の巻 第６号発刊 ⇒基本を学ぶ スキル向上 ■好調店舗の参考事例集の発刊 ⇒事例から学ぶ ■全社接客講習（全店参加の接客コンテスト開催） ■全店参加コンテスト「HARAJUKUKAWAII!!」企画 創造性向上 原宿のシンボルきゃりーぱみゅぱみゅが審査委員長就任 士気向上 ■「昨日のちょっといい仕事」サイト開設 店長・店舗のベーシックな力量を向上 歴史編・売場編 店舗基本 仕入在庫編 ・・・編 第１～６巻 業務編 能率改善による“創造性を高める仕事”へのシフト加速 提案力のある売場作り © Vill

  30. Slide 30: テーマ② 次世代に向けた業績管理体制

    テーマ② 次世代に向けた業績管理体制 商品評価方法の変更 ～消化率に基づいた早期の評価損計上～ 従来の商品評価方法では・・・ (数字は一例であり、実際の数字ではありません。） 仕入 2年目 3年目 ・・・ 5年目 100億仕入 13億残存 6億残存 実際に売れ残っている商 品について、3～5年後に 従来は、「仕入れた物は古くても最後まで売り切る」という方針 評価損計上 のため、仕入れて3～5年間は商品価値を減価しなかった。 評価損 ▲6億 今後の商品評価方法では・・・ 仕入後5年以内に販売見込のない在庫は翌期に評価損を計上 3～5年目に売れ残る 仕入 2年目 3年目 ・・・ 5年目 在庫額を予

  31. Slide 31: テーマ③ たな卸資産のコントロール

    テーマ③ たな卸資産のコントロール （単位：百万円） 11/5期 12/5期 12/5期 12/5期 12/5期 13/5期 13/5期 13/5期 13/5期 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 営業活動によるキャッシュ・フロー 1,042 -950 -1,061 -1,132 102 -159 -685 -1,060 -101 ■税引前当期純利益 3,065 672 1,098 2,390 2,696 522 707 1,764 -2,743 ■たな卸資産の増減額 -1,206 -844 -2,139 -1,969 -1,465 -594 -2,206 -2,163 2,

  32. Slide 32: URAMITF ID

    =e fe URAMITF ID 1 ss Hane A 3 £5333 Es ef {6 ¢ gt ek » we > A, Y a» » Xe > ™ as oN sy 4 cat ac “ie Tapa, 5} ' wy x a5 4 i .

  33. Slide 33: 会社概要（チチカカ）

    会社概要（チチカカ）  社 名 株式会社チチカカ  株 主 構 成 株式会社ヴィレッジヴァンガードコーポレーション 100%  事 業 内 容 エスニックファッション及びエスニック雑貨の輸入販売  本 社 神奈川県横浜市港北区新横浜2-2-3  代 表 者 代表取締役 木南 仁志  設 立 2005年7月 （創業 1977年5月）  資 本 金 99百万円 （2013年3月期末）  純 資 産 960百万円 （同上）  総 資 産 4,213百万円 （同上）  売 上 高 5,798百万円 （同上） 代表取締役 木南  経 常 利 益 706百万円 （同上）  当 期

  34. Slide 34: チチカカの企業理念

    チチカカの企業理念 ～ 幸せのかけはし～ 私たちチチカカは「世界の文化をお客様に伝えること」を使命と考えています。 「国・世代・ジャンルを超えて取引先各国の人たちと 「チチカカを通して、世界の文化を伝えていきたい」 一緒に切磋琢磨、共存共栄して彼らと共に成長したい」 世界の仲間に 継続的に伝統技術を生かした仕事をすることが、 HAPPYに 技術と後継者を育て文化を守ることにつながります。 なってもらいたい お客様に 身につけるだけで元気になれるようなカラフルな洋服や雑貨を通じて、 HAPPYに お客様に『HAPPY』になってもらいたいと願っています。 なってもらいたい HAPPY TRADE

  35. Slide 35: 企業理念 ～チチカカサイクル～

    企業理念 ～チチカカサイクル～ ～ HAPPY を生み出すしくみ ～ チチカカで ショッピングを 売上の一部を生産者に する楽しみが 還元しています。 増える！ 生産地での 雇用の創出 と拡大 チチカカから 世界の 社会貢献 文化を発信 活動 HAPPY TRADE チチカカを愛 お客様に 用する仲間 商品を楽し が増える んでもらう © Village Vanguard corporation, All rights reserved. P.35

  36. Slide 36: 出店状況

    出店状況 店舗データは2013年5月末日現在です。 2013年2月末から増減したところは赤字で表記しています。 全国 108店舗(101) 北海道エリア 直営 106店舗(99) 直営 4店 東北エリア 北海道 Ｆ Ｃ 2店舗 4 直営 5店 ★()は2013年3月末店舗数 秋田 １ 岩手 1 北陸エリア 山形 宮城 直営 ７店 1 2 新潟 2 中四国エリア ETHIC京都 石川 直営 11店 １ 群馬 栃木 福井 1 1 茨城 九州・沖縄エリア 鳥取 １ 長野 山梨 埼玉 3 島根 １ 京都 直営 13店 岐阜 ３ 2 7 関東エリア １ 兵庫 3 1 神奈川 千葉 Ｆ Ｃ 1店 岡山 ４

  37. Slide 37: 店舗外観

    店舗外観 ～店舗外観のご紹介～ 今期新たにオープンした チチカカの店舗を ご紹介いたします。 神戸ハーバーランドumie 4月16日OPEN イオンモール大阪ドーム イオンモール東久留米 5月28日OPEN 4月18日OPEN © Village Vanguard corporation, All rights reserved. P.37

  38. Slide 38: 店内の様子

    店内の様子 © Village Vanguard corporation, All rights reserved. P.38

  39. Slide 39: ブランディング戦略

    ブランディング戦略 チチカカのコンセプトを広く発信する旗艦店として「チチカカETHIC」を 表参道と京都寺町にオープンしました。 ショップコンセプト 生産者と生活者の幸せの架け橋となること エシカル消費による社会貢献 ※エシカル(ethical)：「倫理的」、「道徳的」という意味 発信と普及 ・発信基地に適した好立地 ・プレスルームの併設（表参道店） ・ハピトレプラザの開設 ※ハピトレプラザ：エシカルブランド、フェアトレード団体が情報発信するための企画スペース 「ETHIC」をキーワードとしたチチカカブランドの確立 チチカカとしての競争優位を獲得し、さらなる成長を目指す © Village V

  40. Slide 40: 業績報告

    © Village Vanguard corporation, All rights reserved. P.40

  41. Slide 41: 主な業績数値および経営指標

    主な業績数値および経営指標 （百万円） 売上高 期末店舗数 経常利益 売上高経常利益率 （百万円） 7,000 130 800 20.0% 99 120 6,000 700 18.0% 110 14.8% 16.0% 5,000 100 600 13.3% 14.0% 77 90 500 4,000 12.0% 80 5,798 400 8.6% 10.0% 3,000 58 70 585 706 8.0% 47 60 300 2,000 3,968 50 6.0% 200 2,555 40 2.9% 4.0% 1,000 100 219 1,718 30 49 2.0% 0 20 0 0.0

  42. Slide 42: 業績報告

    業績報告 計画比 売上101.0% 経常利益92.6% 損益計算書 既存店 101.5％（+30百万円） 卸・FC89.5％（▲15百万円） 新店 105.2％ (+37百万円） 店舗数前年比 22店舗純増 （単位：百万円） 2013年3月期累計 売上全店昨対 146.1％ 2012年3月期（実績） 2013年3月期（実績） 2014年3月期（計画） Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1計画 Q2計画 Q3計画 Q4計画 売上高 826 1,974 2,951 3,968 1,207 2,883 4,295 5,798 1,557 3,911 5,826 7,903 計画比（％

  43. Slide 43: 業績報告

    業績報告 販売管理費の予算比較 営業利益の前期比較 ・2012年3月期Q4営業利益率15.2% から今期 12.9%に減少 ・2013年3月期Q4計画に対し 101.5％（金額差 +45百万円） ・本部費割合（売上高に対する本部費）12.1%から 今期 12.2%に微増 （百万円） 雑誌等への広告 （百万円） の出稿による経 1,200 3,030 費増 新店の営業利益増+163百万円 +8百万円 ＋2 3,020 1,000 既存店営業利益 店舗への出荷 ＋8 増+207百万円 頻度増加による 3,010 経費増 +163 ▲227 +11百万円 ＋9 800 3,000 ＋11 +207

  44. Slide 44: 業績報告 既存店売上昨対・出店計画と実績

    業績報告 既存店売上昨対 2013年3月期 通期昨対 112.3％ ※ 決算期ごとに色分け表示しております。 150% 震災後 24か月 140% 2008年2月～ 連続昨対100%達成 2011年2月 129.7% 130% 通算 49か月 連続 昨対100％達成 121.1% 118.4% 120% 116.9% 113.4% 112.8% 110% 112.2% 105.9% 110.1% 109.9% 98.7% 100% 104.8% 震災の影響のない 104.6% 97.4% 102.5% 既存店昨対 96.0% 90% 104.1％ 80% 2007年 7月 10月 1月 200

  45. Slide 45: 来期以降の成長に向けて

    来期以降の成長に向けて チチカカの来期以降の成長に向けての課題 ①生産・納期管理体制の整備 ②人材の育成 本部機能の未整備により、商品供給の納期ずれが発生 積極的な新規出店により、店長間での能力差が発生 ①基幹システムへの投資 ①店長候補生研修の充実 ・業務の標準化・見える化 ・トレーニングマネージャーの新設 ・人に紐づかない業務フローの構築 ・研修機能を持つ店舗の増設 ②部署、人員配置の強化 ②新卒社員の採用 ・前期5人⇒当期10人に人員を強化 ・中途採用も合わせて実施 ③店舗業務の標準化 ・売上好調店舗のノウハウの共有 ・業務スキルの習得フローを全店舗標準化 会社の成長スピードに見合うシス

  46. Slide 46: 株式会社 Village Vanguard Webbed

    株式会社 Village Vanguard Webbed © Village Vanguard corporation, All rights reserved. P.46

  47. Slide 47: 会社概要

    会社概要 商 号 株式会社Village Vanguard Webbed （通販サイト） http://vvstore.jp 株 主 構 成 ㈱ヴィレッジヴァンガードコーポレーション 100% 事 業 内 容 ネット通販運営、不動産メディア運営 本 社 神奈川県横浜市港北区新横浜2-2-3 （不動産サイト） 代 表 者 代表取締役 平野 貴和 http://vv-realestate.com 設 立 年 月 2011年3月 事 業 開 始 2011年4月 （マガジンサイト） http://vv-magazine.com 資 本 金 30百万円 常勤役職員数 6名（※2013年

  48. Slide 48: 業績報告と売上昨対

    業績報告と売上昨対 （単位：千円） ■売上昨対（※お客様からの受注金額ベース） 2013年5 180.0% 2014年5月期 月期 PL Q4 163.6% Q1 Q2 Q3 Q4 163.7% （実績） （計画） （計画） （計画） （計画） 160.0% 売上高 134,934 41,361 108,421 221,188 343,603 計画比（％） 129.5 138.4% （差額） （＋30,756） — — — — 140.0% 135.8% 140.6% 130.6% 128.9% 売上総利益 32,059 9,978 28,655 56,908 95,373 122.6% 11

  49. Slide 49: 事業の方向性（ネット通販+不動産メディア）

    事業の方向性（ネット通販+不動産メディア） 商品 物件 「ちょっと変わった」「こだわりのある」 販売 企画 物件を紹介している不動産メディア http://vvstore.jp http://vvstore.jp/creator/competition/ http://vv-realestate.com ヴィレッジヴァンガード通販 クリエイター ヴィレッジ不動産 ※クリエイター商品の売上占有率が10％を 『北欧の「あの食堂」が 『世界に一つだけの 超えてきており、さらに強化していく。 現在、『第1回ヴィレッジヴァンガード 賃貸部屋に。』 アート空間に住む。』 クリエイター売上 売上占有率 クリ

  50. Slide 50: 海外子会社

    海外子会社 © Village Vanguard corporation, All rights reserved. P.50

  51. Slide 51: Village Vanguard (Hong Kong) Limited 会社概要

    Village Vanguard (Hong Kong) Limited 会社概要  社 名 Village Vanguard (Hong Kong) Limited  株 主 構 成 株式会社ヴィレッジヴァンガードコーポレーション 80% Era-Bee Limited 20% （※日本語教育事業、カルチャー事業の展開）  事 業 内 容 「遊べる本屋」をキーワードに、書籍、SPICE（雑貨類） ニューメディア（CD・DVD類）を融合的に陳列して販売する小売業  本 社 Room 1901, 19/F, Entrepot Centre, 117 How Ming Street, Kw

  52. Slide 52: Village Vanguard (Hong Kong) Limited 業績報告

    Village Vanguard (Hong Kong) Limited 業績報告 出店状況 2013年5月期 実績 2014年5月期 計画 （単位：百万円） 出店数 6店舗（5月31日現在） Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 売上高 27 69 127 178 47 107 205 297 4 計画差 ▲4 ▲+9 +20 +37 - - - - 前期差 ▲2 +17 +42 +69 +20 +38 +78 +118 6 1 3 売上総利益 11 4 25 24 19 43 65 77 2 5 計画差 ▲1 ▲18 +5 ▲8 - - - - 前期差 ▲2 ▲14 ▲7 ▲12

  53. Slide 53: TITICACA HONGKONG LIMITED 会社概要

    TITICACA HONGKONG LIMITED 会社概要  社 名 TITICACA HONGKONG LIMITED  株 主 構 成 株式会社ヴィレッジヴァンガードコーポレーション 100%  事 業 内 容 エスニックファッション及びエスニック雑貨の輸入販売  本 社 Room 1901, 19/F, Entrepot Centre, 117 How Ming Street, Kwun Tong, Kowloon チチカカ香港3号店 Shatin New Town Plaza店 が  代 表 者 木南 仁志 オープンしました！  設 立 2012年4月  資 本 金 H

  54. Slide 54: TITICACA HONG KONG LIMITED 業績報告

    TITICACA HONG KONG LIMITED 業績報告 （単位：千円） 店内の様子 2013年5月期（実績） 2014年5月期（計画） Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 (実績） （実績） （実績） （実績） (計画） （計画） （計画） （計画） 純売上高 3,775 18,249 55,540 91,610 45,069 119,665 205,990 285,154 計画比 188.8％ 228.1％ 183.6％ 216.8％ - - - - （%） 前期比 1193.9% 655.7% 370.9% 311.3% - - - - （%） 売上総利益 2,182

  55. Slide 55: 比利治玩家股份有限公司 会社概要

    比利治玩家股份有限公司 会社概要  社 名 比利治玩家股份有限公司 Village Vanguard (Taiwan) Limited  株 主 構 成 株式会社ヴィレッジヴァンガードコーポレーション 100%  事 業 内 容 「遊べる本屋」をキーワードに、書籍、SPICE（雑貨類） ニューメディア（CD・DVD類）を融合的に陳列して販売する小売業  本 社 806高雄市前鎮區中華五路789號B2  代 表 者 白川 篤典  設 立 2012年5月  資 本 金 25,000,000TWD （約70百万円）  店 舗 数 1店舗（直営）  従 業 員 数 正社員 2名 ＋

  56. Slide 56: 比利治玩家股份有限公司 業績報告

    比利治玩家股份有限公司 業績報告 店内の様子 （単位：百万円） 2013年5月期 実績 2014年5月期 計画 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 売上高 2 8 16 23 7 15 25 32 計画差 ▲1 ▲0 ▲3 ▲7 - - - - 前期差 - - - - +5 +7 +9 +9 売上総利益 0 ▲2 0 2 3 6 9 12 計画差 ▲0 ▲0 ▲2 ▲4 - - - - 前期差 - - - - +2 +8 +9 +10 営業利益 ▲10 ▲20 ▲28 ▲35 ▲3 ▲7 ▲10 ▲14 計画差 ▲0 ▲5 ▲5 ▲9 - - - - 前期差 - - - - +6

  57. Slide 57: 商品評価方法の変更について

    2013年５月期 決算説明会 補足資料 商品評価方法の変更について

  58. Slide 58: これまでの商品評価方法

    これまでの商品評価方法 これまでの評価方法 100% 従来は、仕入れて3～5年間は 80% 価値を減価させませんでした。 60% 5年でゼロ評価 40% 20% そして、3～5年を経過しても なお売れなかった商品について 0% 1年目 2年目 3年目 4年目 5年目 6年目 7年目 は、その商品を0円として評価 してきました。 3～5年は評価減しない この評価方法を採用してきた理由 仕入れてから6年目までの商品消化率は94.0％(直近2期平均）であり、その 後も時の経過に伴って商品は消化されている。 そのため、仕入れてから一定期間が経過するまでは、 当該商品は「販売見込みがある」と考え、商品価

  59. Slide 59: 今後の評価方法

    今後の評価方法 仕入後5年以内に販売見込のない在庫は 翌期に評価損を計上 ヴィレッジヴァンガードの平均的な在庫消化率 （数字は一例であり、実際の数字ではありません。） 仕入 2年目 3年目 ・・・ 5年目 100億の仕入 13億残存 6億残存 従来の商品評価方法では・・・ 仕入 2年目 3年目 ・・・ 5年目 100億の仕入 13億残存 6億残存 5年目に売れ残っている商品を、5年目に全額評価損計上 評価損 ▲6億 今後の商品評価方法では・・・ 仕入 2年目 3年目 ・・・ 5年目 100億の仕入 13億残存 6億残存 （予測） 5年目に売れ残る在庫額を予測し 2年目に評価損計上 評価損 ▲6

  60. Slide 60: 商品評価方法 変更の理由 理由①

    商品評価方法 変更の理由 理由① 営業方針との整合性 VVの課題 これまでの評価方法 100% 商品や提案方法、売場の 80% 景色の変化が乏しいこと 60% この期間で「売り切る」という 考えに基づいた評価方法 40% 前期より、売場に変化を与えるため、 20% 新商品の導入とその提案を促進 0% 1年目 2年目 3年目 4年目 5年目 6年目 7年目 しかし、従来の評価方法は、 「数年前に仕入れた商品も長い年月をかけて売り切る」 という考え方に基づいた評価方法 営業方針と整合性がとれなくなってきた P.3

  61. Slide 61: 商品評価方法 変更の理由 理由②

    商品評価方法 変更の理由 理由② 「仕入」に対する責任の所在を明らかにするため 仕入 他店舗へ 評価損 異動 0年目 1年目 2年目 3年目 4年目 5年目 6年目 この評価損に対する これまでの評価方法 仕入責任が不明瞭 100% 80% 店舗数拡大に伴い、仕入に対 60% する責任が希薄になっていた 40% 可能性がある。 20% 0% 仕入に対する責任の明確化 1年目 2年目 3年目 4年目 5年目 6年目 7年目 の必要性 仕入責任を明確化することで、店長の仕入の質が向上する環境を整備 P.4

  62. Slide 62: 商品評価方法 変更の理由 理由③

    商品評価方法 変更の理由 理由③ 在庫量コントロールの必要性 と POSシステムの導入 2013年5月期上期 在庫が増加 通期にわたる売上の低迷 100.0% 8,000,000 98.0% 7,000,000 96.0% 社内で在庫コントロール 6,000,000 94.0% 5,000,000 4,000,000 を重視する仕組みがな 92.0% 90.0% 88.0% 3,000,000 かったことにより、在庫 が増加。 2,000,000 86.0% 前期末に落ち込んだ売上を回復させるた 84.0% め、在庫を極端に増やしてしまった 1,000,000 82.0% 0 6月 7月 8月

  63. Slide 63: 商品評価方法 変更の理由 理由④

    商品評価方法 変更の理由 理由④ 滞留商品の評価額見直しの必要性 従来は、滞留商品について特別な 販売活動を行ってこなかったた これまでの評価方法 100% め、評価額はゼロとしていた。 80% 60% 2013年5月期 40% アウトレット店舗がオープン 従来はゼロ評価 20% 0% 1年目 2年目 3年目 4年目 5年目 6年目 7年目 定価の40～50％で販売 滞留商品の評価額を見直し 現状の滞留商品の価値はゼロではない ⇒一律で10％評価とする。 P.6

  64. Slide 64: 今後の業績について

    今後の業績について 3～5年で評価減する方法 ⇒ 2年目から、回収見積額を 残して評価減する方法 在庫コントロールが機能しやすい環境 商品消化率の改善を適時に損益に反映することにより、 早期の状況把握と対応が可能に 健全性及び収益力を高めるための基盤形成 P.7

Village Vanguard — FY2013 Earnings Presentation on 6ix