Banco Bpm Spa · MIL:BAMI
Banco Bpm Spa — 9M 2017 Earnings Presentation
63 slides from Banco Bpm Spa's earnings presentation, Nov 9, 2017
Slide 1: Presentazione risultati 9 mesi 2017
Presentazione risultati 9 mesi 2017 9 Novembre 2017
Slide 2: Disclaimer
DISCLAIMER Questa presentazione è stata predisposta da Banco BPM S.p.A. (“Banco BPM”); ai fini del presente disclaimer, il termine “presentazione” comprende il presente documento, qualsiasi presentazione orale, ogni domanda e risposta o materiale oggetto di discussione a seguito della distribuzione
Slide 3: Nota metodologica
NOTA METODOLOGICA • In questa presentazione, con l’obiettivo di consentire un’adeguata informativa sull’evoluzione della situazione patrimoniale, finanziaria ed economica del Gruppo sono stati predisposti schemi di bilancio e dati comparativi riclassificati, su base aggregata, relativi al 31 dicembr
Slide 4: Agenda
Agenda 1. Executive Summary e Highlights 4 2. Analisi dei risultati di Gruppo 9M 2017 13 Focus su Raccolta, Liquidità e Impieghi 14 Analisi dell’ andamento operativo 21 Qualità del credito 30 Aggiornamento sul Capitale 34 3. Focus su NPL Unit 35 4. Aggiornamento strategico: Bancassurance 40 5. Concl
Slide 5: Principali progetti in corso
PRINCIPALI PROGETTI IN CORSO Gen-17 Giu-17 Lug-17 Ago-17 Sett-17 Dic-17 Mar-18 Giu-18 Completamento organizzazione Progetto “Rainbow” ~€2mld vendite NPL ~€3.5mld cessioni NPL Unit a regime ~€700mln NPL “secured” “unsecured” NPL (GACS) Chiusura del 50% delle 2° fase di chisura delle filiali del Piano
Slide 6: Roadmap del piano strategico: in anticipo sui target
ROADMAP DEL PIANO STRATEGICO: IN ANTICIPO SUI TARGET Fattori Chiave Impatti Attesi/raggiunti RISPARMI E COST DELLA RACCOLTA Costo del funding nel 2017 già in linea con le proiezioni 2018 del Piano Strategico SINERGIE DI COSTO RIDUZIONE ORGANICO Risparmi sulle spese del personale > € 140 mln già nel
Slide 7: Executive summary: principali dati di conto economico
EXECUTIVE SUMMARY: PRINCIPALI DATI DI CONTO ECONOMICO €143 UTILE NETTO €53 EXECUTIVE MLN / €143 MLN SUMMARY: ADJUSTED1 DATI DI CONTO PRINCIPALI MLN ECONOMICO RICAVI «CORE2» IN CRESCITA +5,3% €3.162mln nei 9M 2017 (+5,3% a/a) A/A €3.135mln Adjusted2 nei 9M 2017 (+4,4% a/a) COSTI OPERATIVI IN DISCESA
Slide 8: Executive summary: principali dati di stato patrimoniale
EXECUTIVE SUMMARY: PRINCIPALI DATI DI STATO PATRIMONIALE C/C E DEPOSITI A VISTA IN CRESCITA +€7,2MLD A/A A €74,7mld (+10,7% a/a) AUM IN AUMENTO +€5,0MLD A/A A €62,4mld (+8,7% a/a) EROGAZIONI IN CRESCITA €14,3mld (+17,6% a/a), di cui €11,5mld a Imprese/PMI (+22,9% a/a) e +€2,1MLD A/A €2,8mld a famigl
Slide 9: Executive summary: risk profile in ulteriore miglioramento
EXECUTIVE SUMMARY: RISK PROFILE IN ULTERIORE MIGLIORAMENTO CESSIONI SOFFERENZE 2016-19 IN ANTICIPO vs PIANO Totale cessioni già completate: €2,5mld (su €8mld concordati con BCE) 56% Beauty contest in corso per ~€2mld di cessioni sofferenze nel 4T 2017 COMPLETATO ENTRO FINE 2017 Restanti ~€3,5mld da
Slide 10: Highlights: risultati operativi
HIGHLIGHTS: RISULTATI OPERATIVI Buoni trend operativi RICAVI CORE¹ ONERI OPERATIVI € mln +€159mln € mln -€254m +5,3% -9,9% 3.162 3.003 2.570 2.316 9M 16 9M 17 9M 16 9M 17 Utile netto a €53 mln – Utile netto Adjusted2 a €143mln, considerando €122 mln di oneri sistemici non ricorrenti 3 RISULTATO LORD
Slide 11: Highlights: qualità del credito
HIGHLIGHTS: QUALITA’ DEL CREDITO CREDITI DETERIORATI NETTI INCIDENZA CREDITI DETERIORATI NETTI € mld % -€3,0mld -17,5% -212pb 17,0 16,2 15,1 14,7 14,0 13,0 30/09/2016 31/12/2016 30/09/2017 30/09/2016 31/12/2016 30/09/2017 FLUSSI NETTI A CREDITI DETERIORATI COPERTURE CREDITI DETERIORATI € mln % -66,2
Slide 12: Highlights: robusta posizione patrimoniale e di liquidità
HIGHLIGHTS: ROBUSTA POSIZIONE PATRIMONIALE E DI LIQUIDITA’ ROBUSTA POSIZIONE PATRIMONIALE AL 30/09/2017 PHASE-IN CET 1 RATIO FULLY-LOADED CET 1 RATIO % Il ratio pro-forma non include % 12,82 ancora gli attesi effetti positivi 12,49 11,01 10,32 derivanti dal roll-out dei modelli AIRB SREP Min. CET1:
Slide 13: Agenda: Analisi dei risultati di Gruppo 9M 2017
Agenda 1. Executive Summary e Highlights 4 2. Analisi dei risultati di Gruppo 9M 2017 13 Focus su Raccolta, Liquidità e Impieghi 14 Analisi dell’ andamento operativo 21 Qualità del credito 30 Aggiornamento sul Capitale 34 3. Focus su NPL Unit 35 4. Aggiornamento strategico: Bancassurance 40 5. Concl
Slide 14: Raccolta diretta
RACCOLTA DIRETTA Ottima crescita della raccolta core, associata al calo delle forme di raccolta più onerose Raccolta Diretta1 (senza PCT) € mld VARIAZIONI In % 12M In % 9M In % 3M 110,9 110,0 106,8 107,4 C/C e deposit i a vist a 10,7% 5,4% 3,5% 4,3 4,5 4,6 4,3 4,2 4,2 3,9 3,7 Deposit i vincolat i -3
Slide 15: Analisi della raccolta diretta
ANALISI DELLA RACCOLTA DIRETTA1 Trend positivo delle forme di raccolta meno onerose Composizione al 30/09/2016 (senza PCT) Composizione al 30/09/2017 (senza PCT) Certificati a CD e altra CD e alt ra capitale raccolta raccolt a protetto Cert ificat i a 3,4% 3,9% capit ale 3,9% protetto 4,1% Obbligazi
Slide 16: Raccolta indiretta
RACCOLTA INDIRETTA Ottima performance del risparmio gestito, trainato dal comparto ‘Fondi e Sicav’ Composizione del risparmio gestito Raccolta indiretta¹ al 30/09/2017 +4,0% € mld +3,2% GPM + GPF 96,5 97,2 99,8 100,3 11,8% -€ 1,1mld €7,3mld 37,9 37,9 a/a 39,0 39,1 +5,0mld Bancassurance €62,4mld Fond
Slide 17: Profilo scadenze: positivo per la riduzione del costo del funding
PROFILO SCADENZE: POSITIVO PER LA RIDUZIONE DEL COSTO DEL FUNDING Scadenze obbligazioni istituzionali Scadenze obbligazioni retail € mld € mld 4,6 0,8 2,2 0,2 1,7 0,8 3,8 0,7 0,4 2,0 1,7 0,1 0,1 0,8 0,6 0,3 4T 2017 2018 2019 4T 2017 2018 2019 Senior Subordinati Senior Subordinati >€5mld1 di scadenze
Slide 18: Robusta posizione di liquidità
ROBUSTA POSIZIONE DI LIQUIDITA’ Attività stanziabili libere all’11% del totale attivo, di cui circa il 90% composto da titoli di Stato Utilizzo attività stanziabili Composizione attività e buffer di liquidità stanziabili totali € mld >€20mld 51,8 49,7 Altro (Abaco, etc.) (al 7 Novembre 2017 1) 19,3%
Slide 19: Portafoglio titoli
PORTAFOGLIO TITOLI Prudente diversificazione, supporto al Margine di interesse e solidi livelli di liquidità € mld Analisi del Portafoglio Titoli Var. 12M Var. 9M Var. 3M 30/09/17 30/06/17 31/12/16 30/09/16 Valore % Valore % Valore % Titoli di debito: Governativi e banche 28,6 28,6 26,9 29,3 -0,6 -2
Slide 20: Impieghi a clientela
IMPIEGHI A CLIENTELA Il trend degli impieghi a clientela riflette il processo di de-risking e di run-off del leasing Crediti netti vs clientela1 VARIAZIONI In % 12M In % 9M In % 3M € mld Mutui 1,1% 1,8% 0,3% CC -3,5% 2,1% -3,4% 112,4 110,6 109,4 107,9 Carte, prestiti e leasing -8,4% -8,2% -3,8% 6,7
Slide 21: Margine di interesse
MARGINE DI INTERESSE Confronto annuale Confronto trimestrale 1.612 -1,6% 1.585 € mln € mln 30 28 511 +2.7% 525 6 10 1.612 1.527 -5,2% +1.1% 509 515 -4 9M 16 9M 17 2T 17 3T 17 Margine d'interesse One-off 1 PPA Margine d'interesse One-off 1 PPA Il Margine di Interesse registra una flessione dell’ 1,6%
Slide 22: Andamento degli spread a clientela
ANDAMENTO DEGLI SPREAD A CLIENTELA Confronto trimestrale T/T YTD 2,48 2,40 2,35 2,27 2,19 2,23 2,14 -5 pb -13 pb -1 pb -5 pb 1,78 1,68 1,64 1,58 1,54 1,54 1,53 +4 pb +8 pb -0,61 -0,70 -0,72 -0,71 -0,69 -0,69 -0,65 1T 16 2T 16 3T 16 4T 16 1T 17 2T 17 3T 17 Euribor -0,33 -0,19 -0,26 -0,30 -0,31 -0,33
Slide 23: Commissioni nette
COMMISSIONI NETTE Confronto annuale Confronto trimestrale € mln € mln 1.392 1.577 +8,2% +13,3% 547 543 511 486 724 449 740 243 243 284 238 237 853 304 300 652 212 228 248 9M 16 9M 17 3T 16 4T 16 1T 17 2T 17 3T 17 Gestione e consulenza Altro Gestione e Consulenza Altro Commissioni nette nei 9M 2017 i
Slide 24: Risultato netto finanziario
RISULTATO NETTO FINANZIARIO Confronto annuale Confronto trimestrale € mln € mln 133 -€51 mln 320 -€206 mln 115 120 112 33 76 33 64 78 287 38 -€172 mln 13 115 9M 16 9M 17 1T 16 2T 16 3T 16 4T 16 1T 17 2T 17 3T 17 Risultato netto Finanziario One-off Risultato Netto Finanziario One-off La performance d
Slide 25: Oneri operativi
( ONERI OPERATIVI Confronto annuale Confronto trimestrale € mln € mln 2.570 -9,9% 2.316* 750* 5,4% 791* €43m costi integraz. €166m Fondo solid. - €27m DTA 2015 €27m DTA 2015 €9m svalutaz. software €18m costi integraz. € €11m costi integraz. 222 €18m svalut.software 26 e altro €5m svalutaz. Software
Slide 26: Spese per il personale
SPESE PER IL PERSONALE Confronto annuale Confronto trimestrale € mln 1.584 € mln -13,6% 1.369 166 458 -1,3% 452 1 1 1.418 -3,5% 1.368 457 -1,2% 452 9M 16 9M 17 2T 17 3T 17 Spese per il personale Fondo solidarietà Spese per il personale One-off Su basi omogenee il costo del personale segna una flessi
Slide 27: Evoluzione dell'organico
EVOLUZIONE DELL’ORGANICO Evoluzione organico Teste Dati puntuali di fine periodo ~ -2.180¹ 24.680 23.975 -705 ~22.5002 ~-1.4752 31/12/2016 VARIAZIONE NETTA 30/09/2017 VARIAZIONE NETTA Target 2019 CONSEGUITA¹ PREVISTA¹ Fondo di Solidarieta’: Phasing delle uscite 2017-2018 USCITE GIUGNO SETTEMBRE DICE
Slide 28: Altre spese amministrative
ALTRE SPESE AMMINISTRATIVE Confronto annuale Confronto trimestrale € mln € mln €43mln costi integraz. - €27mln DTA 2015 276 €27mln DTA 2015 818 -5,3% 775 236 +17,3% €11mln costi integraz. 39 15 18 13 37 780 -2,6% 760 -0,3% 223 222 9M 16 9M 17 2T 17 3T 17 Altre spese amm.ve One off Altre spese amm.ve
Slide 29: Rettifiche nette su crediti
RETTIFICHE NETTE SU CREDITI Confronto annuale Confronto trimestrale € mln € mln -48,8% +21,2% -3,9% 1.929 988 355 341 9M 16 9M 17 2T 17 3T 17 Costo del rischio di credito In pb, su crediti netti a clientela Il costo del credito al livello conservativo di 122pb 268 (ampiamente in linea con i 118pb de
Slide 30: Importante riduzione degli stock...
IMPORTANTE RIDUZIONE DEGLI STOCK... Crediti deteriorati netti € mln -€ 3,0 mld Var. 12M Var. 9M Var. 3M -€ 2,2 mld Variazione 16.961 16.204 € mln e % Valore % Valore % Valore % 14.237 13.990 239 125 103 150 Sofferenze -1.155 -14,4% -931 -11,9% -39 -0,6% 8.675 8.257 7.203 6.949 Inademp. -1.726 -19,9%
Slide 31: ... e sensibile miglioramento nei flussi deteriorati
… E SENSIBILE MIGLIORAMENTO NEI FLUSSI DETERIORATI FLUSSI DI INGRESSO A DETERIORATI € mln 1.894 641 2.545 1.403 -651 -762 9M 2016 9M 2017 Ingressi da Bonis Uscite verso Bonis FLUSSI DI INGRESSO FLUSSI IN USCITA DA INADEMPIENZE PROBABILI A SOFFERENZE DA INADEMPIENZE PROBABILI A BONIS € mln € mln 2.22
Slide 32: Sensibile incremento delle coperture
SENSIBILE INCREMENTO DELLE COPERTURE Livelli di copertura in linea con gli obiettivi del Piano Strategico Coperture deteriorati 31/12/2016 30/09/2016 VARIAIZONI (in pb) 30/09/2017 30/06/2017 Nominale2 Nominale2 12M 3 9M 3 3M Nominale: 50,7% Totale Deteriorati 49,1% 49,0% 47,9% 46,7% 244 125 13 +400
Slide 33: Focus su inadempienze probabili
FOCUS SU INADEMPIENZE PROBABILI Analisi Inadempienze probabili € mld -11,3% Composizione Inademp. YTD Unsecured probabili nette -15,8% 11,3 Secured Totale Inadempienze YTD 6,9 10,1 Nette Include €3,0 mld di Ristrutturati di cui: Ristrutturati 3,0 3,0 3,1 (30%) 6,9 - Secured 2,0 1,6 (23%) - Unsecured
Slide 34: CET1 ratio fully phased: dettaglio dell'evoluzione
CET1 RATIO FULLY PHASED: DETTAGLIO DELL’EVOLUZIONE ...non comprende ancora l’impatto positivo atteso CET1 ratio Fully Loaded: evoluzione da roll-out modelli AIRB Atteso in miglioramento di ~15bps una volta incluso il potenziale trasferimento della Gestione della +126pb 12,49% 11,42% +31pb Riserva as
Slide 35: Agenda: Focus su NPL Unit
Agenda 1. Executive Summary e Highlights 4 2. Analisi dei risultati di Gruppo 9M 2017 13 Focus su Raccolta, Liquidità e Impieghi 14 Analisi dell’ andamento operativo 21 Qualità del credito 30 Aggiornamento sul Capitale 34 3. Focus su NPL Unit 35 4. Aggiornamento strategico: Bancassurance 40 5. Concl
Slide 36: Sofferenze: perimetro al 30 settembre 2017
SOFFERENZE: PERIMETRO AL 30 SETTEMBRE 2017 Composizione collateral Sofferenze: evoluzione e composizione Fair Value collateral: €14,4mld € mld Include ~€0,9mld Unsecured di stralci Altro 1 Secured 19,6 1 10% 18,1 Coverage ratio Terreni -1,5 nominale 11% RRE 7,3 36% (41%) 11,2 IRE 19% 6,9 CRE 1,2 24%
Slide 37: NPL Unit: principali KPI nei 9M 2017
NPL UNIT: PRINCIPALI KPI NEI 9M 2017 € mln Pari a €1,4 mld di riduzione stock 498 deteriorati (2,9 volte il recovered). +43,5% Incassi 347 L’attività di recupero sta da dando risultati importanti sin Workout dai primi mesi: +28% vs i target 2017 del Piano 9M 16 9M 17 operativo Significativi recuperi
Slide 38: 2017 attività di workout vs. obiettivi di piano
2017 ATTIVITA’ DI WORKOUT VS. OBBIETTIVI DI PIANO - DA INIZIO ANNO Delta GBV da Cancellazioni e Recuperi (€mln) Riduzione GBV sofferenze (€mln) YTD 9M YTD 9M Cancellazioni 1.423 Recuperi +48% 1.423 498 498 20 1.015 925 928 905 625 solo 1,4% di +28% 656 riduzione del GBV totale 498 390 (**) 20 Previs
Slide 39: NPL: scenario inerziale
NPL: SCENARIO INERZIALE Parametri chiave Scenari evolutivi in arco piano (2018/19) Impatto Conferma € mld NPE nominali obiettivi piano -39,3% Completamento piano di cessione 31,5 23,9 19,1 Cessioni €8mld entro il primo semestre 2018 – no cessioni aggiuntive in arco piano 31/12/2015 Piano BCE Forecas
Slide 40: Agenda: Aggiornamento strategico: Bancassurance
Agenda 1. Executive Summary e Highlights 4 2. Analisi dei risultati di Gruppo 9M 2017 13 Focus su Raccolta, Liquidità e Impieghi 14 Analisi dell’ andamento operativo 21 Qualità del credito 30 Aggiornamento sul Capitale 34 3. Focus su NPL Unit 35 4. Aggiornamento strategico: Bancassurance 40 5. Concl
Slide 41: Razionale strategico
RAZIONALE STRATEGICO L’operazione permetterà a Banco BPM di: 1 Creare una JV con una assicurazione leader nazionale, condividendo un background culturale comune 2 Semplificare la struttura delle partnership di bancassurance del Gruppo e valorizzare il network di Banco BPM 3 Migliorare le sinergie tr
Slide 42: Struttura dell'operazione di bancassurance
STRUTTURA DELL’OPERAZIONE DI BANCASSURANCE Vendita a Cattolica del 65% del capitale di Avipop Assicurazioni e Popolare Vita Ambito Valutazione totale: €853,4mln, di cui €544,6m per il 65% del capitale di Popolare Vita (include €89,6 mln di dividendo dell’operazione straordinario pagato da Popolare V
Slide 43: Agenda: Conclusioni
Agenda 1. Executive Summary e Highlights 4 2. Analisi dei risultati di Gruppo 9M 2017 13 Focus su Raccolta, Liquidità e Impieghi 14 Analisi dell’ andamento operativo 21 Qualità del credito 30 Aggiornamento sul Capitale 34 3. Focus su NPL Unit 35 4. Aggiornamento strategico : Bancassurance 40 5. Conc
Slide 44: Conclusioni: obbiettivi conseguiti
CONCLUSIONI: OBBIETTIVI CONSEGUITI Obbiettivi chiave conseguiti da Banco BPM dalla sua nascita (01/01/2017): Integrazione/razionalizzazione/semplificazione Derisking, con robusti risultati in termini di workout, cessioni e con ulteriori progressi in corso Significativi miglioramenti dei flussi di NP
Slide 45: Agenda: Allegati
Agenda 1. Executive Summary e Highlights 4 2. Analisi dei risultati di Gruppo 9M 2017 13 Focus su Raccolta, Liquidità e Impieghi 14 Analisi dell’ andamento operativo 21 Qualità del credito 30 Aggiornamento sul Capitale 34 3. Focus su NPL Unit 35 4. Aggiornamento strategico : Bancassurance 40 5. Conc
Slide 46: Conto economico con Aletti Gestielle riclassificato 9M 2017: confronto a/a
ALLEGATI CONTO ECONOMICO CON ALETTI GESTIELLE* RICLASSIFICATO 9M 2017: CONFRONTO A/A 9M 2016 di cui 9M 2017 di cui Var. a/a Var. a/a 9M 2016 Aggregato Voci del conto economico riclassificate (€ mln) 9M 2017 Aggregato PPA senza PPA PPA senza PPA con PPA senza PPA Margine di interesse 1.585,1 30,1 1.5
Slide 47: Conto economico con Aletti Gestielle 9M 2017 adjusted: confronto a/a
ALLEGATI CONTO ECONOMICO CON ALETTI GESTIELLE* RICLASSIFICATO 9M 2017 «ADJUSTED»: CONFRONTO A/A 9M 2016 di cui 9M 2017 di cui Var. a/a 9M 2016 Aggregato Voci del conto economico riclassificate (€ mln) 9M 2017 non Aggregato non normalizzato normalizzato normalizzato ricorrenti ricorrenti Margine di i
Slide 48: Conto economico con Aletti Gestielle 9M 2017: dettaglio elementi non ricorrenti
ALLEGATI CONTO ECONOMICO CON ALETTI GESTIELLE* RICLASSIFICATO 9M 2017: DETTAGLIO ELEMENTI NON RICORRENTI 9M 17 Elementi non Voci del conto economico riclassificate (€ mln) 9M 2017 Elementi non ricorrenti e oneri sistemici straordinari Normalizzato ricorrenti Margine di interesse 1.585,1 1.557,5 27,6
Slide 49: Conto economico con Aletti Gestielle 3T 2017: confronto t/t
ALLEGATI CONTO ECONOMICO CON ALETTI GESTIELLE* RICLASSIFICATO 3T 2017: CONFRONTO T/T di cui 3T 2017 di cui 2T 2017 Var.T /T Var. T/T Voci del conto economico riclassificate (€ mln) 3T 2017 Q2 2017 PPA senza PPA PPA senza PPA con PPA senza PPA Margine di interesse 525,1 10,0 515,1 511,3 5,9 505,3 2,7
Slide 50: Conto economico con Aletti Gestielle 3T 2017 adjusted: confronto t/t
ALLEGATI CONTO ECONOMICO CON ALETTI GESTIELLE* RICLASSIFICATO 3T 2017 «ADJUSTED»: CONFRONTO T/T di cui 3T 2017 o/w 2T 2017 Var. T/T Voci del conto economico riclassificate (€ mln) 3T 2017 elementi non 2T 2017 elementi non normalizzato normalizzato normalizzato ricorrenti ricorrenti Margine di intere
Slide 51: Conto economico con Aletti Gestielle 3T 2017: dettaglio elementi non ricorrenti
ALLEGATI CONTO ECONOMICO CON ALETTI GESTIELLE* RICLASSIFICATO 3T 2017: DETTAGLIO ELEMENTI NON RICORRENTI Q3 2017 Elementi Reclassified income statement Q3 2017 non Elementi non ricorrenti e oneri sistemici straordinari (in euro million) Normalizzato ricorrenti Margine di interesse 525,1 525,1 0,0 Ut
Slide 52: Conto economico ex Aletti Gestielle 9M 2017: confronto a/a
ALLEGATI CONTO ECONOMICO EX ALETTI GESTIELLE* RICLASSIFICATO 9M 2017: CONFRONTO A/A 9M 2016 di cui 9M 2017 di cui Var. a/a Var. a/a 9M 2016 Aggregato Voci del conto economico riclassificate (€ mln) 9M 2017 Aggregato PPA senza PPA PPA senza PPA con PPA senza PPA Margine di interesse 1.584,7 30,1 1.55
Slide 53: Conto economico ex Aletti Gestielle 9M 2017 adjusted: confronto a/a
ALLEGATI CONTO ECONOMICO EX ALETTI GESTIELLE* RICLASSIFICATO 9M 2017 «ADJUSTED»: CONFRONTO A/A 9M 2016 di cui 9M 2017 di cui Var. a/a Aggregato Reclassified income statement 9M 2016 9M 2017 (in euro million) elemeni non Aggregato elementi non normalizzato normalizzato normalizzato ricorrenti ricorre
Slide 54: Conto economico ex Aletti Gestielle 9M 2017: dettaglio elementi non ricorrenti
ALLEGATI CONTO ECONOMICO EX ALETTI GESTIELLE* RICLASSIFICATO 9M 2017: DETTAGLIO ELEMENTI NON RICORRENTI Reclassified income statement 9M 17 Elementi non 9M 2017 Elementi non ricorrenti e oneri sistemici straordinari (in euro million) normalizzato ricorrenti Margine di interesse 1.584,7 1.557,1 27,6
Slide 55: Conto economico ex Aletti Gestielle 3T 2017: confronto t/t
ALLEGATI CONTO ECONOMICO EX ALETTI GESTIELLE* RICLASSIFICATO 3T 2017: CONFRONTO T/T dicui 3T 2017 dicui 2T 2017 Var. T/T Var. T/T Voci del conto economico riclassificate (€ mln) 3T 2017 2T 2017 PPA senza PPA PPA senza PPA con PPA senza PPA Margine di interesse 524,9 10,0 514,9 511,1 5,9 505,2 2,7% 1
Slide 56: Conto economico ex Aletti Gestielle 3T 2017 adjusted: confronto t/t
ALLEGATI CONTO ECONOMICO EX ALETTI GESTIELLE* RICLASSIFICATO 3T 2017 «ADJUSTED»: CONFRONTO T/T di cui 3T 2017 di cui 2T 2017 Var T/T Voci del conto economico riclassificate (€ mln) 3T 2017 elementi non 2T 2017 elementi non normalizzato normalizzato normalizzato ricorrenti ricorrenti Margine di inter
Slide 57: Conto economico ex Aletti Gestielle 3T 2017: dettaglio elementi non ricorrenti
ALLEGATI CONTO ECONOMICO EX ALETTI GESTIELLE* RICLASSIFICATO 3T 2017: DETTAGLIO ELEMENTI NON RICORRENTI 3T 2017 3T 2017 Elementi Voci del conto economico riclassificate (€ mln) non Elementi non ricorrenti e oneri sistemici straordinari Normalizzato ricorrenti Margine di interesse 524,9 524,9 0,0 Uti
Slide 58: Stato patrimoniale riclassificato del Gruppo Banco BPM al 30/09/2017
ALLEGATI STATO PATRIMONIALE RICLASSIFICATO DEL GRUPPO BANCO BPM AL 30/09/2017 A B C D Var. A/B Var. A/C Var. A/D Attività riclassificate (€ mln) 30/09/17 * 30/06/17 31/12/16 30/09/16 Valore % Valore % Valore % Cassa e disponibilità liquide 812 790 898 812 22 2,7% -86 -9,6% 0 0,0% Attività finanziari
Slide 59: Analisi degli impieghi netti
ALLEGATI ANALISI DEGLI IMPIEGHI NETTI Gruppo bancario orientato al Retail e alle PMI, con un network concentrato nel Nord Italia Composizione dei crediti netti per Composizione dei crediti netti per segmento di clientela al 30/09/2017 area geografica al 30/09/2017 Altro Sud Italia e isole Estero Lar
Slide 60: Dettagli sui crediti deteriorati
ALLEGATI DETTAGLI SUI CREDITI DETERIORATI 30/09/2017 Ricontabilizzazione € mln Esposizione degli stralci a partire Esposizione lorda Rettifiche di valore Coperatura netta dal 1° trimestre del Sofferenze 17.230 10.339 60,0% 6.891 2017: Inadempienze probabili 10.069 3.120 31,0% 6.949 Scaduti 192 43 22
Slide 61: Capital ratio phase-in
ALLEGATI CAPITAL RATIO PHASE-IN CET 1 ratio Phase-in POSIZIONE PATRIMONIALE 30/09/2017 31/12/2016 PHASE-IN (€/mln e %) % CET 1 Capital 8.463 9.185 12,82% proforma1. T1 Capital 8.637 9.346 11.94% as at 01/01/17 Total Capital 10.649 11.156 12,30 11,01 RWA 76.850 74.679 SREP Min. CET1: 8,15% CET 1 Rati
Slide 62: Evoluzione sportelli
ALLEGATI EVOLUZIONE SPORTELLI Evoluzione sportelli: storica e prospettica 2.469 2.350 2.315 -335 -123 -48 2.417 2.294 2.246 -164 31/12/2015 Chiusure 31/12/2016 Chiusure 30/09/2017 Ulteriori chiusure completate nel completate nei previste da Piano 2016 9M 2017 Strategico entro il 2019 Commercial bank
Slide 63: Contatti per investitori e analisti finanziari
CONTATTI PER INVESTITORI E ANALISTI FINANZIARI INVESTOR RELATIONS Roberto Peronaglio +39-02-7700.2574 Tom Lucassen +39-045-867.5537 Arne Riscassi +39-02-7700.2008 Silvia Leoni +39-045-867.5613 Andrea Agosti +39-02-7700.7848 Registered Offices: Piazza Meda 4, I-20121 Milano, Italia Corporate Offices: