Neles Oyj — Q3 2021 Earnings Presentation
22 slides from Neles Oyj's earnings presentation, Oct 27, 2021
Slide 1: Q1–Q3 Osavuosikatsaus: Hyvä liikevaihto tuki vakaata kannattavuutta
Q1–Q3 Osavuosikatsaus: Hyvä liikevaihto tuki vakaata kannattavuutta Olli Isotalo, toimitusjohtaja Simo Sääskilahti, talous- ja rahoitusjohtaja 27. lokakuuta 2021
Slide 2: Sulautumisvastike ja tulevaisuutta koskevat arviot
Sulautumisvastike ja tulevaisuutta koskevat arviot Tämä osavuosikatsaus ei ole tarjous sulautumisvastikeosakkeista Yhdysvalloissa. Sulautumisvastikeosakkeita ei ole rekisteröity eikä rekisteröidä Yhdysvaltain vuoden 1933 arvopaperilain (”Yhdysvaltain arvopaperilaki”) mukaisesti, eikä niitä saa tarjo
Slide 3: Tärkeä huomautus esitetyistä taloudellisista tiedoista
Tärkeä huomautus esitetyistä taloudellisista tiedoista Osavuosikatsauksessa esitetään IFRS-standardien mukaisen taloudellisen tiedon lisäksi vertailukelpoinen rahavirtalaskelma. Raportin suluissa olevat luvut viittaavat jatkuvien toimintojen vuoden 2020 vastaavaan vertailukauteen, ellei toisin maini
Slide 4: Sisällys
Sisällys Q3:n kohokohdat Taloudelliset tiedot Strategia ja painopistealueet 4 Q1-Q3 osavuosikatsaus / 27. lokakuuta 2021
Slide 5: Q3 kohokohdat
Q3 kohokohdat • Markkina-aktiviteetti pysyi vakaana. • Sellu-, paperi- ja biotuoteprojektit jatkuivat vahvoina. • Palveluliiketoiminta jatkoi hyvällä tasolla. • Kemianteollisuuden sekä öljy- ja kaasuteollisuuden projekteissa hitautta. • Projektitarjouskanta on hyvä kaikilla toimialoilla ja tilauksia
Slide 6: Palvelut koronaa edeltävällä tasolla, MRO-liiketoiminta kasvoi
Palvelut koronaa edeltävällä tasolla, MRO-liiketoiminta kasvoi vuodesta 2020 mutta edelleen alle 2019 tason • Q3 markkinailmapiiri jatkui hyvänä Pohjois- Pohjois-Amerikka EMEIA Amerikan markkinoilla, tilaukset kasvoivat 24 % 80 100 100 Q3/20 verrattuna. Tilausten lasku edelliseltä 59 5356 45 58 35 3
Slide 7: Markkinanäkymät
Markkinanäkymät Markkina-aktiviteetin odotetaan säilyvän hyvänä sellu- ja paperiprojekteissa. Kemianteollisuuden sekä öljy- ja kaasuteollisuuden projektien vuoden 2021 ensimmäisten yhdeksän kuukauden markkina-aktiviteetti oli heikko. Markkina-aktiviteetin odotetaan palautuvan seuraavien kuuden kuuka
Slide 8: Sisällys
Sisällys Q3:n kohokohdat Taloudelliset tiedot Strategia ja painopistealueet 8 Q1-Q3 osavuosikatsaus / 27. lokakuuta 2021
Slide 9: Hyvä liikevaihto tuki vakaata kannattavuutta
Hyvä liikevaihto tuki vakaata kannattavuutta Miljoona euroa % liikevaihdosta Konsernin avainluvut – Q3/2021 200 • Tilaukset +12 % vertailukaudesta (vertailukelpoisilla valuutoilla 180 +10 %). 20 • Liikevaihto +12 % vertailukaudesta (vertailukelpoisilla 160 valuutoilla +11 %). 140 • Oikaistu EBITA +1
Slide 10: Palvelu- ja MRO-liiketoiminta elpyvät
Palvelu- ja MRO-liiketoiminta elpyvät Konsernin avainluvut – Q1–Q3/2021 Miljoona euroa % liikevaihdosta • Saadut tilaukset 0 % vertailukaudesta (vertailukelpoisilla 700 valuutoilla +3 %). • Palvelu- ja MRO-liiketoiminnan tilaukset +19 % 600 20 vertailukaudesta. 500 • Liikevaihto 4 % vertailukaudesta
Slide 11: Palvelu- ja MRO-liiketoiminnan osuus kasvoi selvästi vertailukaudesta
Palvelu- ja MRO-liiketoiminnan osuus kasvoi selvästi vertailukaudesta Liiketoimintatyyppi, Saadut tilaukset 1 100 % CAPEX-driven Investointivetoinen 80 % liiketoiminta 60 % OPEX-driven Palvelu- ja MRO- 40 % liiketoiminta 20 % 0% 2015 2016 2017 2018 2019 2020 1–9/2020 1–9/2021 11 Q1-Q3 osavuosikatsau
Slide 12: Logistiikkahaasteet ja elektronisten komponenttien pula vaikuttivat varastoihin
Logistiikkahaasteet ja elektronisten komponenttien pula vaikuttivat varastoihin Nettokäyttöpääoma, milj. euroa Sitoutunut pääoma, milj. euroa 300 493 474 480 500 250 Aineettomat 95 425 76 omaisuuserät 80 Muut korottomat velat, 74 96 77 200 89 netto Aineelliset Ennakot 400 omaisuuserät 81 60 166 167
Slide 13: Tuloslaskelma, IFRS
Tuloslaskelma, IFRS Milj. euroa 1–9/2021 1–9/2021 Muutos, % 2020 Liikevaihto 436,8 421,5 4 576,3 Oikaistu EBITA 59,9 62,4 -4 85,0 % liikevaihdosta 13,7 14,8 14,8 Liikevoitto 1 52,2 51,8 1 70,3 % liikevaihdosta 11,9 12,3 12,2 Tulos ennen veroja 48,1 47,5 1 63,8 Kauden tulos, jatkuvat toiminnot 36,3 3
Slide 14: Tase, IFRS
Tase, IFRS Milj. euroa 30.9.2021 31.12.2020 Avainluvut 30.9.2021 Aineettomat omaisuuserät 75,9 73,9 Nettovelka, milj. euroa 73,7 Aineelliset omaisuuserät 60,2 62,3 Nettovelkaantuneisuusaste, % 26,6 Käyttöoikeusomaisuus 45,4 50,5 Omavaraisuusaste, % 43,2 Muut pitkäaikaiset varat 34,2 30,6 Velan osuus
Slide 15: Rahavirtalaskelma
Rahavirtalaskelma Milj. euroa 1–9/2021 1–9/2020 2020 Kauden tulos, jatkuvat toiminnot 36,3 35,5 48,2 Oikaisut 37,0 22,0 33,9 Nettokäyttöpääoman muutos -9,7 -5,81 17,11 Maksetut rahoitustuotot ja -kulut, netto -4,1 -3,9 -6,4 Maksetut tuloverot -11,3 -5,4 -11,8 Liiketoiminnan nettorahavirta 48,3 42,4
Slide 16: Sisällys
Sisällys Q3:n kohokohdat Taloudelliset tiedot Strategia ja painopistealueet 16 Q1-Q3 osavuosikatsaus / 27. lokakuuta 2021
Slide 17: Reinventing reliability
Asiakaslupauksemme Reinventing reliability Hyödynnämme pitkää historiaamme, kokemustamme ja asiantuntemustamme voidaksemme jatkuvasti kehittää ja luoda ratkaisuja, jotka määrittävät uudelleen luotettavan virtauksensäädön prosessiteollisuudessa. 17 Q1-Q3 osavuosikatsaus / 27. lokakuuta 2021
Slide 18: Kasvua uusille toimialoille laajentumalla
Kasvua uusille toimialoille laajentumalla Neles allekirjoitti 27.7.2021 venttiili- ja pumppuliiketoimintakaupan, täytäntöönpano marraskuussa • Toiminnan laajentaminen eri asiakastoimialoille on keskeinen osa Neleksen pitkän aikavälin kasvustrategiaa. • Metalli- ja kaivosteollisuus on nopeasti kasvav
Slide 19: Flowrox venttiili- ja pumppuliiketoiminta lyhyesti
Flowrox venttiili- ja pumppuliiketoiminta lyhyesti Kanavakumppania ja Liikevaihto 2020 Perustettu Siirtyvä henkilöstö myyntiedustajaa 30 milj. euroa 1977 ~110 ~200 Asiakastoimialat Tuotanto ja keskeiset toimipaikat Myyntikonttorit • Lappeenranta: Yhtiön pääkonttori ja tärkein tuotantopaikka • Moskov
Slide 20: Kauppa ja arvon muodostaminen
Kauppa ja arvon muodostaminen • Kauppahinta: Velaton kauppahinta 40,9 miljoonaa euroa maksetaan yrityskaupan täytäntöönpanon yhteydessä käteisellä. Lisäksi maksetaan enintään 3 miljoonan euron lisäkauppahinta saatuihin tilauksiin sidotun ansaintakriteerin perusteella kauppaa seuraavan vuoden aikana.
Slide 21: Neleksen ja Valmetin yhdistyminen
Neleksen ja Valmetin yhdistyminen • Neles tiedotti 2. heinäkuuta 2021, että Valmet Oyj:n ja Neles Oyj:n hallitukset ovat allekirjoittaneet yhdistymissopimuksen ja sulautumissuunnitelman yhtiöiden yhdistämiseksi sulautumisella. Molempien yhtiöiden 22. syyskuuta 2021 pidetyt ylimääräiset yhtiökokoukse
Slide 22: Reinventing reliability
Reinventing reliability neles.com @neles @nelesworld @nelesflow @Neles @nelesflow