Credito Emiliano S.p.a. · MIL:CE
Credito Emiliano — FY2013 Earnings Presentation
20 slides from Credito Emiliano's earnings presentation, Mar 17, 2014
Slide 1: Risultati di Gruppo – 2013
Risultati di Gruppo – 2013 17 Marzo 2014
Slide 2: Principali evidenze
Principali evidenze Margine di Intermediazione in crescita anno su anno (+2,5%) grazie al: Margine Finanziario sostanzialmente stabile, -0,4% a/a, ed in significativo recupero nel corso dell’ultimo trimestre del 2013 (+4,8% rispetto al periodo Luglio-Settembre) Margine da Servizi in netta crescita (
Slide 3: Conto Economico
Conto Economico Milioni di Euro 2012 2013 % a/a Margine di Intermediazione (netto di trading/ comm. Performance) Margine di Intermediazione 971,2 995,3 2,5 Milioni di Euro Margine di Intermediazione (netto 244 897,6 935,9 4,3 245 di trading/ comm. Performance) Costi Operativi -604,5 -613,3 1,5 240 A
Slide 4: Margine Finanziario (1/4)
Margine Finanziario (1/4) Margine Finanziario Significativa performance del Margine Milioni di Euro Finanziario nel trimestre (+4,8%) a seguito 130 dell’incremento degli impieghi (+3,5% nello stesso periodo) e del miglioramento della 120 forbice clientela (+19 bps nel trimestre), in 121,3 significat
Slide 5: Margine Finanziario (2/4)
Margine Finanziario (2/4) Evoluzione Tasso Medio Raccolta da Clientela Variazione della Raccolta* (Credem SpA dati gestionali) 10,0% % 7,0% 2,50 7,5% 6,1% 2,09 1,96 1,89 5,0% 2,00 1,77 0,80% 2,1% 0,74% 0,81% 2,5% 0,9% 1,6% 1,46 0,81% 1,50 1,29 1,22 0,0% 0,87% 1,08 0,96 -0,6% 1,00 -2,5% -1,9% 0,59 -5
Slide 6: Margine Finanziario (3/4)
Margine Finanziario (3/4) Caratteristiche ultimi collocamenti pubblici su Risvolti commerciali su impieghi a medio Investitori Istituzionali termine Data Emissione Giu-’11 Lug-’13 Feb-’14 Durata (anni) 3 7 5 Collocato (€ milioni) 500 500 750 Richieste su Collocato 1,8 3,2 3,3 Distribuzione geografic
Slide 7: Margine Finanziario (4/4)
Margine Finanziario (4/4) Evoluzione Tasso Medio Impieghi da Clientela Variazione degli impieghi alla clientela (Credem SpA dati gestionali) 8,0% 7,0% % 4,50 5,1% 3,94 3,96 3,79 3,81 6,0% 4,00 3,62 3,51 3,52 4,2% 3,16 3,33 3,30 -0,51% 4,0% 3,50 2,2% 3,00 -0,43% -0,44% -0,46% 2,0% 1,2% 2,50 -0,46% 2,
Slide 8: Margine da Servizi
Margine da Servizi Margine da Servizi : evoluzione trimestrale 502,9 529,0 (+5,2% a/a) 144,5 145,8 150 136,8 Comm. Performance 127,7 135 123,6 126,3 28,2 27,6 118,7 10,7 Trading 120 108,5 11,8 3,4 5,6 19,2 18,6 1,8 4 4,5 5 4,5 € Milioni 105 3,3 3,7 6,1 3,3 Altri ricavi 90 52,5 42,3 55,6 51,3 49,2 49
Slide 9: Costi Operativi
Costi Operativi Costi Operativi: evoluzione trimestrale Costi Operativi: evoluzione a/a Milioni di Euro Milioni di Euro 200 700 604,5 613,5 157,8 154,5 153,9 147,1 600 150 190,5 48,6 500 189,5 49,4 45,6 46,9 +0,5% 400 100 300 50 109,2 105,1 101,5 107,0 200 415,0 422,8 100 +1,9% 0 0 1Q13 2Q13 3Q13 4Q
Slide 10: Le aree di investimento
Le aree di investimento CANALI DIRETTI NETWORK DISTRIBUTIVO Migrazione transazioni bancarie sul virtuale Evoluzione numerica dipendenti/ reti Milioni di Transazioni 6.000 5.993 Dipendenti 30,0 23,3 25,0 5.740 5.800 18,2 19,3 20,3 5.600 5.544 5.519 5.604 5.609 20,0 15,8 5.400 10,0 13,1 13,8 5.200 12,
Slide 11: Impieghi (1/2)
Impieghi (1/2) Crediti alla clientela (al netto dei PCT con controparti centrali e dei crediti verso SPV del gruppo) Milioni di Euro 19.721 19.949 19.269 19.938 20.000 17.536 18.770 3.324 3.370 3.150 3.056 16.000 2.577 3.323 6.282 6.241 6.151 6.127 12.000 5.534 5.845 2.001 2.042 2.002 2.014 8.000 1.
Slide 12: Impieghi (2/2)
Impieghi (2/2) Quote di mercato su Aziende, Famiglie Produttrici e Consumatrici (al netto di società finanziarie) (Credem SpA dati gestionali) 1,3% 1,280% 0,6% 0,548% 1,3% 0,6% 1,198% 1,2% 1,155% 0,5% 1,2% 0,453% 0,443% 0,5% 0,434% 1,1% 1,068% 0,4% 1,1% 1,0% 0,4% 1,0% 0,3% QdM imp.vivi QdM soff lord
Slide 13: Depositi, obbligazioni e AUM
Depositi, obbligazioni e AUM Milioni di Euro 2010 2011 2012 2013 La ripresa del mercato istituzionale consente un alleggerimento della pressione sulle C/C e risparmio 11.604 12.005 13.066 13.625 obbligazioni retail, favorendo la crescita della Raccolta Gestita e Assicurativa (+2,1 CD e altri rapport
Slide 14: Evoluzione della base clientela Retail
Evoluzione della base clientela Retail Clienti con conto corrente: sviluppo netto (Credem SpA dati gestionali) La crescita della raccolta è 106% 105,59% legata alla capacità del 105% 104,43% Gruppo di sviluppare la propria clientela Retail a 104% tassi superiori al sistema, 103% 102,20% 102,06% ment
Slide 15: Qualità del Credito
Qualità del Credito Crediti Problematici Lordi 800 740,8 702,1 700 660,1 2012 601,1 622,1 600 € Milioni 1Q13 500 423,9 421,1 433,6 383,2 412,6 1H13 400 9M13 300 200 115,7 108,6 119,7 127,0 111,0 2013 100 0 Sofferenze Lorde Incagli/ Ristrutturati Lordi Scaduti Lordi % su Impieghi (Credem) 2,9 3,1 3,3
Slide 16: Copertura crediti problematici
Copertura crediti problematici Riprese di valore da accantonamenti (€ Milioni) La decisione di rivedere la policy relativa agli 20,0 accantonamenti, aumentando le percentuali di 16,4 svalutazione dei collaterali immobiliari, è legata 15,0 12,7 12,4 alla riduzione delle riprese di valore che il 11,0
Slide 17: Costo del credito
Costo del credito Costo del credito (bps) 59 60 44 47 46 39 40 47 42 43 20 0 2012 1Q13 1H13 9M13 2013 Costo del credito Costo del credito (al netto di adeguamento policy crediti) Costo del credito: evoluzione storica (bps) La scelta di aumentare i livelli di copertura ha un effetto chiaramente negat
Slide 18: Attività & Passività
Attività & Passività Attività (Milioni di Euro) La composizione dell’Attivo evidenzia il miglioramento dei 21.000 19.409 19.938 Crediti alla Clientela con un aumento di oltre 500 milioni di 14.000 euro nel trimestre 9M13 2013 Sostanzialmente stabili gli 7.000 5.511 5.704 altri aggregati che benefici
Slide 19: Coefficienti Patrimoniali
Coefficienti Patrimoniali Coefficienti Patrimoniali Coefficienti Patrimoniali 2.500 13,6% 13,4% 11,1% 11,3% 11,6% € Milioni 2.000 9,4% 8,7% 9,9% 8,1% 8,6% 1.500 2.276,3 2.207,8 941 886 1.941,0 1.940,0 1.880,8 1.643,2 1.572,2 1.457,1 1.438,1 1.413,4 596 547 541 1.000 500 0 2009 2010 2011 2012 2013 Co
Slide 20: Disclaimer e Contatti
Disclaimer e Contatti Il Dirigente preposto alla redazione dei documenti contabili societari, Dott. Paolo Tommasini, dichiara, ai sensi del comma 2 dell’art. 154 bis del Testo Unico delle disposizioni in materia di intermediazione finanziaria, che l’informativa contabile relativa a Credito Emiliano
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