Slide 1: 2021年3月期 決算説明会資料
2021年3月期 決算説明会資料 2021年5月20日 （証券コード：6787）
Slide 2: 注意事項
注意事項 本資料には過去の事実以外に今後の業績予想等・戦略が含まれますが、本資料は 金融商品取引法の開示情報ではありません。 これらの予想は過去の事実ではなく、現時点で当社が把握できる情報で判断した 想定及び所見で作成したものです。 特に電子回路基板業界では原材料価格の変化、多様な顧客市場動向、技術動向の 変化、為替変化、税制・諸制度の変更、自然災害、国際紛争、その他、新型コロナ ウイルス等の感染症を含め、様々なリスク・不確実性があり、実際の実績は予想と 異なることがあります。
Slide 3: 2021年3月期実績 / 2022年3月期予想 / 中期生産方針
１ 2021年3月期実績 ２ 2022年3月期予想 3 中期生産方針 3
Slide 4: 2021年3月期 連結実績
2021年3月期 連結実績 （単位：億円） 前期比 2020年3月期実績 2021年3月期実績 増減額 増減率 売 上 高 1,155 1,193 38 3.3% 営 業 利 益 52 67 15 28.3% 4.5% 5.6% 経 常 利 益 48 57 9 19.0% 4.2% 4.8% 当 期 純 利 益 26 46 20 79.4% 2.2% 3.9% 期中平均為替ﾚｰﾄ （ 円 / U S D ） 108.93 105.93 配 当 30円 20円 4
Slide 5: 売上高と営業利益推移
売上高と営業利益推移 売上高 売上高 営業利益 営業利益率 営業利益 （億円） （億円） 40 336 325 300 315 303 307 298 299 292 289 32 30 273 257 243 26 26 200 25 10.1% 23 20 8.7% 17 17 8.2% 16 100 5.7% 7.2% 7.5% 13 10 5.9% 5.1% 7 4.6% 5 2 2.5% 2.0% 0 0 0.8% 18Q1 18Q2 18Q3 18Q4 19Q1 19Q2 19Q3 19Q4 20Q1 20Q2 20Q3 20Q4 5
Slide 6: 2021年3月期 商品別収益実績
2021年3月期 商品別収益実績 （単位：億円） 2020年3月期 2021年3月期 前期比 営業利益 営業利益 売上高 営業利益 売上高 売上高 営業利益率 営業利益率 伸び率 伸び率 車 載 534 29 523 36 -11 7 5.4% 6.9% -2.1% 24.1% スマートフォン 249 18 288 21 39 3 タ ブ レ ッ ト 7.2% 7.3% 15.7% 16.7% AI家電・IoT・ 86 7 103 8 17 1 アミューズメント 8.1% 7.8% 19.8% 14.3% そ の 他 商 品 190 -2 163 2 -27 4 -1.1% 1.2% -14.
Slide 7: 2022年3月期予想
１ 2021年3月期実績 ２ 2022年3月期予想 3 中期生産方針 7
Slide 8: 2022年3月期 連結予想
2022年3月期 連結予想 （単位：億円） 前期比 2021年3月期実績 2022年3月期予想 増減額 増減率 売 上 高 1,193 1,350 157 13.2% 営 業 利 益 67 95 28 42.7% 5.6% 7.0% 経 常 利 益 57 87 30 52.7% 4.8% 6.4% 当 期 純 利 益 46 75 29 61.6% 3.9% 5.6% 期中平均為替ﾚｰﾄ （ J P Y / U S D ） 105.93 108.00 配 当 20円 40円 自 己 資 本 比 率 28.5％ 32％ 売上高有利子負債比率 56.5％ 44％ 1株当たり当期純利益 177.33円
Slide 9: 2022年3月期 商品別収益予想
2022年3月期 商品別収益予想 （単位：億円） 2021年3月期実績 2022年3月期予想 前期比 営業利益 営業利益 売上高 営業利益 売上高 売上高 営業利益率 営業利益率 伸び率 伸び率 車 載 523 36 591 38 68 2 6.9% 6.4% 13.0% 5.6% スマートフォン 288 21 337 34 49 13 タ ブ レ ッ ト 7.3% 10.1% 17.0% 61.9% AI家電・IoT・ 103 8 125 13 22 5 アミューズメント 7.8% 10.4% 21.4% 62.5% そ の 他 商 品 163 2 148 9 -15 7 1.2% 6.1%
Slide 10: 商品別売上高 実績・予想
商品別売上高 実績・予想 （単位：億円） 車載 スマホタブレット AI家電/IoT アミューズメント ストレージ 事務機 デジタル家電 その他 EMS 20 11 1,350 (1.5%)(0.8%) 2022年3月期 予想 591 337 105 27 149 (43.8％) (25.0%) (7.8%) (2.0%) (11.0%) 億円 40 70 (3.0%)(5.1%) 68 49 22 -15 33 157 (13.0%) (17.0%) (21.4%) (-9.2%) (28.4%) (13.2%) 32 13 (2.7%) (1.1%) 2021年3月期 523 288 71
Slide 11: 仕様別売上高 実績・予想
仕様別売上高 実績・予想 （単位：億円） 両面板 ４層板 ６層板以上 ビルドアップ 放熱基板 フレキ その他 EMS 2 1,350 (0.1%) 2022年3月期 予想 44 257 251 606 30 149 (3.3%) (19.0%) (18.6%) (45.0%) (2.2%) (11.0%) 億円 11 (0.8%) 30 27 99 33 157 (13.2%) (12.1%) (19.5%) (+28.4%) (13.2%) 27 (2.3%) 2021年3月期 51 227 224 507 25 116 1,193 実績 (42.5%) (4.3%) (19.0%) (18
Slide 12: 中期生産方針
１ 2021年3月期 実績 ２ 2022年3月期 予想 3 中期生産方針 12
Slide 13: 大型PKG基板 市場動向
市場動向 DX実現のために、高速通信向けのプリント基板市場は大幅に増加 スマートフォン販売台数 成長が見込まれるプリント基板の市場 サーバー用 弊社のターゲット 大型PKG基板 4G 5G 2020 2021 2022 2023 2024 2025 ビルドアップ基板 世界自動車販売台数 ドメインECU 台数全体 コネクテッド EV/HEV ✔スマートフォンでは5G化が進みモジュール基板が増加 2020 2021 2022 2023 2024 2025 ✔自動車では、EV化と自動運転化で基板のハイエンド化が加速 出所：富士キメラ総研データーより当社作成 13
Slide 14: メイコーの中期生産戦略
メイコーの中期生産戦略 長年培ってきた擦り合わせ技術をベースにモノづくり改善強化を更に加速し、常に最先端分野 への挑戦と幅広い商品群を整え、お客様への安定供給とサービス拡充を図っていきます。 モノづくり強化が中心 お客様へのサービス拡充 MLB 開発 HDI 設計 中国 日本 Eco Smart Factory FPC 製造 ベトナム PKG 実装 最先端分野への挑戦 生産拠点のバランス 14
Slide 15: モノづくり改革への取り組み
モノづくり改革への取り組み 《超高生産性の実現》 《防災対応》 ベトナム防災センター ロボット化 カメラ IoT、AIの活用 見える化 自動化 センシング Eco Smart Factory ・IoT活用 ・内部監査の強化 物流の自動化 ワンライン・インライン化 環境対応 防災対応 《CO2削減とリサイクル事業強化》 国内モデル工場のCO2排出ゼロ活動 省エネ 省エネ 高生産性 高品質 太陽光 太陽光 太陽光 CO2排出ゼロ ロス改善 排出 排出 再生可能 CO2 CO2 エネルギー 災害ゼロ 2020 2023 2030 Au/Pd回収 銅廃材リサイクル 15
Slide 16: 生産拠点の能力増強
生産拠点の能力増強 車載、スマートフォン事業の増強に加え、モジュール基板分野でも世界トップレベルを目指す！ 基板事業の２本柱 第３の柱 車載基板 スマートフォン基板 モジュール基板 放熱基板 ビルドアップ基板 Any Layer基板 メモリー/センサー RF/アンテナ モジュール生産能力増強計画 ベトナム第３工場 サブトラ法 M-SAP法 SAP法 石巻工場 2020 2021 2022 2023 2024 2025 16
Slide 17: 設備投資
設備投資 （単位：億円） 戦略投資分野 → 車載・スマホ先端分野・5G/モジュール分野 売上高 売上 投資 研究開発費 投資額 1,500 300 1,350 1,189 1,155 1,193 1,085 1,000 200 150 120 107 100 96 500 100 14 20 7 8 10 0 0 2018年3月期 2019年3月期 2020年3月期 2021年3月期 2022年3月期 実績 実績 実績 実績 通期予想 償却費 58 64 69 74 75 17