Slide 1: Analystenkonferenz Geschäftsjahr 2008
ANALYSTENKONFERENZ Geschäftsjahr 2008 Frankfurt/Main, 20. März 2009
Slide 2: Agenda
Agenda Überblick GJ 2008 Dr.-Ing. Helmut Leube, Vorstandsvorsitzender Finanzkennzahlen GJ 2008 Helmut Meyer, Finanzvorstand Ausblick und Maßnahmenprogramm "MOVE" Dr.-Ing. Helmut Leube, Vorstandsvorsitzender Anhang Analystenkonferenz - Geschäftsjahr 2008 Frankfurt/Main, 20. März 2009 2
Slide 3: Überblick Geschäftsjahr 2008
Überblick Geschäftsjahr 2008 Das Jahr 2008 endete mit der größten Finanz- und Wirtschaftskrise seit Jahrzehnten - Gute Geschäftsentwicklung im 1. Halbjahr 2008; Auftragslage ließ keinen Einbruch erkennen - Ab Jahresmitte rückläufige Nachfrage mit zunehmender Stärke - Wesentliche Abnehmerbranchen von
Slide 4: Absatzentwicklung im 5-Jahresvergleich
Absatzentwicklung im 5-Jahresvergleich in Stück -12% Ø +18% p.a. 285.861 252.359 236.679 195.082*) 172.684*) 151.242 148.687 134.619 103.672 2004 2005 2006 2007 2008 H1 H2 H1 H2 Nach mehreren Wachstumsjahren in Folge verhindert weltweite Finanz- und Wirtschaftskrise weiteres Rekordjahr Der guten Ges
Slide 5: Überblick: Absatz
Überblick: Absatz in Stück -11,7% -43,5% 285.861 36.890 252.359 79.451 248.971 32.678 11.790 219.681 67.661 44.868 8.571 36.297 GJ 2007 GJ 2008 Q4 2007 Q4 2008 Absatzrückgang betrifft alle Regionen und alle Anwendungsbereiche, vor allem Baumaschinen und Material-Handling-Geräte; deutlicher Absatzein
Slide 6: Überblick: Umsatz
Überblick: Umsatz in Mio. € -1,9% -25,7% 1.524,2 1.495,0 338,2 351,8 423,5 1.186,0 1.143,2 100,1 314,7 323,4 93,9 220,8 GJ 2007 GJ 2008 Q4 2007 Q4 2008 Rückgang beim Umsatz i. Vgl. zum Absatz weniger stark ausgeprägt aufgrund von Mixeffekten; DEUTZ Customised Solutions mit Umsatzanstieg (+4%) im Jah
Slide 7: Umsatz nach Regionen
Umsatz nach Regionen GJ 2008 (GJ 2007/Veränderung in %) Afrika/Mittlerer Osten 6% 86,4 Mio. € (-2,7%) Deutschland 24% Asien/Pazifik 8% 364,7 Mio. € (+8,7%) 118,6 Mio. € (-4,2%) 1.495,0 Mio. € (1.524,2 Mio. €) Amerika 12% 180,7 Mio. € (-12,8%) Übriges Europa 50% 744,6 Mio. € (-3,2%) Analystenkonferen
Slide 8: Überblick: Auftragseingang
Überblick: Auftragseingang in Mio. € -13,9% -42,4% 1.584,5 1.363,5 380,6 331,0 1.203,9 1.032,5 369,1 88,6 280,5 212,6 54,4 158,2 GJ 2007 GJ 2008 Q4 2007 Q4 2008 Rückläufige Nachfrage hat sich in Q4 2008 nochmals beschleunigt; i.W. Bereich Mobile Arbeitsmaschinen Auftragseingangsentwicklung spiegelt
Slide 9: Überblick Segmente: Kompaktmotoren
Überblick Segmente: Kompaktmotoren GJ GJ Delta Q4 Q4 Delta in Mio. € 2008 2007 in % in Mio. € 2008 2007 in % Auftragseingang 1.032,5 1.203,9 -14,2 Auftragseingang 158,2 280,5 -43,6 Absatz (Stück) 219.681 248.971 -11,8 Absatz (Stück) 36.297 67.661 -46,4 Umsatz 1.143,2 1.186,0 -3,6 Umsatz 220,8 323,4
Slide 10: Kompaktmotoren: Umsatz nach Anwendungsbereichen
Kompaktmotoren: Umsatz nach Anwendungsbereichen GJ 2008 (GJ 2007/Veränderung in %) Sonstige 1% Mobile 8,1 Mio. € (-52,4 %) Arbeitsmaschinen 40% 454,8 Mio. € (-12,0%) Service 9% 100,6 Mio. € (+8,8%) 1.143,2 Mio. € (1.186,0 Mio. €) Landtechnik 16% 186,0 Mio. € (+37,0%) Stationäre Anlagen 15% Automotiv
Slide 11: Überblick Segmente: DEUTZ Customised Solutions
Überblick Segmente: DEUTZ Customised Solutions GJ GJ Delta Q4 Q4 Delta in Mio. € 2008 2007 in % in Mio. € 2008 2007 in % Auftragseingang 331,0 380,6 -13,0 Auftragseingang 54,4 88,6 -38,6 Absatz (Stück) 32.678 36.890 -11,4 Absatz (Stück) 8.571 11.790 -27,3 Umsatz 351,8 338,2 4,0 Umsatz 93,9 100,1 -6,
Slide 12: DEUTZ Customised Solutions: Umsatz nach Anwendungsbereichen
DEUTZ Customised Solutions: Umsatz nach Anwendungsbereichen GJ 2008 (GJ 2007/Veränderung in %) Landtechnik 3% Service 32% 9,8 Mio. € (-64,9%) 111,4 Mio. € (+0,4%) Sonstige 7% 23,8 Mio. € (+18,4%) 351,8 Mio. € Automotive 12% (338,2 Mio. €) 43,1 Mio. € (+2,1%) Mobile Stationäre Anlagen 25% Arbeitsmasc
Slide 13: Agenda
Agenda Überblick GJ 2008 Dr.-Ing. Helmut Leube, Vorstandsvorsitzender Finanzkennzahlen GJ 2008 Helmut Meyer, Finanzvorstand Ausblick und Maßnahmenprogramm "MOVE" Dr.-Ing. Helmut Leube, Vorstandsvorsitzender Anhang Analystenkonferenz - Geschäftsjahr 2008 Frankfurt/Main, 20. März 2009 13
Slide 14: Überblick Finanzkennzahlen Geschäftsjahr 2008
Überblick Finanzkennzahlen Geschäftsjahr 2008 EBIT durch deutlichen Absatzrückgang, höhere Materialkosten, Anlaufverluste DEUTZ Dalian (DDE) sowie Einmaleffekte negativ beeinflusst: - EBIT vor Einmaleffekten 31,8 Mio. € (95,5 Mio. €) davon Anlaufverluste DDE 11,1 Mio. € (6,0 Mio. €) Einmaleffekte*)
Slide 15: Finanzkennzahlen: EBIT vor Einmaleffekten
Finanzkennzahlen: EBIT vor Einmaleffekten in Mio. € -66,7 % 95,5 5,5 44,7 24,5 31,8 45,3 13,4 -12,1 47,1 11,2 11,9 -13,6 -1,7 -0,1 -22,6 -1,4 GJ 2007 GJ 2008 Q4 2007 Q4 2008 EBIT-Marge 6,3% 2,1% 5,8% -3,8% Kompaktmotoren DEUTZ Customised Solutions Sonstiges Analystenkonferenz - Geschäftsjahr 2008 Fr
Slide 16: Finanzkennzahlen: F&E und Investitionen
Finanzkennzahlen: F&E und Investitionen in Mio. € F&E Investitionen +61,8% -29,5% 90,3 167,8**) 7,3 11,6 160,5**) 78,7 118,1 55,8 11,5 8,5 106,6 47,3 2007 2008 2007 2008 F&E-Quote*) 3,7% 6,0% Geplante Investitionen für Kapazitätserweiterungen Intensivierung der Ausgaben für F&E mit Blick auf wurden
Slide 17: Finanzkennzahlen: Nettofinanzposition und Working Capital
Finanzkennzahlen: Nettofinanzposition und Working Capital in Mio. € Nettofinanzposition Working Capital +4,1% 205,0 89,7 196,9 78,7 -12,2 2007 2008 Working- 2007 2008 Capital-Quote (ø) 13,3% 16,2% Wert des Vorjahres beeinflusst durch Mittelzufluss Aufbau Working Capital durch Anstieg Vorräte aus Ver
Slide 18: Finanzschulden und Fälligkeiten
Finanzschulden und Fälligkeiten in Mio. € 31.12. 2008 31.12.2007 Wandelschuldverschreibungen -- 2,7 Anleihe (US Private Placement)*) 196,2 190,1 Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten 23,4 28,5 Verbindlichkeiten aus Finanzierungsleasing 0,1 0,1 Gesamt 219,7 221,4 *) Höhe Anleihe zum Zeitpunkt
Slide 19: Agenda
Agenda Überblick GJ 2008 Dr.-Ing. Helmut Leube, Vorstandsvorsitzender Finanzkennzahlen GJ 2008 Helmut Meyer, Finanzvorstand Ausblick und Maßnahmenprogramm "MOVE" Dr.-Ing. Helmut Leube, Vorstandsvorsitzender Anhang Analystenkonferenz - Geschäftsjahr 2008 Frankfurt/Main, 20. März 2009 19
Slide 20: Verlässliche Prognosen aufgrund der großen konjunkturellen Unsicherheiten schwierig
Verlässliche Prognosen aufgrund der großen konjunkturellen Unsicherheiten schwierig Ausblick GJ 2009 Auftragseingang/Absatz/Umsatz deutlich unter Vorjahr EBIT leicht positives operatives Ergebnis + erfolgreiche Umsetzung "MOVE" auf Höhe des GJ 2008*), Investitionen (ohne F&E) flexibel entsprechend d
Slide 21: DEUTZ Maßnahmenprogramm MOVE
DEUTZ Maßnahmenprogramm "MOVE" MOVE Programm zur Ertrags- und Zukunftssicherung Kurzfristige Maßnahmen zur Absicherung der Profitabilität Schwerpunkt 2009 Senkung der Gemeinkosten (Personal- und Sachkosten) Senkung der Materialkosten Anpassung der Mitarbeiterzahlen an veränderte Absatzprognosen Effi
Slide 22: Anpassung der Mitarbeiterstrukturen an die veränderte Absatzsituation
Anpassung der Mitarbeiterstrukturen an die veränderte Absatzsituation Anzahl der flexibel beschäftigten Mitarbeiter ab Jahresmitte deutlich reduziert - 06/2008: rd. 1.200 Personen, 12/2008: rd. 400 Personen - Auslauf von weiteren befristeten Verträgen im Jahresverlauf 2009 Seit Dezember 2008 Kurzarb
Slide 23: Herausforderungen des 21. Jahrhunderts für F&E: Grenzwerte verschärft
Herausforderungen des 21. Jahrhunderts für F&E: Grenzwerte verschärft, Emissionen reduziert Partikel [g/kWh] 10 0,9 1999 bis 2014: Partikel und Stickoxide (NOx) müssen jeweils um rd. 96 % reduziert werden Motorenhersteller sind für Einhaltung der Grenzwerte verantwortlich 0,8 0,7 US Tier 1 / EU Stuf
Slide 24: Herausforderungen für F&E: Schärfere Richtlinien erfordern zusätzliche Technologien
Herausforderungen des 21. Jahrhunderts für F&E: Schärfere Richtlinien erfordern zusätzliche Technologien 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 kW 130 – 560 75 – 130 Inner- und Innermotorische außermotorische 56 – 75 Maßnahmen Maßnahmen 37 – 56 19 – 37 Constant Speed EU Stufe II EU Stufe
Slide 25: Auswirkungen im Einbau durch EU Stufe III B und EU Stufe IV
Auswirkungen im Einbau durch EU Stufe III B und EU Stufe IV Technologie – Design Studie für Stufe IV / 4 Liter Motor Min. 30 L Geräteseitige Komponenten Motorseitige Komponenten ca. 80 L ? L Einbauten bzw. Freiraum zur Entlüftung des Motorraums*) Gesamter Dosier Pumpe: 10 L Zusatz- Bauraum: AdBlue T
Slide 26: Zitat Dr.-Ing. Helmut Leube
„Alles in allem hat DEUTZ gute Voraussetzungen, um nach der Weltwirtschaftskrise schnell auf den profitablen Wachstumskurs zurückzukehren.“ Dr.-Ing. Helmut Leube Vorstandsvorsitzender der DEUTZ AG Analystenkonferenz - Geschäftsjahr 2008 Frankfurt/Main, 20. März 2009 26
Slide 27: Agenda
Agenda Überblick GJ 2008 Dr.-Ing. Helmut Leube, Vorstandsvorsitzender Finanzkennzahlen GJ 2008 Helmut Meyer, Finanzvorstand Ausblick und Maßnahmenprogramm "MOVE" Dr.-Ing. Helmut Leube, Vorstandsvorsitzender Anhang Analystenkonferenz - Geschäftsjahr 2008 Frankfurt/Main, 20. März 2009 27
Slide 28: Kennzahlenüberblick (I)
Kennzahlenüberblick (I) in Mio. € 2008 2007 Delta in % Umsatz 1.495,0 1.524,2 -1,9 EBITDA 91,9 161,0 -42,9 EBIT 17,5 95,5 -81,7 EBIT vor Einmaleffekten 31,8 95,5 -66,7 EBIT-Rendite 1,2 6,3 -- EBIT-Rendite vor Einmaleffekten (in %) 2,1 6,3 -- Konzernergebnis -4,2 59,4 -- Ergebnis je Aktie, unverwässe
Slide 29: Kennzahlenüberblick (II)
Kennzahlenüberblick (II) in Mio. € 2008 2007 Delta in % Bilanzsumme 1.206,3 1.378,6 -12,5 Eigenkapital 511,3 557,1 -8,2 Eigenkapitalquote (in %) 42,4 40,4 -- Cashflow aus laufender Geschäftstätigkeit 89,7 -38,7 -- Free Cashflow -23,3 -111,5 79,1 Nettofinanzposition -12,2 89,7 -- Working Capital (Sti
Slide 30: Gewinn- und Verlustrechnung
Gewinn- und Verlustrechnung in Mio. € 2008 2007 Delta in % Umsatzerlöse 1.495,0 1.524,2 -1,9 Bestandsveränderung und andere aktivierte Eigenleistungen 25,4 30,1 -15,6 Sonstige betriebliche Erträge 65,0 66,7 -2,5 Materialaufwand -1.039,7 -1.029,7 1,0 Personalaufwand -290,0 -275,0 5,5 Planmäßige Absch
Slide 31: Bilanz Aktiva
Bilanz Aktiva Aktiva, in Mio. € 31.12.2008 31.12.2007 Delta in % Langfristige Vermögenswerte (vor latenten Steueransprüchen) 539,7 511,3 5,6 Latente Steueransprüche 33,1 49,4 -33,0 Vorräte 222,0 214,2 3,6 Forderungen aus Lieferungen und Leistungen 121,1 188,8 -35,9 Sonstige Forderungen und Vermögens
Slide 32: Bilanz Passiva
Bilanz Passiva Passiva, in Mio. € 31.12.2008 31.12.2007 Delta in % Eigenkapital 511,3 557,1 -8,2 Rückstellungen für Pensionen und ähnliche Verpflichtungen 169,3 176,7 -4,2 Latente Steuerrückstellungen 0,1 -- -- Übrige Rückstellungen 45,7 46,5 -1,7 Finanzschulden 214,1 216,0 -0,9 Übrige Verbindlichke
Slide 33: Kapitalflussrechnung (verkürzt)
Kapitalflussrechnung (verkürzt) in Mio. € 31.12.2008 31.12.2007 EBIT 17,5 95,5 Cashflow aus laufender Geschäftstätigkeit (fortgeführte Aktivitäten) 89,7 -38,7 Cashflow aus laufender Geschäftstätigkeit (nicht fortgeführte Aktivitäten) 0,0 -9,1 Cashflow aus laufender Geschäftstätigkeit (gesamt) 89,7 -
Slide 34: Überblick Segmente GJ 2008
Überblick Segmente GJ 2008 GJ GJ Delta GJ GJ Delta Auftragseingang (Mio. €) 2008 2007 in % Absatz (Stück) 2008 2007 in % Kompaktmotoren 1.032,5 1.203,9 -14,2 Kompaktmotoren 219.681 248.971 -11,8 DEUTZ Customised Solutions 331,0 380,6 -13,0 DEUTZ Customised Solutions 32.678 36.890 -11,4 Summe Aktivit
Slide 35: Überblick Segmente 4. Quartal 2008
Überblick Segmente 4. Quartal 2008 Q4 Q4 Delta Q4 Q4 Delta Auftragseingang (Mio. €) 2008 2007 in % Absatz (Stück) 2008 2007 in % Kompaktmotoren 158,2 280,5 -43,6 Kompaktmotoren 36.297 67.661 -46,4 DEUTZ Customised Solutions 54,4 88,6 -38,6 DEUTZ Customised Solutions 8.571 11.790 -27,3 Summe Aktivitä
Slide 36: Finanzkalender 2009
Finanzkalender 2009 Bilanzpressekonferenz Köln 19. März 2009 Veröffentlichung Geschäftsbericht 2008 Analystenkonferenz Frankfurt am Main 20. März 2009 Hauptversammlung Köln 30. April 2009 Zwischenbericht 1. Quartal 2009 7. Mai 2009 Telefonkonferenz mit Analysten und Investoren Zwischenbericht 1. Hal
Slide 37: Kontakt
Kontakt DEUTZ AG Sandra Siegele Investor Relations Ottostraße 1 51149 Köln (Porz-Eil) Telefon: +49 (0)221 822 2492 Telefax: +49 (0)221 822 15 2492 E-Mail: siegele.s@deutz.com www.deutz.com Analystenkonferenz - Geschäftsjahr 2008 Frankfurt/Main, 20. März 2009 37
Slide 38: Disclaimer
Disclaimer Alle Zahlenangaben in dieser Präsentation beziehen sich auf fortgeführte Aktivitäten, sofern nichts anderes angegeben ist. Die Angaben in diesem Dokument beruhen auf den zum Erstellungszeitpunkt zur Verfügung stehenden Informationen. Insoweit besteht das Risiko und die Unsicherheit, dass