Coca-Cola Bottlers Japan Holdings Inc. · TSE:2579
Coca-Cola Bottlers Japan — Coca-Cola West Holdings — H1 2008 Earnings Presentation
54 slides from Coca-Cola Bottlers Japan's earnings presentation, Aug 5, 2008
Slide 1: 2008年12月期 中間決算説明会
2008年12月期 中間決算説明会 2008年 ８月５日 コカ・コーラウエストホールディングス株式会社（2579） 連絡先 経営企画グループ ＩＲチーム TEL 092-283-5724 FAX 092-283-5729 URL http://www.ccwh.co.jp/ E-mail shigeki-okamoto@ccwh.co.jp
Slide 2: 本日の内容
本日の内容 Ⅰ．第２四半期決算概要 Ⅱ．中間期決算概要 Ⅲ．下半期計画 Ⅳ．企業価値向上への取り組み 1
Slide 3: 本日のサマリー
本日のサマリー 【第２四半期決算概要（４-６月）】 ・セールス ：計画を下回り、前年並み。（計画比△3.9％、前年比△0.4％） ・決 算 ：計画比（年初）、前年比ともに減収減益。 【中間期決算概要（１-６月）】 ・セールス ：計画を下回り、前年並み。（計画比△2.8％、前年比+0.2％） ・決 算 ：第２四半期の影響で、計画比（年初）、前年比ともに減収減益。 【下半期計画（７-12月）】 ・販売数量 ：前年比+4.8％。オリンピックを最大限に活用した最盛期のセールス拡大。 ・業績予想 ：下半期/通期業績予想を修正。 【企業価値向上への取り組み】 ・自己株式の取得 ：上限 200万株、50億円
Slide 4: 第２四半期決算概要
|. BO2D+HRARES
Slide 5: 第２四半期決算（４-６月） － 販売数量
第２四半期決算（４-６月） － 販売数量 （単位 ： 千ケース、% ） 実 績 計画比 ※1 前年比 増減 増減率 増減 増減率 第2四半期（4-6月） 47,254 △1,894 △3.9 △174 △0.4 ※1）計画比は2008年2月7日付けで発表した業績予想値に基づく数値との比較 ＜販売数量（前年比）の推移＞ （単位 ： ％） ＜第２四半期の天候（前年比）＞ 4 +3.3 +2.3 福岡 大阪 +1.3 +1.0 +1.7 降水量（㎜） +163.3 +76.3 0 △0.4 平均気温（℃） △ 0.9 +0.2 △4 2007年1Q 2Q 3Q 4Q 2008年1Q 2Q 4
Slide 6: 第２四半期決算 － ブランド別販売数量
第２四半期決算（４-６月） － ブランド別販売数量 ブランド別 販売実績 振り返り （単位：千ケース、％） ■コカ・コーラ 2008年 第２四半期（4－6月） ・計画を下回ったものの、 ３カラー戦略の継続により 計画比 前年比 前年を上回る 実績 増減 増減率 増減 増減率 ■ジョージア コカ・コーラ 4,679 △ 255 △ 5.2 +148 +3.3 ・ジョージアセールスの約２割を占める基幹商品 最 ジョージア 「ヨーロピアン」のセールスが減少し、計画を下回る 10,325 △ 437 △ 4.1 △ 24 △ 0.2 重 点 爽健美茶 3,512 △ 476 △ 11.9 △ 438
Slide 7: 第２四半期決算 － 炭酸飲料の状況
第２四半期決算（４-６月） － 炭酸飲料の状況 ¾コカ・コーラTM、ファンタを中心に炭酸飲料のセールスを拡大 （第２四半期 炭酸飲料販売実績：計画比+2.2％、前年比+9.3％） ＜第２四半期 炭酸飲料販売実績の推移（2006年～2008年）＞ 前年の+4.5％の伸びに対し 更に+9.3％の伸長 ％ +724千C/S 9 . 3 + （単位 ： 千ケース、% ） ％ 前年差 前年比 + 4 .5 コカ・コーラTM +148 +3.3 ファンタ +773 +38.7 その他 △197 △15.3 炭酸計 +724 +9.3 0 2006年2Q 2007年2Q 2008年2Q 6
Slide 8: 第２四半期決算 － ジョージアの状況
第２四半期決算（４-６月） － ジョージアの状況 ¾基幹商品「ヨーロピアン」のマイナスが影響し、セールスは前年並み （第２四半期 ジョージア販売実績：計画比△4.1％、前年比△0.2％） ＜第２四半期 フレーバー別販売実績＞ （単位：千ケース、％） 構成比（％） 販売数量 前年差 前年比 ヨーロピアン 1,763 △442 △ 20.0 エメラルドマウンテンブレンド（スタンダード） 1,622 +75 +4.8 〃 （カフェオレ） 719 +719 - 〃 （ブラック） 582 +582 - その他 5,638 △958 △ 14.5 ジョージア計 10,325 △24 △ 0.2 ＜ジョージ
Slide 9: 第２四半期決算 － チャネル別販売数量
第２四半期決算（４-６月） － チャネル別販売数量 チャネル別 販売実績 振り返り ■ベンディング （単位：千ケース、％） ・悪天候の影響をうけ、自販機１台当たりの 2008年 第２四半期（4-6月） セールス（VPM）が低下し、計画、前年ともに 計画比 前年比 下回る 実績 増減 増減率 増減 増減率 -ﾌﾙｻｰﾋﾞｽVPM（前年比） ※ｶｯﾌﾟ自販機除く ベンディング 14,417 △ 1,058 △ 6.8 △ 360 △ 2.4 (単位:％) CCWJ 近畿 三笠 チェーンストア 10,919 △ 78 △ 0.7 +812 +8.0 △ 4.2 △ 4.7 △ 3.1 コンビニエンス
Slide 10: 第２四半期決算 － マーケットシェア
第２四半期決算（４-６月） － マーケットシェア（除く自販機） 出典：インテージ ※グラフ外の数字は前年増減 （単位： ％、ポイント ） 100％ その他 42.3% 44.1% 44.3% 42.6% 41.2% 41.7% D社 6.1% ＋0.3 6.0% ＋0.0 5.5% ＋0.1 5.3% ＋0.0 6.1% ＋0.0 6.1% ＋0.1 C社 6.0% ＋0.3 6.0% ＋0.3 5.8% ＋0.2 6.3% ＋0.1 6.2% ＋0.2 6.2% ＋0.3 B社 8.4% △0.4 8.6% △0.3 8.0% △0.2 9.0% ＋0.3 8.7% ＋0.3 9.0% ＋0
Slide 11: 第２四半期決算 － 業績（連結）
第２四半期決算（４-６月） － 業績（連結） （単位：百万円、 ％） 2008年 計画比 2007年 ※2 前年比 2007年 前年比 計画 ※1 実績 増減 増減率 実績(組替後) 増減 増減率 実績 増減 増減率 49,148 47,254 △ 1,894 △ 3.9 47,429 △ 174 △ 0.4 47,429 △ 174 △ 0.4 販売数量 売上高 108,300 100,274 △ 8,025 △ 7.4 102,963 △ 2,688 △ 2.6 102,963 △ 2,688 △ 2.6 売上総利益 46,000 41,746 △ 4,253 △ 9.2 43,685 △
Slide 12: 第２四半期決算増減要因 － 年初計画との比較
第２四半期決算（４-６月）増減要因 － 年初計画との比較 2008年 第２四半期 （単位：億円） 計画 実績 増減額 主な増減要因 増減額 売上高 ・販売数量の減 △ 36.0 ・セールスミックスによる減 △ 17.5 ・子会社売却による影響 △ 21.3 ・受託事業の増 + 0.3 （うち、糖類高騰の影響） (△1.4) 1,083 1,003 △80 ・その他関係会社の増減等 △ 5.8 売上総利益 ・販売数量の減 △ 16.1 ・セールスミックスによる減 △ 16.2 ・子会社売却による影響 △ 4.3 ・受託事業の減 △ 2.9 （うち、燃料/糖類高騰の影響） (△2.0) 460 4
Slide 13: 第２四半期決算増減要因 － 前年比
第２四半期決算（４-６月）増減要因 － 前年比（前年組替後） 2007年 2008年 増減額 （単位：億円） 第2四半期 実績 第2四半期 実績 主な増減要因 増減額 売上高 ・子会社売却による影響 △ 23.7 ・セールスミックスによる減 △ 14.0 ・販売数量の減 △ 3.3 ・受託事業の増 + 10.5 （うち、糖類高騰の影響） (△1.4) 1,030 1,003 △27 ・その他関係会社の増減等 + 3.6 売上総利益 ・セールスミックスによる減 △ 8.1 ・受託事業の減 △ 4.7 （うち、燃料/糖類高騰の影響） (△2.7) ・子会社売却による影響 △ 4.5 ・販売数量の減
Slide 14: 中間期決算概要
Ⅱ. 中間期決算概要 13
Slide 15: 中間期決算（１-６月） － 販売数量
中間期決算（１-６月） － 販売数量 （単位 ： 千ケース、% ） 計 画 実 績 計画比 ※1 前年比 ※1 増減 増減率 増減 増減率 上半期合計（1-6月） 89,221 86,742 △2,480 △2.8 +205 +0.2 ※1）計画比は2008年2月7日付けで発表した業績予想値に基づく数値との比較 ブランド別 販売実績 チャネル別 販売実績 （単位：千ケース、％） （単位：千ケース、％） 2008年 上半期（1－6月） 2008年 上半期（1－6月） 計画比 前年比 計画比 前年比 実績 実績 増減 増減率 増減 増減率 増減 増減率 増減 増減率 コカ・コーラ 7,957 △
Slide 16: 中間期決算（１-６月） － 業績（連結）
中間期決算（１-６月） － 業績（連結） （単位：百万円、 ％） 2008年 計画比 2007年 ※2 前年比 2007年 前年比 計画 ※1 実績 増減 増減率 実績(組替後) 増減 増減率 実績 増減 増減率 販売数量 89,221 86,742 △ 2,480 △ 2.8 86,537 205 0.2 86,537 205 0.2 売上高 199,700 188,570 △ 11,129 △ 5.6 192,866 △ 4,295 △ 2.2 192,866 △ 4,295 △ 2.2 売上総利益 85,500 79,398 △ 6,101 △ 7.1 82,783 △ 3,384 △
Slide 17: 中間期決算増減要因 － 年初計画との比較
中間期決算（１-６月）増減要因 － 年初計画との比較 2008年 中間期 （単位：億円） 計画 実績 増減額 主な増減要因 増減額 売上高 ・販売数量の減 △ 47.3 ・セールスミックスによる減 △ 29.9 ・子会社売却による影響 △ 21.3 ・受託事業の減 △ 4.1 （うち、糖類高騰の影響） (△1.4) 1,997 1,886 △111 ・その他関係会社の増減等 △ 8.7 売上総利益 ・販売数量の減 △ 21.3 ・セールスミックスによる減 △ 27.0 ・子会社売却による影響 △ 4.3 ・受託事業の減 △ 2.9 （うち、燃料/糖類高騰の影響） (△2.2) 855 794
Slide 18: 中間期決算増減要因 － 前年比
中間期決算（１-６月）増減要因 － 前年比（前年組替後） 2007年 2008年 増減額 （単位：億円） 中間期 実績 中間期 実績 主な増減要因 増減額 売上高 ・セールスミックスによる減 △ 31.8 ・子会社売却による影響 △ 25.3 ・受託事業の増 + 13.7 (うち、糖類高騰の影響） (△1.4) ・販売数量の増 + 3.9 1,929 1,886 △43 ・その他関係会社の増減等 △ 3.4 売上総利益 ・セールスミックスによる減 △ 24.8 ・子会社売却による影響 △ 4.7 ・受託事業の減 △ 3.0 （うち、燃料/糖類高騰の影響） (△3.0) ・その他関係会社の増減等
Slide 19: 営業利益減少の要因（年初計画との比較）
中間期決算（１-６月） － 営業利益減少の要因（年初計画との比較） ¾販売数量の減およびセールスミックスの変化等により、約10億円の利益減少 ¾燃料/原材料（糖類等）高騰等により、約３億円の利益減少 （単位：億円） ＜市況悪化の影響の内訳＞ ・単価(前年を100として) 前年 計画 実績 原材料（糖類等） △1 砂糖(㎏) 100 100.0 106.8 糖類 製造燃料 △1 異性化糖(㎏) 100 100.0 125.0 販売数量 車両燃料 △1 重油(L) 100 115.5 179.3 製造燃料 合計 △3 天然ガス(㎡) 100 106.7 122.2 △10 車両燃料 軽油(㎏) 1
Slide 20: 中間期決算 － エリア別の状況
中間期決算（１-６月） － エリア別の状況 （単位：千C/S、百万円、％） 計画比 前年比（組替後） 計画 実 績 増 減 増減率 前年 増 減 増減率 販売数量 41,508 40,213 △ 1,295 △ 3.1 40,226 △ 13 0.0 C ｴ ﾘ C 売上高 88,612 83,796 △ 4,815 △ 5.4 86,296 △ 2,500 △ 2.9 W ｱ 売上総利益 39,734 36,995 △ 2,738 △ 6.9 38,575 △ 1,580 △ 4.1 J 営業利益 2,932 2,329 △ 602 △ 20.5 2,742 △ 412 △ 15.0 近 販
Slide 21: 下半期計画
ll. RAR ST ey
Slide 22: 下半期 販売数量計画（７-12月）
下半期 販売数量計画（７-12月） （単位：千ケース、％ ） 2007年 2008年 下半期 下半期 前年比 計画 ※1 実績 増減 増減率 CCWHエリア内 99,701 104,479 +4,778 +4.8 ※1）計画は2008年8月4日付けで発表した業績予想値に基づく数値 ブランド別販売計画 チャネル別販売計画 2007年 2008年 下半期 2007年 2008年 下半期 下半期 前年比 下半期 前年比 計画 計画 実績 増減 増減率 実績 増減 増減率 コカ・コーラ 9,586 10,100 514 +5.4 ベンディング 30,987 33,270 +2,284 +7.4 最 ジ
Slide 23: 下半期 業績予想（７-12月）
下半期 業績予想（７-12月） （単位：百万円、 ％） 2007年 2008年 下半期 2007年 2008年 下半期 下半期実績 計画 前年比 下半期 前年比 （組替後）※2 ※1 増減 増減率 実績 増減 増減率 売 上 高 216,654 223,700 7,045 3.3 216,654 7,045 3.3 売 上 総 利 益 92,424 96,000 3,575 3.9 92,424 3,575 3.9 営 業 利 益 11,880 12,800 919 7.7 11,918 881 7.4 経 常 利 益 12,604 13,700 1,095 8.7 12,641 1,058
Slide 24: 下半期 業績予想増減要因 － 前年比
下半期 業績予想（７-12月）増減要因 － 前年比 2007年 2008年 （単位：億円） 実績 計画 増減額 増減要因 増減額 売上高 ・販売数量の増 + 85.2 ・セールスミックスによる増 + 25.4 ・受託事業の増 + 0.8 （うち、糖類高騰の影響） (△1.6) ・その他関係会社の増減等 + 9.8 2,167 2,237 70 ・子会社売却による影響 △ 50.7 売上総利益 ・販売数量の増 + 35.8 ・セールスミックスによる増 + 7.2 ・その他関係会社の増減等 + 11.7 ・子会社売却による影響 △ 10.5 ・CCNBCからの商品購入価格の増 △ 8.1 ・受託事
Slide 25: 下半期活動のポイント
下半期活動のポイント 北京オリンピックを最大限活用した 夏季最盛期におけるセールス拡大 ¾オリンピックの訴求強化による最重点ブランドの拡大 ¾オリンピックの訴求強化による最重点ブランドの拡大 セ セー ・コカ・コーラＴＭ ・コカ・コーラＴＭ ール ・アクエリアスＴＭ ・アクエリアスＴＭ ルス ・ジョージア ・ジョージア ス・ ・爽健美茶 ・ ・爽健美茶 シ シェェ アア・ ・利 利益 ¾全ての販売チャネルにおいて、 ¾全ての販売チャネルにおいて、 益の オリンピックを活用したＭＤ活動の徹底 の拡 オリンピックを活用したＭＤ活動の徹底 拡大 ・ベンディング ・ベンディング ⇒ VPM向上 VPM
Slide 26: 炭酸飲料の強化
炭酸飲料の強化 ¾北京オリンピックを活用したMD活動の徹底 ¾新商品投入による炭酸飲料の顧客拡大 ¾オリンピックプロモーションの露出強化 重点活動 ¾コカ・コーラ/コカ・コーラゼロ増量缶、 2.0LPETの展開強化 ¾ファンタゼロレモン投入 オリピックプロモーション 増量缶 2.0LPET ファンタゼロレモン（7/14発売） 25
Slide 27: ジョージアの強化
ジョージアの強化 ¾基幹商品「ヨーロピアン」リニューアルによるセールス拡大 ¾秋季プロモーションによるブランド価値向上 ¾「ヨーロピアン」リニューアルの早期展開 ¾秋季プロモーションの訴求強化 重点活動 ¾増量缶の展開強化 ¾「ヴィンテージレーベル」リニューアルの早期展開 新ヨーロピアン（7/7発売） 秋季プロモーション（8/25～） 26
Slide 28: ベンディングの拡大
ベンディングの拡大 ¾オリンピック、ジョージア秋季プロモーションを活用した MD活動の徹底 ＶＰＭ向上 ¾夏季最盛期における増量缶の展開強化 （コカ・コーラ、アクエリアス、ジョージア） ¾ＩＴ活用によるオペレーションの強化（ロストセールス削減） ¾屋内を中心とする新規優良ロケーションの開発 台数拡大 ¾都市部の開発強化・・・M＆Aの推進等 ¾お得意さまとのコミュニケーション強化による引揚抑止 27
Slide 29: 下半期 営業利益達成のシナリオ（前年比）
下半期 営業利益達成のシナリオ（前年比） （単位：億円） ・受託事業 ： +５億円 （燃料/糖類高騰の影響を除く） ・その他関係会社 ： +１億円 コスト増加 ・CCNBCからの ・子会社売却による影響 ：△１億円 その他 （固定費） 商品購入価格の増 ：△８億円 ・燃料/糖類高騰の影響 ：△８億円 その他チャネル +５ チェーンストア △11 市況悪化 +５ の影響 ベンディング +４ ・コンビ ： +３億円 △16 ・リテール ： △１億円 +22 ・その他 ： +３億円 ・業務委託費の増 ：△５億円 ・広告宣伝費の増 ：△４億円 ・人件費の増 ：△２億円 ・減価償却費の増 ：△２億円 ・
Slide 30: 2008年通期業績予想（１-12月）
2008年通期業績予想（１-12月） （単位：百万円、 ％） 2007年 2008年 実績 年初計画 年初計画比 前年比 修正計画 組替後 ※2 ※1 増減 増減率 増減 増減率 売 上 高 409,521 425,000 412,300 △ 12,700 △ 3.0 2,778 0.7 売上総利益 175,208 181,800 175,400 △ 6,400 △ 3.5 191 0.1 営 業 利 益 15,492 17,000 16,000 △ 1,000 △ 5.9 507 3.3 経 常 利 益 16,929 18,500 17,500 △ 1,000 △ 5.4 570 3.4 当
Slide 31: 2008年営業利益達成のシナリオ
2008年営業利益達成のシナリオ（年初計画との比較） ¾燃料/糖類高騰による影響（△９億円）、子会社売却による影響（△２億円）等により、 営業利益を160億円（年初計画比△10億円）に修正 （単位：億円） 年初計画のシナリオ 修正計画のシナリオ <市況悪化の影響> ＜上半期差異の内容＞ ※対年初計画増減（年間） ・販売数量の減 △ 10 ・製造燃料 △4 会計処理 ・セールスミックス △ 21 ・車両燃料 △2 方法変更 ・コストの減少等 + 21 ・糖類 △3 市況の悪化 +5 △5 （燃料/原材料） ・市況の悪化 △3 計 △9 計 △ 13 基盤インフラ △11 コスト削減 整備 市況の
Slide 32: ７月の状況
７月の状況 ＜販売数量（前年比）の推移＞ （単位：％） トータル ベンディング 10 0 4月 第２四半期(4-6月) 5月 6月 7月第３四半期(7月-9月) ＜販売数量（前年比）＞ S C/ 8 千 ,9 0 + 2 2007年7月 2008年7月 31
Slide 33: 企業価値向上への取り組み
Ⅳ.企業価値向上への取り組み ①自己株式の取得 ②グループ再編の進捗 32
Slide 34: 自己株式の取得について
自己株式の取得について 会社法第165条第３項の規定により読み替えて適用される同法第156条の規定に基づき、 自己株式を買い受けることを決議 ¾目 的 ：資本効率の向上および経営環境の変化に対応した機動的な 資本政策の遂行を可能とするため ¾取得株式数 ：200万株(上限) ※発行済株式総数（除く自己株式）に対する割合 1.95％ ¾取得価額の総額 ：50億円(上限) ¾取得期間 ：2008年8月5日～9月30日 ＜2008年 自己株式取得状況＞ 取得期間 2月21日～3月17日 4月25日～6月30日 合計 取得株式数 1,500千株 1,874千株 3,374千株 取得価額総額 3,3
Slide 35: グループ再編 － 変革の方向性
グループ再編 － 変革の方向性 【CCWグループが抱える問題点】 ①市場実行力を最大にするための枠組みが不十分 世界のリーディングボトラーにむけて、 ②非効率かつ効果があがりにくい組織構成 CCWH、CCWJ、近畿社、三笠社の ③非効率な販売・物流モデル ４社統合を４月に決定し、推進中 【変革の方向性】 ①市場実行力の最大化 一気通貫体制の確立による ②SCM改革（機能強化） 戦略機能の強化 ③サポート機能の集約と強化 34
Slide 36: 変革の方向性① － 市場実行力の最大化
変革の方向性① － 市場実行力の最大化 トレードマーケティング チャネル型営業体制 実効性の高い戦略を構築する 戦略を実行し、ピクチャー・ オブ・サクセスを実現し 続ける セールスサポート/業務統括 トレードマーケティングと営業の 潤滑油の役割を果たす セールスアカデミー トレードマーケティングと 営業のレベルを向上させる 35
Slide 37: 変革の方向性① － 営業部門全体の機能図
変革の方向性① － 営業部門全体の機能図 営業機能 トレードマーケティング ルート・トゥ・マーケット （営業） トレード セールス セールス チャネル チャネル チャネル マーケ 間接業務 サポート アカデミー チェーンストア ベンディング Horeca/リテール ティング 広域 法人/ 法人/ ＴＭｺﾝﾄﾛｰﾙ 業績管理 間接業務 TM・全体企画 TM・全体企画 カスタマー 市場開発 市場開発 市場調査 販売ｼｽﾃﾑ ﾁｪｰﾝｽﾄｱ リジョン リジョン リジョン ﾍﾞﾝﾁﾏｰｸ 機器ｻｰﾋﾞｽ ﾍﾞﾝﾃﾞｨﾝｸﾞ 支店 支店 支店 ﾌﾞﾗﾝﾄﾞ ﾃﾚｾﾙ/ ﾃﾚｾﾙ/機器 Horeca/ H
Slide 38: 変革の方向性② － SCM改革
変革の方向性② ー SCM改革（ｺｶ･ｺｰﾗｼｽﾃﾑにおけるSCMの進化） 【コカ・コーラシステムにおける新たなSCMモデル】 ¾これまでのコスト削減や効率改善を可能にしたインフラを基盤に、 市場の変化に一層迅速・柔軟に対応できる体制へ移行する（2009年1月予定） 最適なサプライチェーンの組み合わせによる総合的なシナジー効果の実現 ・ボトラー社が担う地域単位SCM、ボトラーを跨ぐリージョナルSCM、海外のコカ・コーラシステムと連携した グローバルSCMを、それぞれの区分や目的に応じ柔軟に組み合わせることにより、更なる生産性の向上、 在庫削減、物流コストの低減等、あらゆる分野で総合的なシナジー
Slide 39: 変革の方向性② － 次世代SCMモデルの考え方
変革の方向性② ー SCM改革（当社の次世代SCMモデルの考え方） 【当社の考え方】 ¾ コカ・コーラシステムにおける新たなSCMの基本思想にそって、 当社による自主・自立したSCM体制を構築する。 〔コカ・コーラシステムの新たなSCMの基本思想〕 〔当社に必要なこと〕 • ４社統合後の新営業体制と密接に リスクとリターンが一体化し、各社毎に経営 判断ができるガバナンスが機能する構造 連動した新しいSCM体制 • 当社の製造資産、物流資産の有効 活用 各社/グループでのSCMを原則とするが、 シナジーを前提とした協力関係を構築する • SCM上の必要な機能の拡充 当社による自主・自立したSCM
Slide 40: 変革の方向性③ － サポート機能の集約と強化
変革の方向性③ ー サポート機能の集約と強化 ①一気通貫体制の構築 ⇒ バリューチェーンにおける一気通貫体制を構築することで、業務プロセス全体の 効率を高める ②サポート機能の集約 ⇒ サポート機能に関わるリソースを集中し効率化をはかると同時に、 サポート機能の業務品質向上による機能強化をはかる サポート機能の集約 生産性の向上 業務品質の向上 （効率化） （機能の強化） 39
Slide 41: 一気通貫体制の確立による戦略機能の強化
これらのことを通して 一気通貫体制の確立による戦略機能の強化 ¾間接部門を含むバリューチェーンを構成するすべての機能を一体としてとらえ、 お得意さま・お客さま基点で戦略の立案と実行を行う 「一気通貫体制」 を確立し、 戦略機能の強化と効率的な業務プロセスの構築をはかる。 ¾製品企画・開発の領域も、戦略機能の強化とあわせて影響力を行使する能力を持ち、 バリューチェーン全体での戦略機能の強化をはかる。 事業部門 お得意さま・お客さま 製品企画・ SCM 販売・マーケティング 開発 サービス 影響力 需給計画 マーケ 製造 物流 営業 配送 支援部門 ・調達 ティング チェック機能 経営サポート機能
Slide 42: ［参考］
［参 考］ 41
Slide 43: 2007年会計処理方法の変更について（１）
2007年会計処理方法の変更について（１） ¾減価償却方法を変更（2007年中間決算） ¾減価償却方法を変更（2007年中間決算） ≪内容≫ ≪内容≫ ◆販売機器の収益と費用の対応関係をより適正化させるため、旧定率法から新定額法に変更 ◆販売機器の収益と費用の対応関係をより適正化させるため、旧定率法から新定額法に変更 –期首に保有するすべての販売機器に対して定額法を適用 –期首に保有するすべての販売機器に対して定額法を適用 –期首時点で耐用年数を越えているものは、営業費用にて2007年から３期で均等償却 –期首時点で耐用年数を越えているものは、営業費用にて2007年から３期で均等償却 ≪変更の
Slide 44: 2007年会計処理方法の変更について（２）
2007年会計処理方法の変更について（２） ＜2007年会計処理方法変更による費用への影響額＞ （単位：百万円） 上半期 下半期 第1四半期 第2四半期 小計 第3四半期 第4四半期 下半期 年間 減価償却方法変更の影響 (旧定率法⇒新定額法） 711 △711 0 0 0 0 0 前払費用処理方法統一の影響 (一括償却⇒期間償却) 333 192 525 32 6 38 563 合計 1,044 △519 525 32 6 38 563 43
Slide 45: ブランド別・チャネル別構成比（第２四半期）
ブランド別・チャネル別構成比（第２四半期） 100％ 2007年 2008年 その他 31％ 34％ 35％ 46％ 47％ 35％ ブランド 一／綾鷹 5％ 6％ 5％ 5％ 9％ 8％ 8％ 7％ 爽健美茶 4％ 4％ 8％ 7％ 8％ 9％ 7％ 9％ アクエリアス 10％ 10％ 33％ 37％ 33％ 36％ ジョージア 22％ 22％ コカ・コーラ 10％ 10％ 10％ 10％ 10％ 10％ 販売数量 売上高 売上総利益 販売数量 売上高 売上総利益 100％ 2007年 2％ 2008年 2％ 7％ 5％ 13％ 6％ 5％ その他 14％ 4％ 4％ 15％ 10％ 15％
Slide 46: パッケージ別販売数量
パッケージ別販売数量 （単位：千ケース、％ ） 2008年 第２四半期（4-6月） 2008年 中間期（1-6月） 計画比 前年比 計画比 前年比 実績 実績 増減 増減率 増減 増減率 増減 増減率 増減 増減率 リターナブル 393 +10 +2.6 △4 △ 1.0 721 +25 +3.6 +9 +1.3 ボトル ワンウェイ 128 △19 △ 12.8 △1 △ 0.8 227 △29 △ 11.2 △2 △ 1.1 小計 520 △9 △ 1.6 △5 △ 1.0 948 △4 △ 0.4 +7 +0.7 ～350 1,936 △496 △ 20.4 △343 △ 15.0 4,5
Slide 47: 主なグループ会社の状況（中間期）
主なグループ会社の状況（中間期） （単位：百万円） 売 上 高 75,824 売 上 高 13,678 営 業 利 益 2,177 営 業 利 益 △ 75 コカ・コーラウエストジャパン 関西ビバレッジ 総 資 産 79,834 総 資 産 4,847 純 資 産 65,285 純 資 産 1,992 売 上 高 65,963 売 上 高 6,201 営 業 利 益 157 営 業 利 益 222 近畿コカ・コーラボトリング コカ・コーラウエストプロダクツ 総 資 産 76,944 総 資 産 2,660 純 資 産 63,589 純 資 産 183 売 上 高 12,718 売 上 高 6,
Slide 48: 業績の推移
業績の推移 （単位： 百万円） 98年 99年 00年 01年 02年 03年 04年 05年 06年 07年 08年計画 売上高 117,991 164,731 207,827 226,111 247,737 240,825 253,248 245,874 327,821 409,521 412,300 営業利益 12,533 15,160 17,449 16,634 16,704 19,638 16,860 11,830 12,321 16,056 16,000 経常利益 12,510 15,889 18,516 16,021 17,005 19,895 17,065 12,256 13,
Slide 49: 経営指標の推移
経営指標の推移 ＜営業利益／営業利益率＞ ＜純資産／自己資本比率＞ 25,000 10 250,000 85 8.2 営業利益率 自己資本比率 83.2 営業利益 純資産 82.1 20,000 6.7 8 200,000 83 81.0 80.6 80.5 15,000 4.8 6 150,000 250,463 81 19,638 3.8 3.9 173,608 254,025 10,000 16,860 4 100,000 165,454 167,036 79 11,830 16,056 5,000 12,321 2 50,000 77 0 0 0 75 （百万円） 03年 04年 05
Slide 50: CCWグループ経営体制（主な事業内容）
CCWグループ経営体制（主な事業内容） ＣＣWJエリア コカ・ コカ・コーラウエストジャパン (2) （飲料の販売） コーラウエストホールディングス 西日本ビバレッジ （自動販売機によるマーケットの開発およびオペレーション業務、他社商品含む） ＣＣＷＪセールス （自動販売機のオペレーション業務および販売配送、コカ・コーラ社商品のみ） 近畿エリア 近畿コカ・コーラボトリング (3) （飲料の販売） 関西ビバレッジサービス （自動販売機によるマーケットの開発およびオペレーション業務、他社商品含む） ネスコ （アミューズメント業界を中心とした自動販売機のオペレーション業務） カディアック （関西国際
Slide 51: 日本のコカ・コーラシステム － 出資関係
日本のコカ・コーラシステム － 出資関係 出資 ※ （ ） は議決権比率 （2008年1月現在） ＴＣＣＣ／ＣＣＪＣと ⑤ ボトラー各社の共同出資会社 コカ・コーラ コカ・コーラウエスト ナショナル ホールディングス（株） （3.9％） （25.0％） （CCWH） ビバレッジ（株） ① (CCNBC） （株）コカ・コーラ 東京研究 ⑥ （20.0％ ザ コカ・コーラ （100％） 開発センター ） カンパニー （CCTR&D） コカ・コーラ （TCCC） 南九州コカ・コーラ ④ アイ・ビー・エス（株） （15.0％） ボトリング（株） ② （CCIBS) ⑦ コカ・コーラ コカ・コーラ セン
Slide 52: コカ・コーラ関連企業とその役割
コカ・コーラ関連企業とその役割 ①コカ・コーラウエストホールディングス株式会社 (CCWH) ⑥コカ・コーラ ナショナル ビバレッジ株式会社 (CCNBC) 2006年7月にコカ･コーラウエストジャパン株式会社と近畿コカ･ 日本のコカ・コーラシステムにおける全国サプライチェーンマ コーラボトリング株式会社の経営統合により誕生した日本最大の ネージメント（SCM）構築のために、ザ コカ・コーラ カ ンパ ボトラー。2007年3月に南九州コカ・コーラボトリング株式会社と ニーおよび全ボトラー社の共同出資により2003年4月に設 資本業務提携を行う。 立、2003年10月より事業開始。原材料・資材の
Slide 53: 用語の解説
用語の解説 用語 解説 チャネル ・ベンディング 自動販売機を通じてお客さまに商品を届けるビジネスのこと（小売業） ・チェーンストア スーパーマーケットにおけるビジネスのこと（卸売業） ・コンビ コンビニエンスチェーン店の手売りマーケットにおけるビジネスのこと ・リテール 一般食料品店、酒屋などの手売りマーケットにおけるビジネスのこと ・フードサービス 外食マーケットにおいて、シロップ販売を行うビジネスのこと ベンディング関係 ・レギュラー方式設置自販機 お得意さまが管理されている､当社無償貸与の自販機（当社がお得さまへ卸売した商品を販売） ・フルサービス方式設置自販機 当社が直接設置し､管理
Slide 54: 将来見通しに関する注意事項
将来見通しに関する注意事項 この資料に掲載しております当社の計画および業績の見通し、戦略な どは、発表日時点において把握できる情報から得られた当社の経営 者の判断に基づいています。あくまでも将来の予測であり、下記に掲 げております様々なリスクや不確定要素により、実際の業績と大きく異 なる可能性がございますことを、予めご承知おきくださいますようお願 い申し上げます。 ・市場における価格競争の激化 ・事業環境をとりまく経済動向の変動 ・資本市場における相場の大幅な変動 ・上記以外の様々な不確定要素 53
Coca-Cola West Holdings — H1 2008 Earnings Presentation on 6ix