Slide 1: Wyniki 4Q 2018
ten square games Wyniki 4Q 2018 Marzec 2019
Slide 2: Wyniki 2018 – zrealizowane cele z IPO
Wyniki 2018 – zrealizowane cele z IPO Przychody EBITDA Wynik netto (mln zł) (mln zł) (mln zł) 115 x4 45 X4.5 36 26 mln - cel MSOP 27 17 11 8 5 3 2016 2017 2018 2016 2017 2018 2016 2017 2018 • Globalny Sukces Fishing Clash • Poszerzony pipeline produkcyjny • Znaczne przekroczenie celu EBITDA 2
Slide 3: Ten Square Games – lider hobbystycznych gier F2P
Ten Square Games – lider hobbystycznych gier F2P 160 osób Gry F2P ~ 90% DOŚWIADCZONY ZESPÓŁ SZEROKIE PORTFOLIO SPRZEDAŻY POZA POLSKĄ 88,8 mln zł 16,5 mln zł 4,9 mln zł sprzedaż 2018 sprzedaż 2018 sprzedaż 2018 3
Slide 4: Fishing Clash – najbardziej popularna gra wędkarska w 2018
Fishing Clash – najbardziej popularna gra wędkarska w 2018 Top Grossing Games – miesięczne przychody net* 1 CANDY CRUSH SAGA $59m 10 GOLF CLASH $36m 100 HOME DESIGN MAKEOVER $5m 3.5 mld ZŁOWIONYCH RYB 140 mln POJEDYNKÓW FISHING CLASH $1.8m 125 21 mln GRACZY 250 FAMILY FARM SEASIDE $1.3m 70 mln PACZE
Slide 5: Wyniki 4Q 2018
Wyniki 4Q 2018 5
Slide 6: Wyniki kwartalne 2017-2018
Wyniki kwartalne 2017-2018 Przychody ze sprzedaży (mln zł) EBITDA Zysk netto x 4,3 r/r x 4,15 r/r x 3,8 r/r 13,7 41,6 16,7 reklamy licencje mikropłatności 35,4 13,0 10,2 mln zł 23,9 7,5 8,9 6,4 5,0 14,4 mln zł 10,0 4,4 3,2 6,8 2,8 2,2 5,2 5,1 2,2 2,1 1,6 1,4 1Q'17 2Q'17 3Q'17 4Q'17 1Q'18 2Q'18 3Q'18
Slide 7: Podsumowanie 4Q 2018
Podsumowanie 4Q 2018 • Kolejny kwartał dobrych wyników finansowych • Fishing Clash głównym motorem wzrostu przychodów w 4Q 2018 • Let’s Fish beneficjentem know-how z Fishing Clash; Historyczne maksima zarówno w 4Q 2018 jak i w całym 2018 roku • 41,6 mln zł przychodów ze sprzedaży w 4Q 2018 – wzrost
Slide 8: Fishing Clash – dynamiczny wzrost płatności
Fishing Clash – dynamiczny wzrost płatności Płatności (tys. zł) x 12,7 r/r • 21% wzrost płatności kw/kw w 4Q 2018 pochodną rozwoju i 34 831 28 846 funkcjonalności gry 17 527 • Stabilizacja MAU w 4Q 2018 przy jednoczesnym wzroście ARPU 7 560 86 279 705 2 732 • Wprowadzanie ulepszeń gry m.in. nowe łow
Slide 9: Fishing Clash – marketing, który działa
Fishing Clash – marketing, który działa Płatności i wydatki na marketing (mln zł) 12,7 • Zgodne z przewidywaniami zachowanie płatności względem 11,4 11,8 wydatków reklamowych 10,8 10,9 10,1 10,3 • Zmniejszone wydatki marketingowe w listopadzie i grudniu z powodu sezonowo wyższych cen kampanii 8,4 ma
Slide 10: Let's Fish beneficjentem rozbudowy Know-How
Let’s Fish beneficjentem rozbudowy Know-How Bardzo dobry poziom przychodów w 7 roku historii. Płatności (tys. zł) • Rekordowy kwartał i rok w historii gry Let’s Fish 4 682 4 172 4 318 3 705 3 749 • 16,5 mln PLN przychodów w 2018 roku w porównaniu 3 238 2 909 do 12,8 mln PLN w 2017– wzrost o 28% r/r
Slide 11: Wild Hunt – kolejna dobra gra z potencjałem długowieczności
Wild Hunt – kolejna dobra gra z potencjałem długowieczności Płatności (tys. zł) • Dynamiczny 420% wzrost przychodów w 4Q 2018 r/r związany x 5,2 r/r z ulepszeniem mechaniki gry na bazie doświadczeń z Fishing 2 021 Clash 1 265 926 • 4,9 mln zł przychodów w 2018 roku w porównaniu do 668 0,9 mln zł w 2
Slide 12: Wysoka dynamika przychodów ze sprzedaży
Wysoka dynamika przychodów ze sprzedaży Wysoka dynamika przychodów dzięki wysokiej monetyzacji gier mobilnych, głównie Fishing Clash Przychody ze sprzedaży (tys. zł) Struktura geograficzna i produktowa przychodów 6% 11% Ameryka Północna Fishing Clash x 4,15 r/r 41 551 38% Europa Pozostałe 4Q 2018 Az
Slide 13: Koszty operacyjne pod kontrolą
Koszty operacyjne pod kontrolą Koszty operacyjne bez kosztów sprzedaży Koszty sprzedaży Koszty wytworzenia Marketing Koszty ogólnego zarządu • Stabilny poziom kosztów wytworzenia Prowizje (głównie koszty utrzymania zespołów Revenue share growych oraz amortyzacja aktywnych Pozostałe tytułów) oraz kos
Slide 14: Wyniki finansowe pochodną wzrostów sprzedaży
Wyniki finansowe pochodną wzrostów sprzedaży EBITDA Zysk netto x 3,8 r/r 16,7 13,0 • Dynamiczny wzrost wyników pochodną wzrostu sprzedaży i utrzymaniem x 4,3 r/r dyscypliny po stronie kosztowej 13,7 8,9 • Wzrost EBITDA o 28% kw/kw i 280% r/r 10,2 • Wzrost zysku netto 34% kw/kw i 328% r/r 6,4 mln zł
Slide 15: Wysoki cash flow przekłada się na wzrost gotówki na bilansie
Wysoki cash flow przekłada się na wzrost gotówki na bilansie Cash flow Struktura bilansu 1Q'17 2Q'17 3Q'17 4Q'17 1Q'18 2Q'18 3Q'18 4Q'18 1Q'17 2Q'17 3Q'17 4Q'17 1Q'18 2Q'18 3Q'18 4Q'18 12,0 • Rosnący cash flow operacyjny 13,5 pochodną osiągniętych wyników 17,6 finansowych 39,8 mln zł mln zł 9,8 11,8
Slide 16: Strategia
Strategia 16
Slide 17: Strategia – budujemy portfolio gier utrzymywanych latami
Strategia – budujemy portfolio gier utrzymywanych latami IPO Mobile First Let’s Fish 17
Slide 18: Szeroki, zdywersyfikowany pipeline nowych projektów
Szeroki, zdywersyfikowany pipeline nowych projektów Spółka posiada komfort wydawniczy do końca 2020 Live H5 Games for Product A women Liczba Projektów Games for 2019 Product B Hobby women 2020 Soft Launch Global Launch Pomysły Pre-produkcja Produkcja Czas 18
Slide 19: Nowa gra Hobbystyczna
Nowa gra Hobbystyczna Gra bazująca na doświadczeniach z Fishing Clash w tematyce outdorowo - symulacyjnej 19
Slide 20: Kontakt IR
Kontakt IR CC GROUP Tomasz Pelczar e-mail: tomasz.pelczar@ccgroup.pl tel. +48 697 613 011
Slide 21: Zastrzeżenia prawne
Zastrzeżenia prawne Niniejsza prezentacja („Prezentacja”) została przygotowana przez Ten Square Games S.A. („Spółka”) wyłącznie w celu informacyjnym na potrzeby klientów i akcjonariuszy Spółki oraz analityków rynku i w żadnym przypadku nie może być traktowana jako proponowanie nabycia papierów warto
Slide 22: Załączniki
Załączniki
Slide 23: Podsumowanie wyników
Podsumowanie wyników Wybrane pozycje RZiS w tys. PLN 1Q’17 1Q’18 r/r 2Q’17 2Q’18 r/r 3Q’17 3Q’18 r/r 4Q’17 4Q’18 r/r Przychody ze sprzedaży 5 171 14 400 178% 5 055 23 871 372% 6 794 35 436 422% 10 012 41 551 315% Fishing Clash 86 7 560 8 656% 279 17 527 6 189% 705 28 846 3 993% 2 732 34 831 1 175% L
Slide 24: Struktura geograficzna sprzedaży
Struktura geograficzna sprzedaży w tys. PLN 1Q’17 1Q’18 r/r 2Q’17 2Q’18 r/r 3Q’17 3Q’18 r/r 4Q’17 4Q’18 r/r Ameryka Północna 1 162 4 822 315% 1 247 10 938 777% 1 581 15 732 895% 2 672 16 254 508% Europa 2 962 6 404 116% 2 626 8 818 236% 3 685 14 597 296% 5 222 19 344 270% Polska 919 1 556 69% 729 1
Slide 25: Zmiany zasad rachunkowości
Zmiany zasad rachunkowości Zmiany w księgowaniu przychodów ze sprzedaży zgodnie ze zmianami standardu MSSF15 „Przychód powstaje w momencie, gdy kontrola nad usługami przechodzi w ręce klienta” • Płatność -> gracz kupuje wirtualną walutę Płatność Przychody ze sprzedaży • Przychód ze sprzedaży -> grac