Intact Financial Corporation · TSX:IFC
Intact Financial — Intact Corporation financière — Merger or Acquisition (May 2011)
15 slides from Intact Financial's merger presentation, May 31, 2011
Slide 1: L’acquisition de AXA Canada par Intact
Intact Corporation financière (TSX : IFC) L’acquisition de AXA Canada par Intact Devenir un assureur de dommages canadien de calibre mondial Le 31 mai 2011
Slide 2: Énoncés prospectifs et mise en garde
Énoncés prospectifs et mise en garde Certains énoncés inclus dans le présent document concernant les projets et les intentions, les attentes et les résultats, les niveaux d’activité, le rendement, les objectifs ou les accomplissements actuels et futurs de la société ou tout autre événement à venir o
Slide 3: Énoncés prospectifs et mise en garde
Énoncés prospectifs et mise en garde Mise en garde Cette présentation ne constitue ni ne fait partie d’aucune offre de vente ou sollicitation d’une offre d’achat ou de souscription de quelque titre que ce soit. Cette présentation ou toute partie de celle-ci ne peut servir de base ni être invoquée re
Slide 4: L’acquisition de AXA Canada par Intact : Devenir un assureur de dommages canadien de calibre mondial
L’acquisition de AXA Canada par Intact : Devenir un assureur de dommages canadien de calibre mondial Une complémentarité stratégique élevée Une transaction financièrement attrayante • Renforce le leadership d’Intact de plus de 40 % • La direction s’attend à un taux de rendement • Optimise nos compét
Slide 5: Une position de leadership
Une position de leadership Les dix plus importants assureurs de dommages canadiens en termes des primes directes souscrites en 2010 (en milliards de dollars ) 6,5 6,5 3,3 3,3 2,4 2,4 2,3 2,4 2,4 2,3 2,0 2,0 2,0 1,9 2,0 1,9 1,7 1,6 1,7 1,6 Pro forma Aviva TD RSA Co- AXA Waw anesa State Farm Economica
Slide 6: Une performance accrue
Une performance accrue Rendement des capitaux propres (2010) Ratio combiné (2010) Intact 14,9 % Intact 94,8 % Top 20 ajusté* 3,2 % Top 20 ajusté* 105,0 % Écart favorable 11,7 % Écart favorable 10,2 % *Sans AXA *Sans AXA Maintenir un écart favorable par rapport aux 20 plus importants assureurs de dom
Slide 7: Une transaction financière attrayante
Une transaction financière attrayante Prix d’achat 2,6 milliards de dollars au comptant1 Secteurs d’activité Assurance de dommages | Assurance de personnes | Distribution Multiples de l’achat (2010 = base) Ratio prix/valeur comptable2 = 1,8x | Ratio prix/bénéfices3 = 11,6x Taux de rendement interne
Slide 8: L’acquisition d’AXA Canada accroîtra notre expertise
L’acquisition d’AXA Canada accroîtra notre expertise • Offre une gamme de produits d’assurance de dommages et d’assurance de personnes par l’entremise d’un réseau de 1 300 courtiers et de 2 700 conseillers indépendants en assurance • 6e assureur de dommages en importance au Canada avec une part de m
Slide 9: AXA Canada : une entreprise hautement performante
AXA Canada : une entreprise hautement performante Faits saillants financiers des activités d’assurance de dommages d’AXA Canada1 (en millions de dollars) Primes directes souscrites Résultat net et RCP Ratio combiné 20% $350 (en milliards $CA) 18 % 18% (en millions $CA) 17 % 18% 17% 17 % 17% $300 Rat
Slide 10: IFC + AXA : une combinaison gagnante
IFC + AXA : une combinaison gagnante − Une plus grande stabilité des résultats en raison d’une diversification accrue : ~ Atteinte d’un important objectif stratégique en assurance des entreprises ~ Moins de dépendance à l’égard de l’assurance automobile des particuliers ~ Meilleure répartition géogr
Slide 11: Une acquisition synergique et rentable
Une acquisition synergique et rentable − À la suite de l’acquisition, l’entreprise s’attend à des synergies opérationnelles annuelles de 100 millions $ (après impôts) − Les synergies viendront principalement de la réduction des frais d’exploitation et de placement : ~ Économies reliées aux systèmes
Slide 12: Une structure de capital optimale
Une structure de capital optimale Sources de financement : ¾ Capital excédentaire 377 millions $ Capital au-dessus du TCM de 200 % ¾ Émission d’actions 923 millions $ Reçus de souscription ¾ Financement 1 300 millions $ Facilités de crédit non gar. de 1er rang 2 600 millions $ Financement converti e
Slide 13: Un assureur de dommages canadien de calibre mondial
Un assureur de dommages canadien de calibre mondial Une complémentarité stratégique élevée qui combinera des approches disciplinées en tarification, souscription et indemnisation et renforcera la distribution à réseaux multiples • L’avantage que confère l’augmentation de notre envergure nous permett
Slide 14: Questions et réponses
Questions et reponses [intact] = 13
Slide 15: Pour joindre le Service des relations avec les investisseurs
Pour joindre le Service des relations avec les investisseurs Dennis Westfall Directeur des relations avec les investisseurs Téléphone : 416 341 1464, poste 45122 Cellulaire : 416 797 7828 Courriel : Dennis.Westfall@intact.net Courriel : ir@intact.net Téléphone : 416 941 5336 ou 1 866 778 0774 (sans
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