Seb Sa · EURONEXT:SK
Seb Sa — Groupe SEB — Shareholder Meeting (May 2016)
123 slides from Seb Sa's shareholder meeting presentation, May 19, 2016
Slide 1: Assemblée Générale Mixte 2016
Assemblée Générale Mixte 2016 Paris – 19 mai 2016 Retrouvez le webcast de la réunion sur www.groupeseb.com AIRBAKE I ALL-CLAD I ARNO I ASIAVINA I CALOR I CLOCK I IMUSA I KRUPS I LAGOSTINA I MAHARAJA WHITELINE I MIRRO MOULINEX I OBH NORDICA I PANEX I ROCHEDO I ROWENTA I SAMURAI I SEB I SUPOR I TEFAL
Slide 2: Avertissement
Avertissement Cette présentation peut contenir des informations de nature prévisionnelle relatives à la situation financière, aux résultats, aux métiers, à la stratégie et aux projets du Groupe SEB. Même si le Groupe SEB estime que ces déclarations reposent sur des hypothèses raisonnables, elles ne
Slide 3: Agenda
1. Réalisations 2015 2. Activité et Résultats 2015 3. Ventes T1 2016 et perspectives 4. Informations préalables au vote des résolutions Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 3
Slide 4: 1. Réalisations 2015
1. Réalisations 2015 Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 4
Slide 5: Chiffres-clés 2015
tcpc : taux de change et périmètre constants Chiffres-clés 2015 Chiffre d’affaires ROPA Publié A tcpc 4 770 M€ 428 M€ 525 M€ + 8,0 % à tcpc + 16,3 % + 43,0 % + 12,1 % en € MOP 9,0 % MOP 11,4 % Résultat Net Endettement net au 31/12 206 M€ 316 M€ + 21,2 % - 137 M€ vs 2014 Dividende Dividende proposé 1
Slide 6: 2015 : une excellente année
2015 : une excellente année Croissance organique saine et équilibrée - Toutes régions - Toutes lignes de produits - Tous canaux de distribution Progression très forte des résultats - Effets devises négatifs plus que compensés - Moyens moteurs accrus, comme annoncé Réduction significative de la dette
Slide 7: Croissance toutes régions
Croissance toutes régions Pays matures + 7 % à tcpc 54 % Pays Top 20 86 % des ventes 46 % Pays émergents + 9,3 % + 9 % à tcpc Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 7
Slide 8: Croissance toutes lignes de produits
Croissance toutes lignes de produits Articles culinaires Confort domestique Préparation Soin du linge Plus gros des boissons contributeurs à la croissance Préparation des aliments Soin de la personne Cuisson électrique Entretien de la maison Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 8
Slide 9: Croissance tous canaux de distribution
Croissance tous canaux de distribution Canaux de distribution PURE PLAYERS SPECIALISTES GSA GRANDS MAGASINS MAGASINS TRADITIONNELS RETAIL GROUPE Top 30 Clients Environ 45 % des ventes + 12 % à tcpc Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 9
Slide 10: Nos engagements et réalisations 2015
Nos engagements et réalisations 2015 Objectifs Réalisé Maintenir la dynamique Investissement innovation 156 M€, + 7 % à tcpc Produits Investissement pub + marketing 390 M€, + 16 % à tcpc Redresser l’activité au Japon Ventes + 11 % à tcpc et reconquérir des PDM Gains PDM en bouilloires 52,4 %, Gain
Slide 11: Nos engagements et réalisations 2015
Nos engagements et réalisations 2015 Objectifs Réalisé Compenser à 100% les effets Effet devises sur ROPA - 100 M€ devises négatifs Croissance ROPA 2015 + 157 M€, + 43 % à tcpc Accélérer la génération de Génération de trésorerie d’exploitation 257 M€ trésorerie d’exploitation Amélioration du BFR : 2
Slide 12: 2. Activité et Résultats 2015
2. Activité et Résultats 2015 Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 12
Slide 13: 2. Activité et Résultats 2015
2. Activité et Résultats 2015 1. Ventes 2. Résultats Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 13
Slide 14: Ventes 2015 par zone géographique
Ventes 2015 par zone géographique Parités 2014 2015 tcpc courantes France 700 739 + 5,6 % + 5,6 % Autres pays EU occidentale 849 970 + 14,1 % + 9,7 % Amérique du Nord 496 599 + 20,8 % + 6,7 % Amérique du Sud 421 374 - 11,2 % + 3,4 % Asie Pacifique 1 132 1 453 + 28,3 % + 12,8 % Eur. Centrale, Russie
Slide 15: Croissance organique des ventes par trimestre
Croissance organique des ventes par trimestre Année 2013 2014 2015 en % + 5,4 % + 4,6 % + 8,0 % 12 10,0 10 9,4 2013 7,9 7,8 8 7,2 2014 6,2 2015 6 5,1 4,1 4,9 4 3,5 2,7 3,2 2 0 T1 T2 T3 T4 Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 15
Slide 16: Evolution des ventes, 2014 → 2015
Evolution des ventes, 2014 2015 En M€ +29 +149 +339 Croissance Effet devises Effet périmètre organique (OBH Nordica) 4 770 + 8,0 % + 3,5 % + 0,6 % 4 253 + 12,1% 2014 2015 Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 16
Slide 17: Impact devises sur les ventes 2015
Impact devises sur les ventes 2015 En M€ 150 T1 : 60M€ T2 : 67M€ + 149M€ T3 : 12M€ 100 T4 : 10M€ 50 0 -50 CNY USD GBP KRW JPY VND INR THB CHF EGP SGD CAD TRY UAH COP RUB BRL Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 17
Slide 18: Répartition des ventes du Groupe par zone géographique
Répartition des ventes du Groupe par zone géographique Europe France Centrale, 16 % Russie et 16 % autres pays 13 % 15 % Autres U.E. occidentale 20 % Asie 20 % Pacifique 30 % 27 % Amérique du Nord Amérique 13 % du Sud 12 % 8% Ventes 2014 10 % Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 18
Slide 19: intervenant
Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 19
Slide 20: Palmarès des 20 premiers pays
Palmarès des 20 premiers pays 11 matures 9 émergents USA Colombie JAPON ALLEMAGNE Canada CHINE Belgique Arabie Saoudite ROYAUME UNI BRESIL Turquie Mexique Pays-Bas ITALIE Corée du Sud RUSSIE ESPAGNE Pologne République Tchèque FRANCE 10 PREMIERS PAYS Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant
Slide 21: Russie
Russie Russie • Marché 2015 : - 30 % en volume - 15 % en valeur • Ventes Groupe stables à tcpc Hausses de prix Gain de part de marché en PEM + 1 pt Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 21
Slide 22: Brésil
Brésil • Marché : - 11 % en volume - 4 % en valeur • Ventes Groupe stables à tcpc Hausses de prix en PEM Gain de part de marché en PEM + 1,4 pt • Rentabilité sous pression Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 22
Slide 23: Chine
Chine • 1er pays du Groupe • Marché en croissance • Ventes Supor > 1 Mrd € + 17 % à tcpc PEM et Articles Culinaires Poursuite du développement rapide du e-commerce • Renforcement parts de marché n°1 en articles culinaires n°2 en PEM Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 23
Slide 24: France
France • Marché en croissance • Ventes Groupe + 5,6 % Toutes catégories, tous clients • Moyens moteurs + 20 % • Renforcement des parts de marché, PEM et articles culinaires Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 24
Slide 25: intervenant
Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 25
Slide 26: Palmarès 2015 par ligne de produits
Palmarès 2015 par ligne de produits Croissance des ventes en % à tcpc % 20 Entretien de la maison Confort Articles domestique culinaires Prép. boissons 8 Prép. aliments Soin du linge Cuisson électrique Soin de la 0 personne Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 26
Slide 27: Soin du Linge
Soin du Linge Effectis Compact Steam Easygliss / Ultraglide Plateforme technique commune Instant Control Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 27
Slide 28: Soin de la Maison
Soin de la Maison Intense Pure Air Silence Force 4A Silence Force Air Force Extrême Résultats annuels 2015 intervenant 28
Slide 29: Electrique Culinaire
Electrique Culinaire OptiGrill Cuiseur à riz à cuve Cuisine Companion sphérique Machine espresso automatique Bouilloires Cookeo Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 29
Slide 30: Articles Culinaires
Articles Culinaires Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 30 40
Slide 31: 2. Activité et Résultats 2015
2. Activité et Résultats 2015 1. Ventes 2. Résultats Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 31
Slide 32: Résultat Opérationnel d’Activité (ROPA)
Résultat Opérationnel d’Activité (ROPA) En M€ 2014 2015 En € tcpc Ventes 4 253 4 770 + 12,1 % + 8,0 % Frais opérationnels 3 885 4 342 Résultat Opérationnel 368 428 + 16,3 % + 43,0 % d’Activité (ROPA) MOP 8,7 % 9,0 % + 0,3 pt + 2,7 pts Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 32
Slide 33: Construction du ROPA
Construction du ROPA +40 -62 En M€ -10 +116 - -100 3 +73 525 +3 Effet Volumes Prix Productivité Moyens Frais 11,4 % Devises périmètre (OBH Mix Achats moteurs commerciaux Nordica) 428 et administratifs 9,0 % 368 8,7 % 2014 2015 2015 à tcpc Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 33
Slide 34: Résultat d’Exploitation
Résultat d’Exploitation En M€ 2014 2015 Résultat Opérationnel 368 428 + 16,3 % d’Activité (ROPA) Intéressement et (33) (31) participation Autres produits et charges (21) (26) d’exploitation Résultat d’exploitation 314 371 + 18,4 % Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 34
Slide 35: Résultat Net
Résultat Net En M€ 2014 2015 Résultat d’exploitation 314 371 + 18,4 % Charges d’intérêt (31) (28) Autres charges financières (18) (20) Impôts (71) (82) Intérêts minoritaires (24) (35) Résultat net part du Groupe 170 206 + 21,2 % Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 35
Slide 36: Bilan simplifié
Bilan simplifié En M€ 31/12/2014 31/12/2015 Actif immobilisé 1 593 1 655 BFR d’exploitation 954 1 013 Total des actifs à financer 2 547 2 668 Fonds propres 1 725 1 908 Provisions 243 240 Autres actifs et passifs à CT 126 204 Dette financière nette 453 316 Total des financements 2 547 2 668 Assemblée
Slide 37: Des ratios d’endettement sains
Des ratios d’endettement sains Ratio au 31/12 1 Dette nette/fonds propres 0,7 0,5 0,6 0,5 0,5 0,5 0,4 0,2 0,3 0,3 0,2 0,1 0 05 06 07 08 09 10 11 12 13 14 15 Ratio au 31/12 Dette nette/EBITDA 1,9 1,7 2 1,3 1,3 1,3 0,9 1,0 0,6 0,6 0,3 1,2 0 05 06 07 08 09 10 11 12 13 14 15 Assemblée Générale Mixte – 1
Slide 38: Une architecture de financement solide
Une architecture de financement solide En M€ Autres lignes 50 Crédit syndiqué 560 Schuldschein 220 500 M€ à 7 ans nov. 2015 (échéance 25/11/2022) 500 Coupon : 2,375 % Emprunt obligataire 5 fois sursouscrit 300 2/3 des ressources > 1 an 1/3 des ressources < 1an Billets trésorerie 600 (Après rembo
Slide 39: 2015, une excellente année
2015, une excellente année Des performances excellentes Des avancées marquantes - Réorganisation : un COMEX renforcé - Acquisition d’OBH Nordica - Nouveau renforcement au capital de Supor - Transformation digitale du Groupe - Réparabilité Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 39
Slide 40: Réorganisation : un COMEX renforcé
Réorganisation : un COMEX renforcé Thierry de La Tour d’Artaise Bertrand Neuschwander Président Directeur Général Directeur Général Délégué Vincent Léonard Frédéric Verwaerde Directeur Général Adjoint, Directeur Général Asie Pacifique Finance Cyril Buxtorf Harry Touret Directeur Général EMEA Directe
Slide 41: Acquisition d’OBH Nordica
Acquisition N°1 d’OBH Nordica • Ventes 2014-2015 : 66 M€ (628 M SEK) N°1 N°1 • Position de premier plan en PEM en Scandinavie : 7 % de PDM • Très forte notoriété de la marque > 90 % • 4 200 points de vente Synergies potentielles / amorcées N°1 Produits Achats Commerciales Assemblée Générale Mi
Slide 42: Nouveau renforcement au capital de Supor
Nouveau renforcement au capital de Supor Accord de rachat de 50 millions d’actions soit 7,9 % du capital de Supor à la famille Su Prix unitaire de 29 RMB Coût de la transaction = 1 450 M RMB soit environ 200 M€ Finalisation mi-2016, sous réserve d’approbation par les autorités chinoises Flottant 17,
Slide 43: intervenant
Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 43
Slide 44: La transformation digitale du Groupe SEB est en cours
La transformation digitale du Groupe SEB est en cours • Elle impacte toutes les dimensions opérationnelles E-Commerce E-Communication Produits connectés • Elle demande une adaptation de notre organisation, de nos compétences, de nos systèmes 160 ambassadeurs 2 500 managers formés Assemblée
Slide 45: Développement des ventes E-commerce
Développement des ventes E-commerce • Plan commercial dynamisé 15 % des ventes du Groupe (12 % en 2014) • Relations E-Commerçants renforcées Contenu digital enrichi sur 100 % des nouveaux produits Bouton « Acheter » sur tous nos sites de marques (650 000 contacts et 5 % de conversion) Assemblé
Slide 46: Amélioration de l’efficience media
Amélioration de l’efficience media • Accroissement du média digital 18 % de l’investissement publicitaire (+ 6 pts vs 2014) • Nouveaux sites de marques, tous compatibles mobiles 37 M visites, + 20 % vs 2014 Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 46
Slide 47: Enrichissement de l’offre connectée
Enrichissement de l’offre connectée • Plan produits renforcé 10 produits connectés en 2015/16 • Un succès avéré : Cookeo Connect Près de 50 000 appareils vendus depuis son lancement fin 2014 226 000 applications téléchargées 70 000 utilisateurs uniques /mois Assemblée Générale Mixte – 19 mai
Slide 48: intervenant
Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 48
Slide 49: Le Groupe SEB, précurseur de la réparabilité
Le Groupe SEB, précurseur de la réparabilité Le Groupe SEB privilégie depuis de nombreuses années la conception de produits réparables. • En 2015, 97 % de ses produits étaient réparables • Engagement sur 10 ans dans toute l’Europe Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 49
Slide 50: Un réel engagement
Un réel engagement • Pièces détachées 5,7 millions de pièces stockées 40 000 références disponibles pendant 10 ans après l’arrêt de la fabrication Disponibilité des pièces en 48 / 72 h Baisse des prix (- 30 % depuis 2012) • 6 500 réparateurs formés dans le monde Assemblée Générale Mixte – 19
Slide 51: Une communication forte
Une communication forte • Forte visibilité média • Mise en avant sur nos emballages • Déploiement international • Nouvelle campagne presse en septembre 2016 Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 51
Slide 52: Des résultats tangibles
Des résultats tangibles • Amélioration de la qualité et de la durée de vie des produits • Fidélisation des consommateurs • + 24 % de réparations hors garantie en Europe en 2 ans Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 52
Slide 53: Des pistes pour demain
Des pistes pour demain • Impression 3D de pièces détachées « Fabrication » à la demande Simplification de la gestion des stocks Augmentation de la durée de disponibilité Satisfaction accrue des consommateurs • Auto-réparation 3 centres ouverts en 2015 À domicile Assemblée Générale Mixte
Slide 54: 3. Ventes T1 2016 et perspectives
3. Ventes T1 2016 et perspectives Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 54
Slide 55: Chiffres clés du T1 2016
Chiffres clés du T1 2016 Chiffres d’affaires 1 115 M€ + 2,3 % en € + 5,1 % à tcpc ROPA publié tcpc 93 M€* 138 M€ + 1,1 % + 50 % Dette nette au 31/03 184 M€ - 132 M€ vs 31/12/2015 * Après impact devises de - 45 M€. Effet périmètre neutre Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 55
Slide 56: Ventes T1 2016 par zone géographique
Ventes T1 2016 par zone géographique (nouvelle organisation continentale) Parités T1 2015 T1 2016 tcpc courantes EMEA 483 508 + 5,2 % + 5,3 % Europe occidentale 336 359 + 6,9 % + 4,3 % Autres pays 147 149 + 1,2 % + 7,4 % AMERIQUES 199 165 - 17,3 % - 5,5 % Amérique du Nord 117 100 - 14,2 % - 12,4 % A
Slide 57: Evolution des ventes T1 2015 → 2016
Evolution des ventes T1 2015 2016 -39 +9 En M€ +56 Croissance Effet Effet périmètre organique devises (OBH Nordica) + 5,1 % - 3,6 % + 0,8 % 1 115 1 089 + 2,3 % T1 2015 T1 2016 Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 57
Slide 58: Impact devises sur les ventes du T1 2016
Impact devises sur les ventes du T1 2016 En M€ - 39 M€ 2 0 -2 -4 -6 -8 -10 -12 -14 MXN USD RUB INR EGP CNY JPY TRY COP BRL UAH CAD ARS Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 58
Slide 59: Guidance 2016 : Confirmation des objectifs
Guidance 2016 : Confirmation des objectifs Un début d’année 2016 très encourageant Sur la base des parités actuelles, effet devises sur le ROPA 2016 estimé à - 120 M€ Le Groupe SEB confirme ses objectifs pour 2016 Réaliser à nouveau une croissance organique 2016 des ventes Assurer une nouvelle p
Slide 60: intervenant
Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 60
Slide 61: EMSA : la société
EMSA : la société Savoir-faire et notoriété • Société allemande fondée en 1949 – Siège social à Emsdetten • Cœur de métier : articles et accessoires de cuisine Carafes et « mugs » isothermes Ustensiles de cuisines (spatules, saladiers…) Boîtes de conservation • Très forte notoriété de la marqu
Slide 62: EMSA : les produits
EMSA : les produits Fonctionnalité et design Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 62
Slide 63: intervenant
Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 63
Slide 64: Résultat net par action et dividende
Résultat net par action et dividende Dividende + 6,9 % par an en moyenne € 4,81 4,54 4,01 4,08 4,14 4 3,45 3,18 3,13 2,92 2 1,78 1,39 1,44 1,54* 1,17 1,25 1,32 0,93 0,94 1,04 0,85 0 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 Résultat Net dilué par action Dividende * Proposé Assemblée Générale
Slide 65: Parcours boursier sur 10 ans
Parcours boursier sur 10 ans 100 Cours au 18 mai : 97,83 € Capitalisation boursière : 4 908 M€ 90 + 219 % 80 70 60 50 40 - 10 % 30 20 10 SEB 0 CAC 40 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 65
Slide 66: Rendement brut annuel d’un placement en actions SEB
Rendement brut annuel d’un placement en actions SEB Base cours de clôture au 31/12/2015 : 94,60 € 10 ans 5 ans 2 ans 1 an Cours d’investissement 30,67 € 77,73 € 65,70 € 61,57 € au 31/12 Taux de rendement + 14,4 % + 6,1 % + 22,3 % + 56,4 % Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 66
Slide 67: 4. Informations préalables au vote des résolutions
4. Informations préalables au vote des résolutions Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 67
Slide 68: intervenant
Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 68
Slide 69: Répartition du capital
Répartition du capital 31/12/2015 : 50,2 M actions Actionnaires Auto-detention individuels 2,1 % français 4,6 % Actionnaires Groupe étrangers Fondateur 27,7 % 41,3 % Flottant = 43 % du capital Investisseurs français 10,7 % Salariés FFP Invest FSP 3,3 % 5,0 % 5,3 % * Dont FÉDÉRACTIVE, holding de cont
Slide 70: Répartition des droits de vote
Répartition des droits de vote Votes effectifs en AGE : 71,4 M Actionnaires individuels Actionnaires français étrangers 4,5 % 19,7 % Groupe Fondateur 56,0 % Investisseurs français 8,8 % Salariés 3,8 % FFP Invest 3,5 % FSP 3,7 % * Dont FÉDÉRACTIVE, holding de contrôle de participation patrimoniale, e
Slide 71: Conseil d’administration
Conseil d’administration 15 Membres 5 5 53 ans 4 ans Indépendants Femmes Age moyen Durée mandat 7 91% Réunions en 2015 Taux de présence Assemblée Assemblée Générale Générale Mixte 2016 – 19 mai 2016 intervenant 71 71
Slide 72: Comité de Contrôle
Comité de Contrôle 4 Membres 1995 2 3 92% Création Indépendants Réunions Assiduité Jérôme Wittlin Catherine Pourre Christian Peugeot Hubert Fèvre VENELLE FSP FFP INVEST FÉDÉRACTIVE INVESTISSEMENT Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 72
Slide 73: Comité des Nominations et des Rémunérations
Comité des Nominations et des Rémunérations 4 Membres 1995 2 4 100% Création Indépendants Réunions Assiduité Damarys Braida Jean-Noël Pascal Girardot Bruno Bich VENELLE Labroue FÉDÉRACTIVE INVESTISSEMENT Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 73
Slide 74: intervenant
Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 74
Slide 75: 4e, 5e, 6e résolutions : Renouvellement de mandats
4e, 5e, 6e résolutions : Renouvellement de mandats pour 4 ans Thierry de La Tour d’Artaise • 61 ans • Président Directeur-Général de SEB S.A. depuis 2000 • Administrateur et membre du Comité des Nominations et de la Gouvernance de LEGRAND, Représentant Permanent de SOFINACTION (administrateur de CIC
Slide 76: Jérôme Lescure (Nomination)
7e résolution : Nomination de Jérôme Lescure en remplacement de Jérôme Wittlin pour 4 ans Jérôme Lescure (Nomination) • 55 ans • Président d’APICAP société de gestion de fonds dédiés à l’investissement dans des PME • Président de CAMSEL Groupe industriel de 1ère transformation du bois • Administrate
Slide 77: 8e résolution : Renouvellement des engagements réglementés
8e résolution : Renouvellement des engagements réglementés relatifs à Thierry de La Tour d’Artaise Indemnité de rupture • Dispositif (indemnité et maintien des stock-options) approuvé par + l’AG du 4 mai 2007. Modalités de conservation • Approbation renouvelée par l’AG le 13 mai 2009 (critères de de
Slide 78: 9e résolution : Fixation du montant des jetons de présence
9e résolution : Fixation du montant des jetons de présence Montant et allocation Montant et allocation 2015 2016 Décision de l’AG du 17 mai 2011 Proposition aux actionnaires Enveloppe de 450 000 € Enveloppe 540 000 € Fonction Part fixe Part variable Fonction Part fixe Part variable Administrateur 12
Slide 79: Rémunération des dirigeants : principes et structure
10e et 11e résolutions : Avis de l’Assemblée sur les éléments de rémunération des dirigeants mandataires sociaux au titre de l’exercice 2015 Principes Structure • La politique de rémunération s’inscrit dans • Les différents éléments forment une le respect des principes suivants : structure équilibré
Slide 80: 10e résolution : Eléments de rémunération du PDG en 2015
10e résolution : Eléments de rémunération du PDG en 2015 Rémunération perçue en 2015 Rémunération Actions de Jetons de Rémunération fixe variable versée en performance Avantages en présence versés versée en 2015 2016 au titre de attribuées en nature 2015 en 2015 l’exercice 2015 2015 Conventions appr
Slide 81: 10e résolution : Eléments de rémunération du PDG en 2015
10e résolution : Eléments de rémunération du PDG en 2015 • Rémunération Annuelle K€ 2012 2013 2014 2015 Commentaires Part fixe 850 850 850 850 Stable (augmentation en 2016) Variable dû au titre de l’exercice 800 915 1 003 1 247 Bonus cible 100% Jetons de présence 24 24 24 24 Inchangé Avantages en na
Slide 82: 11e résolution : Eléments de rémunération du DGD en 2015
11e résolution : Eléments de rémunération du DGD en 2015 Rémunération perçue en 2015 Rémunération variable Actions de Rémunération fixe Avantages en nature versée en 2016 au titre performance versée en 2015 2015 de l’exercice 2015 attribuées en 2015 Conventions approuvées Régime de prévoyance Indemn
Slide 83: 11e résolution : Eléments de rémunération du DGD en 2015
11e résolution : Eléments de rémunération du DGD en 2015 • Rémunération Annuelle K€ 2014 2015 Commentaires Prorata à compter du 22 avril 2014 Part fixe 347 500 Base annuelle : 500 K€ identique en 2016 Variable dû au titre de l’exercice 326 583 Bonus cible de 80% Avantages en nature 5 8 Total 678 1 0
Slide 84: intervenant
Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 84
Slide 85: 14e résolution : Attribution d’actions gratuites sous conditions de performance
14e résolution : Attribution d’actions gratuites sous conditions de performance Enveloppe Part attribuée aux mandataires Conditions de Durée maximale performance d’autorisation sociaux 0,3410 % du capital soit PDG : 0,0359% du 171 075 actions capital soit 18 000 CA et ROPA actions, Acquisition 3 ans
Slide 86: 15e à 18e résolutions : Emission de valeurs mobilières et augmentation de capital
15e, 16e, 17e, 18e résolutions : Emission de valeurs mobilières et augmentation de capital 15 16 17 18 Emission de Emission de Augmentation de valeurs valeurs Limite des capital par mobilières avec mobilières sans autorisations incorporation de DPS DPS bénéfices, primes Montant Max 5 M€ Montant Max
Slide 87: 19e résolution : Modification de l’article 4 des statuts
19e résolution : Modification de l’article 4 des statuts Changement du siège social CAMPUS SEB - 112 Chemin du Moulin Carron, 69130 Ecully. Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 87
Slide 88: intervenant
Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 88
Slide 89: Rapports des Commissaires aux comptes
Rapports des Commissaires aux comptes Exercice clos le 31 décembre 2015 Assemblée générale mixte du 19 mai 2016
Slide 90: Sommaire
Sommaire 1 - Rapport sur les comptes annuels 2 - Rapport sur les comptes consolidés 3 - Rapport des Commissaires aux comptes sur le rapport du Président sur le contrôle interne 4 - Rapport spécial sur les conventions et engagements réglementés 5 - Rapport sur les opérations liées au capital Assemblé
Slide 91: Rapport des Commissaires aux comptes sur les comptes annuels
1. Rapport des Commissaires aux comptes sur les comptes annuels • Sur la base de nos diligences effectuées selon nos normes professionnelles destinées à obtenir une assurance raisonnable qu’ils sont exempts d’anomalies significatives, nous certifions que les comptes annuels de l’exercice, sont, au r
Slide 92: Rapport des Commissaires aux comptes sur les comptes consolidés
2. Rapport des Commissaires aux comptes sur les comptes consolidés • Sur la base de nos diligences effectuées selon nos normes professionnelles destinées à obtenir une assurance raisonnable qu’ils sont exempts d’anomalies significatives, nous certifions que les comptes consolidés de l’exercice, sont
Slide 93: Rapport sur le rapport du Président sur le contrôle interne
3. Rapport des Commissaires aux comptes sur le rapport du Président sur le contrôle interne • Nous n’avons pas d’observation à formuler sur les informations concernant les procédures de contrôle interne et de gestion des risques relatives à l’élaboration et au traitement de l’information comptable e
Slide 94: Rapport spécial sur les conventions et engagements réglementés
4. Rapport spécial sur les conventions et engagements réglementés Aucune nouvelle convention ou engagement Conventions et engagements approuvés antérieurement − Convention dite de « Master Joint Research and Developpment Agreement » − Partage des projets de recherche et de développement avec la soci
Slide 95: Rapports sur les opérations liées au capital
5. Rapports des Commissaires aux comptes sur les opérations liées au capital Délégations ou autorisations à donner au Conseil d’Administration • Réduction du capital social par annulation d’actions achetées (résolution n° 13) • Attribution d’actions gratuites existantes au profit des membres du pers
Slide 96: Slide 96
Slide 97: intervenant
Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 97
Slide 98: intervenant
Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 98
Slide 99: Résolutions à caractère ordinaire
RÉSOLUTIONS À CARACTÈRE ORDINAIRE Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 99
Slide 100: 1e résolution : Approbation des comptes sociaux 2015
1e RESOLUTION A titre ordinaire APPROBATION DES COMPTES SOCIAUX 2015 Bénéfice net comptable de 203 562 204,92 euros. Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 100
Slide 101: 2e résolution : Approbation des comptes consolidés
2e RESOLUTION A titre ordinaire APPROBATION DES COMPTES CONSOLIDÉS Bénéfice net part du Groupe de 205 914 000 euros. Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 101
Slide 102: 3e résolution : Affectation des résultats et dividende
3e RESOLUTION A titre ordinaire AFFECTATION DES RÉSULTATS ET FIXATION DU DIVIDENDE Dividende par action de 1,54 euro. Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 102
Slide 103: 4e résolution
4e RESOLUTION A titre ordinaire RENOUVELLEMENT DU MANDAT D’ADMINISTRATEUR DE MONSIEUR THIERRY DE LA TOUR D’ARTAISE Renouvellement du mandat d’administrateur de M. Thierry de La Tour d’Artaise pour une durée de 4 ans. Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 103
Slide 104: 5e résolution
5e RESOLUTION A titre ordinaire RENOUVELLEMENT DU MANDAT D’ADMINISTRATEUR DE VENELLE INVESTISSEMENT Renouvellement du mandat d’administrateur de VENELLE INVESTISSEMENT, représentée par Mme Damarys Braida, pour une durée de 4 ans. Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 104
Slide 105: 6e résolution
6e RESOLUTION A titre ordinaire RENOUVELLEMENT DU MANDAT D’ADMINISTRATEUR DU FONDS STRATÉGIQUE DE PARTICIPATION Renouvellement du mandat d’administrateur du FONDS STRATÉGIQUE DE PARTICIPATION, représenté par Mme Catherine Pourre, pour une durée de 4 ans. Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 interv
Slide 106: 7e résolution
7e RESOLUTION A titre ordinaire NOMINATION DE M. JÉRÔME LESCURE, EN QUALITÉ D’ADMINISTRATEUR Nomination de M. Jérôme Lescure en qualité d’administrateur, pour une durée de 4 ans. Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 106
Slide 107: 8e résolution
8e RESOLUTION A titre ordinaire RENOUVELLEMENT DE L’ APPROBATION DES ENGAGEMENTS RÉGLEMENTÉS VISÉS PAR L’ ARTICLE L. 225-42-1 DU CODE DE COMMERCE RELATIFS À M. THIERRY DE LA TOUR D’ARTAISE Conventions conclues entre la société et M. Thierry de La Tour d’Artaise, relatives à une indemnité de départ e
Slide 108: 9e résolution
9e RESOLUTION A titre ordinaire FIXATION DU MONTANT DES JETONS DE PRÉSENCE ALLOUÉS AUX MEMBRES DU CONSEIL D’ADMINISTRATION Augmentation du montant de l’enveloppe globale portant celui-ci à 540 000 euros. Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 108
Slide 109: 10e résolution
10e RESOLUTION A titre ordinaire VOTE CONSULTATIF SUR LES ÉLÉMENTS DE RÉMUNÉRATION DU PRÉSIDENT-DIRECTEUR GÉNÉRAL Vote consultatif sur les éléments de rémunération de M. Thierry de La Tour d’Artaise. Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 109
Slide 110: 11e résolution
11e RESOLUTION A titre ordinaire VOTE CONSULTATIF SUR LES ÉLÉMENTS DE RÉMUNÉRATION DU DIRECTEUR GÉNÉRAL DÉLÉGUÉ Vote consultatif sur les éléments de rémunération de M. Bertrand Neuschwander. Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 110
Slide 111: 12e résolution
12e RESOLUTION A titre ordinaire AUTORISATION À DONNER AU CONSEIL D’ADMINISTRATION EN VUE DE L’ACHAT PAR LA SOCIÉTÉ DE SES PROPRES ACTIONS Autorisation pour la société d’opérer sur ses propres actions à un prix maximum de 130 € par action dans la limite de 10 % du capital. Assemblée Générale Mixte –
Slide 112: Résolutions à caractère extraordinaire
RÉSOLUTIONS À CARACTÈRE EXTRAORDINAIRE Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 112
Slide 113: 13e résolution
13e RESOLUTION A titre extraordinaire AUTORISATION À DONNER AU CONSEIL D’ADMINISTRATION EN VUE DE L’ANNULATION PAR LA SOCIÉTÉ DE SES PROPRES ACTIONS Autorisation donnée au Conseil d’administration à l’effet d’annuler les actions propres de la société dans la limite de 10 % du capital par période de
Slide 114: 14e résolution
14e RESOLUTION A titre extraordinaire AUTORISATION À DONNER AU CONSEIL D’ADMINISTRATION EN VUE DE L’ATTRIBUTION D’ACTIONS GRATUITES SOUS CONDITIONS DE PERFORMANCE Autorisation pour la société de consentir des actions gratuites à ses collaborateurs et à ses mandataires sociaux, sous conditions de per
Slide 115: 15e résolution
15e RESOLUTION A titre extraordinaire DÉLÉGATION DE COMPÉTENCE À DONNER AU CONSEIL D’ADMINISTRATION À L’EFFET D’ÉMETTRE DES VALEURS MOBILIÈRES DONNANT ACCÈS AU CAPITAL AVEC MAINTIEN DU DROIT PRÉFÉRENTIEL DE SOUSCRIPTION Délégation de compétence au Conseil d’administration à l’effet de décider d’augm
Slide 116: 16e résolution
16e RESOLUTION A titre extraordinaire DÉLÉGATION DE COMPÉTENCE À DONNER AU CONSEIL D’ADMINISTRATION À L’EFFET D’ÉMETTRE DES VALEURS MOBILIÈRES DONNANT ACCÈS AU CAPITAL AVEC SUPPRESSION DU DROIT PRÉFÉRENTIEL DE SOUSCRIPTION Délégation de compétence au Conseil d’administration à l’effet de décider d’a
Slide 117: 17e résolution
17e RESOLUTION A titre extraordinaire LIMITATION GLOBALE DES AUTORISATIONS Fixation à 10 000 000 d’euros du montant nominal maximum des augmentations de capital social susceptibles d’être réalisées en vertu des 15e et 16e résolutions. Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 117
Slide 118: 18e résolution
18e RESOLUTION A titre extraordinaire DÉLÉGATION DE COMPÉTENCE À DONNER AU CONSEIL D’ADMINISTRATION À L’EFFET D’AUGMENTER LE CAPITAL PAR INCORPORATION DE RÉSERVES, BÉNÉFICES, PRIMES OU AUTRES DONT LA CAPITALISATION SERAIT ADMISE Délégation de compétence au Conseil d’administration à l’effet d’augmen
Slide 119: 19e résolution
19e RESOLUTION A titre extraordinaire MODIFICATION DE L’ARTICLE 4 DES STATUTS RELATIF AU SIÈGE SOCIAL Mise à jour des statuts suite au changement d’adresse du siège social de la société : CAMPUS SEB : 112 Chemin du Moulin Carron 69 130 Ecully. Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 119
Slide 120: 20e résolution
20e RESOLUTION A titre extraordinaire POUVOIRS POUR FORMALITÉS Pouvoirs donnés aux fins d’accomplir toutes publicités et formalités légales consécutives aux décisions de l’Assemblée. Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 120
Slide 121: Clôture
CLÔTURE Assemblée Générale Mixte – 19 mai 2016 intervenant 121
Slide 122: Calendrier des prochains évènements
Calendrier des prochains évènements 24/05/2016 Détachement du coupon 26/05/2016 Paiement du dividende 2015 25/07/2016 06h30 Ventes et résultats du S1 2016 25/10/2016 06h30 Ventes et info financières 9 mois 2016 L’Assemblée Générale 2017 se tiendra le 11 mai 2017. intervenant Assemblée Générale Mixte
Slide 123: Contacts
Contacts Investisseurs / Analystes Service Actionnaires de SEB SA Groupe SEB Jacqueline Salaün Direction de la Communication Financière Tél. : +33 (0) 4 72 18 16 41 et des Relations Investisseurs actionnaires@groupeseb.com Isabelle Posth et Emmanuel Fourret Service Titres SEB – iposth@groupeseb.com