Gurunavi Inc. · TSE:2440
Gurunavi — Q2 FY2019.3 Earnings Presentation
34 slides from Gurunavi's earnings presentation, November 2018
Slide 1: 2019年3月期 第2四半期 決算説明会資料
2019年3月期 第2四半期 決算説明会資料 株式会社ぐるなび（証券コード／2440） © 2018 Gurunavi, Inc.
Slide 2: 2019年3月期 第2四半期累計連結業績
2019年3月期 第2四半期累計連結業績 ■ 売上高は7月発表予想通り ■ コストコントロールが奏功し、利益は7月発表予想を上回る L 人員再配置による増員抑制および業務委託費の削減 L システム運用の効率化推進等 ■ 飲食店支援事業の再成長に向けた施策は着実に進捗 (詳細 P.8 - P.19 参照) 売上高 16,004 百万円 前年同期比 -8.9% 営業利益 1,030 百万円 前年同期比 -63.5% 営業利益率 6.4 ％ 前年同期比 -9.6 ポイント ﾎﾟｲﾝﾄ 親会社株主に帰属する四半期純利益 672 百万円 前年同期比 -65.1% 1株当たり四半期純利益 （EPS） 14
Slide 3: 連結損益計算書
連結損益計算書 2018年3月期 対売上高 2019年3月期 対売上高 前年同期比 （単位：百万円） 第2四半期累計 比率 第2四半期累計 比率 増加率 売上高 17,560 100.0% 16,004 100.0% -8.9% 売上原価 4,673 26.6% 4,819 30.1% +3.1% 売上総利益 12,886 73.4% 11,184 69.9% -13.2% 販売費及び一般管理費 10,061 57.3% 10,154 63.4% +0.9% 営業利益 2,824 16.1% 1,030 6.4% -63.5% 経常利益 2,833 16.1% 1,042 6.5% -63.2
Slide 4: 売上高内訳
売上高内訳 2018年3月期 2019年3月期 前年同期比 （単位：百万円） 【 飲食店販促サービス 】 第2四半期累計 第2四半期累計 増加率 ・ ストック型サービス・・・概ね計画通り 売上高 17,560 16,004 -8.9% (前年同期比変動要因) 飲食店販促サービス L 前期より発生している大幅な減額の影響および受注が低調に推移した 16,180 14,638 -9.5% ことから減収 ストック型サービス 14,865 13,195 -11.2% L 規模は小さいながら、業務支援サービスの売上が立ちはじめている スポット型サービス ・ スポット型サービス 1,314 1,442 +
Slide 5: 原価・費用内訳
原価・費用内訳 2018年3月期 対売上高 2019年3月期 対売上高 対売上高 【 売上原価 】 （単位：百万円） 第2四半期累計 比率 第2四半期累計 比率 比率増減 ・ 業務支援サービスおよびWeb広告出稿代行サービスに係る費用が増加 総費用 14,735 83.9% 14,974 93.6% +9.7 p ・ 減価償却費が増加 売 上 原 価 4,673 26.6% 4,819 30.1% +3.5 p ・ 一方、人員再配置による内製化を進めたことで業務委託費は減少 販売費及び一般管理費 10,061 57.3% 10,154 63.4% +6.1 p 人 件 費 5,139 29.3
Slide 6: 連結貸借対照表
連結貸借対照表 （単位：百万円） 2018年3月末 2018年9月末 前期末比 （単位：百万円） 2018年3月末 2018年9月末 前期末比 流動資産合計 15,084 14,008 △ 1,076 流動負債合計 6,028 4,952 △ 1,076 現金・有価証券 8,000 7,425 △ 575 未払金 2,607 2,065 △ 542 受取手形及び売掛金 4,860 4,132 △ 728 未払法人税等 926 441 △ 485 未収入金 1,764 1,615 △ 149 賞与引当金 695 785 89 貸倒引当金 △ 277 △ 236 41 ポイント引当金 358 42
Slide 7: 2019年3月期 通期連結業績予想
2019年3月期 通期連結業績予想 ■ 現段階においては修正なし ● 協業先との連携等により強化している販促支援サービスの忘・新年会シーズンにおける販売状況、ならびに飲食店の 抱える経営課題に対する多様な商品の拡充に伴う今後の売上構成および利益率の変化について見極めが必要 ● なお、足元において契約の減額・解約の緩和および受注の改善は見られる 2018年3月期 2019年3月期 （単位：百万円） 増加率 （実績） （予想） 売上高 36,226 33,000 -8.9% 営業利益 4,742 1,300 -72.6% 営業利益率 13.1% 3.9% ポイント -9.2ﾎﾟｲﾝﾄ 経常利益 4
Slide 8: © 2018 Gurunavi, Inc.
力強い成長に向けて © 2018 Gurunavi, Inc. 8
Slide 9: 展開する上での基本戦略
力強い成長に向けて 飲食店における 消費者の情報取得手段 人手不足の深刻化 飲食店の販促手段の多様化 人手不足解消に資する ユーザーアプローチ 1 2 業務支援の強化 手法の拡充 1,000人のサポート体制の 価値を伝えきれていない 経営者との対話強化 3 経営全般に対する総合提案 展開する上での基本戦略 「1,000人のサポート体制」の機能の向上と一層の活用 ～ 外部とのコラボレーションによりサポート領域の拡大を加速 ～ © 2018 Gurunavi, Inc. 9
Slide 10: 主な取り組み進捗
力強い成長に向けて ～ 主な取り組み進捗 ～ 2018.3期 2019.3期 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 採用 ●「ぐるなびPROアルバイト確約面接」 育成 ●「顧客・従業員満足度向上プログラム」本格開始 ●フェイスブックページファン獲得代行 1 ●Web広告出稿代行 人手不足解消に 業務 ●ぐるなび動画再生数アップ代行 資する業務支援 代行 ●SNS投稿代行 の強化 ●「メディア更新代行年間プラン｣ ●「予約受付代行サービス｣ 店内 ●「マルチ決済サービス(ぐるなびPay)」リニューアル ICT化 ●「ぐるなび台帳」機能拡張 ●ポイント交換 ●資本業務提携 楽天 協業 ●会員ID連携 ●ネ
Slide 11: 人手不足解消に資する業務支援の強化
力強い成長に向けて ①人手不足解消に資する業務支援の強化 ●業務代行サービスの拡充 情報発信から予約の受付までをサポート メディア更新代行年間プラン 8/1 予約受付代行サービス 9/25 専属スタッフによる年間を通じたサポート 「ネット予約」「電話予約」に対応 更新業務の負荷軽減およびメディア情報の一元管理 予約対応の負荷軽減および稼働率の向上 電話予約 オペレーターによる受付対応 365日 2つの時間帯で対応 提案 ① 10：00～17：00 ネット予約 ② 10：00～23：00 ぐるなび Google マイビジネス その他、各種SNS等 予約在庫のメディア反映※ 予約の配席、台帳登録
Slide 12: 店内業務ICT化支援
力強い成長に向けて ①人手不足解消に資する業務支援の強化 ●店内業務ICT化支援 9/4 「ぐるなび台帳」の機能を拡張 「ぐるなびネット予約」との双方向連携 自動電話予約受付機能 着信顧客情報表示機能 (CTI) 管理業務の負荷および 音声ガイダンス(IVR)で予約受付 電話応対の質向上 オーバーブッキングのリスク軽減 電話応対の負荷軽減 予約登録作業の手間軽減 新規予約・内容変更 お電話ありがとうございます。 レストランぐるなびです。 着信時に、 顧客情報を表示 スタッフの代わりに 予約情報 座席情報 顧客情報 音声ガイダンスで予約を受付 ぐるなび台帳で 予約を確認 顧客情報にもとづく適切な
Slide 13: 楽天株式会社との協業
力強い成長に向けて ②ユーザーアプローチ手法の拡充 ●楽天株式会社との協業 ～2019年3月期における取り組み～ ① ネット予約サービスにおける提携の一層強化 会員ID連携、 ぐるなび×Rakuten ／1 10 ／ 10 楽天スーパーポイント付与開始 忘新年会キャンペーン開始 22 ぐるなびサイト内での露出 + 交通広告、Web広告からの誘導 + 楽天ユーザーに対する楽天グループの 各サイト・広告枠での漸次露出および 楽天IDでぐるなび会員登録やログインが可能 キャンペーンページへの誘導 ぐるなびネット予約で楽天スーパーポイントが貯まる 加盟飲食店への送客力向上、外食産業の更なる活性化 ②
Slide 14: 予約サービスの強化 ～外部連携～
力強い成長に向けて ②ユーザーアプローチ手法の拡充 ●予約サービスの強化 ～外部連携～ 当社の持つ飲食店情報・システムを有効活用 10 10 ／ ／ 「Instagram」 23 「Google で予約」 23 （英語表記：Reserve With Google） ▼Instagram ビジネスプロフィール ▼ぐるなび予約ページ リストランテ ぐるなび 銀座 イタリアン リストランテ ぐるなび 有楽町1-2-2 東宝日比谷ビル 協力 国内初のパートナーとしてレストラン予約システムを提供 即予約可能な席在庫情報を提供 Instagramビジネスプロフィールから、ネット予約が可能に Google
Slide 15: 予約サービスの強化 ～自社メディア～
力強い成長に向けて ②ユーザーアプローチ手法の拡充 ●予約サービスの強化 ～自社メディア～ 直前の時間帯で空席のある店舗を検索、即予約できる機能を ぐるなびアプリ(iOS版)に追加 急なお店探しに役立つ機能 最短で15分後以降で 予約時間までの残り時間 空席のある店舗を表示 お店までの経路を案内 今後、「ぐるなび台帳」との情報連携のほか、 ユーザーの属性・嗜好に合わせ、最適な店舗を選ぶ機能等を提供 © 2018 Gurunavi, Inc. 15
Slide 16: 1,000人のサポート体制
力強い成長に向けて ③経営者との対話強化・経営全般に対する総合提案 1,000人のサポート体制 ～ 経営者と共に店舗の長期的な業容拡大を目指すパートナー ～ 販売促進をはじめとしたお店が抱える課題の 定期的に飲食店を訪問 解決案をアドバイスするコンサルタント的役割 疑問点を聞き取り、加盟店をきめ細かくサポート 加盟店営業 500人 巡回スタッフ 300人 飲食店が困ったときにすぐに相談でき 年間3,000回以上開催するセミナーを通じて 経営に役立つ情報提供も行う外食に特化したスキルを持つ 成功事例やノウハウを経営者に共有 コールセンター 150人 ぐるなび大学 50人 店舗の抱える課題の解決に
Slide 17: 1,000人のサポート体制をベースに事業を展開
力強い成長に向けて ③経営者との対話強化・経営全般に対する総合提案 1,000人のサポート体制をベースに事業を展開 ぐるなびサイト 支援領域 集客支援 従来の 主な活動領域 インフラ機能 1,000人のサポート体制 © 2018 Gurunavi, Inc. 17
Slide 18: 1,000人のサポート体制をベースに事業を展開
力強い成長に向けて ③経営者との対話強化・経営全般に対する総合提案 1,000人のサポート体制をベースに事業を展開 連携･協業 の推進 （アルファベット順） 外部とのコラボレーションによりサポート領域の拡大を加速 ぐるなびサイト 他社連携 インバウンド 業務代行 店内ICT化 採用育成 支援領域 集客支援 集客支援 集客支援 支援 支援 支援 ・・・ 従来の 主な活動領域 機能の向上と一層の活用 インフラ機能 1,000人のサポート体制 © 2018 Gurunavi, Inc. 18
Slide 19: 3Qからの再成長の実現に向けて、リカバリー策を推進
力強い成長に向けて 3Qからの再成長の実現に向けて、リカバリー策を推進 ■ 売 上 362億円 330億円 前期(2018.3期) 今期(2019.3期) 来期(2020.3期) ■時間軸 © 2018 Gurunavi, Inc. 19
Slide 20: © 2018 Gurunavi, Inc.
CSRO 21H AO BABS BS DICT SR OIL MITES. © 2018 Gurunavi, Inc.
Slide 21: 参考資料
参考資料 © 2018 Gurunavi, Inc. 21
Slide 22: 事業環境
事業環境 日本の外食産業の現状 市場規模／2017年 約16兆円 （ピーク時：1997年 約17兆円） 1人当たり外食支出額の増加、訪日外国人の増加、法人交際費の増加傾向等を背景に、6年連続の増加 （財団法人食の安全安心財団「外食市場規模推移」より 機内食等､宿泊施設､集団給食、ﾊﾞｰ･ｷｬﾊﾞﾚｰ･ﾅｲﾄｸﾗﾌﾞを除く） 飲食店舗数／2014年 約51万店 （ピーク時：1986年 約65万店） (昭和61年 事業所統計調査、平成26年 経済センサス基礎調査より) 飲食店同士の競争が激化 日本の人口は減少傾向 新規顧客の獲得のみならず、リピーターづくりが重要に 厳しい環境の中でも売上を増加させ
Slide 23: ビジネスモデル
ビジネスモデル ■ 2つの強固な事業基盤を構築し、一体となって飲食店を支援 1 ＩＴを用いた事業基盤（オンラインのインフラ）による飲食店支援 2 1,000人のサポート体制（オフラインのインフラ）による飲食店支援 飲食店 プロモーション ： 2.8％ 関連事業 6.4％ 自店情報 加盟料 スポット型 1 2 サービス プロモーション料 売上高 食材生産者 来店 自治体 362億円 食品メーカー （2018年3月期） プロモーションの支援 情報提供 情報検索 ストック型サービス 飲食店販促サービス ： 90.8％ インターネットユーザー © 2018 Gurunavi, Inc. 23
Slide 24: 当社オリジナルなインフラ「1,000人のサポート体制」
当社オリジナルなインフラ「1,000人のサポート体制」 経営者と共に店舗の長期的な業容拡大を目指すパートナー 販売促進をはじめとしたお店が抱える課題の 定期的に飲食店を訪問 解決案をアドバイスするコンサルタント的役割 疑問点を聞き取り、加盟店をきめ細かくサポート 加盟店営業 500人 巡回スタッフ 300人 飲食店が困ったときにすぐに相談でき 年間3,000回以上開催するセミナーを通じて 経営に役立つ情報提供も行う外食に特化したスキルを持つ 成功事例やノウハウを経営者に共有 コールセンター 150人 ぐるなび大学 50人 店舗の抱える課題の解決に向けたPDCAサイクルを共に回す それぞれが持つ
Slide 25: 有料加盟店舗数
有料加盟店舗数 2019年3月期 第2四半期 実績 有料加盟 58,747店 （前年同期末比 ▲1,859店 ▲3.1％） （店） 65,000 60,000 55,000 東日本大震災 50,000 45,000 40,000 35,000 30,000 25,000 20,000 15,000 10,000 43,085 43,374 45,548 46,247 47,650 39,559 40,984 47,893 48,408 49,150 50,646 50,227 50,127 50,210 50,924 48,129 48,035 48,184 49,113 48,893 48,
Slide 26: メディアパワー
メディアパワー ■ 月間ユニークユーザー数 ： 6,500万人 2017年12月現在、 ・2016年12月は6,100万人 ■ ぐるなび会員数 ： 1,625万人 2018年10月1日現在、・2017年10月は1,536万人 ※ 月間ユニークユーザー ： 月間で 「ぐるなび」 を見たブラウザー数 ※ ぐるなび会員数 ： 「ぐるなび」 に登録しているユーザー数 ぐるなび会員数の推移 （万人） 1,700 1,600 1,500 1,400 1,300 1,200 1,100 1,000 900 800 700 600 500 400 300 200 1,465 1,586 1,004 1,033
Slide 27: ユーザー属性
ユーザー属性 年代別利用属性 性別利用属性 不明, 10代以下, 5.7% 0.8% 60代以上, 8.3% 20代, 13.3% 50代, 15.7% 女性, 男性, 30代, 46.3% 53.7% 29.4% 40代, 26.7% 出典：ぐるなび会員情報 (2018年9月時点) ぐるなびの利用属性は男女差が少なく、幅広い年代から利用されています。 また当社アンケートによると、お店を選ぶ際に、メニューや雰囲気で選ぶ傾向にあり、 割引目当てでない優良顧客が多いという結果が出ています。 © 2018 Gurunavi, Inc. 27
Slide 28: 地域展開と加盟飲食店の属性
地域展開と加盟飲食店の属性 全国21箇所の営業所を拠点に事業を推進 エリア別加盟店割合 沖縄, 1.4% 北陸, 3.2% 東京本社 金沢営業所 四国, 1.2% 中国, 3.4% 北海道営業所 大阪営業所 東北, 3.0% 北海道, 2.9% 仙台営業所 京都営業所 九州, 5.7% 茨城営業所 神戸営業所 中部, 8.9% 関東, 50.4% 栃木営業所 岡山営業所 埼玉営業所 広島営業所 関西, 19.9% 千葉営業所 愛媛営業所 横浜営業所 福岡営業所 業態別加盟店割合 静岡営業所 鹿児島営業所 カフェ, 2.2% スペース・エンターテイメント, 2.3% 名古屋営業所 沖縄営業所 洋
Slide 29: 年度別 売上高と原価・費用の推移
年度別 売上高と原価・費用の推移 売上高 原価・費用 （百万円） （百万円） 40,000 40,000 2,381 35,000 2,298 35,000 1,007 2,214 1,018 989 2,638 2,761 3,374 30,000 2,529 30,000 750 2,786 1,847 924 2,323 10,142 1,698 8,832 25,000 25,000 1,298 921 1,033 8,626 1,670 1,529 8,683 1,772 1,820 1,062 7,817 1,076 1,008 1,138 6,114 20,000 20,000
Slide 30: 四半期別 データ（連結）
四半期別 データ（連結） 2016.3 2016.3 2016.3 2016.3 2017.3 2017.3 2017.3 2017.3 2018.3 2018.3 2018.3 2018.3 2019.3 2019.3 売上高 （単位：百万円） Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 ストック型サービス a 6,973 7,077 7,344 7,487 7,601 7,674 7,880 7,795 7,518 7,346 7,443 7,225 6,778 6,417 スポット型サービス b 455 492 895 686 487 596 81
Slide 31: 長期データ（連結）
長期データ（連結） （単位：百万円） 2009年3月期 2010年3月期 2011年3月期 2012年3月期 2013年3月期 2014年3月期 2015年3月期 2016年3月期 2017年3月期 2018年3月期 営業成績 売上高 20,011 24,175 25,238 24,302 27,265 30,518 32,636 34,617 36,979 36,226 営業利益 3,913 4,545 3,369 3,312 3,116 4,147 5,099 6,429 6,740 4,742 経常利益 3,984 4,578 3,406 3,375 3,153 4,167 5,127
Slide 32: 主な当社運営サービス
主な当社運営サービス https://www.gnavi.co.jp/ https://gurunavi.com/ https://livejapan.com/ https://www.enjoytokyo.jp/ https://gurutabi.gnavi.co.jp/ https://snow.gnavi.co.jp/ https://clubmichelin.jp/ https://secretary.gnavi.co.jp/ http://r.gnavi.co.jp/premium/ https://nikkei.gnavi.co.jp/ https://gurusuguri.com
Slide 33: 会社概要
会社概要 （2018年9月末） 社 名 株式会社ぐるなび (証券コード：2440) 設立年月日 1989年10月2日 (会社設立) 2000年2月29日(株式会社ぐるなび発足) 本社所在地 東京都千代田区有楽町1-2-2 東宝日比谷ビル6F 資 本 金 2,334百万円 (発行済株式数 48,675,100株) 事業内容 インターネットを活用した飲食店向けPR・販売促進支援等のサービス事業 代表取締役会長／滝 久雄、代表取締役社長／久保 征一郎、取締役／飯塚 久夫、鷹野 正明、齊藤 美保、山田 晃久、 役 員 垣内 美都里、越川 直紀、徳丸 啓、臼井 めぐみ、犬塚 祥敬、月原 紘一 (社外)、
Slide 34: 企業情報 IRに関するお問い合わせ
企業情報 IRに関するお問い合わせ https://corporate.gnavi.co.jp/ https://ssl.gnavi.co.jp/company/contact/?page=ir 本資料は、2019年3月期第2四半期の業績に関する情報の提供を目的としたものであり、当社が発行する有価証券の投資を勧誘することを目的としたもの Disclaimer ではありません。 また、本資料に記載されている業績見通し等の将来に関する記述は、当社が現在入手している情報及び合理的であると判断する一定の 前提に基づいており、その達成を当社として 約束する主旨のものではありません。実際の業績等は様々な要