Mitsubishi Research Institute · TSE:3636

Mitsubishi Research Institute — FY2016 Earnings Presentation

25 slides from Mitsubishi Research Institute's earnings presentation, Nov 1, 2016

  1. Slide 1: 2016年9月期連結決算

    2016年9⽉期連結決算 2016年11⽉1⽇ この資料は、投資判断のご参考となる情報の提供を⽬的としたもので、 Copyright (C) Mitsubishi Research Institute, Inc. 投資勧誘を⽬的として作成したものではありません。

  2. Slide 2: 1．2016年9月期決算 2．業績予想 3．中期成長に向けて

    1．2016年9⽉期決算 2．2017年9⽉期業績予想 3．中期成⻑に向けて この資料は、投資判断のご参考となる情報の提供を⽬的としたもので、 Copyright (C) Mitsubishi Research Institute, Inc. 1 投資勧誘を⽬的として作成したものではありません。

  3. Slide 3: 2016年9月期 連結決算のまとめ

    2016年9⽉期 連結決算のまとめ 売上⾼：869億円 前期⽐ +15億円（+1.8%）  ⺠間向け売上の増加により、官公庁案件の前期反動減をカバー 経常利益：58億円 前期⽐ +0.6億円（+1.1%）  ITS：増収・稼働向上で⼤幅増益も、特殊要因（年⾦数理差異）で増益幅縮⼩  TTC：固定費・投資経費の増加を主因に減益 純利益：34億円 前期⽐ △2億円（△7.2%）  投資有価証券売却益の減少により減益 特殊要因を除きグループで実質増益基調。期末配当5円引き上げ この資料は、投資判断のご参考となる情報の提供を⽬的としたもので、 Copyright (C) Mitsubishi

  4. Slide 4: 2016年9月期 連結決算

    2016年9⽉期 連結決算 （百万円） 15年 16年 9⽉期 9⽉期 前期⽐ 公表予想 公表 増減率 増減額 16/4/27 予想⽐ 売上⾼ 85,354 86,904 +1,550 +1.8% 88,000 △1,095 売上原価 66,478 67,917 +1,438 +2.2% － － 売上総利益 18,876 18,987 +111 +0.6% － － 売上総利益率 22.1% 21.8% △0.3P － － 販売費及び⼀般管理費 13,323 13,492 +168 +1.3% － － 営業利益 5,552 5,495 △57 △1.0% 5,800 △304 営業利益率 6.5

  5. Slide 5: 2016年9月期 連結決算

    2016年9⽉期 連結決算 （百万円） 15年 16年 9⽉期 9⽉期 前期⽐ 公表予想 公表 増減率 増減額 16/4/27 予想⽐ 営業利益 5,552 5,495 △57 △1.0% 5,800 △304 営業外損益 260 382 +121 +46.7% － － 経常利益 5,813 5,877 +64 +1.1% 6,150 △272 特別損益 416 151 △265 △63.6% － － 税⾦等調整前当期純利益 6,230 6,029 △200 △3.2% － － 法⼈税等 2,124 2,205 +81 +3.9% － － ⾮⽀配株主に帰属する当期純利益 413 398 △15

  6. Slide 6: 経常利益の変動要因＜前期比＞

    経常利益の変動要因＜前期⽐＞  年⾦数理差異 ：△531 （特殊要因）  上記に伴う⼈件費減 ：+157 売上原価 （業績連動賞与） （⼈件費等） （百万円） 増収効果 増加 6,000 △231 △374 +342 販管費増加 営業外損益 △168 +121 （実質） 5,500 6,251 5,813 5,877 0 2015年9⽉期 2016年9⽉期 この資料は、投資判断のご参考となる情報の提供を⽬的としたもので、 Copyright (C) Mitsubishi Research Institute, Inc. 5 投資勧誘を⽬的として作成したものではありません。

  7. Slide 7: シンクタンク・コンサルティングサービス（TTC）

    シンクタンク・コンサルティングサービス（TTC） （百万円） 2015年 2016年 前期⽐ 9⽉期 9⽉期 増減額 増減率 売上⾼ 35,030 33,014 △2,015 △5.8% 営業費⽤ 31,558 30,280 △1,277 △4.0% 営業利益 3,471 2,734 △737 △21.2% 営業利益率 9.9% 8.3% △1.6P 経常利益 3,546 2,875 △670 △18.9% 受注⾼ 32,591 34,185 +1,593 +4.9% 受注残⾼ 22,975 24,145 +1,170 +5.1% 主なポイント  ⼀般産業（電⼒、鉄道等）向け増加も、官公庁の

  8. Slide 8: ITサービス（ITS）

    ITサービス（ITS） （百万円） 2015年 2016年 前期⽐ 9⽉期 9⽉期 増減額 増減率 売上⾼ 50,324 53,889 +3,565 +7.1% 営業費⽤ 48,285 51,185 +2,899 +6.0% 営業利益 2,038 2,704 +666 +32.7% 営業利益率 4.1% 5.0% +0.9P 経常利益 2,231 2,931 +700 +31.4% 受注⾼ 50,390 54,121 +3,731 +7.4% 受注残⾼ 36,510 36,741 +231 +0.6% 主なポイント  電⼒会社の⼤型開発案件の通期貢献および⼤⼝顧客向けの持ち直しにより、増収

  9. Slide 9: 1．2016年9月期決算 2．2017年9月期業績予想 3．中期成長に向けて

    1．2016年9⽉期決算 2．2017年9⽉期業績予想 3．中期成⻑に向けて この資料は、投資判断のご参考となる情報の提供を⽬的としたもので、 Copyright (C) Mitsubishi Research Institute, Inc. 8 投資勧誘を⽬的として作成したものではありません。

  10. Slide 10: 2017年9月期 連結業績予想

    2017年9⽉期 連結業績予想 売上⾼予想：900億円 前期⽐ +30億円（+3.6%）  TTC： 前期⽐ +9億円 （+3.0%） 官公庁は重点政策分野で拡⼤、⺠間は事業⾰新・ICTイノベーションで伸⻑  ITS：前期⽐ +21億円 （+3.9%） カードのシステム統合本格化、メガバンク拡⼤、他の⾦融・電⼒等への多⾯展開 経常利益予想：67億円 前期⽐ +8億円（+14.0%）  TTC：前期⽐ +0.2億円 （+0.8%） 営業機能強化・研究開発拡充等によるコスト増で横ばい  ITS：前期⽐ +8億円 （+29.6%） 増収効果と⼀層のリソース最適化による利益率向上 当期純利益予

  11. Slide 11: 2017年9月期 連結業績予想

    2017年9⽉期 連結業績予想 （百万円） 2016年 2017年 前期⽐ 9⽉期実績 9⽉期予想 増減額 増減率 売上⾼ 86,904 90,000 +3,095 +3.6% シンクタンク・コンサルティングサービス 33,014 34,000 +985 +3.0% ITサービス 53,889 56,000 +2,110 +3.9% 営業利益 5,495 6,300 +804 +14.6% 営業利益率 6.3% 7.0％ +0.7P 経常利益 5,877 6,700 +822 +14.0% シンクタンク・コンサルティングサービス 2,875 2,900 +24 +0.8% ITサービス 2,9

  12. Slide 12: 期首受注残高

    期⾸受注残⾼ 全社 （百万円） 59,485 （+1,401, +2.4%） 60,887 60,000 アウトソーシングサービス 18,562 50,000 18,135 （+427, +2.4%） ITサービス 40,000 36,510→36,741 （+231, +0.6%） システム開発 18,179 18,375 （△196, △1.1%） 30,000 20,000 シンクタンク・ 22,975 24,145 コンサルティングサービス 10,000 22,975→24,145 （+1,170, +5.1%） 2016年9⽉期⾸ 2017年9⽉期⾸ この資料は、投資判断のご参考とな

  13. Slide 13: 2017年9月期上期 連結業績予想

    2017年9⽉期上期 連結業績予想 （百万円） 2016年9⽉期 2017年9⽉期 前年同期⽐ 上期実績 上期（予想） 増減額 増減率 売上⾼ 42,195 43,000 +804 +1.9％ シンクタンク・コンサルティングサービス 14,917 15,400 +482 +3.2％ ITサービス 27,278 27,600 +321 +1.2％ 営業利益 3,659 3,720 +60 +1.7％ 営業利益率 8.7% 8.7% △0.0P 経常利益 3,846 3,900 +53 +1.4％ シンクタンク・コンサルティングサービス 1,890 1,900 +9 +0.5％ ITサービス 1,

  14. Slide 14: 2017年9月期 配当予想

    2017年9⽉期 配当予想 安定的な配当を継続的に⾏いながら、業績や財務健全性の 配当⽅針 バランス等も総合的に勘案しつつ、配当⽔準の引き上げを⽬指す 43.2% 39.2% 45％ 連結配当性向 31.2% 29.5% 24.5% 30％ 70円 19.9% 21.7% 年間 年間 70円 15％ 60円 65円 １株当たり配当⾦ 2017年9⽉期 年間 中間配当予想：35円 0％ 50円 期末配当予想：35円 55円 年間配当予想：70円 年間 40円 45円 年間 30円 年間 年間 35円 30円 30円 2011年 2012年 2013年 2014年 2015年 2016年 2017

  15. Slide 15: 1．2016年9月期決算 2．2017年9月期業績予想 3．中期成長に向けて

    1．2016年9⽉期決算 2．2017年9⽉期業績予想 3．中期成⻑に向けて この資料は、投資判断のご参考となる情報の提供を⽬的としたもので、 Copyright (C) Mitsubishi Research Institute, Inc. 14 投資勧誘を⽬的として作成したものではありません。

  16. Slide 16: 中期経営計画：基本方針

    中期経営計画：基本⽅針 6年の計 社会・顧客価値創造  課題解決・未来社会  顧客価値の増⼤ ⼈と組織の 持続的成⻑ 総合⼈財育成  成⻑機会  価値創造と成⻑の  明るい職場・就業環境 共振  すべてのステーク 株主価値増強  収益・ROEの増強 ホルダーに貢献  株価・配当向上 この資料は、投資判断のご参考となる情報の提供を⽬的としたもので、 Copyright (C) Mitsubishi Research Institute, Inc. 15 投資勧誘を⽬的として作成したものではありません。

  17. Slide 17: 中期経営計画：業績トレンド

    中期経営計画：業績トレンド さらなる成⻑への 投資成果発揮・ グループ連結 基盤づくり 成⻑本格化 17/9期売上⾼予想 現中期経営 計画 90,000 次期中期経営 計画 900億円 ︵百万円︶ 売上⾼ 87,400 86,904 前期⽐ 3.6% 85,354 6年の 81,127 計 17/9期経常利益予想 75,365 6,442 5,8135,877 6,700 67.0億円 5,566 前期⽐ 14.0% 3,900 経 常 利 益 当期純利益 3,692 3,405 3,425 17/9期当期純利益※予想 3,262 2,885 39.0億円 1,140 前期⽐ 13.9% ※

  18. Slide 18: 中期経営計画：2年目の主な取り組み

    中期経営計画：2年⽬の主な取り組み 事業戦略 構想⼒＋提⾔⼒の強化 ☞ 業績拡⼤のスピードアップ  地⽅創⽣、エネルギー、社会ICT等に集中 現在の強みの伸⻑  クレジットカード向け⼤型開発案件本格化 新たな強みの追加 ☞ 成⻑ポテンシャルの⾼度化  ものづくり⼯程⾰新などAI/IoT活⽤新サービス 戦略的資本・業務提携  業界⼤⼿と⼈事BPO合弁⼦会社設⽴ 経営改善戦略 コラボレーション推進 ☞ 連携・協業と先⾏投資の拡⼤ ⼈財育成・強化、働き⽅改⾰  MRI/DCS連携で電⼒改⾰⼤型SI案件展開  JBS連携でクラウド活⽤新サービス 品質⽣産性向上、  ⼈財外部派遣拡充、テレ

  19. Slide 19: 事例：AIを活用したHRTechサービス第一弾

    事例：AIを活⽤したHRTechサービス第⼀弾 ㈱マイナビと連携、AIで企業の採⽤・研修・⼈財育成を⽀援  マイナビの新卒エントリーシステムに、MRI開発のエントリーシート解析機能を追加  過去の採⽤データからAIが優先度診断モデルを構築、マッチングの精度を向上 事業スキーム概略 負荷軽減・⾼度化 Partnership エントリー エントリー エントリー サービス利⽤ シートデータ シート分析 学⽣ 優先順位 スコアモデルで テキスト解析 企業 スコア還元 エントリー 優先順位付け （新卒等） 機械学習 システムに メニュー追加 AI活⽤ ミスマッチ回避 この資料は、投資判断のご参考とな

  20. Slide 20: 事例：「グローバルITガバナンス」支援サービス

    事例：「グローバルITガバナンス」⽀援サービス ㈱KDDI・㈱ラックと連携、海外進出企業のITガバナンス構築を⽀援  MRI：セキュリティガバナンス、ITコスト適正化など、ITガバナンス構築⽀援に強み  強⼒な海外ネットワークを持つKDDI社を窓⼝に、各社サービスをワンストップで提供、 海外進出企業のグローバルITガバナンス確⽴をサポート KDDI 三菱総合研究所 ラック セキュリティ コンサルティング IT・NWインフラ この資料は、投資判断のご参考となる情報の提供を⽬的としたもので、 Copyright (C) Mitsubishi Research Institute, Inc. 1

  21. Slide 21: 中期経営計画：3年目の重点テーマ

    中期経営計画：3年⽬の重点テーマ ➠ 「⼈と組織の持続的成⻑」のスピードアップ 1. 選択と集中  成⻑分野・先端技術活⽤へ資源・施策を集中 2. Think & Act  構想⼒・研究開発⼒を発揮  グループ連携（バリューチェーン）による事業共創 3. オープンイノベーション  MRIの産官学ネットワーク＋ビジネスパートナー連携  未来共創イノベーションネットワーク（MRIエコシステム） この資料は、投資判断のご参考となる情報の提供を⽬的としたもので、 Copyright (C) Mitsubishi Research Institute, Inc. 20 投資勧誘を⽬的として作成

  22. Slide 22: 選択と集中による事業機会拡大

    選択と集中による事業機会拡⼤ 社会潮流・先端技術を先取りした選択と集中 顧客 官公庁 ⼀般産業 ⾦融・カード ウェルネス 電⼒システム改⾰ カードシステム統合 テーマ データヘルス 医療機器コンサル 新料⾦システム 銀証リスク統合 分野・強み 地域創⽣ AI/IoT活⽤ 市場リスク管理 地域エネルギー プラチナコミュニティ 知財ファイナンス トランザクション分析 次世代インフラ ものづくり⾰新 AIマーケティング インテリジェント社会 ⾃動運転 クラウドファンディング ブロックチェーン 社会ICT ICTイノベーション FinTech この資料は、投資判断のご参考となる情報の提供を⽬的としたも

  23. Slide 23: パートナー・ネットワーク強化

    パートナー・ネットワーク強化 パートナーとの連携拡⼤＋戦略的提携・出資 “Think& Act”の事業領域を拡⼤ ③連携パートナー ②持分法会社 ③ 連携パートナー会社  協働レバレッジで事業拡⼤ ①MRI  戦略的提携・出資 グループ A. 事業管理・実証パートナー 中核2社＋11社 B. 新規事業パートナー C. ITサービスパートナー 3社 この資料は、投資判断のご参考となる情報の提供を⽬的としたもので、 Copyright (C) Mitsubishi Research Institute, Inc. 22 投資勧誘を⽬的として作成したものではありません。

  24. Slide 24: 未来共創イノベーションネットワーク

    未来共創イノベーションネットワーク 社会課題をビジネスで解決するプラットフォームを構築・推進  “21世紀型課題解決モデル”＝世界的に重要な社会課題に対し、 イノベーションによる解決策をデザインし、⺠間のビジネスモデルのなかで実践  課題解決→未来共創に向けた“オープンイノベーションネットワーク”を設⽴（2017年） 未来共創イノベーションネットワーク ビジネスアイディア 賛同者 コンテスト 育成⼈材の参画 他組織と連携した 社内ベンチャー 紹介制（無料） イノベータ育成 プログラム ⼀部スポンサード 事業価値評価 ノウハウ・⼈脈の環流 アドバイザリーボード 構想実現強化（提⾔⼒＋実現⼒）

  25. Slide 25: 将来の見通しに関する注意事項

    将来の⾒通しに関する注意事項 この資料は、将来の⾒通しに関する記述を含んでいます。予想値を含めこれら将来の⾒ 通しに関する記述は、現時点で⼊⼿可能な情報に基づいた当社の判断によるものです。 こうした記述は将来の業績を保証するものではなく、予測困難なリスクや不確実性を内 包するものです。したがって、実際の業績等は、これら種々の要因によって⾒通しと異なる 結果となることがあります。 当社は、将来の事象や新たな情報等を反映して、将来の⾒通しに関する記述を更新し たり改訂したりする義務を負いません。 経理財務部 IR室 TEL ： 03-6705-6001 FAX ： 03-5157-2171 E-m

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