Slide 1: 投資家向け説明会 2024年3月期
投資家向け説明会 2024年3月期 ソフトバンク株式会社 2024年5月9日 ©2024 SoftBank Corp. All Rights Reserved
Slide 2: 免責事項
(免責事項) 本資料に含まれる計画、見通し、戦略その他の将来に関する記述は、本資料作成日時点にお いて当社が入手している情報および合理的であると判断している一定の前提に基づいてお り、さまざまなリスクおよび不確実性が内在しています。実際の業績などは、経営環境の変 動などにより、当該記述と大きく異なる可能性があります。また、本資料に記載されている 当社および当社グループ以外の企業などにかかわる情報は、公開情報などから引用したもの であり、情報の正確性などについて保証するものではありません。 (本資料上記載されている数値の定義について) 本資料上記載されている数値の定義についてはデータシートをご参
Slide 3: エグゼクティブサマリー
エグゼクティブサマリー 2023年度は上方修正した業績予想を上回って着地 モバイル売上高は1年前倒しで増収達成 (中計*1の事業目標対比) PayPayの連結EBITDAが通期黒字化 2024・2025年度は中計目標の達成と成長投資を両立 *1： 2023年5月発表の中期経営計画 (以下本編内において同様) 2
Slide 4: 2023年度 連結業績
1 2023年度 連結業績 2024年度連結業績予想と 2 中期経営計画の目標についての考え方
Slide 5: 2023年度 実績
2023年度 実績 増収増益。2月に上方修正した予想を全て達成 FY22Q3のPayPay再測定益を除く 修正後予想(2024年2月発表) (億円) FY22 FY23 通期 通期 増減 増減率 達成率＊3 売上 60,600億円 EBITDA 16,100億円 営業利益 8,400億円 売上高 59,120 60,840 +1,720 +2.9% 100.4% 純利益 4,620億円 期初予想(2023年5月発表) 調整後 売上 60,000億円 EBITDA*1 15,664 16,677 +1,012 +6.5% 103.6% EBITDA 15,700億円 営業利益 7,800億円 営
Slide 6: 売上高
売上高 非通信領域*1が増収をけん引 YoY (億円) +1,720 +2.9% • 修正後通期予想60,600億円に 60,840 対する達成率は100.4% 59,120 +39 +2.4% その他 1,647 1,687 (予想対比+240億円) ファイナンス 1,423 2,328 +905 +63.6% メディア･EC 15,617 16,141 +524 +3.4% • エンタープライズ、ディストリ ビューション、メディア･EC、 5,900 6,466 +566 +9.6% ファイナンスの４事業が増収 ディストリビューション エンタープライズ 7,503 7,875 +372 +
Slide 7: 調整後EBITDA
調整後EBITDA 前期比で1,000億円の増益。非通信領域*1が大きく貢献 YoY (億円) +1,012 +6.5% • 修正後通期予想16,100億円に対 16,677 する達成率は103.6% その他*2 15,664 91 +69 (予想対比+577億円) 22 180 +158 +719.3% ファイナンス 22 メディア･EC 3,303 3,813 +510 +15.4% ディストリビューション 285 307 +22 +7.6% エンタープライズ 2,886 3,217 +331 +11.5% コンシューマ 9,146 9,069 -77 -0.8% FY22 FY23 *1
Slide 8: 営業利益
営業利益 全ての事業が増益。メディア・EC、コンシューマ、エンタープライズが貢献 (億円) YoY 10,602 +1,107 PayPay再測定益 含むYoY • 修正後通期予想8,400億円に対す +14.5% -1,841(-17.4%) る達成率は104.3% PayPay再測定益 2,948 (予想対比+361億円) 8,761 7,653 セグメント別修正後通期予想達成率 1,980 +382 +23.9% メディア･EC 1,597 FY23 262 +20 +8.1% (億円) 修正後予想 FY23実績 達成率 差異 ディストリビューション 243 コンシューマ 4,900 4
Slide 9: コンシューマ事業
コンシューマ事業 物販等売上が増収もでんきが減収。モバイルは増収反転を達成 YoY セグメント売上高 • 物販等売上 -591 (億円) -2.1% 数量・単価ともに前期比改善。 事業法改正を受けてQ4から販売促進 28,831 28,239 施策費用が改善傾向 物販等売上 5,798 • でんき 6,354 +557 +9.6% 市場での取引減少により減収 でんき 3,930 2,615 -1,315 -33.5% • ブロードバンド ブロードバンド 3,968 4,051 +83 +2.1% 割引キャンペーン影響が一巡、契約 数の増加などで増収 • モバイル(主な増減要因) モバイル 15
Slide 10: コンシューマ事業 モバイル売上高の推移
コンシューマ事業 モバイル売上高の推移 モバイル売上高はFY23Q3から前年同期比で増収反転 通期でも中計の事業目標から1年前倒しで増収を達成 モバイル売上高 四半期推移 モバイル売上高 前年同期比 (億円) (億円) 顧客獲得 顧客獲得 施策影響 施策影響 -0.9% -7.1% -4.8% -3.5% -4.3% -2.8% -6.9% -9.6% -1.5% -0.1% +0.7% +3.4% 増減率 443億円 410億円 -0.9% -6.5% -4.8% -3.5% -4.3% -4.1% -2.9% -2.4% -1.5% -0.1% +1.2% +1.7% ※顧客獲得施策 影響
Slide 11: コンシューマ事業 セグメント利益
コンシューマ事業 減価償却費の減少、モバイル売上の回復などで増益し上方修正後予想を達成 (修正後予想対比+55億円) YoY セグメント利益 +331 (億円) サービス 物販等売上 商品原価 費用 +7.2% • 物販等売上･商品原価 +149億円 売上 (主に端末) (主に端末) 4,955 販売促進施策の見直しが貢献し、 4,624 4Qに202億円改善 達成率 +1,331 101.1% -1,148 • でんき +557 -408 市場取引減により粗利が減少 サービス原価 +1,260 ﾓﾊﾞｲﾙ ﾌﾞﾛｰﾄﾞﾊﾞﾝﾄﾞ +83 +83 (主にでんき) • 販売関連費/減価償却費 で
Slide 12: エンタープライズ事業
エンタープライズ事業 ソリューション等売上がけん引し2桁増益、業績予想を達成 (修正後予想対比+90億円) 利益は5年で倍増(FY18実績 763億円 → FY23実績 1,526億円*1) YoY セグメント売上高 +372 セグメント利益 ①を除くYoY +146(+10.8%) (億円) +5.0% (億円) YoY 7,875 +265 7,503 +19.6% 売上高 費用 2,482 2,871 +390 +15.7% ソリューション等 ①一過性要因 +372 -226 1,615 1,351 +119 達成率 固定 1,821 1,754 -67 -3.7% FY22Q2 105
Slide 13: エンタープライズ事業 ソリューション等 売上高
エンタープライズ事業 ソリューション等 売上高 ソリューション等の継続収入が引き続き成長 (億円) 2,871 +390 +15.7% • ソリューション等売上の7割以上 2,482 751 を占める継続収入は前期比 2,157 YoY +20.6% 1,973 724 +362 596 +20.6% • クラウドとセキュリティなどが 647 好調 非継続収入 ソリューション等売上 2,120 に対する割合 1,758 73.8% 継続収入*1 1,561 1,327 FY20 FY21 FY22 FY23 *1：クラウド・セキュリティ・IoTなどのうち継続的な収入、データセンター・デジタルマ
Slide 14: メディア･EC事業
メディア･EC事業 コスト最適化や事業の選択と集中、メディア領域のアカウント広告の成長により増益 上方修正後予想を達成 (修正後予想対比+30億円) セグメント売上高*1 YoY セグメント利益*1 YoY (億円) +524_ (億円) +382_ +3.4% +23.9% 15,617 16,141 一過性 要因 コマース メディア 戦略 その他･ 調整 69 +12 +20.6% その他 57 785 876 +91 +11.6% +111 1,980 戦略 -130 +183 達成率 1,597 +166 101.5% 6,999 +52 LINE証券連結除外 メディア 6,865 +
Slide 15: ファイナンス事業
ファイナンス事業 通期ではPayPay連結業績改善により増益 (実力値でも216億円の改善) 上方修正後予想-100億円から+50億円の改善 実力値：PayPayをFY22 Q1から セグメント売上高 YoY セグメント利益 連結と仮定した場合の数値 (億円) +905 (億円) (億円) FY22 FY23 YoY +63.6% 2,328 セグメント利益 -266 -50 +216 251 +16 +6.8% 0 1,423 内部取引ほか*3 7 2,097 +916 +77.6% SBペイメント 235 サービス -50 PayPay 上期 PayPay子会社化影響 -23 YoY およ
Slide 16: ディストリビューション事業･その他
ディストリビューション事業･その他 ディストリビューションは法人向けICT領域の好調により増収増益 (修正後予想対比-3億円) ディストリビューション事業 売上高･利益 その他*1,2,5 利益 (億円) (億円) YoY +566 FY22 FY23 増減 増減率 売上高 +9.6% 6,466 5,900 SBプレイヤーズ*3 109 66 -43 -39% SBテクノロジー*3 56 57 +1 +3% アイティメディア 29 22 -7 -24% その他 (調整含む)*4 -233 -148 +85 - YoY 達成率 +20 合計 -39 -2 +37 - 利益 98.3% +8.1
Slide 17: 純利益
純利益 営業利益の増加や前期の減損/評価損の反動などにより大幅増益 (PayPay再測定益除く) 上方修正後予想を達成 (修正後予想対比+271億円) PayPay再測定益含むYoY (億円) -423(-8.0%) • 金融損益*2 YoY*1 SB：前期の評価損*5 /減損 /訴訟に係 営業利益*1 金融損益*2 持分法 法人 非支配持分 +1,529 る遅延損害金の反動、今期の訴訟に による 所得税 に帰属する +45.5% 係る遅延損害金の戻し入れ 投資損益*3 純利益*1,6 5,314 -69 LY：前期の減損損失の反動(出前館) +461 PayPay -781 4,891 再測
Slide 18: 設備投資
設備投資 5Gのエリア展開に係る設備投資が一巡したことにより減少 (億円) 合計 (LYグループ、PayPay等含む) 7,886 6,509 • コンシューマ･エンタープライズ ソフトバンク*1 の設備投資(IFRS16影響除く)は (LYグループ、PayPay等除く) 4,812 通期計画3,300億円対比94.8%で IFRS16影響 512 前期から948億円削減 その他 225 3,822 359 -153 -30.0% • SuperPOD等生成AIへの投資 335 +111 +49.3% 130億円はその他に計上 (3,300億円の範囲内で吸収) コンシューマ･ エンタープライズ
Slide 19: 調整後FCF
調整後FCF 高水準の調整後FCFを創出 (億円) • 営業CF YoY -400億円 合計 10,206 3,900 YoY (LYグループ、PayPay等含む) EBITDAの増加 -110 法人税支出の増加 -1.8% ワーキングキャピタルの増加 ソフトバンク*1*2 (LYグループ、PayPay等除く) 6,186 *3 • 投資CF YoY +290億円 6,077 長期性の成長投資 (長期性の成長投資含む -458億円) 749 設備投資資金の支払が減少 Q4 1,670 974 • 投資回収に長期を要する 長期性の成長投資への対応 Q3 2,077 1,850 Cubic Tel
Slide 20: 調整後FCF (LY、PayPay等除く)
調整後FCF (LY、PayPay等除く) 配当総額を超える高水準の調整後FCFを創出。長期性の成長投資への支出も吸収 (億円) 設備支出等 ※SuperPOD等生成AI 関連投資除く • 本年も6,000億水準のキャッシュ 1,105 を創出。長期性の成長投資への 割賦債権 支出後も配当後残高はプラス 流動化 -4,315 影響 • Cubic Telecomへの出資額675億 長期性の成長投資 円は国際協力銀行(JBIC)との限 IFRS16 -105 (P18参照) 影響 度貸付契約および大手4行*2との -749 成長投資 協調融資により長期資金を確保 9,392 ※Cubic Tel
Slide 21: 純有利子負債およびネットレバレッジ･レシオ
純有利子負債およびネットレバレッジ･レシオ 純有利子負債は前年同期比で約150億円減少 EBITDAの増加によりネットレバレッジ・レシオは2.4xに低下 有利子負債･純有利子負債 ネットレバレッジ･レシオ (兆円) (倍) 6.47 6.32 有利子負債 6.22 6.13 6.21 6.13 6.24 6.33 全体*4 2.8x 2.7x 2.6x 2.7x 2.6x 2.6x 2.6x 1.90 1.86 1.78 1.85 1.81 1.89 1.78 1.83 LY 4.56 2.4x 4.35 4.35 4.26 4.22 4.28 2.6x 3.89 4.02 2.5x 純有利子
Slide 22: 資産および資本の状況
資産および資本の状況 自己資本は1,500億円、純資産は2,500億円増加 (億円) 23年3月末 24年3月末 増減 • その他資産 +9,060億円 現金及び現金同等物 20,592 19,929 -663 営業債権及びその他の債権、 その他資産 126,230 135,290 +9,060 銀行事業の有価証券、 資産合計 (総資産) 146,822 155,219 +8,397 その他の金融資産などにより増加 有利子負債 61,345 63,209 +1,864 その他負債 48,646 52,654 +4,008 • その他負債 +4,008億円 負債合計 109,991 115,86
Slide 23: 事業データ：通信 モバイル契約数
事業データ：通信 モバイル契約数が順調に増加、スマホ解約率は前年同期比で+0.03% モバイル累計契約数 解約率 (万件) (%) 3,960 4,011 4,048 主要回線*1 3,857 1.28% 1.26% 1.28% 1.13% 1.23% 2,926 3,021 3,073 YoY 主要回線*1 スマホ 2,758 +147_ スマホ 1.14% 1.20% 1.08% LINEMO/ LINEモバイル*2 +5.0% Y!mobile SoftBank Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1
Slide 24: 事業データ：通信 スマホ純増数
事業データ：通信 スマホ純増数は堅調に推移 スマホ 純増数*1 対前四半期末 主要回線 純増数*1 対前四半期末 (万件) (万件) (+17) (+3) (-2) 69 (-8) 43 (-6) (-8) 40 61 37 52 (+8) (-2) (+7) (+9) (-5) (-3)(-8) (-3) (+14) 26 (+2) (-18) 40 (-3) 39 (+4) 前年同期比(-11) 34 34 22 33 32 32 31 18 (+13) 20 18 純増数 25 (-14) 14 (-35) 12 前年同期比 (-36) 6 純増数 1 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2
Slide 25: 事業データ：通信 ARPU
事業データ：通信 ARPUの前年同期比の減少幅は縮小し底打ち。絶対値は横ばいで推移 ARPU*1 FY21 FY22 FY23 • 割引前ARPU YoY -30円 (円) 年度平均総合ARPU 4,070 3,850 3,740 (－) 通信料値下げ影響(約-60円) 「ワイモバイル」構成比増 ①割引前ARPU YoY (＋)「ペイトク」等の新プラン導入に 4,260 4,030 3,990 4,000 伴う単価増 -30 ③総合ARPU 付加価値サービスの拡大 ③＝①+② 3,980 3,780 3,740 3,750 YoY • 割引ARPU YoY -10円 -40_ (－) モバイル
Slide 26: 事業データ：通信・でんき
事業データ：通信・でんき ブロードバンド：ソフトバンク光の契約数は引き続き拡大 でんき：契約数は対前年同期で減少。順次獲得を本格化 ブロードバンド累計契約数(開通) でんき累計契約数*1 (万件) (万件) YoY -21_ -9.2% ブロードバンド 831 839 844 849 全体 YoY 227 223 206 202 +22_ 757 770 778 731 +2.9% Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 FY21 FY22 FY23 FY21 FY22 FY23 *1：でん
Slide 27: 事業データ：メディア･EC
事業データ：メディア･EC eコマース取扱高と広告関連売上は、ともにFY22Q4を底に前年同期比回復傾向 eコマース取扱高*1,2 全社広告関連売上収益*2,3 YoY (億円) YoY (億円) +150_ +811_ +2.5% 41,954 +2.0% 通期 5,815 5,914 6,064 41,143 通期 38,300 10,660 -30 1,517 +75 1,592 9,803 +857 Q4 1,547 10,142 -339 Q4 11,182 +13 11,195 1,534 -19 1,515 +57 1,572 Q3 Q3 10,513 +669 Q2 10,26
Slide 28: 事業データ：PayPay単体
事業データ：PayPay単体 登録ユーザー数は順調に増加、決済回数は23.8％増 登録ユーザー数*1,3 YoY 決済回数*4 YoY 月間取引ユーザー数(MTU)*2,3 +640_ (億回) +12.3 (万人) +11.3% +23.8% 63.7 6,304 6,145 5,664 51.4 16.5 4,679 +2.6 13.9 通期 36.3 16.1 +3.9 3,033 3,182 3,322 +2.4 Q4 10.1 13.7 +4.0 Q3 9.7 15.8 +3.2 MTU +3.9 12.7 Q2 8.7 11.1 +4.1 15.2 Q1 7.9 +3.2 Q1 Q
Slide 29: 事業データ：PayPay単体およびPayPay連結
事業データ：PayPay単体およびPayPay連結 連結・単体の決済取扱高とも引き続き拡大 PayPay単体決済取扱高(GMV)*1 PayPay連結決済取扱高(GMV)*1,2 (兆円) (兆円) YoY YoY +2.3 +2.2 12.5 +22.2% +27.1% 10.1 YoY 10.2 3.3 +0.5 7.9 2.7 通期 7.6 2.8 +0.5 +0.7 3.2 通期 5.4 2.2 Q4 2.1 2.6 +0.4 +0.7 2.8 +0.4 Q4 1.5 2.2 Q3 +0.8 2.1 3.0 +0.7 2.4 +0.6 Q3 1.5 +0.6 2.4 1.8 Q2 1.
Slide 30: 事業データ：PayPay連結
事業データ：PayPay連結 売上高は順調に拡大、EBITDAはFY23通期で黒字 売上高 EBITDA (億円) YoY (億円) YoY +438 2,115 +26.1% +218 74 98 25 Q4 1,677 563 Q3 33 24 Q2 +102 17 Q1 -24 461 Q1 -67 -21 -16 557 -61 通期 1,023 +159 +89 Q2 -125 468 -119 Q4 303 +196 514 Q3 -138 Q3 272 406 +109 +181 Q2 225 Q4 480 -329 Q1 223 +119 342 +139 通期 -432 FY
Slide 31: 事業データ：SBペイメントサービス 決済取扱高
事業データ：SBペイメントサービス 決済取扱高は引き続き2桁成長、非通信が成長をけん引 決済取扱高*1 YoY 決済取扱高(通信・非通信内訳)*1 (億円) +12,641 (億円) YoY +18.8% 90,000 79,885 79,885 +12,641 +18.8% 80,000 67,244 67,244 YoY 21,430 70,000 +12,561 通期 53,135 +3,039 全体 53,135 +25.1% 18,391 60,000 +3,607 20,372 62,506 50,000 Q4 14,784 決済取扱高 17,462 +2,909 非通信 40,0
Slide 32: 事業データ：SBペイメントサービス 売上高・営業利益
事業データ：SBペイメントサービス 売上高は拡大、営業利益は2桁成長継続 売上高 YoY 営業利益 YoY (億円) +16_ (億円) +12_ 251 +6.8% +11.5% 235 114 102 通期 207 通期 68 94 65 29 26 Q4 54 Q4 19 62 28 59 27 Q3 54 Q3 28 62 28 Q2 58 25 50 Q2 25 Q1 49 54 60 Q1 22 24 28 FY21 FY22 FY23 FY21 FY22 FY23 31
Slide 33: ESGトピック
ESGトピック FY23サマリー FY23もESGへ継続的に取り組み、高い評価を獲得 ・「ネットゼロ」をグループ企業に拡大 ～2023年6月～ ・「第5回日経SDGs経営大賞」で大賞を受賞 ～2023年11月～ ・ESG指数の「DJSI World Index」の構成銘柄に2年連続で選定 ～2023年12月～ FY24トピックス ガバナンス体制について ・社外取締役を2名増員し、社外取締役比率を過半数(54.5%)に引き上げ*1 独立性を強化 *1：2024年6月20日に開催予定の当社第38回定時株主総会にて選任予定 32
Slide 34: 2024年度連結業績予想と中期経営計画の目標についての考え方
1 2023年度 連結業績 2024年度連結業績予想と 2 中期経営計画の目標についての考え方
Slide 35: 2024年度 連結業績予想
2024年度 連結業績予想 増収増益を予想。生成AI等への成長投資と増益を両立 (億円) FY23 FY24 実績 予想 増減 増減率 • 1株当たり配当金は86円*2 高水準の株主還元を継続 売上高 60,840 62,000 +1,160 +1.9% • 売上高は全事業で成長を継続し 調整後EBITDA 16,677 16,800 +123 +0.7% 増収の見込み 営業利益 8,761 9,000 +239 +2.7% 純利益 4,891 5,000 +109 +2.2% 1株当たり配当金 86円*1 86円*2 - - *1 FY23期末配当は、2024年5月17日に開催予定の当社取締
Slide 36: 2024年度 セグメント別 営業利益予想
2024年度 セグメント別 営業利益予想 コンシューマ、メディア･ECが引き続きけん引 エンタープライズはSBテクノロジー㈱を完全子会社化、シナジーで成長を加速 • コンシューマ： (億円) FY23実績 FY24予想 増減 増減率 通信料収入の増加・端末売上の 増加・獲得費改善により7%増 コンシューマ 4,955 5,300 +345 +7.0% • エンタープライズ： エンタープライズ*1 1,672 1,700 +28 +1.7% 訴訟に係る引当金の戻し入れ (一過性要因除く) (1,582) (+118) (+7.4%) 90億円(FY23)の一過性要因を ディストリビューション 2
Slide 37: 2024年度 営業利益予想および2025年度 中計目標
2024年度 営業利益予想および2025年度 中計目標 中計目標の達成と次期中計に向けた成長投資を両立し FY26以降の成長加速を目指す (億円) 10,602 生成AI等への 10,000強 成長投資 • 中計発表時からコンシューマ 10,000 PayPay 9,300強 事業、メディア・EC事業が強含 再測定益 8,761 みで推移。 8,000 2,948 9,000 9,700 実力ベースではFY24に9,300億 中計発表時から 円強、FY25に1兆円強レベルの 7,653 961億円上振れ 6,000 営業利益が創出可能 • 長期ビジョンで掲げた 4,000 「次世代社会インフラ
Slide 38: 中期経営計画 進捗状況
中期経営計画 進捗状況 中期経営計画 事業目標 2023年度進捗 ① モバイルサービス売上 FY23を底に反転 前倒し ①1年前倒しでFY23から増収（FY22を底に反転） コンシューマ ② 営業利益 FY22を底に反転 前倒し ②FY23を上方修正し達成 ③ スマホ累計契約数*1 FY23に3,000万件を超え、 ③3,000万件突破、FY23は純増147万件達成 順調 その後も年100万件水準の純増継続 引き続き順調な顧客基盤の拡大を見込む ① ソリューション等売上 2桁成長 順調 ①前期比16％増収 エンター (FY23～FY25 年平均成長率) プライズ ② 営業利益 2桁成長 ②一過
Slide 39: 財務目標 設備投資
財務目標 設備投資(コンシューマ・エンタープライズ) 5G投資が一巡し、設備投資をコントロール (億円) 4,075 4,500 3,932 • FY22対比948億円削減 3,300億円水準でコントロール 4,000 3,300水準 3,128 3,500 • 3,300億円水準の外数で、 FY24以降生成AI関連に総額 3,000 2,500 約1,500億円投資予定 (クラウドプログラム補助金申請中) 2,000 1,500 1,000 500 0 FY21実績 FY22実績 FY23実績 FY24予想 FY25予想 *検収ベース。コンシューマ・エンタープライズの設備投資 38
Slide 40: 財務目標 調整後FCF
財務目標 調整後FCF 高水準の調整後FCFの創出を継続 (億円) 長期性の成長投資 (P18参照) 生成AI関連への投資を除く水準 • 普通株式1株当たり配当金を 6,186 6,077 6,000 5,797 年間86円とした場合の 749 配当総額は約4,000億円 • 当社単体のFY23純利益は 5,000 5,202億円となり、 現行の配当総額4,000億円を超え 4,000 3,000 るレベルに回復 • 今回発表したFY24以降の AI計算基盤への成長投資資金は 2,000 第1回社債型種類株式で調達した 資本性の資金を充当する方針 1,000 0 FY21実績 FY22実績 F
Slide 41: 株主還元
株主還元 中長期的な成長と株主還元の両方を重視、高水準の株主還元を維持 株主還元方針 普通株式に係る１株当たり配当金*1,2 (円) 85 86 86 86 86 86 75 中長期的な 株主還元 重視 成長 FY18 FY19 FY20 FY21 FY22 FY23 FY24 FY25 実績 実績 実績 実績 実績 予定 予想 *1 FY18は期末配当37.5円に基づき、通年換算額を記載。2019年度以降、当社は中間配当および期末配当を支払っています。FY23期末配当は、2024年5月17日に開催予定の当社取締役会に 付議予定。FY25以降の1株当たり配当金は、2024年5月現在で未定 *2
Slide 42: 株価+累計配当額の推移
株価+累計配当額の推移 株価+累計配当額は着実に増加 YoY (円) +508 2,417.5 +26.6% 累計配当額 • TSRは取締役の中期業績連動報酬 株価 466.5 の指標として組み込み 1,909.5 1,722.5 • 上場以来着実に上昇 1,647.0 380.5 1,497.0 294.5 1,284.5 208.5 122.5 37.5 1,951.0 1,438.5 1,529.0 1,374.5 1,428.0 1,247.0 2019/03/29 2020/03/31 2021/03/31 2022/03/31 2023/03/31 2024/03/29 41
Slide 43: 普通株式の分割と株主優待新設について
普通株式の分割と株主優待新設について グループ経済圏のさらなる拡大と若年層の株主増加を目指す *1 株式分割 株主優待の新設 • 1単元保有した場合の実質利回り は10.1%*3 *2 (配当利回り4.7%+ 優待利回り5.4%) 10分割 1,000円分進呈 1単元当たり投資金額を引き下げ グループ経済圏の 個人株主層を拡大 さらなる拡大 *1 2024年9月30日を基準日として、同日の最終の株主名簿に記載又は記録された株主の所有する普通株式1株につき10株の割合をもって分割します。2024年6月20日に開催予定の当社第38回定時株主総会において定款変更に関する議案が 承認可決されることを
Slide 44: APPENDIX
APPENDIX
Slide 45: 連結PL
連結PL (億円) FY22 FY23 増減 主な増減要因 売上高 59,120 60,840 +1,720 売上原価 -31,941 -31,507 +434 売上総利益 27,179 29,333 +2,154 販売費及び一般管理費 -19,646 -20,818 -1,172 その他の営業収益 3,214 302 -2,913 FY22Q3計上のPayPay再評価益の反動により減少 その他の営業費用 -146 -57 +89 営業利益 10,602 8,761 -1,841 持分変動利益 53 204 +151 Webtoonに対する持分比率が変動したことに伴い増加 FY22Q3における
Slide 46: 連結B/S (資産)
連結B/S (資産) (億円) 23年3月末 24年3月末 増減 主な増減要因 資産合計 146,822 155,219 +8,397 流動資産合計 49,481 52,680 +3,199 現金及び現金同等物 20,592 19,929 -663 PayPayカード㈱事業拡大に伴う営業債権増加、PayPay㈱における供託金の 営業債権及びその他の債権 23,897 26,610 +2,713 増加など その他の金融資産 1,949 2,297 +348 棚卸資産 1,591 1,551 -41 売買目的保有に分類された資産 - 426 +426 その他の流動資産 1,451 1,868 +4
Slide 47: 連結B/S (負債)
連結B/S (負債) (億円) 23年3月末 24年3月末 増減 主な増減要因 負債合計 109,991 115,863 +5,871 流動負債合計 63,726 70,853 +7,126 有利子負債 20,642 23,816 +3,175 ソフトバンクにおける各種の資金調達による増加 営業債務及びその他の債務 23,174 25,351 +2,177 PayPayのGMV増加に伴う未払金残高の増加 契約負債 1,162 1,283 +121 銀行事業の預金 14,723 16,432 +1,709 PayPay銀行㈱における普通預金の増加 その他の金融負債 67 17 -50 未払法人所
Slide 48: 連結B/S (資本)
連結B/S (資本) (億円) 23年3月末 24年3月末 増減 主な増減要因 資本合計(純資産) 36,831 39,356 +2,526 親会社の所有者に帰属する持分 22,249 23,771 +1,521 資本金 2,043 2,144 +101 資本剰余金 6,851 7,361 +510 社債型種類株式発行+1,200億円、自己株式の消却-711億円 利益剰余金 13,920 14,758 +837 ソフトバンクの配当支払い-4,069億円、純利益+4,891億円 自己株式 -741 -758 -17 その他の包括利益累計額 177 267 +90 非支配持分 14,581 15,
Slide 49: 連結CF計算書
連結CF計算書 (億円) FY22 FY23 主な増減要因 営業活動によるCF 11,558 12,397 純利益 6,541 5,903 FY22Q3に計上したPayPay再測定益の剥落による減少 減価償却費 7,642 7,438 ワーキング・キャピタル増減 841 -790 利息支払額 -614 -629 法人所得税の支払額・還付額 -2,657 -2,812 その他 -197 3,287 主に銀行事業における預金や貸付金に係る収入増加 投資活動によるCF -1,548 -9,276 有形固定資産及び無形資産の取得による支出・収入 -6,075 -5,522 投資の取得による支出・投資の
Slide 50: 調整後FCF (FY23)
調整後FCF (FY23) (億円) -9,276 LY、PayPay等*2の FCFなどの 12,397 影響を除く 割賦債権 流動化影響 +1,428 +779 5,328 3,900 営業CF 投資CF 調整後FCF*1 調整後FCF*3 ソフトバンク ソフトバンク ソフトバンク LY、 連結 連結 連結 PayPay等除く *1：調整後FCF = FCF + (割賦債権の流動化による調達額 - 同返済額) *2：LY、PayPay等はAHD、LYグループ、BHD、PayPay㈱、PayPayカード㈱、PayPay証券㈱、PPSCインベスト メントサービス㈱を指す *3：AHD、LYグル
Slide 51: ファイナンス事業の会社別B/S
ファイナンス事業の会社別B/S (億円) 23年3月末 24年3月末 増減 資産合計 (総資産) 17,018 19,002 +1,984 現金・預金 6,412 5,808 -605 その他資産 10,606 13,195 +2,589 *1 PayPay連結 負債合計 16,440 18,466 +2,026 有利子負債 6,484 6,745 +261 その他負債 9,956 11,721 +1,766 資本合計 (純資産) 578 536 -42 (億円) 23年3月末 24年3月末 増減 資産合計 (総資産) 2,927 2,554 -373 現金及び現金同等物 406 126 -2
Slide 52: 主な関係会社 子会社･関連会社 (1/2)
主な関係会社 子会社･関連会社 (1/2) 2024年３月末時点の関係会社：316社 (うち子会社 239社、関連会社*1 77社) 報告セグメント 会社名 議決権所有割合 主な事業内容 Wireless City Planning㈱ 31.8% 電気通信事業 (経済的持分比率：99.5%) コンシューマ SBパワー㈱ 100.0% 電力の売買業務および売買の仲介業務 SBモバイルサービス㈱ 100.0% コールセンター事業 ㈱IDCフロンティア 100.0% データセンター事業 SBエンジニアリング㈱ 100.0% 電気通信に関わる構築、運用など エンター プライズ ㈱イーエムネットジャパン
Slide 53: 主な関係会社 子会社･関連会社 (2/2)
主な関係会社 子会社･関連会社 (2/2) 報告セグメント 会社名 議決権所有割合 主な事業内容 PayPay㈱ 69.8% モバイルペイメント等電子決済サービスの開発･提供 PayPayカード㈱ 100.0% クレジット ファイナンス SBペイメントサービス㈱ 100.0% 決済サービス PayPay証券㈱ 66.0% スマートフォン専業の証券業 SBメディアホールディングス㈱ 100.0% アイティメディア等の株式を保有する持株会社 アイティメディア㈱ 52.6% *1 IT総合情報サイト｢ITmedia｣の運営 その他 インターネットレジャーサービスに関する調査、企画、情報の提供、ならび
Slide 54: SoftBank
SoftBank