Monex Group, Inc. · TSE:8698
Monex — Q2 FY2017 Earnings Presentation
32 slides from Monex's earnings presentation, Oct 28, 2016
Slide 1: データ集 2017年3月期第2四半期決算
2016年10月28日 （東証1部 8698） データ集 2017年3月期第2四半期決算 本資料は、国際会計基準（IFRS）により作成されたマネックスグループ株式会社の連結財務諸表に基づいた決算説明資料です。当社グループ各社が取 扱う商品・サービス等について推奨し、勧誘するものではありません。 （将来の見通しに関する記述について） 本資料には、当社が属する業界および当社についての、現時点における予想、仮定、見込に基づく将来の見通しに関する記述が含まれています。これらの将 来の見通しに関する記述は、様々なリスクおよび不確実性の影響を受けます。一般的に、かかる将来見通しに関する記述は、「かもしれな
Slide 2: 目次
目次 ［データ集］ 目次 p. 1 1. 事業データ p.2 ～ p.12 2. 財務データ p.13 ～ p.30 本書記載の当社グループ各社取扱い商品 p.31 に係るリスクおよび手数料等について 1
Slide 3: 1．事業データ
1．事業データ 2．財務データ 2
Slide 4: 事業データ（1）連結 - 預かり資産
事業データ（1）連結 - 預かり資産 (百万円) 日本セグメント 米国セグメント 中国セグメント 5,000,000 4,000,000 3,000,000 2,000,000 1,000,000 0 2015年 2015年 2015年 2016年 2016年 2016年 2016年 2017年 2017年 3月期2Q末 3月期3Q末 3月期4Q末 3月期1Q末 3月期2Q末 3月期3Q末 3月期4Q末 3月期1Q末 3月期2Q末 (単位:百万円） 2015年3月期 2016年3月期 2017年3月期 2Q末 3Q末 4Q末 1Q末 2Q末 3Q末 4Q末 1Q末 2Q末 日本セグメント 3,
Slide 5: 事業データ（2）連結 - 従業員数
事業データ（2）連結 - 従業員数 (人) 日本セグメント 米国セグメント 中国セグメント 1,200 800 400 0 2015年 2015年 2015年 2016年 2016年 2016年 2016年 2017年 2017年 3月期2Q末 3月期3Q末 3月期4Q末 3月期1Q末 3月期2Q末 3月期3Q末 3月期4Q末 3月期1Q末 3月期2Q末 (単位：人) 2015年3月期 2016年3月期 2017年3月期 2Q末 3Q末 4Q末 1Q末 2Q末 3Q末 4Q末 1Q末 2Q末 日本セグメント 323 317 323 341 348 356 355 366 364 マネックスグル
Slide 6: 事業データ（3）マネックス証券 総口座数等
事業データ（3）日本セグメント - マネックス証券 総口座数等 ◆総口座数および稼働口座数 (口座) 総口座数 稼働口座数 1,600,000 1,400,000 1,200,000 1,000,000 800,000 600,000 400,000 200,000 0 2015年 2015年 2015年 2016年 2016年 2016年 2016年 2017年 2017年 3月期2Q末 3月期3Q末 3月期4Q末 3月期1Q末 3月期2Q末 3月期3Q末 3月期4Q末 3月期1Q末 3月期2Q末 (単位：口座) 2015年3月期 2016年3月期 2017年3月期 2Q末 3Q末 4Q末
Slide 7: 事業データ（4）マネックス証券 株式、ETF
事業データ（4）日本セグメント - マネックス証券 株式、ETF ◆株式取引のシェアおよび個人売買代金 ◆ DARTs（※）の内訳および個人売買代金 2市場個人売買代金に占めるマネックス証券の株式取引シェアおよび売買代金 先物OP DARTs (左軸) (億円) (%) （千件） （億円） マネックス証券売買代金（1営業日当たり）（左軸） 株式 DARTs (左軸) 1,000 10 160 16,000 マネックス証券シェア（％）（右軸） 2市場個人売買代金（1営業日当たり）(右軸） 140 14,000 120 12,000 100 10,000 500 5 80 8,000 60 6,0
Slide 8: 事業データ（5）マネックス証券 投資信託・債券
事業データ（5）日本セグメント - マネックス証券 投資信託・債券 ◆投資信託ビジネス（販売額および残高） ◆債券ビジネス（外国債券販売額） (百万円) (百万円) (百万円) 株式投信販売額（ノーロード） 左軸 6,000 マネックスグループ債 70,000 株式投信販売額（ノーロード以外） 左軸 500,000 その他の外国債券 60,000 投資信託残高 右軸 5,000 400,000 50,000 4,000 40,000 300,000 3,000 30,000 200,000 20,000 2,000 100,000 10,000 1,000 0 0 2015年 2015年 20
Slide 9: 事業データ（6）マネックス証券 FX
事業データ（6）日本セグメント -マネックス証券 FＸ ◆店頭FXビジネス （百万円） （億円） 1,500 200,000 手数料収益(左軸) トレーディング収益(左軸) 取引金額(右軸) 150,000 1,000 100,000 500 50,000 0 0 2015年 2015年 2015年 2016年 2016年 2016年 2016年 2017年 2017年 3月期2Q 3月期3Q 3月期4Q 3月期1Q 3月期2Q 3月期3Q 3月期4Q 3月期1Q 3月期2Q 2015年3月期 2016年3月期 2017年3月期 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q トレーディ
Slide 10: 事業データ（7）マネックス証券 顧客分布
事業データ（7）日本セグメント - マネックス証券 顧客分布 ◆年代別男女別稼動口座 ◆職業別稼動口座 医師等の専門職 法人 35% 全口座 １年以内口座開設 35% 会社役員 男性 公務員 30% 自営業 30% 25% 25% 女性 会社員 主婦 その他個人 20% 20% 法人 15% 15% 10% 10% ◆居住地域別稼動口座 5% 5% 0% 0% 首都圏 近畿 中京 その他 70歳以上 法人 ～19歳 20歳代 30歳代 40歳代 50歳代 60歳代 法人 ～19歳 20歳代 30歳代 40歳代 50歳代 60歳代 70歳以上 （単位：％） （単位：％） （単位：％） 2016年
Slide 11: 事業データ（8）マネックス証券 自己資本規制比率
事業データ（8）日本セグメント - マネックス証券 自己資本規制比率 ◆自己資本規制比率 (百万円 ) 50,000 リスク相当額（左軸） 固定化されていない自己資本（左軸） 自己資本規制比率（右軸） 500% 40,000 400% 30,000 300% 20,000 200% 10,000 100% 0 0% 2015年 2015年 2015年 2016年 2016年 2016年 2016年 2017年 2017年 3月期2Q末 3月期3Q末 3月期4Q末 3月期1Q末 3月期2Q末 3月期3Q末 3月期4Q末 3月期1Q末 3月期2Q末 2015年3月期 2016年3月期 2017年3
Slide 12: 事業データ（9）米国セグメント - トレードステーション社
事業データ（9）米国セグメント - トレードステーション社 ◆ DARTsとVIX（※） (千件) 150 先物DARTs(左軸) オプションDARTs(左軸) 株式DARTs(左軸) Vix Close Avg. (右軸) 30 100 20 50 10 0 0 2015年 2015年 2015年 2016年 2016年 2016年 2016年 2017年 2017年 3月期2Q 3月期3Q 3月期4Q 3月期1Q 3月期2Q 3月期3Q 3月期4Q 3月期1Q 3月期2Q （※）VIX:今後30日間のvolatilityについての市場の見方を表す指数 2015年3月期 2016年3月期 2
Slide 13: 事業データ（10）中国セグメント - マネックスBoom証券
事業データ（10）中国セグメント - マネックスBoom証券 ◆ 残有口座数 ◆ DARTs （口座） （件） 2,000 12,000 10,000 1,500 8,000 6,000 1,000 4,000 500 2,000 0 0 2015年 2015年 2015年 2016年 2016年 2016年 2016年 2017年 2017年 2015年 2015年 2015年 2016年 2016年 2016年 2016年 2017年 2017年 3月期2Q末 3月期3Q末 3月期4Q末 3月期1Q末 3月期2Q末 3月期3Q末 3月期4Q末 3月期1Q末 3月期2Q末 3月期2Q 3月期
Slide 14: 2．財務データ
R MONEX GROUP 2. HART —F 13
Slide 15: はじめに（IFRS適用）
はじめに グローバルなオンライン金融機関グループの創造を目指して日本・米国・中国の３拠点を中心とした事業展開を推進す る中で、財務情報の国際的な比較可能性を向上させるために2013年3月期よりIFRS適用 ■ 2017年3月期第2四半期 連結財務諸表 IFRSと日本基準との間の主な差異 ・ のれん非償却による利益増加要因 577百万円 IFRSにおいて、のれんの償却は行わない 原則1年に1度、定期的な減損テストを実施する ・ 金融商品取引責任準備金未認識による利益減少要因 △519百万円 IFRSにおいて金融商品取引責任準備金は負債認識しないため戻入額が発生しない 14
Slide 16: 連結業績推移
連結業績推移 （単位：百万円） 2016年3月期 2017年3月期 増減額 増減率 2Q(2015年4~9月) 2Q(2016年4~9月) 受入手数料 17,372 12,903 △4,469 △25.7% トレーディング損益 3,747 2,385 △1,362 △36.3% 金融収益 7,423 6,362 △1,061 △14.3% その他の営業収益 425 401 △25 △5.8% 営業収益 28,967 22,051 △6,916 △23.9% その他の金融収益 27 643 616 2,252.7% その他の収益 22 696 674 3,087.5% 収益合計 29,016 2
Slide 17: 連結業績推移 表示組替
連結業績推移 表示組替 連結損益計算書の表示を組み替えたもの （単位：百万円） 2016年3月期 2017年3月期 増減額 増減率 2Q(2015年4~9月) 2Q(2016年4~9月) 委託手数料 13,830 9,974 △3,856 △27.9% 株式・ETF 9,913 6,928 △2,986 △30.1% 先物・オプション 3,917 3,047 △870 △22.2% 引受け・売出し手数料 30 56 26 86.0% 募集・売出し取扱手数料 460 221 △239 △51.9% その他受入手数料 3,051 2,651 △400 △13.1% ＦＸ手数料（店頭FX） 60 6
Slide 18: 連結業績推移（販売費及び一般管理費）
連結業績推移（販売費及び一般管理費） 連結損益計算書のうち販売費及び一般管理費の内訳 （単位：百万円） 2016年3月期 2017年3月期 増減額 増減率 2Q(2015年4~９月) 2Q(2016年4~９月) 取引関係費 7,067 5,467 △1,600 △22.6% 支払手数料 2,873 2,068 △805 △28.0% 取引所協会費 648 426 △222 △34.2% 通信費・運送費・情報料 2,101 1,659 △442 △21.0% 広告宣伝費 1,374 1,249 △125 △9.1% その他 70 63 △7 △9.7% 人件費 5,499 5,288 △211
Slide 19: 連結業績四半期推移
連結業績四半期推移 （単位：百万円） 2016年3月期 2017年3月期 1Q 2Ｑ 3Ｑ 4Q 1Q 2Ｑ 受入手数料 8,499 8,872 7,345 7,435 6,807 6,096 トレーディング損益 1,813 1,934 1,432 1,491 1,309 1,076 金融収益 3,670 3,753 3,950 3,237 3,271 3,090 その他の営業収益 212 213 211 202 237 164 営業収益 14,194 14,773 12,938 12,366 11,624 10,426 その他の金融収益 77 △50 979 △368 355 288 その他
Slide 20: 連結業績四半期推移 表示組替
連結業績四半期推移 表示組替 連結損益計算書の表示を組み替えたもの （単位：百万円） 2016年3月期 2017年3月期 1Q 2Ｑ ３Q 4Q 1Q 2Ｑ 委託手数料 6,769 7,061 5,651 5,836 5,333 4,642 株式・ETF 4,974 4,940 3,956 3,926 3,662 3,266 先物・オプション 1,795 2,122 1,695 1,910 1,671 1,376 引受け・売出し手数料 19 11 103 20 26 30 募集・売出し取扱手数料 224 236 140 191 131 91 その他受入手数料 1,487 1,564 1,452
Slide 21: 連結業績四半期推移（販売費及び一般管理費）
連結業績四半期推移（販売費及び一般管理費） 連結損益計算書のうち販売費及び一般管理費の内訳 （単位：百万円） 2016年3月期 2017年3月期 1Q 2Ｑ ３Q 4Q 1Q 2Ｑ 取引関係費 3,522 3,544 3,365 3,430 2,837 2,630 支払手数料 1,371 1,502 1,238 1,201 1,087 981 取引所協会費 323 325 249 257 229 197 通信費・運送費・情報料 1,080 1,022 993 1,292 821 838 広告宣伝費 713 661 834 640 661 589 その他 36 34 50 42 39 25 人件
Slide 22: 連結業績四半期推移（その他収益・その他費用）
連結業績四半期推移（その他収益・その他費用） （単位：百万円） 2016年3月期 2017年3月期 1Q 2Ｑ ３Q 4Q 1Q 2Ｑ その他の金融収益 77 △50 979 △368 355 288 受取配当金 15 5 5 5 4 6 リスクヘッジ目的の金融商品から生じた損益 57 △57 2 △2 － － その他 5 3 973 △372 350 282 その他の収益 26 △4 8 2 520 175 事務委託契約解約損引当金戻入 － － － － 508 △80 関連会社株式売却益 － － － － － 247 その他 26 △4 8 2 12 8 その他収益合計 103 △54 987
Slide 23: セグメント別業績四半期推移
セグメント別業績四半期推移 （単位：百万円） 2016年3月期 2017年3月期 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 日本 米国 中国 日本 米国 中国 日本 米国 中国 日本 米国 中国 日本 米国 中国 日本 米国 中国 受入手数料 5,394 2,975 163 5,415 3,379 114 4,324 2,968 86 4,297 3,084 90 3,953 2,807 74 3,548 2,487 86 トレーディング損益 1,544 269 △0 1,596 338 △0 1,176 256 △0 1,359 132 0 1,309 － △0 1,077 － △1 金融収益 2
Slide 24: セグメント別業績四半期推移 表示組替
セグメント別業績四半期推移 表示組替 損益計算書の表示を組み替えたもの （単位：百万円） 2016年3月期 2017年3月期 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 日本 米国 中国 日本 米国 中国 日本 米国 中国 日本 米国 中国 日本 米国 中国 日本 米国 中国 委託手数料 4,488 2,153 161 4,529 2,454 114 3,503 2,093 85 3,513 2,265 90 3,274 2,012 74 2,890 1,692 86 株式・ETF 4,316 529 161 4,304 557 114 3,367 533 85 3,318 549 90 3,138
Slide 25: セグメント別業績四半期推移（販売費及び一般管理費）
セグメント別業績四半期推移（販売費及び一般管理費） 損益計算書のうち販売費及び一般管理費の内訳 （単位：百万円） 2016年3月期 2017年3月期 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q ２Q 日本 米国 中国 日本 米国 中国 日本 米国 中国 日本 米国 中国 日本 米国 中国 日本 米国 中国 取引関係費 1,656 1,856 45 1,638 1,898 57 1,681 1,714 55 1,381 2,040 47 1,320 1,502 46 1,266 1,336 56 支払手数料 344 1,048 14 354 1,172 15 333 929 11 292 933 14 293
Slide 26: セグメント別業績四半期推移（その他収益・その他費用）
セグメント別業績四半期推移（その他収益・その他費用） （単位：百万円） 2016年3月期 2017年3月期 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 日本 米国 中国 日本 米国 中国 日本 米国 中国 日本 米国 中国 日本 米国 中国 日本 米国 中国 リスクヘッジ目的の金融 △138 195 － △112 △30 － 90 △3 － 21 △111 － △215 △12 － 45 △17 - 商品から生じた損益 関連会社株式売却益 － － － － － － － － － － － － － － － 247 - - 固定資産除却損 － － － － △49 － － △5 － － △55 － △22 △25
Slide 27: 米国セグメント業績四半期推移 米ドル
米国セグメント業績四半期推移 米ドル 損益計算書の表示を組み替えたもの （単位：千米ドル） 2016年3月期 2017年3月期 1Q 2Ｑ ３Q 4Q 1Q 2Ｑ 委託手数料 17,714 20,168 17,244 19,496 18,589 16,453 株式・ETF 4,356 4,580 4,393 4,729 4,412 4,058 先物・オプション 13,359 15,587 12,851 14,767 14,177 12,395 引受け・売出し手数料 － － － － － － 募集・売出し取扱手数料 － － － － － － その他受入手数料 6,768 7,606 7,206 7,
Slide 28: 米国セグメント業績四半期推移（販売費及び一般管理費）
米国セグメント業績四半期推移（販売費及び一般管理費） 米ドル 損益計算書のうち販売費及び一般管理費の内訳 （単位：千米ドル） 2016年3月期 2017年3月期 1Q 2Ｑ ３Q 4Q 1Q 2Ｑ 取引関係費 15,277 15,601 14,120 17,507 13,875 12,974 支払手数料 8,626 9,632 7,659 8,069 7,502 6,902 取引所協会費 507 583 427 366 386 350 通信費・運送費・情報料 3,864 3,722 3,555 6,874 3,132 3,696 広告宣伝費 2,278 1,664 2,478 2,196 2,
Slide 29: 連結財政状態計算書 その１
連結財政状態計算書 その１ ■資産 （単位：百万円） 2016年3月末 2016年９月末 2016年3月末 2016年9月末 現金及び現金同等物 61,902 77,747 有形固定資産 2,457 2,121 預託金及び金銭の信託 497,442 486,924 無形資産 53,053 51,823 商品有価証券等 2,945 1,989 のれん 17,296 16,198 デリバティブ資産 19,153 19,562 識別無形資産 13,805 11,960 有価証券投資 3,707 4,294 その他 21,951 23,666 信用取引資産 149,236 128,144 持分法投資
Slide 30: 連結財政状態計算書 その２
連結財政状態計算書 その２ ■負債 ■資本 （単位：百万円） 2016年3月末 2016年9月末 2016年3月末 2016年9月末 商品有価証券等 － 11 資本金 10,394 10,394 デリバティブ負債 7,178 4,137 資本剰余金 40,510 40,547 信用取引負債 33,006 31,121 自己株式 － △1,000 信用取引借入金 15,178 11,252 利益剰余金 22,380 21,539 信用取引貸証券受入金 17,828 19,869 その他の資本の構成要素 12,532 9,817 有価証券担保借入金 71,974 70,766 売却可能金融資産の公
Slide 31: 連結財政状態計算書 その３
連結財政状態計算書 その３ ■有価証券投資 （単位：百万円） 2016年3月末 2016年9月末 測定方法 備考 有価証券投資 3,707 4,294 純損益を通じて公正価値で測定する 同一の資産又は負債に関する活発な － － 金融資産（FVTPL）（※1） レベル１ 市場における無修正の相場価格 AFS（※2） 売却可能金融資産（AFS） 同一の資産又は負債に関する活発な 980 1,514 内訳は以下参照 レベル１ 市場における無修正の相場価格 1つ以上の直接又は間接に観察可能 売却可能金融資産（AFS） － 542 な、レベル１に含まれる相場価格以外 レベル2 のインプットを用いて測定
Slide 32: 本書記載の当社グループ各社取扱い商品に係るリスクおよび手数料等について
本書記載の当社グループ各社取扱い商品に係るリスクおよび手数料等について 【当社子会社 マネックス証券について】 ・ 商号等： マネックス証券株式会社 ・ 登録番号： 金融商品取引業者 関東財務局長（金商）第165号 ・ 主な事業： 金融商品取引業 ・ 加入協会： 日本証券業協会、一般社団法人金融先物取引業協会、一般社団法人日本投資顧問業協会 【ご留意事項】 マネックス証券でお取引いただく際は、各商品等に所定の手数料や諸経費等をご負担いただく場合があります。お取引いただく各商品等には価格の変動等による 損失が生じるおそれがあります。 リスク、手数料等、その他詳細な説明については、ウェブサイトまた