Slide 1: Assemblée annuelle des actionnaires 2013
2013 ASSEMBLÉE ANNUELLE DES ACTIONNAIRES
Slide 2: Marc Parent, Président et chef de la direction
MARC PARENT Président et chef de la direction
Slide 3: Résumé EX13
RÉSUMÉ EX13 EX13 : marqué par plusieurs événements 1 1 1 er re er exercice complet fois avec carnet de de l’intégration 2 milliards $ commandes d’Oxford de revenus de 4 milliards $
Slide 4: Nouvelle étape de croissance
RÉSUMÉ EX13 Nouvelle étape de croissance
Slide 5: Nous écoutons nos clients
RÉSUMÉ EX13 Nous écoutons nos clients Nos clients veulent RELATIONS fondées sur l’intérêt commun et la confiance FLEXIBILITÉ et EFFICACITÉ SOLUTIONS PERSONNALISÉES en fonction de leurs besoins Entreprises RESPONSABLES tant sur le plan social qu’environnemental
Slide 6: CAE : Partenaire de choix
RÉSUMÉ EX13 CAE : Partenaire de choix CAE offre SERVICE et ENGAGEMENT PORTÉE MONDIALE INNOVATION et LEADERSHIP TECHNOLOGIQUE EMPLOYÉS et EXPÉRIENCE RÉPUTATION et MARQUE
Slide 7: Relations
I = RELATIONS Partenaire de choix
Slide 8: Partenariats et accords à long terme
CULTURE AXÉE SUR LE SERVICE ET L’ENGAGEMENT Partenariats et accords à long terme
Slide 9: 10e anniversaire
CULTURE AXÉE SUR LE SERVICE ET L’ENGAGEMENT 10e anniversaire
Slide 10: Partenaire depuis 10 ans
CULTURE AXÉE SUR LE SERVICE ET L’ENGAGEMENT Partenaire depuis 10 ans Exploitation du centre de formation avec 7 simulateurs Signature d’un accord pour fournir d’importantes mises à niveau
Slide 11: Partenaires depuis 2005
CULTURE AXÉE SUR LE SERVICE ET L’ENGAGEMENT Partenaires depuis 2005 Nouveau contrat pour sept simulateurs et un accord de service de 10 ans
Slide 12: Marché de l'aviation civile
CULTURE AXÉE SUR LE SERVICE ET L’ENGAGEMENT Marché de l’aviation civile > 3 000 clients dans le monde
Slide 13: Marché de la défense
CULTURE AXÉE SUR LE SERVICE ET L’ENGAGEMENT Marché de la défense
Slide 14: Partenaire depuis 1994
CULTURE AXÉE SUR LE SERVICE ET L’ENGAGEMENT Partenaire depuis 1994 26 ventes de simulateurs C-130J depuis 1994
Slide 15: Relations à long terme
CULTURE AXÉE SUR LE SERVICE ET L’ENGAGEMENT Relations à long terme 30 simulateurs de l’hélicoptère Seahawk à l’US Navy EX13 : contrat remporté pour le simulateur Seahawk pour la Royal Australian Navy w Premier d’une longue série de clients à l’étranger pour le Seahawk MH-60
Slide 16: Portée
PORTEE * > , a Atay thot (f) ; 5 ST) Ch) | = | Prim iil || ES pay | = FLEXIBILITE
Slide 17: Portée mondiale
PORTÉE MONDIALE Nos activités et nos centres de formation Présence dans 30 pays Clients dans 190 pays
Slide 18: Plus important réseau de formation civile au monde
PORTÉE MONDIALE Plus important réseau de formation civile au monde Formation de >100 000 pilotes Emplacement de formation de CAE CAE Oxford Aviation Academy
Slide 19: Défense : Élargissement de notre portée
PORTÉE MONDIALE Défense : Élargissement de notre portée Plus important centre de formation sur hélicoptères de la région w Sikorsky S-92 Services offerts dans w Hélicoptères S-70i Black Hawk >80 w Formation sur l’avion d’entraînement Pilatus PC-7 Bases militaires
Slide 20: Leadership technologique
LEADERSHIP TECHNOLOGIQUE = EFFICACITE
Slide 21: Chef de file en simulation et formation
INNOVATION ET LEADERSHIP TECHNOLOGIQUE Chef de file en simulation et formation Investissement en R-D de 1,2 milliard $ dans les 10 dernières années Produits à la fine pointe de la technologie Investissement EX13 de 160 millions $
Slide 22: Innovation = pierre angulaire de CAE
INNOVATION ET LEADERSHIP TECHNOLOGIQUE Innovation = pierre angulaire de CAE 1 CAE est le chef de file mondial er Ventes de simulateurs avec > 70 % des parts de marché simulateur Développement du premier simulateur pour de nouveaux avions w Depuis 5 ans, CAE a remporté toutes les commandes de simula
Slide 23: Civil : Premier simulateur pour trois nouveaux avions
INNOVATION ET LEADERSHIP TECHNOLOGIQUE Civil : Premier simulateur pour trois nouveaux avions Avion de transport de taille moyenne de la Chine Global 7000 C919
Slide 24: Défense : Soutien des capacités de prise de décision
INNOVATION ET LEADERSHIP TECHNOLOGIQUE Défense : Soutien des capacités de prise de décision Introduction du dispositif d’entraînement sur drones et du CAE Dynamic Synthetic Environment Monde virtuel plus réaliste tout en conservant l’état de préparation à un coût plus faible
Slide 25: Mines : Première solution clé en main
INNOVATION ET LEADERSHIP TECHNOLOGIQUE Mines : Première solution clé en main Solution fondée sur les normes de l’aviation et la méthode de formation des pilotes
Slide 26: Santé
INNOVATION ET LEADERSHIP TECHNOLOGIQUE Santé Vente de 1 000 simulateurs l’an dernier Lancement du nouveau simulateur VIMEDIX pour la santé des femmes Même innovation qui a permis d’améliorer la sécurité aérienne
Slide 27: Employés
COMPLETES
Slide 28: Les employés de CAE partagent la même culture
NOS EMPLOYÉS ET NOTRE EXPÉRIENCE Les employés de CAE partagent la même culture que nos clients 8employés 000 partout dans le monde
Slide 29: Défense : Centre d'instruction de la mobilité aérienne à Trenton
NOS EMPLOYÉS ET NOTRE EXPÉRIENCE Défense Nouveau Centre d’instruction de la mobilité aérienne à Trenton (Ontario) Les Forces canadiennes s’entraînent sur nos simulateurs de l’avion Hercules w 20 ans de soutien en service
Slide 30: Réputation + marque
REPUTATION + MARQUE — RESPONSABILITE Partenaire de choix
Slide 31: CAE est considérée comme la référence
NOTRE RÉPUTATION ET NOTRE MARQUE CAE est considérée comme la référence CAE contribue à ce que tout le monde arrive à destination en sécurité
Slide 32: CAE est considérée comme la référence
NOTRE RÉPUTATION ET NOTRE MARQUE CAE est considérée comme la référence > 65 ans de travail acharné, d’excellence en formation et de bonnes relations avec les clients
Slide 33: Leadership et responsabilité sociale
NOTRE RÉPUTATION ET NOTRE MARQUE Leadership et responsabilité sociale Bienfaits pour l’environnement et la société 6 millions de gallons CAE exploite Réduction des de carburant 230 simulateurs émissions de gaz à économisés chaque effet de serre de année en formant les > 2 millions de pilotes sur un
Slide 34: Soutien aux collectivités, une valeur profondément ancrée
NOTRE RÉPUTATION ET NOTRE MARQUE Soutien aux collectivités, une valeur profondément ancrée Nos employés appuient diverses causes et activités Montréal : 280 000 $ amassés pour le Cyclo-défi Enbridge contre le cancer Australie, É.-U. et R.-U. : marathons et activités pour amasser des fonds pour des o
Slide 35: Résumé
CONCLUSION Résumé Engagement de longue date envers les clients Chef de file dans tous nos marchés Fier partenaire de choix Relations solides partout dans le monde En bonne position pour le futur
Slide 36: Stéphane Lefebvre, Chef de la direction financière
STÉPHANE LEFEBVRE Chef de la direction financière
Slide 37: Points saillants EX13 : CAE
POINTS SAILLANTS EX13 EX13 : CAE Hausse des revenus pour un record de 2,1 milliards $ Résultat net de 142 millions $ Solides prises de commandes Carnet de commandes record de 4 milliards $
Slide 38: EX13 : Civil
POINTS SAILLANTS EX13 EX13 : Civil Revenus de 1,16 milliard $ Résultat opérationnel de 195 millions $ Marge opérationnelle de 16,8 % Commandes records de 1,4 milliard $
Slide 39: EX13 : Défense
POINTS SAILLANTS EX13 EX13 : Défense Revenus de 834 millions $ Résultat opérationnel de 113 millions $ Marge opérationnelle de 13,6 % Commandes de 770 millions $
Slide 40: EX13 : Nouveaux marchés principaux
POINTS SAILLANTS EX13 EX13 : Nouveaux marchés principaux Revenus de 112 millions $ w Rentables avec une croissance dans CAE Santé et CAE Mines Résultat opérationnel de 6,4 millions $
Slide 41: EX13 : Dépenses d'investissement et flux de trésorerie
POINTS SAILLANTS EX13 EX13 Dépenses d’investissement de 156 millions $ w 121 millions $ pour la croissance Flux de trésorerie disponibles de 119 millions $ w Converti 83 % de notre résultat net
Slide 42: EX13 : Trois priorités en matière d'affectation du capital
POINTS SAILLANTS EX13 EX13 Trois priorités en matière d’affectation du capital w Cibler les investissements dans des occasions de croissance w Contribuer au désendettement de notre bilan après l’acquisition d’Oxford w Augmenter le rendement pour les actionnaires Depuis, nous avons ü Continué à f
Slide 43: Points saillants T1-EX14
POINTS SAILLANTS T1-EX14
Slide 44: T1-EX14 : CAE
POINTS SAILLANTS T1-EX14 T1-EX14 : CAE Revenus : 530 millions $ w Hausse de 15 % vs T1-EX13 Résultat net : 45,6 millions $ 0,18 $ par action Résultat inclut une économie d’impôt non récurrente de 11 millions $ et des indemnités de départ de 2,8 millions $ après impôts w Résultat par action aurait
Slide 45: T1-EX14 : Civil
POINTS SAILLANTS T1-EX14 T1-EX14 : Civil Revenus de 302 millions $ Marge opérationnelle de 12,5 % Commandes de 314 millions $ Ratio des commandes/ventes de 1,04 w Pour les 12 derniers mois, le ratio est de 1,19
Slide 46: T1-EX14 : Défense
POINTS SAILLANTS T1-EX14 T1-EX14 : Défense Revenus de 199 millions $ Marge opérationnelle de 11,9 % Commandes de 154 millions $ Ratio des commandes/ventes de 0,77 w Pour les 12 derniers mois, le ratio est de 0,95
Slide 47: T1-EX14 : Nouveaux marchés principaux
POINTS SAILLANTS T1-EX14 T1-EX14 : Nouveaux marchés principaux Revenus de 29,8 millions $ Résultat opérationnel de 1,6 million $ Plus d’emprise dans les marchés mondiaux grâce à nos produits et services innovateurs
Slide 48: T1-EX14 : Impôts
POINTS SAILLANTS T1-EX14 T1-EX14 Impôts sur 300 000 $ w Taux d’impôt effectif de 1 % vs19 % l’an dernier w Baisse due à • Décision favorable de la Cour d’appel fédérale du Canada • Changement dans la composition des revenus provenant de différentes juridictions
Slide 49: T1-EX14 : Flux de trésorerie disponibles et dette nette
POINTS SAILLANTS T1-EX14 T1-EX14 Flux de trésorerie disponibles de -11,5 millions $ w Amélioration de 96,5 millions $ vs T1-EX13 w Investissement plus faible dans le fonds de roulement hors trésorerie Dette nette de 898 millions $ vs 813 millions $ à l’EX13 w Ratio de la dette nette sur la capita
Slide 50: Résumé : points saillants financiers
POINTS SAILLANTS FINANCIERS Résumé Carnet de commandes solide de 3,7 milliards $ Bonne santé financière w Bon niveau de flux de trésorerie w Bilan solide avec une notation de crédit de qualité Fort potentiel de croissance des profits En bonne position pour l’avenir
Slide 51: Marc Parent, Président et chef de la direction
MARC PARENT Président et chef de la direction
Slide 52: Perspectives à long terme
PERSPECTIVES À LONG TERME
Slide 53: L'avenir est prometteur
PERSPECTIVES À LONG TERME L’avenir est prometteur 360 000 nouveaux pilotes requis Plus de formation
Slide 54: Secteur Civil
PERSPECTIVES À LONG TERME Secteur Civil Vente de huit simulateurs de vol pour un total de 23 depuis le début de l’exercice Prévisions : ventes records de 40 unités à l’EX14
Slide 55: Secteur Civil (suite)
PERSPECTIVES À LONG TERME Secteur Civil (suite) Consolidation du marché Concurrence plus féroce que jamais Maintien de notre grande part de marché w Vaste gamme de produits w Approche unique Stratégie : partenaire de choix des clients Succès grâce à ce qui nous distingue des concurrents w Vastes
Slide 56: Secteur Défense
PERSPECTIVES À LONG TERME Secteur Défense Ratio des commandes/ventes de 0,95 pour les 12 derniers mois Durabilité face aux w « Séquestration » américaine w Retards généralisés des approvisionnements Gagner des contrats demeure notre priorité Actifs sur tous les fronts afin de développer nos occasi
Slide 57: Secteur Défense (suite)
PERSPECTIVES À LONG TERME Secteur Défense (suite) Fondements à long terme demeurent attrayants w Bonne diversification géographique w Base de clients de > 50 forces de défense nationale w Positions stratégiques sur les plateformes ayant une longue durée de vie
Slide 58: Deux protocoles d'entente stratégiques
PERSPECTIVES À LONG TERME Deux protocoles d’entente stratégiques Lockheed Martin w Fournisseur privilégié du F-35 du Canada w Soutien à la formation, intégration des systèmes, exploitation et maintenance General Atomics w Saisir des occasions d’affaires à l’échelle mondiale pour fournir des systè
Slide 59: Nouveau contrat avec l'U.S. Air Force
PERSPECTIVES À LONG TERME Secteur Défense (suite) Nouveau contrat avec l’U.S. Air Force w Valeur prévue de 100 millions $ sur 5 ans w Formation de l’ensemble des ~1 500 pilotes et opérateurs de capteurs
Slide 60: Utilisation accrue de la formation fondée sur la simulation
PERSPECTIVES À LONG TERME Secteur Défense (suite) Utilisation accrue de la formation fondée sur la simulation w Réduction des coûts w L’U.S. Air Force ajoute des dispositifs d’entraînement des opérateurs de perche à notre programme de formation des équipages du KC-135 ~20 000 $ pour effectuer une
Slide 61: Santé et Mines
PERSPECTIVES À LONG TERME Santé et Mines Utilisation accrue de la simulation Maintenir une croissance des revenus dans les deux chiffres Augmenter la rentabilité
Slide 62: Conclusion
PERSPECTIVES À LONG TERME Conclusion CAE est en bonne position pour une rentabilité accrue Chef de file dans les marchés en croissance Force grâce aux meilleurs professionnels de l’industrie
Slide 63: Merci
PERSPECTIVES À LONG TERME Merci Tous les membres de notre grande famille mondiale Membres du Conseil pour leurs recommandations et leur soutien M. Wilson au Conseil depuis 1997 et président depuis 1999 w Son leadership et ses judicieux conseils ont permis à CAE d’être le chef de file qu’elle est au