Slide 1: 2012年3月期第2四半期決算
KDDI CORPORATION 2012年3月期第2四半期決算 （2011年4月～ 9月） 2011年10月24日 代表取締役社長 田中 孝司
Slide 2: 目次
1 1 2012年3月期上期の決算概要 2 2012年3月期上期のポイント 3 2012年3月期下期の課題と取り組み 補足資料 この配付資料に記載されている業績目標等 はいずれも、当社グループが現時点で入手可能 な情報を基にした予想値であり、これらは経済環境、競争状況、新サー ビスの成否などの不確 実な要因の影響を受けます。 従って、実際の業績等は、この配付資料に記載されている予想 とは大きく異なる場合がありますことをご承知おき下さい。
Slide 3: 2012年3月期上期の決算ハイライト
2012年3月期上期の決算ハイライト 2 1 連結業績： 増収増益を実現 ¾連結営業収益： 1兆7,433億円 （前年同期比 +1.4%） ¾連結営業利益： 2,667億円 （前年同期比 +7.6%） 2 移動通信事業： auのモメンタムが急速に回復 ¾ 通常端末の競争力を示すMNPが、期初想定を6ヶ月前倒しで純増転換 （9月） ¾ 夏モデル発売を機に、スマートフォン販売が一気に加速 （上期： 191万台） 3 固定通信事業： 増収増益の確立に向け、順調な進捗 ¾ FTTHの増収効果（+115億円）もあり、前年同期比 +2.0%の増収 ¾ NWコストの削減が着実に進展 （81億円） * MNP
Slide 4: 連結業績
連結業績 3 営業収益 （億円） 40000 34,345 34,600 （億円） 11.3期 12.3期（予） 上期 上期 前年同期比 進捗率 17,184 17,433 営業収益 17,184 34,345 17,433 +1.4% 50.4% 34,600 +1.4% 営業利益 2,479 4,719 2,667 +7.6% 56.2% 4,750 マージン 14.4% 13.7% 15.3% - - 13.7% 0 11.3期 12.3期（予） 経常利益 2,340 4,407 2,524 +7.8% 56.1% 4,500 当期純利益 1,370 2,551 1,401 +2.3%
Slide 5: 移動通信事業
移動通信事業 4 営業収益 （億円） 30, 000 25,907 26,000 （億円） 11.3期 12.3期（予） 上期 上期 前年同期比 進捗率 13,052 13,322 営業収益 13,052 25,907 13,322 +2.1% 51.2% 26,000 +2.1% 営業利益 2,477 4,389 2,311 -6.7% 53.7% 4,300 マージン 19.0% 16.9% 17.3% - - 16.5% 0 11.3期 12.3期（予） 経常利益 2,436 4,299 2,273 -6.7% 53.9% 4,220 当期純利益 1,409 2,140 1,277 -9
Slide 6: 固定通信事業
固定通信事業 5 営業収益 （億円） 11, 000 9,250 （億円） 8,973 11.3期 12.3期（予） 上期 上期 前年同期比 進捗率 4,385 4,473 営業収益 4,385 8,973 4,473 +2.0% 48.4% 9,250 +2.0% 営業利益 -37 240 321 - 80.1% 400 マージン -0.8% 2.7% 7.2% - - 4.3% 0 11.3期 12.3期（予） 経常利益 -107 78 241 - 104.6% 230 当期純利益 -43 397 127 - 159.3% 80 営業利益 （億円） EBITDA 586 1,516 885
Slide 7: 契約数・純増数
契約数 6 （千契約） 純増数 （au+UQ WiMAX） （千） 移動通信事業 11.3期 12.3期（予） 12.3期上期 上期 上期 増減 2,694 au 32,291 32,999 33,659 34,500 660 3, 000 うち ﾓｼﾞｭｰﾙ系 1,230 1,494 1,708 1,800 214 1,783 WIN(EV-DO) 27,989 29,633 31,507 33,000 1,874 1,090 1X 4,116 3,221 2,051 - -1,170 606 cdmaOne 186 146 101 - -45 UQ WiMAX 337 807 1,237
Slide 8: au ARPU
au ARPU 7 （分） Total ARPU （円） 160 152 154 154 157 151 151 6,000 140 5,160 5,100 MOU 4,980 4,530 120 4,640 4,590 合計 100 2,860 4,000 2,790 2,660 2,240 2,130 2,190 80 音声 60 2,000 40 2,300 2,310 2,320 2,340 2,400 2,460 20 ﾃﾞｰﾀ 0 0 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 11.3期 12.3期 前年同期比 通期平均 11.3期 12.3期（予） 前期比 合計 ▲ 510
Slide 9: 4つのKPI（1） ～au 解約率
4つのKPI（1） ～au 解約率 8 11.3期 12.3期（予） 0.73% 0.70% 1.0% 0.75% 0.73% 0.75% 0.68% 0.66% 0.67% 0.5% 前年同期比 0.06ポイント低下 0.0% 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 11.3期 12.3期 * 解約率はモジュールを除く。
Slide 10: 4つのKPI（2） ～MNP
4つのKPI（2） ～MNP 9 四半期推移 （千） 70 12.3期上期： -83千 9月のMNPが 12 9 （前年同期比 87千改善） 純増に転換 0 月次 0 ベース -15 -58 -12 -12 -67 -97 -96 -19 -111 -23 -362 -26 - 150 4月 5月 6月 7月 8月 9月 - 30 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 4月 5月 6月 7月 8月 9月 11.3期 12.3期
Slide 11: 参考： 直近のMNPについて
参考： 直近のMNPについて 10 8月1日以降のポートイン／ポートアウト（週次ベース） *期間： 8月1日～10月16日 3 5 , 0 0 0 3 5 , 0 0 0 MNP増減 9月下旬以降 ポートイン急拡大 ポートイン ポートアウト激減 0 ポートアウト MNPの 純増ペースが拡大 - 3 5 , 0 0 0 8月 9月 10月 - 3 5 , 0 0 0 8 / 1 8 / 8 8 / 1 5 8 / 2 2 8 / 2 9 9 / 5 9 / 1 2 9 / 1 9 9 / 2 6 1 0 / 3 1 0 / 1 0
Slide 12: 4つのKPI（3） ～純増シェア
4つのKPI（3） ～純増シェア 11 11.3期上期： 17.8% 12.3期上期： 27.1% (au+UQ WiMAX) (au+UQ WiMAX) イー・モバイル イー・モバイル 11.4% 11.5% 17.8% 27.1% 23.9% 37.0% 46.9% NTTドコモ 24.4% ソフトバンクモバイル ソフトバンクモバイル NTTドコモ 前年同期比 9.3ポイント上昇 * 社団法人電気通信事業者協会（TCA）HPをﾍﾞｰｽに当社作成。
Slide 13: 4つのKPI（4） ～データARPU
4つのKPI（4） ～データARPU 12 前年同期からの増加額／上昇率 増加額（左軸） 上昇率（右軸） （円） （%） 200 8.0% 12.3期2Q ： 2,460円 6.5% （前年同期比 +150円、+6.5%） 4.3% 150 100 3.1% 4.0% 2.7% 2.7% 2.7% 100 2.3% 2.2% 1.8% 1.8% 70 60 60 60 50 50 40 40 0 0.0% 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 10.3期 11.3期 12.3期
Slide 14: 2012年3月期上期のポイント
13 1 2012年3月期上期の決算概要 2 2012年3月期上期のポイント 3 2012年3月期下期の課題と取り組み 補足資料
Slide 15: 2012年3月期上期のポイント
2012年3月期上期のポイント 14 2012.3期の位置づけ 上期のポイント スマートフォンシフトが本格化 基盤事業の立て直し 移動通信事業： 新800MHz帯対応端末への 1 auのモメンタム回復 移行は前倒しで進捗 固定通信事業： 増収増益の確立 固定通信事業の 営業利益が拡大 新しい時代に向けての準備 2 準備は着実に進行 3M戦略／グローバル戦略 KDDIグループの次なる成長に向けて順調なスタート
Slide 16: スマートフォンシフトの本格化
スマートフォンシフトの本格化 15 スマートフォン販売台数 （万台） 11.3期下期： 4機種投入 * （ ）は端末販売台数に占めるｽﾏｰﾄﾌｫﾝ販売の割合 150 （37%） 12.3期上期： 125 191万台（29%） 日本定番機能搭載モデル中心 ＜通期見通しに対する進捗率： 48%＞ 12.3期上期 ：9機種投入 （20%） （19%） 61 66 （14%） 39 （1%） （2%） 2 7 0 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q +WiMAX、デザイン、Windows®等 多種多様なラインナップ 11.3期 12.3期 *WiMAXはWiMAXﾌｫｰﾗﾑの商標または登録商標です
Slide 17: 800MHz帯周波数再編
800MHz帯周波数再編 16 新800MHz帯非対応注 端末数の推移 （万台） 新800MHz帯対応端末への移行数 *モジュール系を除く。 1, 000 892 769 9月末： 211万台 658 555 12.3期 451 移行予定数 340万 323 211 64% 60 0 3/'10 6/'10 9/'10 12/'10 3/'11 6/'11 9/'11 3/'12 （予） 12.3期上期移行数 （注）前期まで「非トライバンド」の表記。今期より「新800MHz帯非対応」の表記に変更。 218万台 （移行率 91%） 解約の低減を図りつつ、移行は前倒しで進捗
Slide 18: 固定通信事業 ～営業利益の拡大
固定通信事業 ～営業利益の拡大 17 FTTHの売上 （億円） グループ会社*の営業利益 （億円） * CTC+JCN+海外子会社 700 固定通信事業の 固定通信事業 581 175 増収を牽引 営業利益の 151 47%を創出 466 106 364 41 200 0 10.3期上期 11.3期上期 12.3期上期 10.3期上期 11.3期上期 12.3期上期 NWコストの削減 12.3期上期： 81億円 （進捗率 58%） 増収増益に向けて着実に進捗
Slide 19: 新しい時代に向けての準備
新しい時代に向けての準備 18 コンテンツ・デリバリー・ネットワーク（CDN）への参入 韓国 CDNetworksへの出資 -出資額 ：約167百万米ドル（約128億円）* インターネットトラフィックの削減 →出資後の株式保有比率 85.5% ＝NW効率化 CDNの -売上高（2010年度実績） 効果 約99百万米ドル（約76億円）* モバイルのレスポンス向上 -グローバル配信、アジアに強み * 2011年10月11日換算ﾍﾞｰｽ ユーザ インターネット コンテンツ事業者 快適なコンテンツ利用 インターネット回線増の抑制 オリジナルサーバ負荷軽減 ｷｬｯｼｭｻｰﾊﾞ 快適 近距離 ｵﾘｼﾞﾅﾙ
Slide 20: 2012年3月期下期の課題と取り組み
19 1 2012年3月期上期の決算概要 2 2012年3月期上期のポイント 3 2012年3月期下期の課題と取り組み 補足資料
Slide 21: 2012年3月期下期の課題と取り組み
2012年3月期下期の課題と取り組み 20 移動通信事業 固定通信事業 auモメンタムの完全回復 増収増益の確立 MNP 純増 データ FTTH 下期 シェア ARPU 純増数 転入超 拡大 向上 拡大 スマートフォンシフトの強化 FTTHの顧客基盤拡大 データ 販売体制 エリア 商品力 販売力 オフロード 強化 強化 強化 強化 拡大 基盤事業の立て直しを完遂 ～来期からは「3M戦略」の本格展開へ～
Slide 22: 商品力の強化（1） ～11秋冬ラインナップ
商品力の強化（1） ～11秋冬ラインナップ 21 6機種 スマートフォン ﾃﾞｭｱﾙｺｱCPU ﾃﾞｭｱﾙｺｱCPU ﾃﾞｭｱﾙｺｱCPU Wi-Fiルーター タブレット ﾃﾞｭｱﾙｺｱCPU スマートフォン auケータイ 高速優位性を訴求（スピード・エリア） テザリング機能標準搭載 （「+WiMAX」スマートフォン 4機種） *「Wi-Fi」は、Wi-Fi Alliance®の登録商標です。 「MOTOROLA」「MOTOROLA PHOTON」は、Motorola Trademark データオフロードを推進 Holdings, LLCの登録商標です。 「HTC EVO 3D」はHTC CO
Slide 23: 商品力の強化（2） ～iPhone
商品力の強化（2） ～iPhone 22 iPhoneに、もっと「つながり」を。 ～au初となるiPhoneを10月14日より発売～ 「ISフラット iPhone スタートキャンペーン」 「ISフラット」の定額料が 最大24ヶ月間4,980円（税込） 乗りかえキャッシュバックキャンペーン MNPを利用して「iPhone 4S」を 購入する場合、10,000円キャッシュバック * iPhoneはApple Inc.の商標です。 * iPhone商標はｱｲﾎﾝ株式会社のﾗｲｾﾝｽに基づき使用されてます。* ｷｬﾝﾍﾟｰﾝは、2012年1月31日申込分まで。
Slide 24: 商品力の強化（3） ～新料金
商品力の強化（3） ～新料金 23 9月28日 受付開始 基本使用料 980円／月 「誰でも割」（2年契約）適用時 au スマートフォン／ au ケータイ宛 1時～21時 国内通話無料 Cメール 24時間無料 新規契約の最大化に向け、シンプルな料金を訴求
Slide 25: 商品力の強化（4） ～サービス・アプリ
商品力の強化（4） ～サービス・アプリ 24 サービス開始後の初期動向 利用者の着うたフル® 6月15日 購入経験者 開始 経験者 未経験者 53.7% 46.3% 新たな音楽 ユーザの獲得 9月額1,480円（税込） 聴き放題 9洋楽を中心とした約100万曲 利用者1人あたりの利用頻度 平均26曲／日 and unlimitedはこれからも続々と… Music Video more * 「ﾚｺﾁｮｸ」、 は株式会社ﾚｺﾁｮｸの登録商標です。 「クラウド」「定額料」をキーワードに新たな価値を創出
Slide 26: 商品力の強化（5） ～サポートサービス
商品力の強化（5） ～サポートサービス 25 スマートフォンの利便性向上 EZwebコンテンツのauスマートフォン対応 PC版 au one Marketの提供 500コンテンツ （約200社提供） スマートフォン版「メニューリスト」、 au one サービスメニューも新設 セキュリティ 315円／月（税込） 2011年12月末まで無料 安心 安全 簡単 zリモートロック zウィルス・web脅威対策 zオペレーターが z位置検索 zwebフィルタリング 遠隔で操作案内 * TRENDMICROは、ﾄﾚﾝﾄﾞﾏｲｸﾛ株式会社の登録商標です。 スマートフォンへの移行促進に向けたサポートサービス
Slide 27: 販売力の強化
販売力の強化 26 auショップ ¾店舗リニューアル、販売スタッフ増員、スマートフォンスキル強化 -カウンター数：前年9月末比 +7% -スキル強化：今期中に各店舗2名の研修 ¾auマイプレミアショップメールによる能動的なリテンション活動 ¾タブレットを活用した新たな対応スタイルも試験的に導入 ¾ストックビジネスモデルの共有 コンサルショップへの進化 ﾓﾊﾞｲﾙｼｮｯﾌﾟ○○ ﾓﾊﾞｲﾙｼｮｯﾌﾟ○○ 量販店 携帯専門店 ¾売り場の増強 ¾集客力／販売力のある販売店との ¾販売スタッフの増員・スキルの強化 取り組み強化 ¾au取り扱い拠点数の拡大 販売体制の強化 ユーザ接点の拡大 販売チャネル
Slide 28: データオフロードの強化
データオフロードの強化 27 「Wi-Fi」エリアの拡充 （株）ライブドアより公衆無線LAN事業を譲受 ～高セキュリティ対応～ 東京中心部に充実したアクセスポイントを保有 3万スポットを突破 →今期末10万スポットに向け拡張中 無線LAN契約* 約10万 *HGW（ﾎｰﾑｹﾞｰﾄｳｪｲ）内蔵型無線LAN契約+無線LAN機器ﾚﾝﾀﾙ契約 充実の「WiMAX」エリア 「FTTH」エリアの拡大 世帯カバー率（戸建向け提供エリア） 東名阪主要都市 99%* 全国政令指定都市 95%* 約40% 約70% *実人口ｶﾊﾞｰ率ﾍﾞｰｽ。（人口ﾃﾞｰﾀは2005年国勢調査の数値参照。) 現在 2012
Slide 29: FTTH
FTTH 28 FTTH純増数 （千契約） 150 上期： 「auひかりホーム」のエリア拡大 124 沖縄セルラー ～順調な初期動向～ 1 CTC KDDI ¾全国25都道県で利用可 25 104 1 （2011年3月末比： +13都道県） 100 92 87 18 1 83 ¾拡大エリアの獲得目標達成率： 167% 2 2 21 68 1 22 17 下期の重点実施事項 21 50 99 販売体制の強化 85 69 63 64 エリア状況に適した販売チャネルを展開 46 388 499 さらなるエリア拡大 0 2012年春に、戸建向け提供エリア*の 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3
Slide 30: 関連会社（1） ～UQコミュニケーションズ
関連会社（1） ～UQコミュニケーションズ 29 契約数推移 （万契約） 基地局数推移 （局） 20,000 9月末基地局数 200 16,084局 180 10,000 ＜利用可能エリア＞ 9月末 124 全国716市区町村に 124万契約 0 拡大 9/'09 3/'10 9/'10 3/'11 9/'11 81 重点強化エリア 交通路線 地下街 ¾地下鉄でも利用可能に 34 -都営地下鉄、東京メトロと今年度末から順次提供で基本合意 15 2 ¾全国主要地下街のエリアを拡張中 0 -超小型基地局等（右写真）を活用 9/'09 3/'10 9/'10 3/'11 9/'11 3/’12 （予
Slide 31: 関連会社（2） ～J:COM
関連会社（2） ～J:COM 30 1 電話事業の協業 ケーブルプラス電話卸を利用した 「J:COM PHONE プラス」が拡大 の純増数推移 （千） 2 クロスセルプロモーション 210 J:COM販路はシニア層へのアプローチに強み 193 による増効果 146 3 VODコンテンツの一元調達 両社の調達機能一元化を順次実施中 101 97 91 91 4 次世代STBの開発 仕様検討を共同で実施中 0 5 NWの効率化 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q KDDIの統合IPコア網へのJ:COMバック ボーンNWの統合を決定 11.3期 12.3期 J:COMとのアライアンスは着実に進展
Slide 32: 補足資料
31 1 2012年3月期上期の決算概要 2 2012年3月期上期のポイント 3 2012年3月期下期の課題と取り組み 補足資料
Slide 33: 移動通信事業の営業利益
移動通信事業の営業利益 32 増減要因（前年同期比） 営業利益 （a）電気通信事業営業収益 （b）NW関連費用注 （c）販売手数料 （d）その他 （億円） 2,477 2,400 +324 2,311 2,200 （d） （a） 2,000 +30 +188 （c） （b） 1,800 -708 1,600 -166 1,400 0 11.3期上期 12.3期上期 （注） 減価償却費＋固定資産除却費＋通信設備使用料（アクセスチャージ含む）
Slide 34: シンプルコース（契約数と契約率）
シンプルコース（契約数と契約率 ） 注 33 グラフ単位：（万契約） 3, 000 2,481 2,313 2,106 1,903 1,722 1,497 1,252 986 801 596 427 0 3/'09 6/'09 9/'09 12/'09 3/'10 6/'10 9/'10 12/'10 3/'11 6/'11 9/'11 3/'12 (予) 契約率 14% 20% 27% 33% 41% 49% 56% 62% 68% 73% 78% 83% （注） 契約率はモジュール系、プリペイドを除く。
Slide 35: au端末販売台数／au販売手数料
au端末販売台数／au販売手数料 34 au端末販売台数 （万台） au販売手数料平均単価 （円） 324 331 338 27,000 28,000 24,000 24,000 24,000 281 283 270 22,000 ｽﾏｰﾄﾌｫﾝ 125 39 61 66 2 7 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 11.3期 12.3期 11.3期 12.3期 11.3期 12.3期（予） 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 販売手数料総額 （億円） 760 800 650 780 2,990 780 760 2,660 販売手数料
Slide 36: 固定通信事業の営業利益
固定通信事業の営業利益 35 営業利益 増減要因（前年同期比） （a）KDDI単体 営業収益 （b）KDDI単体 営業費用 （費用の主な減少項目） （c）グループ会社注1の損益 （d）その他 （億円） ・NWコストの削減効果注2 ：81億円 ・通信設備使用料注3 ：90億円 ・作業委託費 ：90億円 +45 +1 321 300 ・販売手数料 ：40億円 +321 （c） （d） 200 （b） 100 0 （a） -37 -10 -100 11.3期上期 +357 12.3期上期 （注1） CTC+JCN+海外子会社 （注2）主に減価償却費、一部作業委託費を含む。 （注3）アクセスチャージ含
Slide 37: 設備投資
設備投資 36 移動通信事業 固定通信事業 共通設備等注 （億円） （億円） 新800MHz その他 4,000 2GHz 1,500 FTTH 3,000 1,038 1,000 2,000 600 1,908 500 1,000 330 753 431 440 345 218 0 0 11.3期 12.3期 (予) 36 11.3期 12.3期 (予) （億円） 11.3期 12.3期 (予) 上期 上期 前年同期比 進捗率 設備投資（支払） 連結 2,157 4,437 1,691 -21.6% 36.8% 4,600 移動通信 1,615 3,387 1,133 -29.9% 33.8
Slide 38: キャッシュフローと株主還元
キャッシュフローと株主還元 37 1 設備投資 マルチネットワーク展開による効率的な設備投資を実行 2 事業投資（M&A） 将来のさらなる成長戦略を進めるため、必要なM&Aを実行 3 配当方針 連結配当性向25%～30%を視野に、着実に引き上げる方針 4 自己株式取得 キャッシュフロー状況等を考慮し、選択肢の一つとして検討 （25.5%） 1株当たりの配当額 （円） （24.1%） 15,000 （27.2%） 14,000 13,000 （22.0%） 期末配当 （21.5%） （22.4%） 10,500 11,000 7,500 記念配当 （20.8%） 9,500 6,500 7,50
Slide 39: Designing The Future
Designing The Future Mia